Cbonds

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ Cbonds-GBI RU YTM 16,18% (⬆️4 б.п.) IFX-Cbonds YTM 16,06% (⬆️8 б.п.) Cbonds CBI BBB Group YTM Index 28,21% (⬆️30 б.п.) 📝 Календарь событий Сбор заявок 💡Атомэнергопром, 001P-19 (до 30 млрд) 💰СФО СБ Секьюритизация 7, АР1 (48 млрд), АР2 (10 млрд), АС (96 млрд) Размещения ⚪️Брусника. Строительство и девелопмент, 002Р-11 🏚ДОМ.РФ, 002Р-12 (40 млрд) 💵Русбонд-Удобрения, 001Р-02 (10 млрд) Оферты 🏚ДОМ.РФ, БО-06 (5 млрд), БО-07 (5 млрд) 💰НФК-СИ, 001П-03 (200 млн) Размещения ЦФА – по ссылке. @Cbonds

📺 Cbonds Weekly News - новый выпуск вышел в эфир! В этот раз мы обсудили, как вторая подряд пауза в снижении ключевой ставки повлияет на рубль и долговой рынок, выяснили, почему Банк России не ожидает волны дефолтов, разобрались в грядущих ограничениях по сделкам с облигациями, а также рассмотрели причины падения акций после IPO. Кроме того, мы представили традиционный дайджест актуальных облигационных размещений. 📣 Спикерами выпуска стали: • Дмитрий Полевой, директор по инвестициям, «Астра Управление Активами» • Илья Херсонцев, председатель правления, Ассоциация институциональных и розничных инвесторов • Анна Куприянова, директор департамента инвестиционного бизнеса, СПБ Банк 👉 Предпочтительную платформу для просмотра удобно выбрать на странице СбондсТВ, где доступны все наши видеоматериалы. 📌 Подписывайтесь на наш канал в ВК и Youtube!

#РейтингиРФ 🗂 Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в России за 29 октября ⚒️ Уральская Сталь – АКРА, "BB-(RU)", прогноз "стабильный", присвоен статус "под наблюдением" ➡️ Подробно о рейтинговом действии писали здесь. 🏦 МГКЛ – НРА, "BB|ru|", "стабильный", присвоен статус "под наблюдением" ➡️ Подробно о рейтинговом действии писали здесь. 💬 Cbonds в Max

#Техдефолт 🌲 «СЛДК» допустил первый техдефолт по 8-му купону облигаций серии 001Р-01 Эмитент допустил технический дефолт по выплате 8-го купона облигаций серии 001Р-01. Объем неисполненных обязательств составляет 497 997.5 рублей. ❌ Причиной неисполнения обязательств – отсутствие денежных средств, достаточных для его исполнения, обусловленным финансовым состоянием эмитента и наличием признаков неплатежеспособности. Ранее, 17 августа, эмитент раскрыл информацию о введении в отношении компании процедуры банкротства — наблюдения. 💼 Облигации серии 001Р-01 – единственный выпуск в обращении у эмитента. 📌 Больше информации о дефолтах на российском рынке облигаций – в тематическом разделе. 💬 Cbonds в Max

💼 Облигационные ПИФы на пике популярности. Но что их ждет в 2027 году?   📈 Московская биржа отмечает существенный приток средств и новых клиентов в облигационные БПИФы, рассказал управляющий директор фондового рынка Мосбиржи Владимир Овчаров в ходе онлайн-семинара Cbonds.   ⏺Любопытно, что во II и III кварталах этого года наблюдалось некоторое снижение оборотов фондов денежного рынка. По оценке Владимира Овчарова, часть интереса инвесторов «забрали» как раз облигационные фонды. При этом денежный рынок все еще сохраняет значительное преимущество по объему торгов.   ⏺Почему инвесторы выбирают паи, а  не сами бонды? Как объяснил представитель биржи, многие видят привлекательные доходности на долговом рынке, но не готовы самостоятельно анализировать каждый выпуск. Покупка фонда позволяет передать эту работу управляющему и сразу получить продуманный портфель облигаций.   ⏺Причем такой подход выбирают не только начинающие инвесторы. По наблюдениям Мосбиржи, интерес к фондам проявляют и институциональные участники, включая страховые компании.   🔴 В 2027 году Мосбиржа ожидает сохранения интереса к облигационным фондам. Высокие ставки дают облигационным фондам возможность войти в следующий год с привлекательной текущей доходностью портфелей.   🆗 Владимир Брагин, директор по анализу финансовых рынков и макроэкономики УК «Альфа-Капитал» подчеркнул, что дальнейшие перспективы зависят от траектории ставок и финансового состояния эмитентов. По его словам, управляющие рассматривают сценарный диапазон доходности на 2027 год в 16-20%.   ⏺В основе оценки - текущая доходность облигаций к погашению и сравнительно короткая дюрация портфеля, то есть меньшая чувствительность его стоимости к изменению рыночных ставок.   ⏺При этом Владимир Брагин ожидает дальнейшего давления на финансовое положение компаний и считает, что особое внимание нужно уделять кредитному качеству эмитентов. Высокая доходность облигаций, по его оценке, создает определенный запас прочности, но выбор бумаг остается принципиальным.   🫱 Запись семинара «Инвестидеи и стратегии - 2026: рынок акций и коллективных инвестиций от Cbonds»

#ИтогиРазмещения 🚚 Металл Трейд, БО-01 Итоги первичного размещения Объём размещения: 44.7 млн руб. (размещено 17.88% выпуска) Купон: 25.5% годовых Количество сделок на бирже: 627 Самая крупная сделка: 5 млн руб. Наибольшую долю в структуре размещения (41%) заняли сделки объёмом от 500 тыс. руб. до 1 млн руб., второе место заняли сделки объёмом от 1 до 5 млн руб. (29%). 📝 Организатор – Юнисервис Капитал. ПВО – Юнилайн Капитал Менеджмент. 💬 Cbonds в Max

#РынкиСНГ 💡💼 События на рынках СНГ: 🇰🇿 23 октября Комитет по ДКП Национального Банка Казахстана принял решение снизить базовую ставку до 15.75% на фоне продолжающегося замедления годовой инфляции до 9.3% в сентябре 2026 года и снижения инфляционных ожиданий, что сохраняет умеренную жесткость денежно-кредитных условий. 🇰🇬 26 октября Правление Национального банка Кыргызстана приняло решение сохранить учетную ставку на уровне 12%. Ставка сохранена для достижения целевого показателя инфляции в пределах 5-7% в среднесрочной перспективе. 🇦🇿 29 октября Центральный банк Азербайджана сохранил учетную ставку на уровне 6.5%, учитывая динамику инфляции, инфляционные ожидания и ситуацию на валютном рынке. 🇺🇿 UzNIF готовится к первым двум IPO своих портфельных компаний уже в 2027 году, и главным кандидатом на размещение назван Узбектелеком, тогда как выход Uzbekistan Airways на биржу отложен до более благоприятной рыночной конъюнктуры для авиаотрасли. Параллельно фонд раскрыл ориентиры для инвесторов: первые дивиденды акционеры получат в I полугодии 2028 года по итогам финансовых результатов 2026 года. 💬 Cbonds в Max

#cbondsnew 💼🇩🇪 На Cbonds стали доступны внутридневные котировки акций с Xetra Cbonds расширил покрытие немецкого рынка акций: в дополнение к котировкам на конец торгового дня (EOD) на платформе появились внутридневные котировки Xetra с задержкой 15 минут (delayed). ✅ На сегодняшний день внутридневные данные доступны более чем по 1 000 акциям, представленным на Xetra. Пользователи могут следить за изменением цен и торговой активности в течение торговой сессии и оценивать движение отдельных бумаг ещё до формирования итоговых котировок за день. ✍️ Xetra — электронная торговая площадка Deutsche Börse и одна из основных площадок для торговли немецкими акциями. На ней представлены как крупнейшие компании Германии, так и акции международных эмитентов. Внутридневные данные дополняют уже доступную на Cbonds историю EOD-котировок и позволяют работать с данными Xetra как в течение торгового дня, так и по его итогам. ↔️ Котировки доступны в разделе «Поиск акций» и на страницах акций на Cbonds.

#ИтогиРазмещения 🔌 Россети, 001Р-25R Итоги первичного размещения Объём размещения: 25 млрд руб. Количество сделок на бирже: 41 Самая крупная сделка: 4.5 млрд руб. Наибольшую долю в структуре размещения (36%) заняли сделки объёмом от 4 до 4.5 млрд руб., второе место заняли сделки объёмом от 1.5 до 4 млрд руб. (33%). 📝Организатор – Газпромбанк. 💬 Cbonds в Max

🏦 НРА присвоило статус «под наблюдением» кредитному рейтингу «МГКЛ» Статус «под наблюдением» присвоен на срок не более 3 месяцев в связи с появлением негативного новостного фона по компании, в том числе о блокировке счетов у нескольких дочерних компаний Группы из-за налоговой задолженности, способного повлиять на кредитный рейтинг и (или) прогноз по кредитному рейтингу, который требует дополнительного анализа. Кредитный рейтинг компании продолжает действовать на уровне BB|ru|, прогноз «стабильный». ➡️ Разбираем ситуацию вокруг эмитента в материале. 💬 Cbonds в Max

🚨 Последний день голосования Cbonds Awards – 2026 уже завтра! ✅ Принять участие Не упустите шанс проголосовать за лучшие сделки, аналитиков и команды года. Среди номинаций: 🔹Инновация года 🔹Дебют года 🔹Лучшая сделка в банковском секторе 🔹Лучшая Capital Markets команда эмитента (new) 🔹Лучшие ИИ-решения на рынке облигаций (new) 🔹Лучший телеграм-канал на финансовом рынке …и многие другие! ➡️ Голосование завершится 30 октября! 🏅 Итоги традиционно подведем на гала-ужине Российского облигационного конгресса 4 декабря в Петербурге.

#Премаркетинг 💳 ВТБ-Лизинг, 001Р-МБ-08 (5 млрд) ❗️Финальный ориентир ставки купона – 15.50% годовых (доходность – 16.65% годовых). Предварительная дата размещения – 2 ноября. 📝 Организатор – ВТБ Капитал Трейдинг. 💬 Cbonds в Max

👁️ Облигации «Уральской стали» снижаются после присвоения статуса «под наблюдением» от АКРА Присвоение статуса «под наблюдением» по кредитному рейтингу «Уральской Стали» обусловлено решением Арбитражного суда Кемеровской области о принятии обеспечительных мер по иску «Стройсервиса» и аресте как денежных средств компании (находящихся на ее расчетных счетах и поступающих на них), так и имеющейся у нее дебиторской задолженности в пределах предъявленных исковых требований. Кредитный рейтинг компании продолжает действовать на уровне BB-(RU), прогноз «стабильный». 📉 Сегодня к 14:14 (мск) цены облигаций эмитента снизились относительно вчерашнего закрытия: 🔵БО-001Р-04: с 82.75 до 79.49% (-3.26%) 🔵БО-001Р-05: с 79.61 до 74.38% (-5.23%) 🔵БО-001Р-06: с 82.31 до 78.4 (-3.91%) 💼 В обращении у эмитента находится 3 выпуска облигаций на общую сумму 6.4 млрд рублей и $20 млн. 💬 Cbonds в Max

📚⚡️Cbonds анонсирует 16-й выпуск Энциклопедии секьюритизации! Сегодня в Москве проходит наша XV конференция Cbonds «Ипотечные ценные бумаги и секьюритизация в России», где участники рынка обсуждают ключевые тенденции, новые сделки и перспективы развития секьюритизации. 📄Немного статистики, которая явно говорит о том, что рынок секьюритизации в России активен и продолжает развиваться: По неипотечной секьюритизации: 🟧На текущие даты за 2026 год состоялось уже 78 выпусков (+90% к 2025 году) 🟧Объем размещения по номиналу: 726.5 млрд рублей (х2,05 к 2025 году) Многотраншевая секьюритизация (на 30.09.26): 🟧0.9 трлн рублей в обращении 🟧72 сделки, 93 транша Доклады всех спикеров будут доступны на странице конференции после завершения мероприятия. ✅ 💥А мы пользуемся случаем, чтобы поделиться еще одной новостью — мы начали подготовку нового выпуска Энциклопедии российской секьюритизации! Энциклопедия выпускается ежегодно и объединяет профессиональные материалы о рынке секьюритизации, его инструментах, механизмах и практике проведения сделок. Уже 16 лет издание помогает систематизировать знания и опыт участников рынка, оставаясь полезным источником информации для профессионального сообщества. 📄Архив предыдущих выпусков доступен пользователям Cbonds по ссылке, а также в разделе «Магазин исследований» портала ЛюдиИпотеки.рф. 📩Контакты для связи: adv@cbonds.info. Будем рады вашим идеям, предложениям и участию в подготовке нового выпуска!😉

#Премаркетинг 🛢Борец Капитал, 001P-06 и 001P-08 (общий объем 2 млрд) ❗️Финальные ориентиры по ставкам купонов: 🔴 001P-06 – ключевая ставка + спред 400 б.п. 🔴 001P-08 – 18.35% годовых (доходность – 19.97% годовых) Предварительная дата размещения – 3 ноября. 📝 Организаторы – Альфа-Банк, ВТБ Капитал Трейдинг, Газпромбанк, Джи Ай Солюшенс, МКБ, Sber CIB, ИБ Синара, Совкомбанк. 💬 Cbonds в Max

#Премаркетинг 💸 Эконива, 001P-04 и 001P-05 (общий объем 3 млрд) ❗️Финальные ориентиры по ставкам купонов: 🔴 001P-04 – 18% годовых (доходность – 19.56% годовых) 🔴 001P-05 – ключевая ставка + спред 375 б.п. Предварительная дата размещения – 3 ноября. 📝 Организатор – Россельхозбанк. ✅ Все ориентиры в ходе сбора заявок публикуем в канале DCM: Россия Чата Сбондс.

#НовостиКомпаний 📝 Российские компании: основные события, 29 октября: 📱 Выручка МКПАО Яндекс по МСФО за III кв. 2026 года выросла на 12% г/г и составила 411 млрд руб. Скорректированный показатель EBITDA вырос на 12% г/г до 88 млрд руб. Маржинальность по скорректированной EBITDA составила 21.4% от выручки. Скорректированная чистая прибыль выросла на 2% г/г и составила 46 млрд руб. 🍏 Выручка Фикс Прайса по МСФО за III кв. 2026 года увеличилась на 9.1% г/г, до 86.8 млрд руб. Розничная выручка выросла на 11% г/г, до 77.9 млрд руб., оптовая выручка составила 8.9 млрд руб. Чистая прибыль составила 2.1 млрд руб., рентабельность по чистой прибыли – 2.5%. 🍏 Выручка Корпоративного Центра Икс 5 по МСФО за III кв. 2026 года увеличилась на 13% г/г, до 1.3 трлн руб. Показатель EBITDA до применения МСФО 16 вырос на 21.1% г/г, до 86.9 млрд руб., при рентабельности 6.6% (+44 б.п.). Чистая прибыль до применения МСФО 16 увеличилась на 3.8% г/г, до 29.3 млрд руб. 🏠 Задолженность девелопера «Самолет» перед ДОМ.РФ представлена только проектным финансированием, долг составляет порядка 80 млрд руб., заявил заместитель гендиректора ДОМ.PФ Максим Грицкевич. 🚙 Соби-Лизинг частично исполнил обязательство по погашению номинальной стоимости облигаций серии 001Р-02, по которому ранее был допущен дефолт.↗️Подробнее 🌳 «ЛКХ» вновь допустил технический дефолт по 21-му купону облигаций серии БО-02. Объем неисполненных обязательств по купону составляет 1.2 млн руб. 🛠 ФНС подала в Арбитражный суд Московской области заявление о признании «Эффективных технологий» банкротом. 📊 Падение / рост стоимости облигаций (28 октября): 📈 Рост: ▶️ Группа компаний Самолет, 002Р-03, БО-П06, БО-П15, БО-П18 Например, рост серии БО-П18 на 4.52%: с 51.29 до 55.81% на фоне новостей о договоренностях с банками-кредиторами (Подробнее). 📉 Падение: ▶️ Полипласт, П02-БО-03 – П02-БО-06, П02-БО-09, П02-БО-11 – П02-БО-17 Например, снижение серии П02-БО-04 на 5.78%: с 90.3 до 84.52% на фоне понижения рейтинга с A.rս до BBB+.ru и изменения прогноза со «стабильного» на «рейтинг на пересмотре с возможностью понижения» от НКР (Подробнее). ▶️ МГКЛ, 001Р-05 Снижение на 4.76%: с 54.93 до 50.17% на фоне блокировок счетов дочерних компаний. 📆 План публикации отчетности — завтра, 30 октября: 💳 Банк ВТБ – МСФО (III кв. 2026 года) 🔋 РусГидро – РСБУ (III кв. 2026 года) 👉 Полный список запланированной публикации эмитентами отчетности на завтра и другие периоды можно посмотреть в Календаре инвестора на Cbonds. 💬 Cbonds в Max

#Премаркетинг ⛏ Южуралзолото ГК, БО-КИ-01 (до 800 млн юаней) Сбор заявок – 3 ноября с 11:00 до 15:00 (мск), размещение – 6 ноября. ✍️ Расчеты по облигациям: 🔵 при размещении: по выбору инвестора в юанях или рублях; 🔵 при выплате купона и погашении: в юанях, по волеизъявлению инвестора возможны выплаты в рублях; 🔵 при вторичном обращении: в юанях или рублях. Обеспечение – публичная безотзывная оферта от «Соврудник». Выпуск для квалифицированных инвесторов. 📝Облигационный долг Эмитента: $240 млн. 💬 Cbonds в Max

УТРЕННИЙ ДАЙДЖЕСТ Cbonds-GBI RU YTM 16,14% (⬇️4 б.п.) IFX-Cbonds YTM 15,98% (⬇️8 б.п.) Cbonds CBI BBB Group YTM Index 27,91% (⬆️28 б.п.) 📝 Календарь событий Сбор заявок 🛢Борец Капитал, 001P-06 и 001P-08 (общий объем 2 млрд) 💳ВТБ-Лизинг, 001Р-МБ-08 (5 млрд) 💸Эконива, 001Р-04 и 001Р-05 (общий объем 3 млрд) 💰СФО СБ Секьюритизация 7, АР1 (48 млрд), АР2 (10 млрд), АС (96 млрд) Размещения 😀Газпромбанк, 006P-05Р (доп. выпуск №13, 5 млрд) 💳Банк ВТБ (ПАО), Б-1-401 (2 млрд) 🚛ГТЛК, 005Р-47 (690.8 млн) 💰МКАО Воксис, 001P-03 (500 млн) 📲МСК Мобайл, БО-01 (100 млн) 🏦СФО Совком Взыскание, А (1.4 млрд), Б (100 тыс.) 🌱Уралкалий, 003P-01 (1.1 млрд юаней) 💰Цифра брокер, П02-01 ($35 млн) Оферты 💳ГПБ Финанс, 001Р-07Р (25 млрд), 001Р-10Р (40 млрд) 💳Синара-Транспортные Машины, 001P-09 (5 млрд) Размещения ЦФА – по ссылке. @Cbonds

#РейтингиРФ 🗂 Присвоение / Изменение рейтинга или прогнозов в России за 28 октября 🛣 Главная дорога – Эксперт РА,⬆️с "ruA" до "ruA+", прогноз "позитивный" «Повышение рейтинга компании обусловлено снижением долговой нагрузки, а также дальнейшим ростом выручки и показателя прогнозной ликвидности. Рейтинг кредитоспособности обусловлен отсутствием у компании рисков проектирования и строительства в связи с началом эксплуатационной стадии, умеренными эксплуатационными рисками, низкими финансовыми рисками, а также умеренными корпоративными рисками и рисками управления проектом». 💬 Cbonds в Max