LSKP CFO의 개인 공간❤️

IMF, AI 붐에 힘입어 주요 경제국 중 한국의 경제 성장률 전망치를 가장 크게 상향 조정 성장률 전망치 대폭 상향: 국제통화기금(IMF)은 최신 전망에서 전 세계 30개 주요 경제국 중 한국의 경제 성장률 전망치를 가장 큰 폭으로 상향 조정했습니다. 한국의 2026년 성장률 전망치는 기존 1.9%(4월 기준)에서 2.6%로, 2027년 전망치는 2.1%에서 2.5%로 올랐습니다. 상향 조정의 배경 (AI 반도체 호황): AI(인공지능)가 주도하는 반도체 호황이 중동 분쟁으로 인한 경제적 타격을 극복할 만큼 강력하게 작용하고 있기 때문입니다. 수출 호조와 한국의 입지: 반도체에 대한 강력한 해외 수요가 전쟁의 부정적인 영향을 상쇄했으며, 이로 인해 한국은 대만, 태국, 말레이시아와 함께 세계 4대 AI 하드웨어 순수출국으로 자리매김했습니다. https://www.bloomberg.com/news/articles/2026-07-09/imf-raises-s-korea-growth-most-among-major-economies-on-ai-boom?taid=6a4eeca5d7fb6000010aa77d&utm_campaign=trueanthem&utm_content=business&utm_medium=social&utm_source=twitter

AI 밸류체인 수급 불균형 점검 - GS - 메모리 '매우 타이트' 2Q26~2Q27 (4분기) - 파운드리 '매우 타이트' 1Q26~4Q27 (8분기) - MLCC '매우 타이트' 2Q26~4Q27 (7분기) - ABF 기판 '매우 타이트' 2Q26~4Q27 (7분기) - CCL '매우 타이트' 1Q26~4Q27 (8분기) - T-글래스 '타이트' 1Q26~2Q26 (2분기) - InP 기판 '타이트' 1Q26~4Q26 (4분기)

매우 타이트 > 타이트 > 밸런스드 > 완화 > 과잉공급 순

많은 투자자들은 AMD, ASIC, 자체 AI 칩의 확산으로 NVIDIA의 점유율 하락만 주목하지만, BoFA는 AI 인프라 시장 자체가 훨씬 더 빠르게 커질 것으로 가정 점유율은 85%에서 67% 수준까지 낮아지더라도 전체 시장(TAM)이 10배 이상 확대되기 때문에 NVIDIA의 절대 매출과 이익은 계속 증가할 수 있다는 논리 또 하나의 중요한 포인트는 NVIDIA를 단순한 GPU 회사가 아니라 AI 데이터센터 플랫폼 기업으로 평가하고 있다는 점 GPU뿐 아니라 CPU, 네트워킹, NVLink, 스위치, 소프트웨어, 랙 통합까지 모두 성장 축으로 포함 ASIC과 $AMD의 도입까지 더하면, 설치 용량이 150 GW를 넘어설 수도 있음 .

🤩BoFA Bull & Bear Indicato 가장 정확한 역발상(Contrarian) 지표 중 하나인 BoFA Bull & Bear Indicator가 현재 매수 영역에 진입 “시장 분위기는 여전히 약세이며, 단기 반등은 가능하지만 우리는 여전히 ‘랠리에서는 매도(Sell Any Rips)’ 전략을 유지.” => 매수 신호는 맞지만 대세 상승은 아님

TSMC 가격 인상 동참… 삼성 4·5나노 및 차량용 8나노 15% 인상설 최근 TSMC가 일부 첨단 공정의 가격을 인상할 것이라는 소식이 전해진 데 이어, 삼성전자(Samsung Electronics) 역시 일부 공정에 대한 단가를 인상할 것이라는 관측이 나왔다. 업계에서는 AI 반도체 수요가 지속적으로 급증함에 따라, 과거 가격 경쟁에 의존해 고객을 유치하던 파운드리(반도체 위탁생산) 시장이 점차 공급자 주도로 전환되고 있다고 분석했다 https://www.digitimes.com.tw/tech/dt/n/shwnws.asp?CnlID=1&Cat=40&id=0000761339_NHK24NHV4F6MJG8B168B4

김정규 SK스퀘어 대표 "SK하이닉스 美상장, '멀티플' 격차 해소 계기" https://news.mtn.co.kr/news-detail/2026070913150337594 다만 ADR 상장이 한국의 SK하이닉스 주가까지 끌어올릴 수 있을지는 별개의 문제다. 👉 TSMC의 경우도 ADR(436불)과 대만본주(380불)와 가격차이가 있음.

美 시타델 "미국에 역베팅하지 말라…예외주의 더욱 강화" https://news.einfomax.co.kr/news/articleView.html?idxno=4424196

코스피 - 개인매도세 2.3조 금투(ETF추정)가 1.3조 정도 되기 때문에 1조 이상 순매도 중

2분기 자료에 있던 차트들입니다 변곡점에서는 멀티플 보지 말자... 라고 하는 이유입니다 전고 트라이 할지 안할지는 모르겠다만 멀티플은 중요하지 않은거 같습니다

시장 조정에 카드론까지 동원해서 주식매수. https://n.news.naver.com/article/008/0005383263?sid=101

주식 예탁금

삼성전자 반등이 나오다가 다시 깼끼때문에 아래 봐야 합니다

1. 코스피 가격대별 개인 순수급 (MS) 2. 개인이 대량 순매도한날 (오늘도 매도중) - 지인한테 받은 차트

6월 FOMC 베이지북 나온 뒤 뒤바뀐 금리 전망

외국인이 장중 매도세로 돌아선 것도 있지만 ETF매수(금투)에도 불구하고 개인매도세가 더 큰 상황 = 변동성에 질려서 떠나고 있음 그와중 연기금 지수하락으로 자동리밸런싱되서 매수여력 살아남😅

코스닥 - 개인

코스피 - 개인

안녕하세요, 키움증권 권민규입니다. 키움증권 전기전자/디스플레이 애널리스트로 처음 인사드립니다. 전기전자 섹터 이닛 자료를 발간했습니다. IT 하드웨어 산업의 중장기적 성장성과 좋은 기업을 선별하기 위한 고민을 담았습니다. 최근 연이은 주가 하락으로 상당히 어려운 시기이지만 그럼에도 불구하고 여전히 펀더멘탈은 견고하며, 조정 이후 상승의 근거가 많이 남아있다고 판단합니다. 앞으로 빠르고 정확하게 많은 내용 전달드리고 소통하도록 노력하겠습니다. 잘부탁드립니다! ----------- # Revaluation: 가치는 실리콘 밖으로 이동한다 (전기전자 이닛 자료) [키움 전기전자/디스플레이 권민규] ▶️ AI Cycle, 하드웨어의 수혜가 커진다 - Agentic AI 도래, 실리콘보다 중요해지는 ‘시스템’ - AI CAPEX 가이던스 상향 추세 속, Agentic AI도입으로 하드웨어의 성장 추세 지속 예상 - 쇼티지 부품군의 확장 흐름, 결국 가장 작은 Capa가 전체 생산량을 좌우한다 - 2030년까지 이어질 투자 흐름 속 부품의 가격 상승은 이제부터 시작 - Edge Device로 퍼질 Agentic AI ▶️ Revaluation본질은 구조적 비커머디티화 - 기존 전기전자 산업과는 다른 비커머디티 사이클이 이번 상승 랠리의 핵심 - 높은 공급 교섭력 및 수익성, 낮은 공급 탄력성으로 인한 가격 상승 본격 시작 - 비커머디티 사이클은 과거 부품 사이클과 다르게 AI CAPEX와 동행하며 2030년까지 지속될것 - Peak가 아닌 가격 상승 사이클의 초입. 관련 부품군 옥석 가리기 필요 - 핵심 수혜 부품군으로 고다층 FC-BGA, AI서버용 MLCC, 고다층 MLB, 하이엔드 CCL을 제시 - 전기전자(하드웨어) 산업은 지난 2~3년간 투자가 가장 저조했던 산업군 - 본격적인 CAPA 확장 전 쇼티지 부품군 확산 → 메모리 반도체처럼 가격인상 랠리가 시작될 것 ▶️ 쇼티지 부품군에 주목하라 - FC-BGA: 과거 사이클과 다른 이유 - 메모리 기판: LTA와 SOCAMM의 성장성에 베팅 - MLCC: AI산업용 가격인상은 막 시작 ▶️ 투자전략 - Top Picks: 삼성전기, 두산, 이수페타시스, 심텍 - 결국 믿을 것은 EPS의 상승, 비커머디티화 제품군의 주도주가 가장 크게 상승할 것 - 주가 하락 속 결국 믿을 것은 EPS의 견고한 우상향 - AI로 인한 비커머디티화는 글로벌 플레이어들의 숫자를 한정시킴 - 주도주는 그만큼 쇼티지 영향 아래서 가장 큰 이익을 볼수 있는 업체이며, 해당 기업의 수혜 강도는 높아질 수밖에 없다고 판단 - 해당 기업들은 2Q26 혹은 1H26부터 가격 상승에 따른 실적 증가가 두드러질 예정 - 메모리와 전기전자 산업의 불편한 동행, 주가 디커플링의 가능성 기업분석 > 삼성전기(TP: 2,800,000원) > 두산(TP: 2,200,000원) > LG이노텍(TP: 1,100,000원) > LG전자(TP: 230,000원) > 이수페타시스(TP: 190,000원) > 기가비스(TP: 190,000원) > 심텍(TP: 190,000원) > 대덕전자(TP: 240,000원) > 해성디에스(TP: 120,000원) ▶️ URL: https://buly.kr/8enpdaw