이프로 밸류스탁

[7/13, 또 사이드카 배경, 키움 한지영] 1. 코스피에서 또 매도 사이드카가 발동됐었네요. 요새 4일에 1번씩 사이드카가 걸리고 있는데, 참 진기한 현상입니다. 일단, 하락 배경을 살펴보자면 다음과 같습니다. -------- 1. 주도주인 반도체의 센티 약화 및 수급 이탈 - SK하이닉스 ADR 상장 흥행에도, 메모리 업황 본연의 사이클 피크아웃 우려는 해소되지 못한 상태 - 주가가 전망에 변화를 주듯이, 최근 반도체주의 연쇄 급락은 이들 주식 보유자들로 하여금 조금만 악재로 해석될수 있는 뉴스, 보고서에 민감하게 반응하게 만들고 있는 모습 - 반도체주의 역대급 변동성은 피로도를 증가시키면서 수급 이탈을 초래하는 분위기 2. 미-이란 지정학적 갈등 재고조 여파 - 주말 중 호르무즈해협 폐쇄를 둘러싼 미국과 이란의 엇갈린 발표로 지정학적 갈등 재심화 - 그 여파로 WTI는 74달러대로 상승, 미 10년물 금리는 4.58%대로 올라가며 매크로 부담 점증 - 다만, 현재 미국 나스닥 선물이나 일본 닛케이가 -1%대 내외에 그치고 있는 것을 미루어보아, 미 이란 갈등의 글로벌 증시 충격은 이전만큼 크지 않은 모습. -------- 이정도로 압축 가능합니다. 2. 결국 국내 반도체가 코스피 시가총액에서 차지하는 비중이 60%대에 육박할 정도로 압도적으로 크다보니, 반도체가 휘청거리면 지수도 같이 휘청거리는 굴레에서 좀처럼 탈출하고 있지 못하고 있네요. 여기에 레버리지발 수급 꼬임 현상도 부차적으로 한몫하고 있는 것 같습니다. 그래도 위안을 삼을 수 있는 건, 바이오, 이차전지, 증권, 은행 등 다른 업종들이 이전에 반도체가 무너질때랑 달리 잘 버티고 있다는 것이네요. 또 코스피 지수 전반에 걸친 밸류에이션 레벨이 역대 최저수준을 기록하고 있다는 점도 7000초반에서 하방 경직성을 높여주지 않을까 싶습니다. 월요일부터 여러모로 만만치 않은 장세이긴 하지만, 주중 ASML, TSMC 실적, 미국 CPI 등 분위기 반전을 만들어낼 수 있다는 점을 염두에 둘 필요가 있습니다. 오늘 장도 힘내시길 바랍니다. 키움 한지영

알테오젠/머크, 키트루다 SC 6월 처방 실질적 확산 국면 진입 판단 https://www.moneytoring.ai/post/UG9zdFR5cGU6NTQyOA==

07/13 주말에 있었던 이슈 - 미군의 대 이란 공습 지속 지난 금요일 미국과 이란이 카타르를 통해 회담을 진행중이라는 소식이 전해짐. 더 나아가 장 후반에는 미국과 이란, 그리고 카타르, 파키스탄 등의 4자 전화통화 회담 진행을 추진하고 있다는 소식도 전해지는 등 미-이란 협상 지속에 대한 기대가 높아졌었음 그러나 주말에 이란의 지속적인 호르무즈 해협 통행 선박에 대한 공격과 미군의 이란에 대한 공습이 진행. 이란 또한 중동내 미군 기지에 대해 공격을 단행하는 등 무력 충돌이 진행. 트럼프는 호르무즈 해협이 열려 있다고 언급했지만 합동해양정보센터(JMIC)에서는 위협 수준이 심각해 현재 오가는 선박은 거의 없다고 발표. 한편, 미군은 호르무즈 해협을 자유롭게 통행할 수 있도록 이란의 공격 능력을 지속적으로 약화시킬 것이라고 발표하며 장기적인 공습이 지속될 것을 시사. 트럼프도 이란에 대한 폭격을 사정없이 할 것이라고 언급. 이렇듯 미-이란 이슈가 재 부각되자 현재 달러화는 강세를 보이고 있으며 미 국채 선물의 하락(국채금리 상승), 국제유가는 4% 가까이 급등. 미국 시간외 선물은 나스닥 100, 독일 닥스 지수가 0.5% 내외 하락 중. 일본 니케이도 1% 가까이 하락.

(하나증권 김홍식) 세나테크놀로지 - 피지컬 AI 정책 덕분에 하반기 주가 전망은 밝습니다 - 세나테크놀로지 투자의견 매수, 목표주가 80,000원 유지 1) 고객사 수요 증가와 제품 믹스 개선 진행 중이고, 2) 주요 매출처인 북미에 대규모 물류창고 확보한 덕에 관세 및 비용 절감 효과가 기대되며, 3) 피지컬 AI에 주안점을 둔 정부 3대 메가프로젝트 덕에 대규모 시장이 개화 중이고, 4) 하반기 글로벌 업체에 산업 현장용 제품 공급하는 것을 기점으로 본격적인 피지컬 AI 기업으로 재평가되며 급격한 멀티플 확장이 가능하기 때문 - 예상을 뛰어넘는 2분기 영업이익 발표, 실적은 계속 좋아질 일만 남았다 2분기 매출액 755억원(YoY +40%, QoQ +72%), 영업이익 180억원(YoY +128%, QoQ +373%)을 기록하며 당초 예상을 뛰어넘는 큰 폭의 실적 개선 시현. 고객사 수요 증가하며 모터사이클링용 제품 매출이 전년비 40% 증가한 640억원을 기록했고, 고마진 제품 위주로 제품 믹스 개선되어 매출총이익률도 기존 40%대에서 50%대로 향상된 덕 하반기에도 실적 개선세 이어질 전망. 봄과 가을이 성수기인만큼 3분기에도 현 실적 유지될 가능성 높고, 텍사스에 조립 라인을 겸하는 대규모 물류창고를 확보한 점도 긍정적. 매출의 20~30%가 북미에서 발생하는 만큼 제품 운송비 및 관세 절감이 가능해 이번 매출총이익률 개선이 일회성으로 끝나지 않고 장기적으로 이어질 것으로 예상 - 정부의 3대 메가프로젝트 추진, 메쉬 네트워크 시장이 본격적으로 개화했습니다 정부의 3대 메가프로젝트 덕에 대규모 시장이 본격적으로 개화. 정부는 업종별 AI 로봇을 매년 1천대 이상 현장에 보급하고, 대규모 휴머노이드 로봇 양산 라인 구축할 예정인데, 로봇이 투입될 작업현장의 특성 고려하면 메쉬가 반드시 필요 RAN을 구축하기 어려운 농업/건설 현장은 말할 것도 없고, 제조용 로봇도 메쉬를 쓰지 않으면 실내에 프라이빗 5G나 중계기를 구축해야 하는데, 실외 작업 연계성/내부 제조 환경 변화/시설 구축에 따른 비용 및 시간 소요에서 비효율적 세나테크놀로지는 하반기 목표로 산업현장용 메쉬 제품 대량 공급 논의 중. 실적이 안정적으로 유지 중인 만큼 작은 계기로 주가 급등이 가능한데, 하반기 피지컬 AI 제품 공급 시작이 멀티플 리레이팅의 계기가 될 것으로 판단 https://t.me/HanaResearchTelecom

[SK증권 조선/방산 한승한, 고서영] (shane.han@sks.co.kr/3773-9992) 삼성중공업(A010140) 매수/40,000원 ▶️아쉬운 실적을 잊게 해줄 FDC - 2Q26 Preview: 연결 매출액 3조 2,172억원(+19.9% YoY, +10.9% QoQ), 영업이익 3,413억원(+66.6% YoY, +25.0% QoQ) 기록하며 시장 예상치(3,902억원) 하회할 것으로 예상 - 이번 분기부터 2도크 진수 재개 및 글로벌 오퍼레이션의 본격적인 효과(올해 연간 약 9 척억원)가 동시에 반영되면서 탑라인 확대됐으나, 글로벌 오퍼레이션 하도급의 상대적 낮은 마진율로 전사 OPM 희석된 점과 더불어 분기별 성과급 안분 반영으로 때문인 것으로 추정 - 올해 수주(139억불) 및 매출액(12.8조원) 목표 달성은 무리 없을 전망이며, 올해 상선부문의 연간 수주연도별 매출 비중은 ‘22 년 17%, ‘23 년 31%, ‘24~’25 년 52%로 확대되며 고선가 건조 비중 확대 및 FLNG 건조로 인한 이익 개선 효과 점진적으로 시현할 전망 - 최근 페트로베트남과 조선/에너지 분야 협력 MOU를 체결하며, 페트로베트남의 연 건조 캐파인 2척 보다 확대될 가능성 높으며, 이에 따라 동사의 상선부문에서 막혀 있던 Q 가 해소될 것으로 예상 - DCW2026에서 미국선급(ABS)와 영국선급(LR)로부터 50MW급 부유식 데이터센터(FDC)에 대한 개념설계 인증을 획득했으며, ABB 와 FDC 전력 시스템 개발을 위한 기술 협력, 그리고 미국 데이터센터 사업개발 전문회사 ‘무스테리안(M3)’과 미국 내 FDC 개발을 위한 MOU를 체결 - 동사는 첫 상업용 FDC의 서비스 시점을 ‘28년 2 분기로 제시했기 때문에, 해당 시점 이전에 인도하기 위해서는 조만간 수주 계약 체결할 가능성이 높음 - FDC 수주 시 효율성이 가장 좋은 2 도크에서 건조할 예정이며, 글로벌 FDC 시장 진출 본격화를 통한 멀티플 리레이팅 필요하다는 판단 - 삼성중공업에 대한 투자의견 ‘매수’ 및 목표주가 기존 4 만원 유지 ▶️보고서 원문: https://buly.kr/7mE4CHZ SK증권 조선/방산 한승한 텔레그램 채널: https://t.me/SKSCyclical SK증권 리서치 텔레그램 채널: https://t.me/sksresearch 당사는 컴플라이언스 등록된 자료에 대해서만 제공 가능하며 본 자료는 컴플라이언스 등록된 자료입니다.

모닝 브리핑. 증시 흔들 뉴스 셋 등장. 또 나온 중동 사태 전망. SK하이닉스 ADR 상장 결과 영향은. ETF 규제 가능성. 코스닥 대반전 시나리오 둘. 5대 주도주 추세 비교 방송 요약 증시 흔들 큰 뉴스 셋 등장. 주말 사이 또 터진 중동 사태 상황 SK하이닉스 ADR 상장 결과 증시 영향은. 한국 증시 환산 주가와 차이점 당국의 ETF 규제 가능성 주목 코스닥 대반전 시나리오. 이 틀 이내 결판 5대 주도주 추세 비교 양시장 수급 분석. 외국인 매수 컴백시 유리한 종목은 https://youtu.be/NoyxmMoOTjM

월요일 SK하닉 주가 오를까?…나스닥에선 253만원 찍었다 출처 : 머니투데이 | 네이버 https://naver.me/GP2p7oyM

주식 대토론회를 먼저 해야 될 듯.....

이번주부터 4차례 부동산 대토론회…핵심이 될 내용은? 출처 : TV조선 | 네이버 https://naver.me/xZKJyD0Q

“HBM4 가격 내년에 두배…삼전닉스 협상력 우위 계속될 것” 출처 : 서울경제 | 네이버 https://naver.me/x3cflBMs

✅“이달 금리인상 확실…하반기 한차례 더 올릴 듯” https://www.sedaily.com/article/20066720

[SK증권 조선/방산 한승한, 고서영] ▶️한수위: FDC(부유식 데이터센터)에 주목할 때 ▪️최근 하이퍼스케일러들의 FDC(부유식 데이터센터)에 대한 수요 확대됨과 동시에 FDC 관련 종목 또한 주목받는 중 ▪️전통 데이터센터 대비 FDC의 장점은 ①대규모 부지 확보 부담 해소, ②냉각 효율, ③표준화 모듈 방식 제작 가능, ④자산 유연성(이전 및 재배치, 중고 매각 등) ⑤확장성 등이 있음 [표 1] ▪️현재 글로벌 시장에서 상용화된 FDC는 단 1개 프로젝트. ①미국 캘리포니아 스톡턴항에 Nautilus가 운영하는 6.5MW급 FDC가 2021년부터 상용화되어 가동 중. 70m급 바지선을 개조. ②프랑스 낭트 루아르강에 Denv-R이 운영하는 0.2MW급 소형 FDC는 2024년부터 가동 중이나, 실증 및 프로토타입 성격이 강함 [표 2] ▪️이 외에도 ‘27~’28년 상업 가동 목표로 발표된 FDC 프로젝트들이 있음. ①싱가포르 Keppel이 건설 중인 25MW급 FDC(싱가포르 로양), ②일본 MOL&히타치가 공동개발하는 중고선박 개조 FDC(규모 비공개, 일본/말레이시아/미국), ③일본 MOL과 튀르키예 카파워십이 공동개발하는 통합 FDC 플랫폼(20~73MW급, 지역 미정), ④NTT퍼실리티스 컨소시엄이 ‘25년 가을부터 착공에 들어간 FDC(규모 비공개, 일본 요코하마) 등 [표 2] ▪️삼성중공업은 해상 부유구조물(ex. 바지선) 위에 서버를 두는 데이터홀, 전기기계설비, 선내 발전시설, LNG 저장탱크를 탑재하는 방식의 50MW급 FDC를 제작할 계획이며, 제2도크(폭 65m, 길이 390m)에서 건조될 전망 ▪️외신 보도에 따르면 삼성중공업이 계획 중인 FDC의 상업 가동 시점이 ‘28년 2분기로 밝혀지며, 동사와 FDC 공동개발 및 미국 내 사업 추진을 위한 MOU를 맺은 미국 데이터센터 개발 기업 무스테리안(M3)이 담당하는 프로젝트 중 텍사스 주 휴스턴에 위치한 500MW급 데이터센터 프로젝트인 ‘프로젝트 제우스(Project Zeus)’에 삼성중공업의 FDC가 납품될 것으로 추정됨. 해당 프로젝트의 서비스 시점 또한 2028년 상반기로 맞물리는 상황 ▪️해당 프로젝트는 복합화력발전소(CCGT) 인근에 조성될 계획이며, 500MW 중 일부를 FDC가 담당할 것으로 추정. M3는 부지 확보와 테넌트 유치, 프로젝트 개발을 맡고 삼성중공업은 FDC의 설계·제작·인도를 담당 ▪️삼성중공업은 최근 그리스 선주사 Capital, 영국 선급(LR)과 FDC 사업협약을 체결했으며, 미국 AI 서버 업체 Supermicro와 해상 환경에 적합한 기술 공동개발에 착수 ▪️HD한국조선해양 또한 최근 글로벌 데이터센터 인프라 솔루션 기업이자 MS, AWS, 구글, 메타 등을 주요 고객으로 보유한 ‘슈나이더 일렉트릭’과 FDC 인프라 기술 공동개발을 위한 MOU’를 체결 ▪️HD현대그룹은 일본의 MOL과 튀르키예 글로벌 부유식 발전선(파워십: Powership) 제작 회사 카파워십(Karpowership)의 에너지 자회사인 Kinetics이 공동개발하는 통합 FDC 플랫폼(전력 생산&데이터센터&해상운영 패키지)과 유사한 형태로 글로벌 FDC 수주 가능성 높일 수 있다는 판단 [그림 2]&[표 3] ▪️[HD현대중공업]: 4행정 중속 가스엔진 생산, FDC&파워십&FSRU 신조 / [HD현대마린솔루션]: 4행정 중속 가스엔진 유지보수, FDC&파워십&FSRU 개조 / [HD현대일렉트릭]: 전력기기, 배전설비, BESS 등. HD현대 계열사가 영위하는 사업을 기반으로 신조 및 개조 등 유연한 조합으로 ‘통합 FDC 플랫폼 사업’ 수주가 가능 ▪️현시점에서 반도체 중심에서 조선주로의 순환매를 예단하기 어려우나, 기존 본업(상선)만으로는 이전과 같은 주가 상승을 견인하기 어렵다는 판단. 따라서 현시점에서는 추가적인 성장 동력의 유무 및 이를 통한 리레이팅 가능성이 중요 ▪️①AI 데이터센터향 엔진 생산&유지보수, ②FDC 신조 및 개조, ③파워십 신조 및 개조 등과 관련된 사업을 기반으로 리레이팅을 통한 주가 상승 모멘텀 확보할 수 있는 종목들 중심의 선별적인 접근이 필요 ▪️지난 몇 개월 간 펀더멘털과 무관한 수급 및 개별 종목 이벤트 이슈로 조정은 충분히 받았기에 밸류에이션에 대한 부담은 없는 상황으로, 선제적 매수 기회라는 판단 ▪️조선업 비중확대(Overweight) 의견 유지하며, HD현대중공업, HD현대마린솔루션을 최선호주(Top-Picks)로, 삼성중공업과 한화엔진을 차선호주(2nd-Picks)로 제시 ▶️보고서 원문: https://buly.kr/GP5C4yX SK증권 조선/방산 한승한 텔레그램 채널 :https://t.me/SKSCyclical SK증권 리서치 텔레그램 채널 : https://t.me/sksresearch 당사는 컴플라이언스 등록된 자료에 대해서만 제공 가능하며 본 자료는 컴플라이언스 등록된 자료입니다.

LG전자 일봉 및 수급 현황 - 이제 내려올 만큼 내려 왔네요 -> 엔비디아 협업 뉴스로 다세 상승 기대감

* 곽노정 사장(로이터와 인터뷰) : "글로벌 메모리 산업이 2027년에 사상 최악의 공급 부족 사태에 직면할 것"이며, "공격적인 생산 능력 확장에도 불구하고 향후 10년까지 메모리 수요가 회사의 생산 능력을 계속해서 초과할 것" https://money.usnews.com/investing/news/articles/2026-07-10/sk-hynix-ceo-sees-worst-ever-memory-supply-shortage-in-2027-says-demand-to-outstrip-supply-beyond-2030

[단독]LG전자, 엔비디아 ‘AI 서버 랙’ 만든다 12일 반도체 업계에 따르면 LG전자 생산기술원(PRI)이 상반기 엔비디아 ‘베라루빈’ 기반 컴퓨트 트레이 규격에 맞춘 AI 서버 랙 시제품 개발을 완료했다. LG는 하반기 신뢰성 평가를 거쳐 글로벌 빅테크를 상대로 수주에 나서고 내년부터 양산에 나설 계획이다. 이번 연구개발은 LG PRI의 평택 사업장에 조성된 1.8㎿(메가와트)급 데이터센터 클러스터에서 진행됐다. AI 서버 랙 제조는 LG그룹의 데이터센터 턴키 전략을 완성할 마지막 퍼즐이다. LG는 LG전자의 냉난방공조와 LG에너지솔루션의 배터리, LG CNS의 데이터센터 구축 역량 등을 하나로 묶은 ‘원LG’ 전략을 내세워 AI 데이터센터 건설 시장을 공략하고 있다. 구광모 LG 회장은 지난달 여의도 본사를 찾은 젠슨 황 엔비디아 최고경영자(CEO)와 AI 랙 공급 등 데이터센터 협력 확대를 논의한 것으로 알려졌다. https://n.news.naver.com/article/011/0004640693?type=journalists

증시 전망대. 대반전 장세 예상 주간. 달라진 상승 종목 유형. 어닝 시즌, CPI 등 지표, 하이닉스 ADR 영향 등 분석. 외국인 컴백, 매수한 종목은. 빈집털이 장세 후보주 방송 요약 최근 주요국 증시 추세 비교 달라진 상승 종목 유형 대반전 장세 예상 주간. 어닝 시즌 시작. 주목할 관전 포인트 CPI 등 지표 발표 일정과 중동 속보 반도체 고점 논란과 팩트 정리 SK하이닉스 ADR 영향 외국인 매수 컴백, 사들인 종목은. ETF, 레버리지에 당했던 코스닥, 변화 가능성 주목 수급 빈 종목 노리는 빈집털이 후보 종목들 https://youtu.be/LE_FX0Ma0qM

美 프리몬트 공장 기존 조립 라인 해체 영상 공개 플래그십 전기차 생산→휴머노이드 로봇 라인 전환 이달 말 생산…머스크 “초기 속도는 매우 느릴 것”

테슬라, 모델 S·X 라인 46일 만 철거…휴머노이드 '옵티머스' 생산 채비 https://www.edaily.co.kr/news/read?newsId=01974566645513536

메타·삼성도 뛰어든 '그 시장'… 中 유니콘도 가세 출처 : 머니투데이 | 네이버 https://naver.me/xHEjPQvk

이랜텍 일봉 - 동 종목도 2달 내내 빠지고 있어서 -> 가슴이 아픈 종목 -> 종목에 대한 믿음은 변함 없음 -> 2만원도 싼 종목 -> 삼전, 하닉 레버리지 ETF 출시후, 대부분 종목 폭락 -> 2분기 실적 기대감 큼 -> 반등도 비슷한 속도로 가능하다 봄 -> 잘 버티시기를...... -> 여유 있는 분들은 분할 추가 매수도 해 볼법