nuclear tooth 🚀

셀시우스 홀딩스가 에너지음료 브랜드 포트폴리오 전반에 걸친 대규모 경영진 조직 개편 발표. • 셀시우스, 알라니 누, 록스타 에너지 및 신성장 사업 등 3개 독립 사업부 신설. 각 사업부는 브랜드별 사장이 총괄하는 체제로 운영. • 피지워터 글로벌 사장과 클리프바 및 미스터비스트 피스터블스 CEO를 역임한 알렉스 지글리아라를 셀시우스 브랜드 사장으로 선임. • 현 최고마케팅책임자(CMO) 리시 다잉을 록스타 에너지 및 신성장 사업부 사장으로 선임. 록스타 브랜드의 실적 회복과 신규 음료 카테고리 확장을 총괄할 예정. • 알라니 누 브랜드 사장 선임을 위한 인재 물색에 착수하는 한편, 3개 브랜드의 마케팅·영업·운영 인프라는 통합 체제 유지. 이번 조직 개편은 브랜드별 성장 가속화, 사업 실행력 개선, 책임경영 강화를 통해 셀시우스 홀딩스의 에너지음료 포트폴리오 경쟁력을 높이는 데 목적.

아마존과 우버가 미국 아마존 프라임 회원을 대상으로 무료 배달 혜택을 제공하는 우버이츠 제휴 서비스 출시. • 아마존 웹사이트와 쇼핑 앱에서 25달러 이상 음식 주문 시 배달비 무료 혜택 제공. • 미국 내 약 1만 개 도시와 지역에서 이용 가능하며, 수십만 개 음식점이 서비스 대상에 포함. • 프라임 회원은 25달러 이상 주문 시 첫 2회 주문에 대해 각각 20달러 할인 혜택 제공.

[한투증권 오은석] 2027 크레딧 연간전망_플랫한 커브, 롤보다 캐리(261106) 2027년 크레딧 스프레드는 상반기까지 축소된 이후 하반기에는 강보합 흐름을 보일 전망입니다. 국내증시 변동성 완화로 신용위험 프리미엄이 낮아지고, 국고채 금리의 완만한 하락에 연동해 유동성 프리미엄이 감소할 것으로 예상합니다. 연간 3%대 성장과 2% 중후반대 근원물가 상승으로 2027년 1분기 기준금리 3.50% 도달 및 향후 동결을 기대합니다. 견조한 성장과 이에 따른 근원물가 상방 압력으로 2027년 중 통화완화 가능성은 제한적입니다. 플랫한 커브가 지속될 것으로 예상해, 롤다운 수익 확보가 어려운 만큼 캐리수익에 초점을 두는 전략이 유효합니다. 국고채 대비 초과수익률과 스프레드 확대에 대한 안전마진을 고려해, 2026년 4분기 중 잔존만기 3년 구간 중심의 크레딧 매수를 추천드립니다. ▶ 2026년 11월 및 2027년 1분기 기준금리 인상으로 터미널 금리 3.50% 전망 ▶ 플랫한 커브가 지속될 것으로 예상해, 캐리수익 확보에 초점을 두는 전략이 유효 ▶ 2026년 4분기 중 잔존만기 3년 구간 중심의 크레딧 매수를 추천 자료링크: https://vo.la/qhPsKy2

📮 [메리츠증권 음식료/유통 김정욱] KT&G(033780) 3Q26 Review & 2026 Capital Markets Day 보고서링크: https://han.gl/ZUtwZ 3Q26 연결 기준 매출액 1조 9,052억원(+4.3% YoY), 영업이익 5,301억원(+13.9% YoY)으로 컨센서스 5,078억원 대비 4.4% 상회. 담배 부문이 전체 성장을 견인하며 매출 +6.0%, 영업이익 +14.4%, OPM 32.6%로 분기 최고치 달성, 해외궐련은 10개 분기 연속 수량·매출·영업이익이 동반 성장. 증익 기여는 제품 믹스 개선과 프라이싱 효과 +237억원, 해외궐련·NGP 스틱 수량 증가 +128억원, 원가 등 비용 개선 +97억원, 환율 효과 +75억원으로 담배 부문에서만 +537억원 발생, 건기식 +87억원, 부동산 +41억원이 더해짐. 다만 순이익은 환율 변동 폭 차이에 기인한 외화자산 평가이익 감소 등으로 1,042억원(-75.1%)에 그침. EBITDA는 6,062억원(+12.2%), EBITDA 마진 31.8% 실적 발표에 이어 개최된 캐피털 마켓 데이에서 신규 가치 창출 전략 'COMPOUND 2030' 발표. Key Point는 2030년까지 해외궐련 사업의 매출/이익 두자리 수 성장 지속과 해외매출 비중 70% 달성, 원가절감 5,500억원으로 전사영업이익 mid-high single 성장세 지속. 주주환원은 2030년까지 향후 4년간 5조원+ α(특별주주환원) 제시, 배당성향은 75%로 확대, 자사주매입소각은 1.2조원 연중상시매입으로 진행, 26년 주당배당금은 8,000원으로 전년비 33% 증가 * 동 자료는 Compliance 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권 투자 결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다. * 메리츠 음식료유통 채널 링크 https://t.me/meritz_fnb

📮 [메리츠증권 음식료/유통 김정욱] BGF리테일(282330) 3Q26 Review 보고서링크: https://han.gl/891oe 3Q26 연결 기준 매출액 2조 5,152억원(+2.1% YoY), 영업이익 1,008억원(+3.2% YoY)으로 컨센서스 1,065억원 대비 5.4% 하회. 전년 소비쿠폰에 따른 높은 기저에도 IP 활용 차별화 상품과 외국인 객수 확대에 힘입어 가공식품 중심의 안정적 성장 지속 동일점 성장률은 +0.9%(객수 -0.4%, 객단가 +1.2%)로 7~8월은 소비쿠폰 기저와 강수 일수 증가, 폭염에 따른 객수 부진으로 전년 수준에 머물렀으나 9월에는 외국인 객수 성장과 IP 차별화 상품 호조로 +2.7%까지 확대 평균 상품이익률 +0.4%p, 가공식품 구성비 +0.7%p로 믹스 개선이 가속화되며 연결 GPM +0.3%p 개선. 유가 상승에 따른 물류비와 부산 물류센터 조기 준공에 따른 감가상각 반영(합산 20~30억원 이상)으로 영업이익률은 전년 수준 유지. 10월 동일점 2% 초반, 11월은 1% 이상으로 개선 흐름 지속 * 동 자료는 Compliance 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권 투자 결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다. * 메리츠 음식료유통 채널 링크 https://t.me/meritz_fnb

[2차전지 산업 보고서 - 하나증권 2차전지 김현수/김희제] '미국 중간선거 배터리 수혜 논리 정교히 해야' 자료링크 : https://vo.la/ySGeqKm ▶ 선거와 무관하게 한국 ESS 성장세 확고 -미국 민주당 승리로 데이터센터 신규 건설이 일부 중단된다 하더라도 한국 ESS 산업에 미치는 타격은 미미할 것으로 판단한다. -현재 한국 셀 메이커들의 ESS 수주와 매출이 급증하는 것은 향후 늘어날 데이터센터 On-site 발전 기대감 때문이 아니라(물론 일부 장기 수주 물량이 있으나 아직 그 규모는 미미), 이미 미국 내 형성되어 있는 기존 Grid향 ESS 시장 규모(연평균 70GWh) 내에서의 “탈중국” 논리에 기초한다. -데이터센터가 아니라 이미 형성돼 있는 기존 Grid 용 ESS 시장 내에서 중국 배터리 의존도가 높았던 미국 유틸리티 기업들이, 최근 가중되고 있는 보조금 및 관세 정책의 탈중국 요구 조건으로 인해 미국 내 생산 조건 갖춘 한국 기업들에게 발주를 집중하며 한국 ESS 배터리 산업의 수주 및 실적 수혜로 연결되고 있는 것이다. ▶ 전기차 기대감 반영은 경계 -한편, 민주당 중간 선거 승리로 인한 전기차 시장 회복 기대감은 주가에 반영하기 어렵다. 트럼프 행정부가 전기차 보조금을 폐지했으므로 민주당 승리 시 보조금 부활을 기대할 수 있겠으나, 이번 선거 과정에서 민주당은 전기차 보조금 등 친환경 정책을 의제화하지 않았다. -고물가와 불법이민자, 데이터센터 소음 문제 등 실존적 문제가 부각되는 이번 선거에서 민주당은 친환경 정책을 선거 캠페인으로 내세우지 않았으며, 전기차에 대한 선호도가 높지 않은 현재 미국 수요 구조상 선거 이후 민주당이 전기차 보조금 부활 등의 정책을 밀어붙일 가능성도 낮다고 판단한다. ▶ 답은 늘 가격에 있다 -현재 2028년 LG에너지솔루션과 삼성SDI의 예상 지배주주순이익은(각각 3.2조원, 2.2조원) 2028년까지 전기차 배터리 매출 성장 정체 및 적자 유지를 가정하더라도 ESS 성장 및 AMPC 보조금에 기반해 충분히 달성 가능한 숫자라고 판단한다. -배터리 섹터의 고 멀티플은 단순히 매출 성장성에 근거한 것이 아니라, 안보자산으로 다뤄지는 배터리의 공급망 탈중국 논리에 기초하고 있으므로 그동안 부여받아온 24M Fwd P/E 30~35배 수준은 지속 방어 가능하다고 판단한다. 이를 통해 산출된 목표 시총 LGES 110조원, 삼성SDI 65조원 감안할 때, 현 주가 수준에서 상승 여력 크다고 판단한다. -지난 한 달 사이 투자자들 사이에서 민주당 승리 시 수혜 혹은 피해 논리가 지속 엇갈렸으나 이는 사후적인 해석이다. 답은 늘 가격에 있다. 피해 논리가 우위를 점하며 주가 하락하던 시기는 LGES 시총이 100조원에 근접해 가격 매력이 떨어지던 시기였고, 수혜 논리에 기반해 주가 반등한 시기는 삼성SDI 시총이 40조원을 깨고 하락하며 가격 매력이 커지던 시기였다. 현 가격은 호재에 민감한 가격대라고 판단한다. 셀 메이커 매수를 권고한다. (컴플라이언스 승인을 득함)

롯데렌탈 (089860.KS/매수): 3Q26 Re: 바닥을 찍은 중고차 시장 [하나증권 운송/모빌리티 Analyst 안도현] ■3분기 영업이익 929억원(+4%) 3분기 롯데렌탈의 매출액은 2% (YoY) 증가한 7,754억원, 영업이익은 4% 증가한 929억원(영업이익률 12.0% (+0.3%p))을 기록했다. 중고차 매각을 제외한 전 사업부가 매출액/영업이익이 증가했다. 본업인 장기렌터카의 매출액/영업이익이 6%/20% (YoY) 증가했고, 보유 대수도 신차/중고차 모두 증가하면서 본업의 이익 비중이 상승하고 있다. 단기렌터카 사업부는 외국인/내국인 수요가 모두 증가하면서 3분기 영업이익은 31% (YoY) 증가했고, 비즈렌탈도 비주력상품의 축소 기저가 해소되며 영업이익이 34% 증가했다. 중동 전쟁 영향으로 중고차 수출이 제약을 받으면서 중고차 매각 매출은 7% (YoY), 매각이익은 28% 감소했다. 대신 우량 매물을 중고차 렌탈로 전환하면서 중고차 렌탈 사업의 성장률이 제고되었다. 당기순이익은 24% (YoY) 감소한 294억원이었는데, 소송 반환액 161억원 등이 영업외로 반영되었다. ■4분기에는 중고차 매각 업황이 보다 개선될 것 2026년 2분기/3분기 중고차 매각이익률은 각각 12.1%/11.6%로 전쟁 이전 대비 크게 하락한 모습이다. 다만 4분기부터는 시장이 안정화되면서 QoQ 매각이익률 상승이 기대된다. 4분기 매출액은 4% 증가한 7,530억원, 영업이익은 6% 증가한 840억원(영업이익률 11.2%)으로 전망한다. 2027년에도 장기렌터카 순증과 단기렌터카의 외국인 유입이 지속되면서 렌터카 위주로 높은 수익성이 유지될 예정이고, 중고차/비즈렌탈이 턴어라운드하면서 기여할 것으로 예상한다. 2027년 영업이익은 3,750억원(영업이익률 11.9%)으로 추정한다. ■대주주 변경 이후의 변화를 지켜볼 필요 롯데렌탈은 10월 30일 임시주총을 열고 대주주 변경을 공시했다. 롯데렌탈은 현금흐름이 탄탄하고, 부채비율은 높으나 환금성 높은 차량자산을 기반으로 하기 때문에 조달 금리 변동은 없다. 다만 대주주 변경 이후 본격적인 영업 전략 변화와 주주환원에 대한 기조를 중심으로 바라볼 필요가 있다. 차량 데이터를 기반으로 한 신사업 추진도 기대되는 요인이다. 롯데렌탈에 대한 투자의견 BUY를 유지하고, 목표주가 57,000원을 유지하나, 영업/배당 전략이 구체화되면 Target Multiple(현재 P/E 13배) 상향도 충분히 가능하다. 전문: https://bit.ly/3Wp5sm2 [컴플라이언스 승인을 득함]

[하나증권 철강금속 박성봉] 세아제강 (306200.KS/매수): 3분기는 부진했지만 수출 중심으로 회복될 것 ▶ 보고서: https://buly.kr/FhQqDk5 ▶ 3Q26 내수, 수출 동시에 이익률 하락 - 3분기 세아제강의 영업이익은 202억원(YoY 흑.전, QoQ -42.1%, 시장컨센서스 229억원) 기록 1) 원/달러 환율 하락과 계절적 비수기 및 추석 연휴 영향으로 수출과 내수 모두 판매 감소하여 3분기 전체 강관 판매 23.2만톤(YoY +23.4%, QoQ -5.3%) 기록 2) 판매 감소에 따른 고정비 증가와 2분기 고원가(열연 및 후판) 반영으로 내수 강관 이익률은 2분기 미드 싱글에서 3분기 로우 싱글 수준으로 하락 3) 수출의 경우에도 원/달러 환율 하락과 미국외 기타 지역으로의 수출 확대에 따른 제품 Mix 악화로 이익률이 2분기 하이 싱글에서 3분기 미드 싱글 수준으로 하락 ▶ 4분기는 판매 증가와 수출 이익률 회복 전망 - 비수기가 끝났음에도 불구, 건설 경기 침체로 강관 내수가 부진한 상황으로 내수 강관 추가 가격 인상 가능성은 제한적 - 대신 강관 소재(열연 및 후판) 유통 가격이 3분기 들어 약보합세를 기록 중, 4분기 내수 강관 수익성은 전분기와 유사 전망 - 수출의 경우 원/달러 환율 하락에도 불구, 미국향 수출 확대에 따른 제품 Mix 개선으로 전분기대비 이익률 상승 전망 - 내수와 수출 모두 회복되면서 세아제강의 4분기 전체 강관 판매 24.3만톤(YoY +18.5%, +4.6%) 기록 전망 - 종합적으로 세아제강의 4분기 영업이익 263억원(YoY 218.1%, QoQ +30.1%) 기록 예상 ▶ 투자의견 BUY와 목표주가 200,000원 유지 - 3분기 원/달러 환율하락이 수출에 부정적으로 작용하고 있지만 미국내 유정관(OCTG) 및 송유관 가격이 동시에 상승하고 있는 가운데 미국향 수출은 향후에도 견조할 것으로 예상 - 한편, 미국 상무부의 한국산 OCTG에 대한 연래재심 최종 판결 결과로 세아제강은 9.8%의 반덤핑 관세를 적용받게 되었다. 이는 미국내 OCTG 업체들과 더불어 기타 국가들대비 국내 업체들의 가격 경쟁력 훼손으로 이어질 수 있음 - 하지만 세아제강의 경우 국내 기타 업체(19.87%, 29.94%)대비로는 상대적으로 낮은 관세율을 부과받았고 동시에 미국내 자회사들(생산공장과 유통업체)을 통해 관세 대응이 가능할 것으로 예상 - 세아제강의 현재 주가는 12M FWD 기준 PER 5배, PBR 0.3배 수준으로 밸류에이션 부담도 제한적 [위 문자는 컴플라이언스의 승인을 득하였음] **하나증권 소재산업재 텔레그램 링크: https://t.me/joinchat/AAAAAEecImKoJBorcHRPWQ

>>Yardeni “인플레이션 둔화 전망, 금리 5% 수준의 미국 국채 매력적” •Yardeni Research의 Ed Yardeni 대표는 인플레이션이 둔화될 것으로 예상되는 만큼 금리 5% 수준의 미국 10년물 국채가 “매우 매력적”이라고 평가. 그는 생산성 향상이 인플레이션을 낮출 것이라는 비교적 낙관적인 전망을 갖고 있으며, 10년물 금리가 5% 수준일 때 매력적인 매수 기회라고 밝혔음. •이 같은 발언은 민주당이 중간선거에서 의회를 장악하면서 트럼프 정부의 감세 및 지출 계획이 제한될 수 있다는 전망으로 미국 국채 가격이 이틀 연속 상승하는 가운데 나왔음. 미국 국채 전 만기의 금리는 최소 4bp 하락했으며, 기준금리인 10년물 금리는 4.84%까지 떨어져 9월 10일 이후 최저치를 기록 (블룸버그)

1공장은 헝가리 캐파의 약 39%. 또한 2공장과 유틸리티 시설 공유 여부 중요

>>독일 10월 자동차 시장: Leapmotor, MG 추격하며 중국 브랜드간 경쟁 심화 •10월 독일에서 MG의 신규 등록은 4,140대로 전년비 약 50% 증가, Leapmotor는 3,661대로 약 4배 급증하며 MG와의 격차를 479대까지 좁혔음. 독일 순수 전기차 등록도 약 80% 급증해 전체 신차의 37%를 차지 •Leapmotor는 소형 전기차 T03를 중심으로 판매를 확대했으며, 10월 전기차 보조금 승인 건수는 3,561건으로 MG 전체 브랜드를 넘어섰음. MG는 하이브리드 판매가 강세였지만, 순수 전기차 시장에서는 Leapmotor의 추격을 받고 있음. BYD는 10월 5,173대를 판매해 올해 누적 기준 Tesla를 앞섰지만, 플러그인 하이브리드 비중이 높았음. •중국 브랜드 간 가격 경쟁도 심화되고 있음. MG와 Leapmotor 모두 3만 유로 이하의 소형 전기차를 출시하면서 독일 시장에서 순수 전기차를 중심으로 경쟁이 본격화 >德国10月车市：零跑追近名爵，中国品牌竞争升温 https://wallstreetcn.com/articles/3785278#from=ios **안방을 넘어 유럽에서도 자체 경쟁

>>미국 중간선거 ‘블루 쓰나미’ 부상, 미·이란 종전 길 열리나 (대만경제일보) •미국 공화당이 3일 중간선거에서 패배한 지 몇 시간 뒤, 부통령 Vance는 “우리가 패배한 이유는 이 전쟁”이라며 트럼프 대통령이 올해 초 이란 공격을 결정한 것을 지적했음. Vance는 미국 유권자들이 민주당에 투표한 것은 분노했기 때문이며, 전쟁을 끝내고 생활비를 낮추며 ‘미국 우선’을 중시하고 이스라엘과의 관계를 바꾸기를 요구했기 때문이라고 밝혔음. Vance가 이처럼 빠르게 트럼프의 핵심 정책 결정과 선을 그은 것은 차기 대선 출마를 염두에 둔 행보로 평가되며, 미국이 전쟁에서 빠져나올 가능성도 열었음 •Vance의 발언과 함께 시장에서는 ‘블루 웨이브’가 거세지면서 전쟁이 종결될 수 있다는 기대가 커졌고, 국제유가가 급락. FT는 Vance의 발언이 트럼프와 거리를 두고 2028년 대선 전망을 위한 기반을 마련하려는 의도가 뚜렷하다고 분석. 민주당이 내년 1월부터 상·하원을 장악하게 되면서 트럼프 정부가 직면하는 외교 환경도 크게 달라질 전망 •민주당은 이스라엘과의 관계를 적극적으로 재편, 이스라엘에 대한 ‘무제한 지원’을 축소하는 한편 트럼프에게 이란 전쟁을 끝내도록 압박할 가능성이 있음. 공화당이 주도해온 미국·이스라엘 국방산업 통합 강화 법안도 상당한 난관에 직면할 전망임. 대통령에게 외교권이 있지만, 헌법상 의회는 전쟁과 예산에 대한 권한을 보유하고 있음. 트럼프 역시 전쟁에 피로감을 느끼는 것으로 보이며, 화요일 이란을 다시 공격할 즉각적인 계획은 없다고 밝혔음. •최근 미국 내 이스라엘에 대한 여론도 크게 악화. 가자 전쟁의 사망자와 파괴 규모에 대한 유권자들의 불만이 커졌기 때문임. Pew Research Center의 7월 조사에서는 응답자의 62%가 이스라엘 극우 정부에 부정적인 입장, 민주당 지지자에서 특히 높은 비중을 차지했음. 39세 이하 공화당 지지자 가운데서도 이스라엘 정부에 부정적인 의견이 다수를 차지했음. 무엇보다 중간선거 이후 국제유가가 급락하면서 시장 역시 민주당의 승리에 힘을 싣는 모습 >https://money.udn.com/money/story/5599/9859967?from=ednappsharing

~ 싱가포르 연합조보는 5일 중국 해관총서(세관) 통계를 인용해 올해 1∼9월 중국의 대일 산화이트륨 수출량이 18t으로 지난해 같은 기간 887t보다 약 98% 감소했다고 보도했다 ~ 같은 기간 중국의 전 세계 산화이트륨 수출량은 934t으로 전년 동기 대비 26% 줄어드는 데 그쳤다 ~ 특히 한국과 독일에 대한 수출은 오히려 증가해 일본의 수출 감소 폭이 두드러졌다 ~ 이트륨은 반도체 제조 장비와 항공기 엔진, 의료기기 등에 사용되는 희토류 원소로, 중국이 생산과 정제 분야에서 세계 시장의 대부분을 차지하고 있다. 중국이 수출을 통제하는 7종의 희토류 가운데 하나다 https://n.news.naver.com/article/001/0016424928?sid=104

📮 [메리츠증권 금융 조아해] 한국금융지주 - 변동성 확대 불가피 ▶ 3Q26 지배주주순이익 2,823억원 (-58.1% YoY): 컨센 -44% - 자회사 증권은 예상대비 판관비 감소폭이 적었으며 (순영업수익은 당사 추정치 부합), - 계열사의 운용손익이 예상대비 더 부진 - [브로커리지] -40.6% QoQ (자회사 증권 기준) - 해외 37.0% QoQ, 국내 -36.4% QoQ (국내 M/S 13.3% vs. 3Q25 9.9%) - 브로커리지 이자수익 -7.8%; 대출자산 -2.4% QoQ - [자산관리] -57.3% QoQ - 금융상품판매수수료 수익 -60.2% QoQ: 지난 분기 호조를 보였던 목표전환형 랩어카운트 상품 판매 부진 - [IB 수익] +12.0% QoQ - 인수 및 주선 +23.9%, IB관련 이자 +7.3% QoQ (ECM/DCM 시장 M/S 1위 달성) - [연결 금융자산 평가이익] -133억원 (vs. 2Q26 7,743억원) - 상반기와는 반대로 전 계열사의 자산평가액이 부진 - 증권사: 발행어음 잔고 증가 (+8.9% QoQ)에도 불구 NIM 축소, 채권운용 부진, 외화자산 평가손실 등 - 신탁운용/밸류운용 합산 순이익 -203억원 (vs. 2Q26 1,801억원) - 저축은행/캐피탈 합산 순이익 83억원 (-92.1% QoQ): 본업 경쟁력 약화 (캐피탈 영업자산 -3.1%, 저축은행 NIS -22bp QoQ, 충당금 확대) 및 투자자산 평가금액 감소 - [판관비] -20.4% QoQ - 인건비 확대로 감소폭이 적은 수준 (vs. 순영업수익 -58.9% QoQ) ▶ 강점은 여전히 유효 - 적정주가 205,000원으로 하향 및 투자의견 Buy 유지 - 상반기 중 보여주었던 ETF 시장 중심 브로커리지 점유율 확대, WM 영향력 확대 등의 동사만의 경쟁력은 유효 - 물론 운용손익 변동성이 높으나, 추후 시장 회복 시 타사대비 탄력적인 이익 확대를 예상 - 여전히 본업의 체력대비 저평가 영역 (27E ROE 15%, PER 4배, PBR 0.6배, 배당수익률 26E 7%) 자료: https://vo.la/cxj5UjF *동 자료는 Compliance 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권 투자 결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용될 수 없습니다. * 메리츠 금융 개별 채널 링크 https://t.me/meritz_likecho

오픈AI, 데이터센터 지역사회 협약 및 정책 청사진 발표 : 오픈AI는 AI 데이터센터 개발에 따른 지역사회 부담을 최소화하기 위해 ’전국 지역사회 협약(National Community Compact)’과 ‘컴퓨팅 캠퍼스 정책 청사진(Compute Campus Policy Blueprint)’ 발표 ■ 전국 지역사회 협약: 오픈AI의 자체 이행 약속 : 전력 비용 부담 → 향후 직접 소유·운영하는 데이터센터의 전력 및 관련 인프라 비용 전액 부담. 프로젝트 지연·축소·취소 시 일반 전력 소비자에게 비용이 전가되지 않도록 사전 재정 보증 제공 : 환경 및 정보 공개 → 시설별 전력·용수 사용량 공개, 저용수 냉각 시스템 우선 도입. 건설 계획과 독립적인 소음 조사 결과 공개, 공직자 대상 비밀유지계약(NDA) 원칙적 금지 : 지역사회 기여 → 개발 초기부터 주민 의견 반영, 고용 및 직업훈련 확대, 연간 이행 현황 공개. 조지아주에서는 학생 1만 4,000명 무상급식에 $4.8M, 오하이오주에서는 보육 지원에 $6M 투자 약속 ■ 컴퓨팅 캠퍼스 정책 청사진: 업계 전반의 규제 및 정책 제안 : 전력 비용 부담 의무화 → 주정부 규제기관이 대규모 전력 소비자에게 전력망 확충 비용을 부담하도록 의무화하고, 프로젝트 무산 시 일반 소비자를 보호하는 제도 마련 촉구 : 전력망 연결 및 투자 촉진 → 전력 부족 시 수요를 감축할 수 있는 데이터센터의 전력망 연결 절차 간소화 제안. 조지아주에서는 전력 수요 급증 시 최대 1GW까지 공급을 줄일 수 있도록 Georgia Power와 계약 체결. 연방정부에는 송전망 확충 가속화 및 청정에너지 세제 혜택 확대 요구 : 개발 규제 및 투명성 강화 → 데이터센터의 전력·용수 사용량, 소음, 고용 현황 공개 의무화 제안. 공직자 대상 NDA 제한, 세제 혜택 조건 공개 및 개발업체의 약속 미이행 시 혜택 환수 제도 도입 촉구 : 지역 경제 활성화 → 지역 기업이 조달 계약에 참여할 수 있도록 구매 계획 사전 공개, 노동조합 및 교육기관과 협력해 지역 주민 대상 직업훈련 확대 제안 https://openai.com/index/setting-new-standard-responsible-ai-infrastructure

파이낸셜타임스(FT)가 입수한 생산 일정표에 따르면, 러시아는 LMUR 유도미사일용 헬리콥터 탑재형 발사대 90기를 이란에 수출하기로 합의했으며, 이를 통해 모스크바의 테헤란에 대한 군사적 지원이 확인됨.

CNBC에 따르면 오픈AI가 향후 직접 소유·운영하는 데이터센터의 전력 비용 전액을 부담하고, 건설 계획을 공개하며, 공직자와 비밀유지계약(NDA)을 체결하지 않겠다고 약속. 또한 지역사회 의견을 수렴하고, 입법기관에 다른 기업들도 동일한 의무를 준수하도록 법제화할 것을 촉구. 이번 발표는 미국 10개 주에서 실시된 데이터센터 개발 관련 주민투표 41건 중 40건에서 유권자들이 개발 계획을 거부하거나 개발 제한 조치를 지지한 지 불과 이틀 만에 나온 조치.

오픈AI가 11월 5일 '국가 지역사회 협약(National Community Compact)'과 '컴퓨팅 단지 정책 청사진(Compute Campus Policy Blueprint)' 등 두 건의 정책 문서 발표. 국가 지역사회 협약은 오픈AI가 향후 소유·운영하는 모든 컴퓨팅 단지에 지역별 협약을 마련하도록 규정. 전력 사용 및 필수 인프라 구축 비용 전액 부담, 대규모 지출 이전 재정적 보증 제공, 물 사용 관리 계획 수립, 폐쇄형 순환 냉각 또는 저수량 냉각 방식 우선 도입 등을 약속. 또한 시설별 전력·용수 사용량, 건설 계획, 독립적인 소음 평가 결과를 공개하고, 매년 협약 이행 현황과 지역 인력 채용 실적을 보고하도록 규정. 공직자와 비밀유지계약을 체결하지 않겠다는 방침도 포함. 컴퓨팅 단지 정책 청사진에서는 연방·주·지방정부가 업계 전반에 적용할 규칙을 마련하도록 제안. 대규모 전력 소비 기업이 전력망 확충에 따른 추가 비용을 부담하고, 세제 혜택 조건을 공개하며, 개발사가 약속을 이행하지 않을 경우 제공된 혜택을 환수할 수 있도록 하는 내용 포함. 이번 문서는 지난 1월 발표한 스타게이트 지역사회 지원 약속의 연장선에 해당. 조지아주 에핑엄 카운티에서는 480만 달러의 보조금으로 학생 1만 4,000명에게 무료 급식을 제공하고, 오하이오주 파이크 카운티에서는 오픈AI와 SB에너지가 보육 지원을 위해 총 600만 달러를 공동 출연하기로 약속. 아울러 오픈AI는 조지아파워와 전력 수요가 높은 시간대에 최대 1,000메가와트(MW)의 전력 공급을 감축할 수 있도록 합의.

우크라이나 드론이 11월 5일 밤 러시아 최대 정유시설 중 하나인 랴잔 정유공장과 와일드베리스의 주요 물류 허브를 공격해 두 시설 모두에서 화재 발생. 이번 공격으로 전력선이 손상되면서 정전이 발생했으며, 부상자 1명 발생.