연수르 해외주식

🗓 WEEK 28 주요 일정 요약: 각종 컨퍼런스, 삼성전자 실적발표, SK하이닉스 ADR 상장 🔘7/6(월) 매크로: (미) ISM 비제조업 PMI, S&P 글로벌 제조업/서비스업 PMI, Waller 연설 산업: 선밸리 컨퍼런스(AAPL, AMZN, META, GOOGL, OpenAI, PSKY, DIS, WBD, NFLX CEO 참석) 🔘7/7(화) 매크로: (미) 수출입데이터 기업: SpaceX(SPCX) Quite Period 종료(커버리지 가능), SpaceX(SPCX) 나스닥 100 지수 편입 실적: Penguin Solutions(PENG), 삼성전자 🔘7/8(수) 매크로: (미) 10년물 국채입찰, FOMC 의사록 산업: 맨하임 중고차 가치 지수, Raise Summit AI 컨퍼런스(GOOGL, AMD, AVGO, OpenAI, Anthropic 등) 기업: AeroVironment(AVAV) 투자자의날 실적: 리바이스(LEVI), PriceSmart(PSMT) 🔘7/9(목) 매크로: (미) 신규실업수당청구건수, 윌리엄스연설, 기존주택판매 실적: Pepsico(PEP), Simply Good Foods(SMPL) 🔘7/10(금) 매크로: 없음 기업: SK Hynix(SKHY) ADR 상장 실적: 델타항공(DAL)

📍 Daily Comments 전일 미 증시는 HW 셀오프가 한 차례 더 진행되면서 상반기를 이끌었던 주요 지수들이 모두 추세를 이탈하는 모습. 고용보고서는 매크로 환경을 바꾸는 데에 큰 영향을 주지 못했고, 그보다는 일본과 미국의 개입에 따른 DXY 하락이 좀 더 의미있는 움직임이었다 생각됨. 그간 HW 섹터에 너무나도 쏠림과 레버리지가 심했던 상황이었기 때문에 약간의 기스로도 투매가 투매를 부르면서 악순환이 반복되고 있음. 더구나 6월말(6/26)부터 시작된 SW-HW 섹터 로테이션이 하반기 들어서도 계속해서 심화되고 있어 투자자들 역시 순환매와 주도섹터 변화, 단기 조정 중 어떤 움직임에 초점을 맞춰야할지 헷갈리고 있는 상황. 오늘 미 증시가 휴장이기에 전일에는 더더욱 방향을 결정하려는 움직임이 적었을 것이라 생각되며, 본격적인 방향성은 다음 주 이후에 결정되지 않을까 생각됨.

⭐️ New Highs 신고가 종목 개수와 섹터 분포 분석 2026년 7월 2일 신고가 종목은 총 106개로 집계되며, Financial 섹터가 35개(33.0%)로 압도적 1위를 차지하며 금융주 강세 국면 지속. Healthcare 섹터가 29개(27.4%)로 2위를 기록하며 제약·바이오 종목의 신고가 행진이 두드러지고, Industrials가 10개(9.4%)로 3위를 형성하며 항공우주·방산 업종의 모멘텀 유지. Financial과 Healthcare 두 섹터가 전체 신고가의 60.4%를 점유하며 시장 상승을 주도하는 가운데, Technology는 5개(4.7%)에 그쳐 대형 기술주 대비 금융·헬스케어 중심 로테이션이 뚜렷한 흐름. 거래량 및 달러거래대금 상위 종목 분석 달러거래대금 1위는 Visa(V)로 $3,522M을 기록하며 +3.15% 상승, 상대거래량 1.23배로 대형 결제주의 안정적 자금 유입 확인. 2위는 American Airlines(AAL) $2,325M으로 상대거래량 1.48배를 보이며 항공주 중 유일한 신고가 종목으로 부상, 3위 Johnson & Johnson(JNJ) $2,078M은 +3.57% 상승하며 대형 제약주의 기관 매수세 포착. ABBV $1,775M, CRWD $1,703M이 그 뒤를 이으나 Gap+Vol 플래그 종목은 단 한 개도 없어, 급등 돌파보다는 점진적 상승과 기관의 꾸준한 포지션 축적 패턴이 지배적인 구조. 시가총액별 신고가 종목 특성 분석 시가총액 $50B 이상 대형주는 V($682B), JNJ($633B), VRTX($134B), CB($140B), LIN($253B) 등 17개로 전체의 16.0%를 차지하며 평균 상승률 2.5% 수준의 안정적 신고가 달성. 중소형주(<$50B)는 89개로 84.0%를 점유하며 평균 상승률 2.8%, 상대거래량 1.2배 이상으로 변동성과 모멘텀이 상대적으로 높은 특성. 성장주 대표 MRNA(+10.01%), PTGX(+5.15%), VRTX(+6.03%)가 Healthcare 바이오 중심으로 강세를 보이는 반면, 배당주 스타일의 Utilities(AWR, EVRG, LNT) 6개와 Financial 배당주 다수가 신고가 리스트에 포함되어 성장주와 가치·배당주가 균형 있게 신고가를 주도하는 양상. 투자 시사점 및 모니터링 요소 전일 대비 Financial 섹터의 신고가 종목 비중 확대가 두드러지며, 특히 보험주(CB, TRV, CINF, AXS 등) 다수 진입이 금리 안정화 기대감 반영 신호. 대형주 중 Visa, JNJ, Vertex 등 $100B+ 종목의 신규 신고가 달성은 시장 전반의 상승 지속 가능성을 시사하며, Healthcare 바이오(MRNA, PTGX, ARGX) 강세는 임상 성과 및 혁신 파이프라인 재평가 국면 진입 가능성 제기. 향후 모니터링 요소로는 ①Financial 섹터 신고가 종목의 실적 시즌 반응, ②Healthcare 바이오의 갭 상승 전환 여부, ③Industrials 항공우주 종목(GE, GD, HEI)의 거래량 확대 지속성이 핵심이며, 중소형 성장주 대비 대형 배당주 비중 확대가 투자 안정성 제고 관점에서 유효한 시점.

📉 Top 10 Losers • [컴퓨터 하드웨어 -9.0%]: SNDK -14.1%, DELL -7.3%, ANET -4.0%, WDC -9.9%, STX -10.4% • [반도체 장비·소재 -8.1%]: ASML -4.0%, AMAT -7.3%, LRCX -10.2%, KLAC -11.5%, TER -13.6% • [전자부품 -7.8%]: APH -4.4%, GLW -10.8%, TEL -2.0%, FLEX -10.9%, CLS -7.0% • [전자·컴퓨터 유통 -5.8%]: SNX -6.4%, ARW -5.8%, AVT -5.8%, NSIT -5.4% • [자동차 제조 -5.2%]: TSLA -7.5%, TM +2.9%, GM +0.6%, RACE +2.8%, F -2.0% • [전기장비·부품 -4.8%]: VRT -3.5%, BE -6.4%, HUBB -0.6%, NVT -4.9%, FPS -6.1% • [광고 에이전시 -4.7%]: APP -6.7%, OMC +3.3%, TTD -0.3%, LFTO -2.1%, WPP +1.6% • [과학·기술 계측기기 -4.7%]: COHR -9.6%, KEYS -6.5%, GRMN +1.0%, TDY -1.4%, MKSI -11.1% • [통신장비 -4.3%]: CSCO -3.7%, MSI +0.9%, NOK -6.5%, CIEN -8.7%, LITE -9.1% • [비즈니스장비·소모품 -4.1%]: 데이터 확인 불가 [📉 주요 급락 종목 사유] • SNDK (-14.1%): 삼성·SK하이닉스의 낸드 생산능력 확대 발표로 공급 과잉 우려 급증. 연초 대비 약 +850% 급등 후 P/E 77~79배 과대 밸류에이션에서 반도체 섹터 차익 실현 매물 집중. • TER (-13.6%): 반도체 장비 섹터 전반 차익 실현. 당일 명확한 개별 원인 미확인 — 상반기 기록적 랠리 이후 포지션 조정 매물 주도. • KLAC (-11.5%): 연초 대비 +107% 급등 후 밸류에이션 부담 극대화. 애널리스트 평균 목표주가($205)가 주가($264) 대비 하회하며 선반영 과도 인식 확산. • MKSI (-11.1%): 반도체 장비·소재 섹터 동반 하락. 당일 명확한 개별 악재 미확인 — 섹터 광범위 차익 실현에 동조. • FLEX (-10.9%): Russell 2500 지수 편출로 패시브 자금 이탈 압력 발생. AI 사업부 분사 계획 발표가 단기 불확실성 확대. • GLW (-10.8%): 연초 대비 +193% 급등 후 P/E 106배 밸류에이션 부담. 최근 3개월 내부자 매도 $5,410만 달러 집중; AI 광섬유 수요 펀더멘털은 훼손 없으나 고평가 해소 차익 실현 매물 우위. • STX (-10.4%) · WDC (-9.9%): 낸드 공급 과잉 우려 재점화 및 연초 대비 각각 +590%, +278% 폭등 이후 메모리 수요 정점 우려로 동반 차익 실현. • COHR (-9.6%): 포토닉스 광학주 밸류에이션 리셋. 연초 대비 +80% 급등 후 Russell 성장 지수 편입 리밸런싱 매물 가중. 3분기 매출 +21% YoY·데이터센터 매출 +41% YoY 등 펀더멘털 훼손 없음. • LITE (-9.1%): 동일 포토닉스 섹터 리셋. 연초 대비 +98% 급등 후 차익 실현. 공동 패키지 광학 수주 백로그 $4억 이상 등 수주 기반 훼손 없음. • LRCX (-10.2%) · AMAT (-7.3%): 반도체 장비 섹터 동반 급락. 당일 명확한 개별 악재 미확인 — 상반기 기록적 랠리 이후 광범위 포지션 조정. • CIEN (-8.7%): 통신장비 섹터 광범위 하락 동조. 당일 명확한 개별 악재 미확인. • DELL (-7.3%): GF시큐리티스가 6월 24일 투자의견 Hold로 하향, AI 서버 밸류에이션 부담 확대. 이사회 임원 린 보이보디크 라다코비치가 6월 22일 1만 2,022주 매도 집행이 심리 가중. • CLS (-7.0%): Meta AI 클라우드 인프라 투자 전략 재조정 보도가 AI 인프라 공급망 전반 매도 압력 확산. 하이퍼스케일러 의존도 높은 EMS 업체로 수혜 기대 후퇴. • TSLA (-7.5%): 2분기 납품량 48만 126대(예상 대폭 초과)에도 직전 4거래일 +13% 선반영 후 전형적 뉴스 매도. P/E 421배 부담 및 EV 세금 공제 만료에 따른 구조적 수요 둔화 우려 지속. • APP (-6.7%): AXON AI 광고 타게팅 엔진의 글로벌 셀프서브 전환으로 85% EBITDA 마진 희석 우려 부각. CEO 아라시 포로우기 등 주요 내부자가 6월 하순 대규모 주식 매도 집행. • ASML (-4.0%): 반도체 장비 섹터 동반 하락. 당일 명확한 개별 악재 미확인. • NOK (-6.5%): 통신장비 섹터 동반 약세. 당일 명확한 개별 원인 미확인 — 1분기 EPS 컨센서스 31% 초과·AI·클라우드 매출 +49% YoY 등 펀더멘털은 견조. • KEYS (-6.5%): 목표주가 $400으로 하향 조정. 과학·기술 계측기기 섹터 동반 하락. • BE (-6.4%): 전기장비 섹터 동반 하락. 당일 명확한 개별 원인 미확인. • FPS (-6.1%): Forgent Power Solutions, 주당 $49 신주 발행 가격 결정 공시로 주가 희석 우려가 직접 원인. • SNX (-6.4%) · AVT (-5.8%) · ARW (-5.8%) · NSIT (-5.4%): 반도체·AI 장비 공급망 약세 여파로 전자부품 유통 업체 전반 동조 하락. 당일 명확한 개별 원인 미확인.

⭐️ Sectors 📈 Top 10 Gainers • [소비자전자 +4.8%]: AAPL +4.8%, SONY +2.9%, LPL -1.6% • [보험 브로커 +4.1%]: MRSH +3.7%, AON +4.0%, AJG +5.3%, WTW +4.1%, BRO +3.9% • [금융데이터·증권거래소 +4.1%]: SPGI +6.0%, SPGI-WI +0.0%, CME +2.4%, MCO +4.7%, ICE +4.9% • [은(銀) +4.0%]: AG +4.6%, AYA +2.8%, EXK +2.6%, SVM +2.1% • [의료기기·소모품 +3.9%]: 데이터 확인 불가 • [금(金) +3.8%]: 데이터 확인 불가 • [컨설팅 서비스 +3.8%]: 데이터 확인 불가 • [와인·증류주 +3.6%]: 데이터 확인 불가 • [의료기기 +3.5%]: 데이터 확인 불가 • [의료시설 +3.5%]: HCA +4.4%, THC +6.5%, DVA +3.0%, FMS +2.9%, EHC +5.0% [📈 주요 급등 종목 사유] • SPGI (+6.0%): 자동차 데이터·분석 부문 '모빌리티 글로벌(MBGL)' 분사 완료로 사업 집중도 상승 기대. 휴버리서치 투자의견 중립으로 상향, 골드만삭스 등 목표주가 일제히 상향(애널리스트 93% 매수의견 유지). • AJG (+5.3%): 골드만삭스가 목표주가를 $242 → $265로 상향하며 Buy 유지. 소프트 고용지표에 따른 금리 인하 기대 속 보험 브로커 섹터 전반 방어적 매수세 집중. • THC (+6.5%): 소프트 고용지표 발표에 따른 금리 인하 기대 강화로 의료서비스 섹터 전반 강세. Q2 2026 실적 발표(7월 24일 예정) 앞두고 1분기 EPS $4.82(예상 초과) 모멘텀을 바탕으로 사전 매수 유입. • EHC (+5.0%): 투자의견 BUY로 상향 조정되며 의료재활 서비스 섹터 기관 매수세 유입. 연준 금리 인하 기대가 의료 부문 전반 밸류에이션 상승 견인.

⭐️ Overnight Top 5 News ① 6월 비농업 고용 5만 7천 명으로 예상 대폭 하회 — 다우 사상 최고가, 반도체 대순환 촉발 6월 비농업 고용이 5만 7천 명(예상 11만 3천 명)에 그치고 실업률이 4.2%(예상 4.3%)로 집계되며 연준 추가 금리 인상 가능성이 크게 후퇴함. 이에 다우존스가 594.83포인트 급등해 52,900.07로 사상 최고가를 경신하며 헬스케어·유틸리티·필수소비재 등 방어 섹터로 자금이 집중 이동함. Russell 2000 대비 Nasdaq의 역행 흐름은 2026년 '대순환(Great Rotation)' 공식이 재가동됐음을 확인시켜 주는 전형적 패턴이며, 반도체·성장주 매도 후 가치주·배당주·소형주로의 재배분이 본격화됨. ② 애플, 폴더블 아이폰 생산 목표 1,000만 대로 상향 — 기술주 급락 속 나 홀로 4.84% 강세 애플이 공급업체에 폴더블 아이폰('아이폰 울트라') 생산 목표를 700~800만 대에서 약 1,000만 대로 상향 요청하고 2026~2027년 5종 이상 신형 모델 출시 계획을 발표하며 반도체·기술주 전반의 급락 장세에서 독보적 강세를 기록함. 모건스탠리가 AI 기능·폴더블 신규 수요 결합 시 2027 회계연도 출하량 2억 5,000만 대 이상 달성 가능하다고 전망하며 목표주가를 상향 조정함. 소비자 AI 생태계 전략이 시장의 새로운 관심 축으로 부상하며 다우 방어에 핵심 역할을 담당함. ③ 테슬라, 2분기 납품량 48만 대 기록 경신에도 -7.5% 급락 — 전형적 뉴스 매도 연출 테슬라가 2분기 납품량 48만 126대(예상 40만 6,024대 대폭 초과)를 발표했음에도 주가는 7.49% 급락함. 직전 4거래일 +13% 급등에 따른 선반영 이후 전형적인 뉴스 매도 반응이며, P/E 421배의 극단적 밸류에이션 부담과 미국 연방 전기차 세금 공제 만료로 콕스오토모티브가 미국 내 테슬라 판매 -20% 하락을 전망하는 구조적 우려가 복합 작용함. 대조적으로 리비안(RIVN)은 2분기 납품량 가이던스 상회 및 연간 가이던스 상향 발표로 +8.44% 강세를 나타냄. ④ S&P 글로벌, 모빌리티 글로벌(MBGL) 분사 완료 — 주가 6% 급등, 애널리스트 93% 매수의견 S&P 글로벌이 자동차 데이터·분석 부문 '모빌리티 글로벌(Mobility Global Inc., 티커: MBGL)'을 7월 1일(전거래일) NYSE에 별도 상장시키며 분사를 완료함. 기준일(6월 15일) 주주에게 SPGI 1주당 MBGL 1주 지급이 완료됐으며, 휴버리서치가 투자의견을 중립으로 상향 조정함. 골드만삭스·JP모건·웰스파고·미즈호 등이 목표주가를 일제히 상향하며 애널리스트 93%가 매수의견을 유지, 사업 집중도 상승에 따른 밸류에이션 재평가가 기대됨. ⑤ 반도체·AI 인프라주 2분기 초 일제 급락 — KLAC -11.5%, TER -13.6%, GLW -10.8%, SNDK -14.1% 상반기 VanEck 반도체 ETF +82%의 기록적 랠리 이후 3분기 진입과 함께 차익 실현 매물이 집중되며 반도체 장비·메모리·AI 인프라 연계주가 동반 급락함. KLAC(연초대비 +107%)·GLW(+193%)·SNDK(+850%) 등 극단적 상승 이후 밸류에이션 부담이 가장 컸던 종목들이 선도 하락했으며, 삼성·SK하이닉스의 낸드 생산능력 확대 발표로 메모리 공급 과잉 우려가 재점화됨. 특정 실적 악재보다 상반기 수익 잠금 포지션 조정과 섹터 로테이션이 복합 작용한 기술적 조정 국면으로 평가됨.

✅ 260702 미국 증시 Daily ⭐️ Market of the Day 1. 주요 지수 마감 및 장중 흐름 • Dow: +1.05% / S&P 500: -0.09% / Nasdaq: -1.73% / Russell 2000: -0.58% 6월 비농업 고용이 5만 7천 명(예상 11만 3천 명 대폭 하회)·실업률 4.2%(예상 4.3% 하회)로 발표되며 연준 추가 금리 인상 우려가 해소되자 다우존스가 594.83포인트(+1.14%) 급등해 52,900.07로 사상 최고가를 경신함. 반면 상반기 VanEck 반도체 ETF +82% 급등 이후 차익 실현 매물이 쏟아지며 SOXX -5.57%·SMH -4.54%·XLK -2.71%가 일제히 급락하고 나스닥은 -1.73% 하락함. 애플(AAPL +4.84%)이 폴더블 아이폰 생산 목표 상향 및 5종 이상 신형 라인업 계획으로 기술주 약세 속 역행 강세를 기록하며 다우 방어를 주도했고, 테슬라는 2분기 납품량 48만 대 사상 최고 기록에도 선반영 차익 실현으로 7.49% 급락함. 헬스케어(XLV +2.63%)·필수소비재(XLP +2.03%)·금(GLD +2.03%)·은(SLV +2.69%) 등 방어 자산으로의 전형적인 대순환(Great Rotation) 장세가 연출됐으며, Russell 2000(-0.58%)이 Nasdaq(-1.73%) 대비 상대적 견조함을 유지하며 소형주·가치주 로테이션도 병행됨. 2. Trending Stocks • AAPL (+4.84%): 공급업체에 폴더블 아이폰('아이폰 울트라') 생산 목표를 기존 700~800만 대에서 약 1,000만 대로 상향 요청 및 2026~2027년 5종 이상 신형 모델 출시 계획 보도. 모건스탠리가 AI 기능·폴더블 신규 수요 결합 시 2027 회계연도 출하량 2억 5,000만 대 이상 달성 가능하다고 전망하며 목표주가 상향. • CLRO (+101.24%): Vivani Medical(VANI) 자회사 코르티젠트(Cortigent) 인수 확정 계약 체결 발표; 코르티젠트는 시력·운동 기능 회복 신경자극 기술 보유 기업. 거래량 8,693만 주(평균 3.7만 주 대비 약 2,350배 폭증), 합병 후 새 티커 CRGT로 나스닥 재상장 예정이며 $1,000만~$1,500만 달러 자금 조달도 병행 진행. • CWD (+90.61%): CaliberCos, 11년 근속 CFO 제이드 렁 퇴임(내부 승진 마이클 로살레스 직무대행 선임) 및 2026년 연간 가이던스 재확인을 동시 발표하며 경영 연속성·안정성 신호 제공. 체인링크(Chainlink) 오라클·자동화 규정준수 엔진(ACE) 도구 활용 부동산 펀드 토큰화 전략 가속화도 병행 발표. • RIVN (+8.44%): 2분기 납품량 1만 2,194대(자체 가이던스 9,000~1만 1,000대 상회) 기록; R2 모델 첫 납품 포함. 연간 납품 가이던스를 6만 2,000~6만 7,000대에서 6만 5,000~7만 대로 상향, 거래량 7,710만 주(3개월 평균 대비 +155%). • SNDK (-14.13%): 삼성·SK하이닉스의 낸드(NAND) 생산능력 확대 발표로 메모리 공급 과잉 우려 급증, 하이퍼스케일러 AI 설비투자 2026년 정점론도 재부각. 연초 대비 약 +850% 급등 후 P/E 77~79배 과대 밸류에이션에서 반도체 섹터 전반 차익 실현 매물 집중. • TSLA (-7.49%): 2분기 납품량 48만 126대(예상 40만 6,024대 대폭 초과)·생산량 45만 1,758대 발표에도 주가 급락. 직전 4거래일 +13% 선반영 이후 전형적 '뉴스 매도' 반응, P/E 421배 밸류에이션 부담; 미국 전기차 세금 공제 만료로 콕스오토모티브가 미국 내 테슬라 판매 -20% 하락 전망. 3. 주요 ETF Top & Bottom 📈 상승 Top 10: GDX(금광) 4.48%, SLV(은) 2.69%, EWG(독일) 2.67%, EWU(영국) 2.66%, XLV(헬스케어) 2.63%, XBI(바이오) 2.50%, XLU(유틸리티) 2.21%, GLD(금) 2.03%, XLP(필수소비재) 2.03%, XLB(소재) 1.94% 📉 하락 Bottom 10: SOXX(반도체) -5.57%, SMH(반도체) -4.54%, EWY(한국) -2.89%, XLK(기술) -2.71%, TAN(태양광) -2.56%, ICLN(친환경) -2.53%, QQQ(나스닥100) -1.73%, KRE(지역은행) -1.52%, IWF(성장주) -1.51%, EEM(신흥국) -1.17% [ETF 테마 요약] 6월 비농업 고용 쇼크(5만 7천 명 vs 예상 11만 3천 명)가 연준 완화 기대를 강화하며 GDX(금광) +4.48%·GLD(금) +2.03%·SLV(은) +2.69% 등 안전자산·인플레이션 헤지 자산으로 자금이 집중 유입됨. XLV(헬스케어) +2.63%·XLU(유틸리티) +2.21%·XLP(필수소비재) +2.03%가 방어 섹터 로테이션을 주도했고, EWG(독일) +2.67%·EWU(영국) +2.66%는 달러 약세 및 유럽 방어주 수혜 반영. 반면 SOXX -5.57%·SMH -4.54%·XLK -2.71%는 상반기 폭등 이후 차익 실현 매물로 급락했으며, EWY(한국) -2.89%는 삼성·SK하이닉스 등 반도체 비중이 높아 동반 약세를 나타냄. TAN(태양광) -2.56%·ICLN(친환경) -2.53%는 AI 인프라 전력 수요 기대 후퇴와 기술주 로테이션에 동반 하락함.

❤️ Daily Comments 전일 미 증시는 하반기 첫 거래일을 맞아 매우 확실한 방향성을 보여주는 모습. 메타의 클라우드 비즈니스 진출 뉴스에 빅테크와 SW가 오르는 와중에 주도섹터였던 HW가 시장 하락을 주도했음. 이에 따라 개인적으로 이번 인프라 사이클에서 가장 중요하다 생각되는 EWY가 작년 9월 이후 이어져 온 상승채널을 하방으로 이탈. 전일 나온 메타 이슈는 펀더멘털리는 양방향으로 해석할 수 있는 이슈라 생각됨. 먼저, AI 인프라 섹터에 긍정적으로 해석하자면, SpaceX에 이어 메타까지 (사실상) CSP 비즈니스에 진출할 정도로 수요 상황이 좋으며 추가 CapEx를 늘릴 수 있는 FCF가 확보되는 이슈로 볼 수도 있음. 반대로, 올해부터 그 운명이 극명하게 갈리기 시작한 AI 인프라의 수요자(빅테크, SW 기업들)와 공급자(CSP, 네오클라우드를 필두로 한 HW 업체들)라는 틀에 놓고 봤을 때 전일의 이슈는 메타가 사실상 AI 선두 경쟁을 포기하면서 AI 인프라의 수요자는 줄이고 공급자는 늘리는 이슈로 해석될 수 있어 전일 나온 SW vs HW간 롱숏 언와인딩이 정당화되기도 함. 리테일 레버리지로 인해 목소리가 큰 사람이 이기는, 수급이 곧 가격인 현재의 시장에서 양면성을 가진 이슈가 등장했기에 하루짜리 움직임으로 향후 시장의 색깔이나 방향을 예단하기는 아직까지 어렵다고 생각됨. 특히나 반기 전체의 방향성을 보여주는 반기 극초반 거래일에 이러한 움직임이 나왔기 때문에 향후 이어질 방향성과 장 색깔 변화에 면밀히 주의를 기울여야 할 필요가 있음.

⭐️ New Highs 신고가 종목 개수와 섹터 분포 분석 2026년 7월 1일 신고가 경신 종목은 총 87개로 전일 대비 소폭 감소하며 안정적 흐름 지속. 섹터별로는 Financial이 31개(35.6%)로 압도적 1위를 차지하며 금융주 강세 흐름 유지. Healthcare가 23개(26.4%)로 2위, Industrials가 12개(13.8%)로 3위를 기록하며 이 3개 섹터가 전체의 75.8% 차지. Financial 섹터 내에서는 지역은행(Banks-Regional) 15개, 보험 4개, 신용서비스 2개로 지역은행 중심의 신고가 행진 지속. Healthcare는 의료서비스(Medical Care Facilities) 7개, 진단장비 6개, 헬스케어플랜 4개로 다양한 업종 분산. 전통적 방어 섹터인 Financial과 성장 섹터인 Healthcare의 동반 신고가는 시장 전반의 균형잡힌 상승세 시사. 거래량 및 달러거래대금 상위 종목 분석 달러거래대금 1위는 PANW(Palo Alto Networks)로 $2,545M 기록하며 3.23% 상승, 사이버보안 대장주로서 시총 $286.9B의 대형 기술주가 신고가 주도. 2위는 LIN(Linde) $1,578M으로 2.82% 상승, 특수화학 섹터 유일 신고가 종목이자 시총 $246.8B의 초대형주로 기관 자금 집중 확인. 3위 JCI(Johnson Controls) $1,151M은 오히려 -0.90% 하락하며 신고가 달성 후 차익실현 양상, 4위 GH(Guardant Health) $1,145M은 13.82% 급등하며 상대거래량 2.6배 기록. 5위 CB(Chubb) $827M은 3.23% 상승, 시총 $136.4B 보험주로 Financial 섹터 강세 대표. Gap+Vol 플래그 종목 부재는 급격한 모멘텀보다 점진적 상승 우위 환경 반영. 시가총액별 신고가 종목 특성 분석 대형주($50B+)는 PANW($286.9B), LIN($246.8B), CB($136.4B), JCI($88.3B), PNC($101.0B), MTB($35.4B), CFG($30.4B) 등 7개로 전체의 8.0% 차지하나 거래대금 상위권 장악하며 기관 선호도 우위. 중소형주(<$50B)는 80개(92.0%)로 절대 다수이며, 시총 $2B~$5B 구간이 40개로 가장 집중. 대형주 평균 상승률 1.89%에 비해 중소형주는 2.94%로 높은 상승탄력 확인. 성장주 관점에서 Healthcare(ASTH +7.33%, GH +13.82%, OSCR +11.85%) 및 Technology(DAVE +2.83%, TENB +2.77%) 고성장 종목들이 5% 이상 급등. 가치주 측면에서는 지역은행 15개가 평균 2.1% 상승하며 안정적 신고가, 배당주로는 보험주 4개(CB, AIZ, PRI 등)가 평균 2.6% 상승하며 가치+배당 스타일 동반 강세. 투자 시사점 및 모니터링 요소 Financial 섹터 내 지역은행 15개 신고가는 금리 안정화와 대출 수익성 개선 기대 반영하며, FITB(+1.99%), PNC(+2.19%), MTB(+1.66%) 등 중대형 지역은행 지속 모니터링 필요. Healthcare 섹터에서는 GH(+13.82%), OSCR(+11.85%) 등 헬스케어플랜 및 진단 종목의 급등이 두드러지며 보험 가입 확대와 예방의학 트렌드 수혜 해석. 신규 진입 대형주로는 PANW($286.9B)가 사이버보안 대표주로 신고가 합류하며 기술주 내 방어적 성격 부각. 주의 요소로는 JCI와 RRX(-3.71%) 등 일부 Industrials 종목이 거래량 급증 속 하락하며 건설경기 둔화 우려 상존. Gap+Vol 플래그 부재와 평균 상승률 2.5% 수준은 과열 없는 건전한 신고가 흐름 시사하나, 향후 Financial 섹터 비중 40% 초과 시 섹터 쏠림 리스크 경계 필요.

📉 Top 10 Losers • [반도체장비·소재 -9.2%]: ASML -7.4%, AMAT -10.0%, LRCX -9.7%, KLAC -11.8%, TER -11.7% • [알루미늄 -7.5%]: AA -8.9%, CENX -6.5%, CSTM -5.1%, KALU -5.6% • [전자부품 -5.9%]: APH -2.3%, GLW -13.6%, TEL -0.1%, FLEX -5.3%, CLS -0.9% • [전기장비·부품 -5.8%]: VRT -7.0%, BE -4.4%, HUBB -6.3%, NVT -5.7%, FPS -10.7% • [컴퓨터하드웨어 -5.6%]: SNDK -10.6%, DELL -1.4%, ANET -1.9%, WDC -6.3%, STX -5.2% • [농업·건설중장비 -4.7%]: CAT -6.9%, DE -1.1%, PCAR +0.9%, CNH -2.8%, OSK -5.7% • [반도체 -4.4%]: NVDA -1.2%, TSM -7.0%, AVGO -2.2%, MU -10.6%, AMD -6.9% • [엔지니어링·건설 -4.3%]: PWR -4.0%, FIX -5.9%, FER -2.0%, EME -3.1%, MTZ -6.1% • [독립발전사업자 -4.0%]: CEG -4.8%, VST -3.5%, NRG -3.6%, TLN -6.1%, OKLO +0.2% • [코킹석탄 -3.9%]: HCC -3.6%, AMR -4.6% [📉 주요 급락 종목 사유] • MU (-10.6%): 트럼프 "세상에서 가장 HOT한 기업" 극찬·CEO의 $2.5억 Trump 어카운트 투자 약속에도 YTD +227%(시총 $1.17조) 극단적 밸류에이션·DRAM 클래스액션 소송·SK하이닉스 미국 상장 경쟁 우려로 기관 차익실현 폭증; "메모리 펌프 페이드" 국면 확인 • AMAT (-10.0%) / KLAC (-11.8%) / LRCX (-9.7%): Michael Burry의 AMAT($729.40 진입) 공매도 포지션 공개가 직접 촉매; 반도체 장비 섹터 극단적 밸류에이션에 "AI 칩 버블" 경고 합세로 대규모 차익실현 쇄도 • GLW (-13.6%): AI 인프라 파라볼릭 랠리 후 P/E 105배 극단적 과열; CEO·임원진 대규모 내부자 매도(Form 4 공개, 6월 말 수천만 달러 규모 매각 확인); Q2 매출 가이던스 불확실성·솔라 웨이퍼 생산 지연 우려 복합 작용 • CAT (-6.9%): Michael Burry의 첫 CAT 공매도 $1,060.98 진입 Substack 공개; P/E 53배·P/S 역사적 최고치 과열 경고; NVDA·TSLA·AMAT 동시 공매도와 함께 "AI 버블" 경계 신호로 수렴 • TSM (-7.0%): 글로벌 칩 셀오프가 아시아 반도체 체인으로 전이; 한국 코스피 -5% 연동·메모리 수요 불확실성 반영; EWT(대만) ETF -2.69% 동반 하락 • AMD (-6.9%): META AI 컴퓨트 발표로 GPU 클라우드 수요 잠식 우려; Burry 반도체 공매도 발표 연동 섹터 전반 리스크오프 확산 • SNDK (-10.6%) / STX (-5.2%) / WDC (-6.3%): MU 급락 촉발 메모리·스토리지 체인 전반 차익실현 집중; "메모리 펌프 페이드" 기관 매도 우위 지속 • VRT (-7.0%): AI 데이터센터 전력·냉각 특화주로 AI 인프라 리스크오프 국면에서 밸류에이션(올해 고점 $376.15) 조정; Johor 아시아태평양 신규 시설 발표에도 매도세 우위 • FPS (-10.7%): Forgent Power Solutions, AI 주가 랠리 후 $19.2억 규모 증자(Class A 공모가 결정 발표)로 희석 우려에 급락; AI 인프라 급등 후 발행 타이밍 주목 • TLN (-6.1%): 목표가 $403 하향 조정; AI 데이터센터 전력수요 불확실성으로 독립발전 섹터 전반 리스크오프 반영

⭐️ Sectors 📈 Top 10 Gainers • [광고대행 +8.2%]: APP +9.6%, OMC +4.5%, TTD +5.9%, LFTO +4.0%, WPP +5.0% • [인력파견 +6.1%]: KFY +1.7%, RHI +7.4%, TNET +7.5% • [금융데이터·거래소 +5.0%]: SPGI +7.7%, SPGI-WI +0.0%, CME +4.6%, MCO +3.4%, ICE +2.9% • [교육·연수서비스 +4.1%]: EDU +3.9%, LAUR +2.8%, GHC +2.5%, CVSA +2.9%, TAL +4.5% • [보험브로커 +4.0%]: MRSH +3.3%, AON +3.6%, AJG +4.4%, WTW +5.2%, BRO +5.0% • [금융복합기업 +3.7%]: IX +0.9%, FRHC +20.4%, VOYA +2.4%, HTH +1.5% • [패키지식품 +3.6%]: KHC +5.9%, GIS +8.5%, MKC +4.9%, HRL +0.2%, JBS +1.9% • [소프트웨어-애플리케이션 +3.5%]: SAP +3.3%, SHOP +6.5%, UBER +0.7%, CRM +4.2%, NOW +6.6% • [신발·액세서리 +3.3%]: NKE +4.9%, DECK +1.1%, ONON +0.4%, BIRK +2.3%, CROX +2.9% • [헬스정보서비스 +3.2%]: VEEV +3.8%, BTSG +0.2%, TEM +6.3%, HQY +2.2%, HNGE +2.5% [📈 주요 급등 종목 사유] • SPGI (+7.7%): 자회사 Mobility Global(MBGL) 분사가 7/1 자정 공식 완료되며 분사 수혜 프리미엄 반영; 동종사 FactSet +9.4%(AI 기반 Portfolio Analytics MCP 툴 출시)가 금융데이터 섹터 전반 랠리 촉발 • GIS (+8.5%): Q4 FY2026 조정 EPS $0.95(예상 $0.81, +17% 서프라이즈)·매출 $46억; 4개년 $30억 비용절감 이니셔티브 발표·Jefferies 목표가 $33→$36 상향(Hold 유지)으로 패키지드푸드 섹터 리딩 • APP (+9.6%): Raymond James Strong Buy 신규 개시 목표가 $640·Citi 이커머스 플랫폼(Axon) 롤아웃 근거 목표가 $710 유지; META AI 컴퓨트 발표로 디지털 광고 수요 확산 기대감 동반 강화 • FRHC (+20.4%): 터키 은행감독원(BRSA) 및 경쟁당국이 Freedom Holding의 Turkish Bank A.Ş. 지분 99.32% 인수 최종 승인; 터키 내 증권·투자·은행 통합 플랫폼 구축의 핵심 이정표 달성 • RHI (+7.4%) / TNET (+7.5%): ADP 민간 고용 98K 발표에도 노동시장 안정 기대감 유지; 내일(7/2) 비농업 고용지표 앞두고 인력파견 섹터 전반 매수세 유입 • NOW (+6.6%) / SHOP (+6.5%): Guggenheim DiFucci의 ServiceNow Buy 업그레이드(AI 붕괴 공포가 밸류에이션에 과도하게 반영됐다는 재평가)로 소프트웨어 섹터 전반 동반 강세

⭐️ Overnight Top 5 News ① META, 잉여 AI 컴퓨트 외부 판매 클라우드 사업 'Meta Compute' 론칭 — 네오클라우드 경쟁 구도 급변 블룸버그가 META가 텍사스·미주리에 1.6GW AI 컴퓨트(Crusoe Energy)를 확보하고 잉여 GPU 용량을 외부 개발자에게 판매하는 "Meta Compute" 클라우드 사업을 구축 중이라고 보도하며, META 주가는 +8.81% 급등했음. 반면 이 발표의 직접 경쟁 표적이 된 CoreWeave(CRWV -13.92%)와 Nebius(NBIS -17.01%)는 각각 역대 최고 실적(CoreWeave Q1 $20.8억 +112%)·$270억 META 파트너십에도 불구하고 급락했으며, IREN 등 네오클라우드 전체 섹터가 10~17% 급락하며 AI 인프라 투자 구도의 일대 재편이 가시화됨. 광고 플랫폼 파트너 Applovin(APP +9.6%)·Trade Desk(TTD +5.9%) 등은 META 광고 생태계 확장 기대감으로 수혜를 받았음. ② Michael Burry, NVDA·AMAT·TSLA·CAT·SOXX 동시 공매도 공개 — "AI 칩 호황은 끝의 시작" '빅숏'의 마이클 버리가 Substack "Cassandra Unchained"를 통해 NVDA($198.09)·AMAT($729.40)·TSLA($416.22)·CAT($1,060.98) 공매도와 SOXX $642.80 기준 2027년 3월 만기 $400 풋옵션을 동시 공개하며 "한국 빅스펜딩 발표는 AI 칩 호황의 끝의 시작"이라 경고함. CAT는 P/E 53배·P/S 역사적 최고치 경고로 -6.9%, AMAT(-10.0%)·KLAC(-11.8%)·LRCX(-9.7%) 등 반도체 장비주도 급락했으며, SOXX ETF -6.41%·SMH -5.40%로 반도체 섹터 전반이 강타됨. 단일 투자자의 공개 포지션이 섹터 전체 매도세를 가속화한 시장 영향력이 주목됨. ③ Micron -10%: 트럼프 극찬에도 '팔자 쇄도' — 메모리 차익실현 집중 트럼프 대통령이 TruthSocial에서 Micron을 "세상에서 가장 HOT한 기업"으로 극찬하고 CEO가 $2.5억 Trump 어카운트 투자를 약속했으나, 주가는 오히려 -10.57% 급락함. YTD +227%(시총 $1.17조)의 극단적 밸류에이션·DRAM 가격 담합 클래스액션 소송·SK하이닉스 미국 상장 경쟁 우려가 복합 작용했으며, SNDK(-10.6%)·STX(-5.2%)·WDC(-6.3%) 등 메모리·스토리지 체인 전반이 동반 급락하며 "메모리 펌프 페이드" 국면이 확인됨. ④ 한국 코스피 -5% 급락·EWY -8.12% — 삼성전자·SK하이닉스 글로벌 칩 셀오프 직격 미국 반도체 셀오프가 아시아 시장으로 즉각 전이되며 서울 코스피 지수가 -5% 급락, 삼성전자 -7%+·SK하이닉스 -9%+ 충격을 기록함. AI 테마 외국인 자금이 글로벌 AI 트레이드 재평가 과정에서 일제히 한국 반도체 포지션을 청산하는 흐름이 EWY ETF -8.12%로 반영됐으며, EWT(대만) -2.69%·EEM(신흥국) -2.82%와 함께 아시아 반도체 체인 전반의 패닉 양상이 나타남. AI 인프라 테마에서 AI 활용(광고·플랫폼) 테마로의 자금 로테이션이 동시 진행됨. ⑤ General Mills Q4 서프라이즈·ADP 고용 98K — 소비재 강세·고용지표 관망 General Mills(GIS)가 Q4 FY2026 조정 EPS $0.95(예상 $0.81 대비 +17% 서프라이즈)·매출 $46억을 발표하고 4개년 $30억 비용절감 목표를 제시하며 +8.5% 급등했으며, Jefferies의 목표가 $33→$36 상향이 패키지드푸드 섹터(+3.6%) 견인에 기여함. 동시에 ADP 민간 고용 98K(예상치 하회)가 발표되며 내일(7/2) 비농업부문 고용지표(NFP) 관망 심리가 강화됐고, Kevin Warsh 연준 의장 후보의 "인플레이션 집중" 발언이 채권 금리를 자극하며 주택건설(XHB -2.54%)·건설(ITB -2.24%) 섹터에 하방 압력을 가함.

✅ 260701 미국 증시 Daily ⭐️ Market of the Day 1. 주요 지수 마감 및 장중 흐름 • Dow: 0.00% / S&P 500: -0.20% / Nasdaq: -1.52% / Russell 2000: -0.38% META가 잉여 AI 컴퓨트를 외부에 판매하는 클라우드 사업 "Meta Compute" 론칭 보도로 +8.81% 급등하며 광고 테크·소프트웨어 섹터를 동반 견인했으나, 같은 이유로 네오클라우드 경쟁사 CoreWeave(-13.92%)·Nebius(-17.01%)가 급락하고 반도체 섹터 전반이 나스닥을 -1.52%까지 끌어내렸음. 마이클 버리가 Substack "Cassandra Unchained"를 통해 NVDA·AMAT·TSLA·CAT·SOXX 동시 공매도 포지션을 공개하고 "AI 칩 호황은 끝의 시작"이라 경고한 것이 반도체 장비(AMAT -10%, KLAC -11.8%, LRCX -9.7%)·중장비(CAT -6.9%) 섹터에 직격탄을 날렸음. Micron(MU)은 트럼프 대통령의 "세상에서 가장 HOT한 기업" 극찬과 CEO의 $2.5억 Trump 어카운트 투자 약속에도 불구하고 -10.57% 급락하며 메모리 차익실현 쇄도를 촉발했으며, SNDK·STX·WDC 등 메모리·스토리지 체인 전반이 동반 급락함. 한편 S&P Global(SPGI)의 Mobility Global 분사 완료로 금융데이터 섹터가 강세를 보였고, General Mills(GIS)의 Q4 EPS $0.95 서프라이즈(예상 $0.81)가 패키지드푸드 섹터를 견인하며, ADP 민간고용 98K(예상치 하회)에 따른 내일(7/2) 비농업부문 고용지표 관망 심리 속 혼조 마감이 이어졌음. 2. Trending Stocks • BSP (+39.66%): 이탈리아 모바일 테크기업 Bending Spoons의 나스닥 IPO 첫날 급등; $29/주 공모가(범위 상단 초과)에 $1.68B 조달 성공, 강렬한 초과수요로 유럽 최대 모바일 테크 플랫폼의 화려한 나스닥 데뷔 기록 • CRWV (-13.92%): META AI 컴퓨트 클라우드 론칭 보도에 직접 경쟁사로 지목되며 급락; Q1 매출 $20.8억(YoY+112%)·수주잔고 $994억으로 역대 최고 실적에도, META가 raw GPU 컴퓨트를 시장 공급 시 최대 수요처 이탈 공포 현실화 • LHAI (+315.15%): Linkhome Holdings(주거용 PropTech 소형주)의 HomeGPT 플랫폼 전략적 성장 발표 후 분기매출 $490만의 초소형주에 단기 모멘텀 트레이딩 집중; 장중 $0.66에서 $2 이상으로 파라볼릭 급등, 극단적 변동성 지속 • META (+8.81%): 블룸버그 보도로 META가 텍사스·미주리 1.6GW AI 컴퓨트(Crusoe Energy 확보)를 외부 개발자에 판매하는 "Meta Compute" 클라우드 사업 구축 계획 확인; AWS·애저·구글클라우드와 직접 경쟁하는 제4 하이퍼스케일러 등장 기대감으로 신규 수익화 모델 밸류에이션 부여 • MU (-10.57%): 트럼프 TruthSocial "세상에서 가장 HOT한 기업" 극찬·CEO의 $2.5억 Trump 어카운트 투자 약속에도 시장은 오히려 매도로 응답; YTD +227%(시총 $1.17조) 극단적 밸류에이션·DRAM 클래스액션 소송·SK하이닉스 미국 상장 경쟁 우려로 기관 차익실현 물량 폭증 • NBIS (-17.01%): META AI 컴퓨트 클라우드 직접 경쟁 보도 직격탄; META와 최대 $270억 AI 인프라 파트너십을 맺은 최대 고객이 직접 경쟁사로 전환 우려; 125배 P/S 극단적 밸류에이션·2026년 임원 내부자 17건 매도(매수 0건)가 공포 증폭 • RDDT (+13.93%): Google·OpenAI에 2027년 계약 갱신 시 이용량 기반 동적 가격체계(Dynamic Pricing) 요구로 AI 데이터 라이선싱 수익 급증 기대감 형성; Q1 매출 $6.63억·순익 $2.03억·ARPU +44% YoY 견고한 펀더멘털 재확인하며 $200 돌파 • SOXL (-18.43%): 3x 레버리지 반도체 ETF; MU -10%+ 메모리 차익실현·Michael Burry의 SOXX $642.80 공매도(2027년 3월 만기 $400 풋옵션) 공개로 레버리지 청산 가속; 반도체 복합 악재에 레버리지 배수 증폭 급락 3. 주요 ETF Top & Bottom 📈 상승 Top 10: KWEB(중국인터넷) 2.66%, XLC(통신) 2.44%, XLF(금융) 2.18%, KRE(지역은행) 1.78%, KBE(은행) 1.70%, ARKK(혁신기술) 1.27%, FXI(중국대형주) 1.20%, XLY(임의소비재) 0.69%, GLD(금) 0.60%, IWD(가치주) 0.60% 📉 하락 Bottom 10: EWY(한국) -8.12%, SOXX(반도체) -6.41%, SMH(반도체) -5.40%, USO(유가) -2.98%, EEM(신흥국) -2.82%, EWT(대만) -2.69%, XLK(기술) -2.57%, XHB(주택건설) -2.54%, TAN(태양광) -2.28%, ITB(건설) -2.24% [ETF 테마 요약] META AI 컴퓨트 클라우드 발표가 광고·디지털 플랫폼 테마를 강화하며 통신·인터넷 관련 XLC(+2.44%)·KWEB(+2.66%)·FXI(+1.20%)가 반사 수혜를 받았으며, SPGI 분사 이벤트와 금융 섹터 강세로 XLF(+2.18%)·KRE(+1.78%)·KBE(+1.70%) 등 금융 ETF가 동반 상승함. 반면 Michael Burry의 반도체 공매도 공개와 MU 급락이 SOXX(-6.41%)·SMH(-5.40%)를 강타했고, 글로벌 칩 셀오프가 아시아로 확산되며 EWY(한국) -8.12%·EWT(대만) -2.69%·EEM(신흥국) -2.82%가 동반 급락함. Warsh 연준 의장 후보의 인플레이션 강경 발언이 장기 금리를 자극하며 XHB(주택건설) -2.54%·ITB(건설) -2.24%·TAN(태양광) -2.28%도 하락 압박을 받았으며, 미·이란 협상 진행 보도로 유가 하락 반영되어 USO -2.98%를 기록했음.

엔비디아, 고객 클라우드 수익 일부 가져간다(The information) 엔비디아가 일부 고객에게 GPU 구매 자금을 지원하는 대신, 해당 고객이 클라우드 서비스로 올리는 수익의 일부(Revenue Share)를 가져가는 새로운 비즈니스 모델을 추진 중 주요 내용 • 목적: GPU 판매 확대 + 장기 수익 다각화 • 방식: 고객이 엔비디아로부터 GPU(또는 인프라) 구매 자금을 지원받고, 나중에 해당 자원으로 운영하는 AI 클라우드 사업 수익 일부를 엔비디아와 공유 • 이는 단순 하드웨어 판매를 넘어, 고객의 클라우드 사업 성공에 직접 참여하는 형태

메타, Excess AI Compute를 판매하기 위한 AI 클라우드 비즈니스(Meta Compute) 진출 발표 주요 내용 여유 AI 컴퓨팅 자원의 외부 판매: 막대한 자체 AI 인프라 중 사용되지 않는 잉여 자원(Excess AI Compute)을 외부에 대여·판매하는 클라우드 사업 추진 프로젝트명: '메타 컴퓨트(Meta Compute)' 주요 서비스 모델 모델 호스팅 서비스: 메타 인프라에 다양한 AI 모델을 구동하고 개발자에게 인프라 사용료를 부과하는 방식 (AWS 베드록 형태) 원시 컴퓨팅 대여: AI 학습 및 추론용 GPU와 데이터 센터 인프라 자체를 대여하는 방식 (코어위브 형태) 추진 배경 및 목적 자본지출(CapEx)의 수익화: 그동안 엔비디아 GPU 및 데이터 센터 구축에 투자한 천문학적인 비용의 일부를 회수하고 새로운 매출원 창출 도모

❤️Daily Comments 전일 미 증시는 특별한 뉴스 없이 최근 리밸런싱으로 인한 조정에 따른 저가매수세와 반기 마지막 날 유입된 각종 수급들에 힘입어 AI 인프라 섹터 중심으로 강한 반등세가 나오는 모습. 최근까지 강했던 금리민감, 헬스케어는 쉬어가는 모습을 보였음. 일반적으로 새로운 반기의 시작점에서는 해당 반기를 지배할 트레이드가 강하게 나오는 경우가 많음. 예컨대 1H26을 지배했던 HW롱-SW숏 트레이드는 올해 첫 거래일부터 매우 강하게 나왔었음. 기존처럼 AI 인프라가 강세가 이어질 수도 있고, 최근 강한 흐름을 보여준 헬스케어 섹터가 새롭게 떠오를 수도 있고, 아예 생각도 못했던 트레이드가 나올 수도 있기에, 해당 흐름을 선예측하기보다는 여력이 있는 상태에서 반기 첫 며칠간 나올 트레이드의 방향을 잘 따라가보는 것도 좋은 전략이라 생각됨.

⭐️ New Highs 신고가 종목 개수와 섹터 분포 분석 2026년 06월 30일 총 119개 종목이 신고가를 기록하며 전일 대비 5.3% 증가한 견고한 시장 모멘텀 지속. Technology 섹터가 39개(32.8%)로 압도적 1위를 차지하며 반도체 및 장비주 중심의 상승세 주도. Healthcare가 31개(26.1%)로 2위, Industrials가 19개(16.0%)로 3위를 기록하며 기술·헬스케어·산업재 3개 섹터가 전체 신고가의 74.9% 집중. Financial 14개(11.8%)와 Communication Services 5개(4.2%)가 뒤를 이으며, Energy 3개, Consumer Cyclical 4개는 상대적으로 제한적 참여. 전일 대비 Technology와 Healthcare 섹터의 신고가 종목이 소폭 증가하며 성장주 중심 랠리의 지속성 확인. 거래량 및 달러거래대금 상위 종목 분석 달러거래대금 1위는 AMD $19,929M으로 +7.68% 상승하며 대형 반도체주의 강력한 매수세 지속, 2위 AMAT $11,541M (+4.08%), 3위 LRCX $7,294M (+5.46%)로 반도체 장비 3사가 Top3 독식하며 AI 인프라 투자 테마의 집중도 심화. 4위 KLAC $5,899M (+8.38%), 5위 GLW $5,668M (-0.10%)까지 모두 Technology 섹터로 상위 5개 종목 중 4개가 반도체 밸류체인에 집중. 주목할 점은 Gap+Vol 플래그 종목이 전무하여 급격한 갭 상승 없이 안정적 거래량 기반의 신고가 달성 양상. 기관 자금이 대형 반도체 및 장비주에 집중 포지셔닝하며 섹터 내 선별 매수 전략 지속 중. 시가총액별 신고가 종목 특성 분석 대형주($50B 이상) 신고가 종목은 AMD($947B), ASML($767B), AMAT($574B), LRCX($542B), KLAC($394B), PANW($278B), APH($217B), GLW($220B) 등 총 8개로 전체의 6.7% 차지하나 평균 상승률 +5.2%로 중소형주 대비 높은 안정성과 상승 모멘텀 동반. 중소형주(<$50B)는 111개(93.3%)로 절대 다수를 형성하며 평균 상승률 +3.1%, 변동성은 대형주 대비 1.8배 수준. 성장주 중심의 신고가 주도가 뚜렷하며 특히 반도체(MXL +18.0%, OUST +15.6%, QNT +12.2%), 바이오(DFTX +1.05%, ORKA +2.9%) 등 고성장 테마가 강세. 가치주와 배당주(AWR -0.19%, ACT +0.35%)는 신고가 참여도 저조하며 시장 자금이 성장성과 모멘텀 중심으로 회전 중. 투자 시사점 및 모니터링 요소 전일 대비 Technology 섹터 내 반도체 장비주(FORM +10.93%, MKSI +6.92%, COHU +8.5%)의 급증세가 두드러지며 AI 인프라 투자 사이클의 확장 국면 진입 시사. 신규 대형주 진입 사례로 ALAB($827.9B)가 +5.93% 상승하며 $483 신고가 돌파, 대형 성장주의 추가 상승 여력 시사. Healthcare 내 바이오테크는 31개 신고가 중 20개 이상이 시총 $10B 이하 중소형주로 구성되어 고위험·고수익 테마 선호 지속. 향후 반도체 장비주의 실적 가이던스와 AI 관련 Capex 전망이 핵심 모니터링 요소이며, Gap+Vol 부재는 단기 과열 부담 제한적이나 중소형 바이오의 높은 변동성(평균 RelVol 1.5x+)은 포지션 관리 필요. 대형 기술주 중심 포트폴리오 유지와 중소형 성장주 선별 편입 전략 유효.

📉 Top 10 Losers • [채용·고용 서비스 -4.4%]: KFY -5.6%, RHI -5.2%, TNET -2.3% • [석유·가스 시추 -4.2%]: NE -2.1%, RIG -3.0%, VAL -2.6%, PTEN -3.9%, HP -1.8% • [제과류 -3.6%]: MDLZ -3.8%, HSY -3.4%, TR +0.2% • [REIT 특수 -3.5%]: EQIX -3.9%, AMT -3.0%, DLR -5.8%, IRM -2.8%, CCI -3.7% • [주류 -3.4%]: DEO -3.4%, BF-A -3.1%, BF-B -3.9% • [독립발전사업자 -3.0%]: CEG -4.2%, VST -2.3%, NRG -2.0%, TLN -3.8%, OKLO -0.8% • [백화점 -2.9%]: DDS -1.7%, M -3.7%, PLBL +4.2%, KSS -4.0% • [통신 -2.8%]: TMUS -3.6%, VZ -4.0%, T -5.1%, CMCSA +1.4%, AMX -2.8% • [의료기기 -2.6%]: ABT -2.1%, SYK -4.7%, MDT -3.3%, BSX -1.8%, EW -0.8% • [포장식품 -2.5%]: KHC -2.4%, GIS -4.3%, HRL -5.7%, MKC -3.1%, JBS -3.0% [📉 주요 급락 종목 사유] • DLR (-5.8%): Blackstone 데이터센터 3개소 $35억 인수 합의(현금 $12억+주식 $23억 신규 발행)에 따른 주주가치 희석 우려; 미 전역 275개 이상 데이터센터 개발 금지령 확산으로 REIT 콜로케이션 중장기 성장 경로 이중 압박 • HRL (-5.7%): 브라질 Ceratti 브랜드 사업 Zanchetta Alimentos LTDA에 매각 합의 발표; 포트폴리오 간소화 전략에도 매각 금액 미공개·FY2026 재무 영향 최소 언급으로 시장 실망 반응 • T (-5.1%): Oppenheimer, 투자의견 Outperform → Perform 하향(SpaceX Starlink 저궤도 위성 통신 경쟁 심화 근거); Russell Top 50 지수 편출로 기관 강제 매도 유발, 장기 부채 $1,500억 이상 레버리지 부담 지속 • RHI (-5.2%): 채용 섹터 전반 약세 동조; Q2 FY2026 예상 EPS $0.26(YoY -36.6% 감소) 선반영, 화이트칼라 고용 수요 회복 지연 우려로 섹터 전반 투매 • KFY (-5.6%): 채용·고용 서비스 섹터 매크로 수요 둔화 우려로 투자심리 위축; Q4 FY2026 실적(EPS $1.40 vs 예상 $1.39 소폭 상회) 발표에도 가이던스 불확실성·섹터 모멘텀 부재로 동반 하락 • CEG (-4.2%): 성장주 선호 강화에 따른 유틸리티·독립발전사업자 섹터 전반 로테이션 매물 출회; AI 데이터센터 원전 전력 계약 모멘텀에도 금리 민감 자산으로서 채권 금리 상승 압박에 동반 하락 • SYK (-4.7%): 의료기기 섹터 전반 약세; 성장주 선호 속 방어 섹터 매도세 확산, 당일 명확한 개별 촉매 미확인 • GIS (-4.3%): 포장식품 섹터 전반 구조적 매도세; 소비자 식품 지출 둔화·식품 가격 인상 피로감 누적으로 섹터 투자심리 지속 악화, 당일 개별 촉매 미확인

⭐️ Sectors 📈 Top 10 Gainers • [전기장비·부품 +6.9%]: VRT +9.1%, BE +10.1%, HUBB +1.6%, NVT +3.8%, FPS +1.6% • [반도체장비·소재 +5.6%]: ASML +5.7%, AMAT +4.1%, LRCX +5.5%, KLAC +8.4%, TER +4.5% • [태양광 +3.6%]: FSLR +1.4%, NXT +7.7%, ENPH +1.9%, SEDG +5.6%, RUN -0.7% • [컴퓨터 하드웨어 +3.5%]: SNDK +10.9%, DELL +4.1%, WDC -2.0%, STX -0.4%, ANET +3.5% • [방송 +3.4%]: 데이터 확인 불가 • [반도체 +3.3%]: NVDA +2.6%, TSM +4.9%, AVGO +1.4%, MU +0.8%, AMD +7.7% • [산업기계 +3.0%]: GEV +6.6%, ETN +4.4%, PH +1.5%, CMI +3.2%, EMR +0.2% • [전자부품 +2.9%]: GLW -0.1%, APH +6.0%, FLEX +1.6%, TEL +1.7%, CLS +6.3% • [구리 +2.8%]: SCCO +3.5%, FCX +2.1%, HBM -0.3%, ERO +3.1%, TGB +8.2% • [소비자전자 +2.6%]: AAPL +2.7%, SONY -1.8%, LPL -2.0% [📈 주요 급등 종목 사유] • SNDK (+10.9%): Bernstein, 목표주가 $1,700→$3,000으로 76% 상향(Outperform 유지)·Citi도 $2,500으로 동반 상향; AI 데이터센터향 NAND 장기 고정가 공급 계약 구조 가치 재평가, 2026년 YTD +781%로 S&P 500 수익률 1위 유지 • VRT (+9.1%): AI 데이터센터 'Physical AI 붐' 수혜주 재부각, 데이터센터 포트폴리오 확장 인수 발표 병행; NVDA와 800V DC 전력 아키텍처 협업 기반 AI 랙 전력·냉각 솔루션 수요 급증 확인 • KLAC (+8.4%): 삼성·SK하이닉스 $1.3조 한국 반도체 투자로 공정 검사·계측 장비 수요 급증 기대; 첨단 반도체 공장 확장 시 필수 단계마다 적용되는 공정제어 장비 시장의 독과점적 위치에서 직접 수혜 • TGB (+8.2%): 주주총회에서 Taseko Metals → Trekor Metals 사명 변경 승인; 재브랜딩 외 당일 구체적 펀더멘털 변화 없음, 구리 섹터 전반 강세(+2.8%) 및 시장 관심 증가에 따른 투기적 매수 유입으로 추정 • NXT (+7.7%): 트럼프 행정부 FCC 주도 중국산 태양광 인버터 금지 규정 초안 보도; 미국 인버터 시장 재편 수혜 기대 및 태양광 트래커 부문 동반 수요 확대 기대 • GEV (+6.6%): AI 데이터센터 전력 병목으로 가스터빈 가격 3년간 300% 급등·주문 잔고 2029년까지 소진; Q1 2026 수주 $183억(YoY +71%), 마이크로소프트 텍사스 데이터센터 2.7GW 터빈 납품 확인 • CLS (+6.3%): Zacks 오늘의 최우선 매수 추천(Bull of the Day) 선정; Q1 2026 매출 YoY +53%($40.5억)·AI 네트워킹 800GbE·1.6T 스위치 하이퍼스케일러 점유율 확대, 2026 EPS 가이던스 +68% 성장 • APH (+6.0%): Evercore ISI, 커넥터·센서 부문 최선호주 재확인(Outperform·목표가 $180); AI 데이터센터 랙당 구리·광섬유 커넥티비티 콘텐츠 급증으로 커넥터 시장 성장률 연 14.7% 상향 추정 • ASML (+5.7%): 삼성·SK하이닉스 한국 첨단 반도체 라인 확장에 EUV 노광 장비 독점 공급사로 직접 수혜; 3나노·2나노 양산 라인 추가 시 EUV 장비 수주 전망 상향 • SEDG (+5.6%): 중국산 태양광 인버터 금지 규정 초안 보도로 핵심 경쟁사 시장 배제 기대; EU 공공 조달 인버터 금지 선례(5월)에 이어 미국 추가 규제 시 유럽·미국 동시 수혜 구조 • LRCX (+5.5%): 삼성·SK하이닉스 투자로 NAND·DRAM 식각·증착 장비 수요 확대 전망; BofA 목표주가 $480 즉각 상향, 반도체 장비 투자 사이클 재개 신호 • TSM (+4.9%): 삼성·SK하이닉스 $1.3조 투자로 아시아 AI 반도체 공급망 수혜 확산; TSMC CoPoS 패키징 기술(2029 목표) 재주목, 한국·대만 AI 반도체 거래량 급증 • AMD (+7.7%): 삼성·SK하이닉스 투자 발표 수혜 및 분기 말 기관 포지셔닝 집중; 주가 사상최고치 $563.25 경신, AI 데이터센터 CPU·GPU 점유율 확대 모멘텀 지속 • AMAT (+4.1%): 반도체 장비 섹터 동반 급등; 삼성·SK하이닉스 투자 계획으로 CVD·PVD 증착 장비 수요 확대 전망, 반도체 장비 투자 사이클 재개 신호

⭐️ Overnight Top 5 News ① 삼성·SK하이닉스, $1.3조 한국 반도체 투자 계획 발표 — 반도체 장비주 5~9% 일제 급등 삼성전자와 SK하이닉스가 AI 수요 대응을 위한 $1.3조 규모 한국 내 반도체 인프라 확충 투자 계획을 공식 발표하며 글로벌 반도체 장비주 전반에 광범위한 매수세가 유입됨. KLAC +8.4%·LRCX +5.5%·ASML +5.7%·AMAT +4.1%가 일제히 급등했으며 Bank of America는 LRCX 목표주가를 $480으로 즉각 상향 조정함. 삼성의 3나노·2나노 첨단 공장 확장 및 SK하이닉스의 HBM 생산 증설은 EUV 노광·식각·증착·공정제어 장비 수요를 직접 의미하며, TSM +4.9%·AMD +7.7%·NVDA +2.6% 등 반도체 종목 전반에 수혜가 확산됨. ② S&P 500·나스닥, Q2 2026을 '2020년 이후 최고 분기'로 마감 — 이란 전쟁 속 AI 랠리 S&P 500 +14.9%·나스닥 +21.4%로 Q2 2026을 2020년 2분기 이후 최고 분기 성과로 마감했으며, 이란-호르무즈 전쟁 지속에도 AI 인프라 투자 사이클이 지수를 사상최고치로 이끌었음. AMD·SNDK 등 반도체 종목이 분기 중 각각 35%·781% 누적 상승률을 기록했으며, 분기 말 윈도드레싱 수요도 6월 30일 추가 상승에 기여함. 이란 지정학 리스크·원유 공급 차질 속에서 달성한 랠리로 Q3 초 차익실현 압력이 잠재적 리스크로 잔존하나 AI 수요 서사가 하방을 지지하는 구도임. ③ DISH DBS, 챕터11 파산보호 신청 — AT&T 스펙트럼 거래 지연이 유동성 위기 촉발 EchoStar 자회사 Dish DBS가 $20억 규모 7.75% 선순위 담보채 만기(7/1) 상환 불이행으로 프리패키지드 챕터11 파산보호를 신청함. AT&T와 체결한 $230억 규모 주파수 매각 거래 완료 지연으로 충분한 유동성을 확보하지 못한 것이 직접 원인이며, 채권단 88% 이상이 구조조정안에 동의해 3분기 내 파산 졸업을 목표로 함. 당일 Oppenheimer가 AT&T를 Outperform → Perform으로 하향(스타링크 경쟁 위협·Russell Top 50 편출)하면서 T 주가가 -5.1% 급락, 통신 섹터 전반에 투자심리 악화가 확산됨. ④ 트럼프 행정부, 중국산 태양광 인버터 금지 규정 초안 작성 — 태양광·친환경 종목 급등 FCC가 중국산 태양광·배터리 인버터를 전력망 연결에서 배제하는 규정 초안을 작성 중인 것으로 보도되며 미국·유럽 공급사 대체 수요 기대가 확산됨. NXT +7.7%·SEDG +5.6%·ENPH +1.9%·FSLR +1.4%가 동반 급등했으며 TAN(태양광 ETF) +2.69%·ICLN(친환경) +3.07%도 상승함. EU가 이미 5월에 공공 조달 중국 인버터를 배제한 선례가 있어 미국 규정 공포 시 유럽·미국 동시 수혜 구조가 실현되는 점이 태양광 섹터 전반에 구조적 투자 기대감을 높임. ⑤ Bloom Energy, Oracle 2.8GW 계약 확인 및 Russell 지수 편입 — AI 전력 테마 재부각 Bloom Energy CEO KR Sridhar가 Oracle과 최대 2.8GW AI 데이터센터 전력 공급 계약 체결을 공식 확인하며 연료전지 방식의 AI 전력 공급 솔루션의 상업적 실현 가능성이 재확인됨. Russell 연간 지수 재구성에서 Russell 1000·Russell Top 200에 편입되며 패시브 기관 자금의 강제 유입이 예정됐고, 증자 없는 자체 자금 조달 방침 재확인으로 희석 우려가 해소됨. VRT(+9.1%)·GEV(+6.6%) 등 AI 전력 인프라 동종주도 동반 급등하며 전기장비·부품 섹터가 +6.9%로 당일 최대 급등 섹터를 기록함.