LSKP CFO의 개인 공간❤️

#AI #이선엽 대표님 "반도체 고점론은 잘못된 해석입니다. 인공지능(AI) 투자 사이클은 아직 끝나지 않았습니다." "현재 AI 시장에는 절대 강자가 없다. 오픈AI, 구글, 메타 등 빅테크들은 경쟁에서 살아남기 위해 인프라 투자를 지속할 수밖에 없다." "전망이 틀릴 수는 있어도 해석이 틀려서는 안 된다."

. S&P 500 선물 호가창 심도가 지난 5년 동안 최저 수준에 근접하면서 시장 유동성이 비정상적으로 부족해짐 🍎 [쉽게 정리] 미국 선물시장 호가는 왜 얇아졌나 ───────────────────── - 호가창 = 시장 좌판 물건(주문)이 쌓여 있으면 큰손이 사고팔아도 가격이 안 흔들림. 지금 이 좌판이 평소의 1/3 - 손님들이 옆 건물로 이사함 '당일치기 베팅 상품'(0DTE 옵션)이 인기 폭발 → S&P 옵션의 61%가 당일 만기물 → 선물 좌판에 물건 쌓아둘 이유가 줄어듦 - 반전: 돈은 사라진 게 아니라 변신함 옵션 팔아준 딜러는 결국 선물시장에 돌아옴 단, 좌판에 '앉아 기다리는 돈'이 아니라 필요할 때 좌판을 '덮치는 돈'으로 - 위험한 시나리오 하락 시작 → 너도나도 당일 풋(보험) 사재기 → 딜러는 떨어지는 시장에서 기계적으로 매도 → 얇은 좌판에 매도 폭탄 → 폭락 → 또 매도 내려갈수록 더 파는 기계, 바닥 설계 없음 = 87년 블랙먼데이 '포트폴리오 보험'과 같은 골격 - 한 줄 결론 평소엔 아무 문제 없음. 문제는 모두가 한 방향으로 뛰는 날 — 받아줄 물건이 평소의 1/3뿐이라는 것 ───────────────────── 한국투자증권/기관영업부/이민근

'젠슨황 이후' 현대차 정의선 '새만금AI밸리'…엔비디아 힘 싣는다 https://www.shinailbo.co.kr/news/articleView.html?idxno=5029652

STOXX Global Breakthrough Healthcare에 디앤디파마텍 편입예정(06.22)

[바이오 e종목] 兆 단위 기술수출 나올까…디앤디파마텍에 쏠린 눈 https://n.news.naver.com/mnews/article/366/0001171248 DD01과 자주 비교되는 후보물질은 영국 글락소스미스클라인(GSK)이 도입한 ‘에피모스페르민’이다. 에피모스페르민은 24주 임상에서 간지방 감소 49%, MASH 해소 39%, 섬유화 개선 24%, 복합 달성 21%를 기록했다. DD01은 48주 기준 각각 68.2%, 57%, 34%, 32%를 기록해 수치상 우위를 보였다. 에피모스페르민은 임상 2상 종료 후 총 20억달러(약 3조원) 규모 거래가 성사됐다. 임상 설계와 평가 기간 차이로 직접 비교는 어렵지만, DD01이 주요 효능 지표에서 수치상 우위를 보이면서 시장에서는 이를 기준삼아 기술수출 규모를 가늠하는 분위기다. 여기에 기술이전이 가능한 후기 단계 MASH 자산이 많지 않다는 점도 협상력을 더해줄 것이란 분석이 나온다. 회사 안팎에서도 기대감이 감지된다. 미국인 공동창업자 3인은 최근 스톡옵션 행사로 취득한 주식 전량에 대해 2027년 5월까지 자발적 매도 제한을 설정했다. 미국 세법상 스톡옵션 행사 시점에서 세금 부담이 발생하는 만큼, 시장에서는 이를 DD01의 기술이전 및 상업화 가능성에 대한 경영진의 자신감을 반영한 행보로 해석하고 있다.

└ 전닉이 마이크론 움직임을 추종하면서 코스피 지수를 잡아먹음. 그러나 마이크론은 미장에서 one of AI 주식일뿐. 과거 노키아 원툴 핀란드 시장 그리고 TSMC 원툴 대만 시장에 이어 한국장도 전닉 원툴 시장이 되어버림. 지수가 더이상 지수의 가치가 없다고 보면 됨.

#마이크론테크놀로지 $1000돌파하면 또한번 세상뒤집어짐

└ 전닉이 마이크론 움직임을 추종하면서 코스피 지수를 잡아먹음. 그러나 마이크론은 미장에서 one of AI 주식일뿐. 과거 노키아 원툴 핀란드 시장 그리고 TSMC 원툴 대만 시장에 이어 한국장도 전닉 원툴 시장이 되어버림. 지수가 더이상 지수의 가치가 없다고 보면 됨.

하루만에 코스피가 7400에서 8400을 가는 그런 세계관

ㄴ반도체 조만간 마주칠 성과들 1) TSMC 6월 매출액 성장률 역대 최대(YoY +62.2%) 예상 2) 글로벌 빅테크 수주잔고(RPO) 최대치 경신 전망 3) 샌디스크 LTA 수주잔고 $50B 초과 추정(현재 $42B) 리포트 링크 : https://img.securities.miraeasset.com/ezrlink/report/154/20260612083907140_ko.pdf

4대 하드웨어병목: 연산, 메모리, 인터커넥트, 전력 1. 연산 (Computation) 주요 역할: 시스템의 핵심인 데이터 처리 및 명령 실행을 담당합니다. 2. 메모리 (Memory) 주요 역할: 데이터의 저장과 로딩을 수행합니다. 병목 요인: 데이터 처리 속도를 결정짓는 대역폭(Bandwidth)과 지연(Latency) 문제가 주요 병목 지점이 됩니다. 3. 전력 (Power) 주요 역할: 안정적인 전력 공급과 에너지 효율성을 관리합니다. 병목 요인: 시스템의 성능과 직결되는 열 관리(발열 제어)가 매우 중요한 요소로 작용합니다. 4. 인터커넥트 (Interconnect) 주요 역할: 시스템 내부에서 데이터를 이동시키는 통로 역할을 합니다. 병목 요인: 서로 다른 시스템(구성 요소) 간의 데이터 통신 과정에서 병목 현상이 주로 발생합니다. 병목히트맵 2026년 VS 2028년 타이트닝 강도 분석 (26.6.11 미래)

예단하긴 이르나 금일 외국인 순매수 반전이 가장 주목할 부분입니다. 어제 만기 변동성 크지 않았던 것도 동시 때 외국인 +1.75조 원 매수가 들어왔는데요. 극단적 우려 분위기가 조금씩 완화되고 있습니다.

HD현대의 ‘원자력 기업’ 변신…SMR·원자력 추진선 선점 나선다 https://www.ntoday.co.kr/news/articleView.html?idxno=127559

美 "일본 돈으로 원전 짓겠다"...SMR에 100조원 투자 검토 https://www.newspim.com/news/view/20260612000055 이번 구상은 일본이 지난해 미일 관세 협상의 일환으로 조성한 5500억 달러(약 835조 원) 규모의 대미 투자 틀을 활용하는 방식이다. 미일 양국은 현재 일본 기업들이 미국 내 SMR 사업에 대규모 자금을 투입하는 방안을 최종 조율 중인 것으로 알려졌다. 미국 에너지 기업 GE버노바와 일본 히타치가 공동 개발하는 SMR 프로젝트에 일본 측이 최대 400억 달러를 투자하는 방안이 유력하게 검토되고 있다. 여기에 미국 원전 스타트업 뉴스케일파워가 추진하는 SMR 사업에도 최대 250억 달러 규모의 일본 자금이 투입될 가능성이 제기된다. 계획이 현실화될 경우 미국 원전 분야에 대한 일본의 투자 규모는 총 650억 달러(약 100조 원)를 넘어설 전망이다.

STOXX Global Breakthrough Healthcare에 디앤디파마텍 편입예정(06.22)

[이그전] 'AI 소부장'의 비상과 '반도체/로봇'의 바닥 (이격도 업데이트) 안녕하세요. KB증권 자산배분 및 주식전략 이은택입니다. 1) 지난주 이그전에서 제시한 ‘AI 소부장’ 단기 매수, ‘반도체·AI 로봇’ 단기 과열과 관련된 차트를 업데이트했습니다. 2) 업데이트해보면 대부분의 AI 업종에서 과열이 해소됐습니다. AI 업종 간의 이격도 격차도 상당 부분 축소됐습니다. 3) 관련 차트는 자료에 첨부했으며, 최근 강세를 보이는 소비주 관련 참고 차트도 함께 담았습니다. - URL: https://m.blog.naver.com/egzion/224313556668