한국IR협의회

금일(05.13) 발간된 리서치 보고서(인소싱) 안내드립니다. ㅇDSR(155660) -글로벌 합성섬유로프 1위, STS선재 국내 2위업체 ➡️보고서 바로보기 < 체크포인트 > ■ 1965년 설립된 합성섬유로프 및 스테인리스 와이어 제조 전문업체으로, 글로벌 합성섬유로프 1위 기업, 2023년 매출비중은 합섬/와이어로프 67%, STS선재 33% 차지. 동사는 네덜란드 DSM社의 Dyneema 원사를 독점공급받아 2000년 특수섬유인 슈퍼맥스 로프 개발 ■ 합섬로프 주요 용도는 수산/양식업, 조선, 건설, 레저, 농업목축용 등이며, 슈퍼섬유 소재 해양용 초고강도 특수섬유로프는 차세대 성장동력 ■ 투자포인트: 1)베트남공장 STS라인 증설 기대감, 2)차세대 성장동력인 특수섬유로프의 성장성과 수익성에 주목, 3)국내 유일의 Mooring Rope 생산업체로 부유식 해상풍력 성장의 수혜주, 4)세아메탈 STS선재사업 중단에 따른 기회요인 ■ 2024년 외형 및 수익성 동반 개선, 조선소향 특수로프 실수요 납품 증가, 유가 및 니켈가격 상승으로 합섬 및 STS 부문 제품가격 반등 국면,환율상승도 수출에 유리 ※ '보고서 바로보기'를 클릭하시면 해당 보고서를 열람하실 수 있습니다

금일(05.10) 발간된 리서치 보고서(인소싱) 안내드립니다. ㅇ쇼박스(086980) -2024년 실적 개선 기대 ➡️보고서 바로보기 < 체크포인트 > ■ 쇼박스는 영화 투자와 배급을 주요 사업으로 영위하는 회사. 동사의 매출액은 영화(54.5%, 2023년 매출액 기준), 제작판매(37.5%), 영화배급대행(7.0%)과 기타(1.0%)로 구성 ■ 투자포인트는 1) 2024년 실적 개선 기대와 2) 기획제작 사업을 통한 매출 다변화 기대 ■ 쇼박스의 2024년 매출액 919억원(+128.8%YoY), 영업이익 308억원(흑자 전환) 전망. 현재 동사의 2024년 PBR은 1.8배로 밸류에이션 중하단 수준 ■ 리스크 요인은 영화 실패 시 손익 악화와 가중될 자금 부담 가능성 ※ '보고서 바로보기'를 클릭하시면 해당 보고서를 열람하실 수 있습니다

금일(5.9) 발간된 리서치 보고서(아웃소싱) 안내드립니다. ㅇ퓨쳐켐(220100) : https://bit.ly/44zq7nm < 체크포인트 > ■ 국내 방사성의약품 신약 개발 기업 ■ 방사성의약품의 시장의 지속적인 성장 전망 ■ 국내 방사성의약품 생산을 위한 거점 시설 구축 ㅇ오비고(352910) : https://bit.ly/3UOzZX8 < 체크포인트 > ■ 검증된 기술력을 기반으로 차량용 소프트웨어 플랫폼 제공 ■ 스마트카 수요 증대에 따른 차량용 소프트웨어 시장 확대 전망 ■ 스마트카 소프트웨어 플랫폼 개발을 통한 시장 선점 기반 마련 ㅇ알서포트(131370) : https://bit.ly/3QZUden < 체크포인트 > ■ 원격 지원, 원격 제어 등 원격 소프트웨어 개발 및 공급 사업 영위 ■ COVID-19로 가속화된 시장에 기술이 접목되어 지속적인 성장 전망 ■ 지속적인 기술 투자와 신제품 개발 진행 중 ㅇ육일씨엔에쓰(191410) : https://bit.ly/4b6Hlej < 체크포인트 > ■ IT용 커버글라스 제조 사업 및 정밀화학 제조 사업 영위 ■ 성장세가 주춤하는 모바일용 커버글라스와 성장하는 자동차용 커버글 라스 산업 ■ M&A를 통한 성장 모멘텀 확보 주력 ※ 링크를 클릭하시면 해당 보고서를 열람하실 수 있습니다.

금일(05.09) 발간된 리서치 보고서(인소싱) 안내드립니다. ㅇ미코(059090) -질화알루미늄 펄스히터가 좋습니다 ➡️보고서 바로보기 < 체크포인트 > ■ 국내 최초 HBM향 대구경 펄스히터 개발 및 양산 기대감 보유. HBM3E와 같은 고성능 메모리는 8단 이상의 적층 구조로 본딩 과정에서 열이 정확히 필요한 부분에 전달되기 위해 상부히터를 통한 가열 필요. 동사는 AlN 소재의 대구경 펄스히터를 개발했으며 양산을 위해 반도체 장비 3사와 상부히터 시제품 테스트 진행 중 ■ 일본에서 수입되는 SiC 소재의 펄스히터 사이즈는 300mm 수준으로 대구경 제작이 불가능. 동사의 경우 고객사별 웨이퍼 사이즈에 맞는 대구경 펄스히터를 질화알루미늄 소재로 제작하여 고객사 생산원가 절감(단회 스탬핑)에 기여 가능. 현재 하부 트레이와 파츠는 H장비사 TC BONDER에 적용되어 양산 납품 중 ■ 2024년 연결 매출액 5,411억원(+39.7% YoY), 영업이익 849억원(+302.2% YoY) 추정. 미코는 유망 자회사였던 미코세라믹스의 코미코로의 지분 매각 이후 미코는 자회사 코미코와 기업가치 갭 확대가 불가피했으나, 올해 실적 모멘텀과 환기 종목 해제에 따른 수급 부담 완화, 펄스히터 양산 기대감으로 기업가치 상승세 전망 ※ '보고서 바로보기'를 클릭하시면 해당 보고서를 열람하실 수 있습니다

금일(05.09) 발간된 리서치 보고서(인소싱) 안내드립니다. ㅇ지앤비에스 에코(382800) -반도체 및 태양광 공정용 친환경 스크러버 공급사 ➡️보고서 바로보기 < 체크포인트 > ■ 지앤비에스 에코(GnBS eco Co.,LTD.)는 2005년 4월 7일 설립되었으며, 본사는 경기도 안성시에 위치. 태양광산업, 반도체산업 및 기타 관련산업 현장에서 발생하는 가스, 분진 및 오폐수를 정화하는 장비인 스크러버, 파우더 트랩 등을 개발 및 공급 ■ 매출에서 가장 높은 비중을 차지하는 제품은 스크러버이며 동사는 코스닥 시장에 상장할 때부터 친환경 무폐수 스크러버 공급사로 널리 알려짐. 2017년 12월, SK Hynix WFPS(Water Free Plasma Scrubber-무폐수 스크러버) 64대 수주. 2019년 10월, SK Hynix SUPEX 대상(품질) 수상. 이후 2021년에 독일 CS 클린 솔루션과 ODM 공급 계약을 체결하는 등 국내외에서 적극적인 영업 전개 ■ 2023년 반도체 업황 둔화에도 불구하고 적극적인 해외 시장 영업, 인도 태양광 고객사 확보 등에 힘입어 매출과 영업이익이 전년 대비 증가. 2024년에는 처음으로 매출 1,000억 원을 상회할 것으로 기대. 중국 대련(Dalian)의 메모리 반도체 생산 라인에도 스크러버를 공급한 바 있으며, 최근에는 유럽 지역에서 영업을 활발하게 전개하고 있기 때문. 2024년 매출 1,072억 원, 영업이익 220억 원 달성 가능할 것으로 전망 ※ '보고서 바로보기'를 클릭하시면 해당 보고서를 열람하실 수 있습니다

금일(05.08) 발간된 리서치 보고서(인소싱) 안내드립니다. ㅇ테스(095610) -2025년 NAND 투자 확대 기대 ➡️보고서 바로보기 < 체크포인트 > ■ 테스는 반도체 PECVD 장비 업체로 주력 장비는 ACL. 삼성전자와 SK하이닉스를 주요 고객사로 장비를 공급. 어플리케이션별 매출 비중은 NAND가 연간 60~70%로 상대적으로 높음 ■ 2024년은 DRAM 투자 중심인 가운데 NAND는 전환 투자와 신규 라인 셋업 일부가 발생할 것으로 예상. 2025년 본격적인 NAND 투자 기대. 실제 장비 매출 발생 시기보다 장비주의 주가가 빠르게 반영한다는 점에서 NAND 장비에 대해 긍정적인 관점을 가져도 좋을 시기 ■ 2024년 동사의 실적은 매출액 2,313억원(+57.4% YoY), 영업이익 282억원(흑자전환 YoY)을 전망. 2025년은 NAND 투자 재개로 인해 실적 성장이 기대. 또한 BSD, Low-K 등 신규 장비의 침투도 점진적으로 확대될 것으로 예상 ※ '보고서 바로보기'를 클릭하시면 해당 보고서를 열람하실 수 있습니다

금일(05.07) 발간된 리서치 보고서(인소싱) 안내드립니다. ㅇ에코마케팅(230360) -비즈니스 부스팅 모델의 글로벌 확장 ➡️보고서 바로보기 < 체크포인트 > ■ 에코마케팅은 디지털 마케팅 역량과 자사 브랜드 사업 성공 역량을 결합하여 2019년 비즈니스 부스팅 모델을 시작, 2021년 오호라, 안다르를 통해 해당 사업모델의 우수성을 증명 ■ 2023년 기준 에코마케팅 매출(연결조정 전)은 내수 94.7%, 수출 5.3%로 구성된 기업으로, 2024년 비즈니스 부스팅 브랜드들의 해외시장 진출을 본격화할 예정. 내수 시장에서 성공한 브랜드의 해외 진출 뿐 아니라 믹순, 핑거수트 등 해외에서 각광받고 있는 브랜드를 추가 확보하며 브랜드 포트폴리오도 다변화함 ■ 2024년 실적 기준 피어그룹 밸류에이션은 평균 PER 11.8x, 동사의 주가는 현재 PER 10.0x를 기록 중. 이를 고려할 경우, 동사의 현재 주가는 합리적인 수준으로 판단되나, 글로벌 진출에 따른 수출 실적이 가시화될 경우 멀티플 프리미엄 적용 가능성도 존재함 ※ '보고서 바로보기'를 클릭하시면 해당 보고서를 열람하실 수 있습니다

[IPO IR] 5월 3일(금) 15:10 ⭐️노브랜드⭐️ ✅ 중계방송 링크 공유드립니다 ⬇️ https://youtube.com/live/xqPheb7aDV0?feature=share ※ 링크를 클릭하시면 해당 동영상을 열람하실 수 있습니다. ※ 생중계가 끝나면 해당 링크로는 IPO IR을 시청하실 수 없으니, 참고 바랍니다.

금일(5.2) 발간된 리서치 보고서(아웃소싱) 안내드립니다. ㅇHB솔루션(297890) : https://bit.ly/4aWL4es < 체크포인트 > ■ 디스플레이 분야에 특화된 장비 라인업 확보 및 종합 장비사로 도약 ■ 전·후방산업에 민감한 산업 ■ ‘나노 마이스(Nano-MEIS)’로 인한 반도체 장비 업체로서의 성장 기대 ㅇ유비벨록스(089850) : https://bit.ly/4aWLn96 < 체크포인트 > ■ 국내 스마트카드 시장을 선도하는 기술 혁신 기업 ■ 스마트카드 수요 증가에 따른 국내외 시장의 성장 기대 ■ 스마트카드의 핵심 기술을 기반으로 IT 융합 서비스로의 확장 ㅇ헥토파이낸셜(234340) : https://bit.ly/3yaP8sL < 체크포인트 > ■ 핀테크 전문 기업 ■핀테크 시장은 금융업, IT인프라 등의 영향으로 성장 전망 ■ 서비스 다각화 및 글로벌 핀테크 기업으로 도약 ㅇ켈스(402420) : https://bit.ly/4djZ0AF < 체크포인트 > ■ 자체적인 체외진단 의료기기 관련 기술 보유 ■ 글로벌 감염성 질환 확산으로 체외진단 의료기기 수요 확대 전망 ■ 다양한 제품 포트폴리오 보유 ※ 링크를 클릭하시면 해당 보고서를 열람하실 수 있습니다.

금일(5.2) 발간된 리서치 보고서(아웃소싱) 안내드립니다. ㅇ아이윈(090150) : https://bit.ly/4dpn714 < 체크포인트 > ■ 시트 히터, 통풍 시트 등의 자동차 부품 개발 및 제조 사업 영위 ■ 친환경 자동차 시장에서 필수 옵션으로 성장이 예상되는 시장 ■ 지속적인 연구개발을 통해 시장을 선도할 수 있는 기술력 축적 ㅇ케이비아이동국실업(001620) : https://bit.ly/3Qu8oI5 < 체크포인트 > ■ 플라스틱 소재의 자동차 부품 제조사업을 영위 ■ 자동차 부품에서 플라스틱의 활용도가 높아지며 지속 성장 전망 ■ 생산설비의 증설, 첨단화를 통해 친환경 자동차 시대를 준비 ㅇ이노와이어리스(073490) : https://bit.ly/4bgCSFx < 체크포인트 > ■ 이동통신 시험/계측 장비 제조 기업 ■ 스몰셀 시장 성장에 따른 시장 선도 ■ 차량용 반도체 분야 신사업 추진을 통한 신성장 동력 확보 ㅇ나무가(190510) : https://bit.ly/3xXwyo1 < 체크포인트 > ■ 카메라 모듈 기술 고도화 ■ 스마트폰을 넘어서: 카메라 모듈 시장의 다각화 전략과 성장 전망 ■ 향후 3D 센싱 시장으로도의 확장: 동사의 3D ToF 모듈 개발 ※ 링크를 클릭하시면 해당 보고서를 열람하실 수 있습니다.