Empirix — научный подход к трейдингу

Почему трейдеру так сложно ничего не делать

Когда что-то идёт не по плану, нам хочется вмешаться — даже если это ничего не улучшит. Психологи называют это склонностью к действию: мозгу проще что-то сделать, чем ждать и наблюдать.

В трейдинге это превращается в суетливость: лишние позиции, постоянно передвинутые стопы, преждевременно закрытые сделки. Такие решения могут увеличить издержки и помешать следовать стратегии. Подробнее — в статье Суетливость в трейдинге: почему трейдер вмешивается в сделки и как это остановить, а когнитивные ошибки мы разбираем в модуле Психология трейдинга >

Во время Второй мировой войны математик Абрахам Вальд изучал самолёты, которые вернулись с боевых вылетов. Первая мысль была простая: укрепить броню там, где больше всего пробоин. Но Вальд заметил, чего в этих данных нет. Самолёты, которым попали в самые уязвимые места, просто не долетели обратно. Значит, укреплять нужно и те места, где на вернувшихся самолётах пробоин почти не было.

Это и есть ошибка выжившего: мы смотрим только на тех, кто «дошёл до финиша», и забываем про тех, кто выбыл по дороге.

В трейдинге есть похожая ловушка: сделать вывод по тому, что бросается в глаза, и не заметить остального. Возьмём бэктест. Он нужен, но это только один шаг в проверке стратегии. Если перебрать много настроек и выбрать ту, что показала лучший результат на истории, легко принять случайную удачу за настоящее преимущество. С сериями сделок то же самое. 5, 10, даже 15 прибыльных сделок подряд могли просто совпасть с удачным периодом на рынке. Сама по себе такая серия, как и высокий процент прибыльных сделок, ещё не доказывает, что стратегия работает. Поэтому разбираться в трейдинге — это не только читать графики. Нужно понимать базовую статистику: она помогает отличить закономерность от везения. Подробнее — здесь >

Сейчас в портфеле работают 6 автоматизированных сделок После каскадного падения в начале сентября USD/JPY восстанавливается. По инструменту открыта лонг-сделка на пробой. На графике — она и предыдущие сделки стратегии. По NZD/USD работает стратегия возврата к среднему: с 20 августа удерживается шорт-позиция с активным трейлинг-стопом, который следует за ценой. ⏩ В Эволюции трейдера показываем, как разрабатывать, проверять и объединять стратегии в портфель.

Каждый раз, когда вы покупаете акцию, фьючерс или криптовалюту, кто-то находится на другой стороне сделки. И наоборот. Это настолько очевидно, что о последствиях почти никто не задумывается. Вот неудобный вопрос: в чём ваше конкурентное преимущество перед участником рынка, который продаёт вам актив? Чаще всего честный ответ — ни в чём. И покупатель, и продавец что-то изучили, но ни у кого нет системного преимущества. ➡️ В новой статье разбираем четыре вида преимущества и то, что действительно определяет успех трейдера. Если вы только начинаете разбираться в рынках, рекомендуем пройти бесплатный курс Начинающий трейдер 3.0. В нём последовательно разбираем основы торговли, риск-менеджмент и ключевые принципы системного подхода.

За лето мы выпустили новые статьи и обновили несколько больших материалов. Собрали всё в одном посте — от основ и расчёта риска до проверки стратегий и влияния ИИ на экономику 1️⃣ Почему в трейдинге сложнее — не значит лучше Почему объём изученной информации сам по себе не делает торговлю лучше и какую роль играют простые, формализованные правила. 2️⃣ ИИ и рынок труда — что можем ждать в ближайшем будущем Разобрали, как развитие искусственного интеллекта влияет на рабочие места и где этот процесс находится сейчас. 3️⃣ Полный гид для начинающего трейдера на международном валютном рынке Форекс Обновили большую статью об основах: валютные пары, маржа, кредитное плечо, ордера и риск на сделку. Подойдёт, чтобы разобраться с нуля или систематизировать знания. 4️⃣ Калькулятор лота и формулы расчёта: вычисляем объём сделки для форекс, CFD и криптовалют Добавили онлайн-калькулятор в статью с формулами и примерами. Можно рассчитать объём сделки и разобраться, как он связан со стоп-лоссом и выбранным риском. 5️⃣ Коэффициент Шарпа без ошибок: как правильно проверять стратегии (премиальный материал) Как интерпретировать популярный показатель качества стратегии и избежать ошибочных выводов. 6️⃣ Как инвестиции в ИИ меняют мировую экономику Разобрали анализ Bridgewater: как расходы на ИИ поддерживают экономический рост и чем нынешний цикл отличается от предыдущих. Статьи помогают разобраться в отдельных вопросах. Если же хотите связать знания в систему и перейти к практике — в Эволюции трейдера мы последовательно проходим путь от основ рынка до создания, тестирования и автоматизации собственного портфеля стратегий. Личный хедж-фонд у вас дома!

Сентябрь стартовал с очередного каскадного падения USD/JPY — одной из самых волатильных валют Основной алгоритм по этой паре успел войти в шорт-сделку, которая уже защищена трейлинг-стопом. В целом же портфель держит 4 сделки — все из них имеют разные устойчивые логики. Если вы хотите разобраться, какие стратегии и инструменты подходят именно вам, мы можем помочь выстроить этот путь на индивидуальной консультации. За 60 минут разберём ваши цели, подход и вопросы, а в итоге вы получите понятный вектор дальнейшего развития. Записаться на консультацию >

Обновили лабораторию Empirix Prime — добавили отдельный блок о том, как правильно смотреть на коэффициент Шарпа Обычно высокий Sharpe воспринимается как готовый ответ: чем выше цифра, тем лучше стратегия. Но сама по себе она не показывает: — достаточно ли длинная история; — насколько результат зависит от редких крупных сделок; — сколько вариантов параметров было проверено; — не оказался ли выбранный бэктест просто самым удачным из сотен. Сделали интерактивные модели, чтобы видеть логику на примерах: — две стратегии с одинаковым итогом, но разной волатильностью пути; — почему высокий winrate не гарантирует прибыль; — как низкий winrate может сочетаться с положительным результатом; — почему лучший бэктест не всегда означает лучшую стратегию. Лаборатория доступна для сообщества Empirix Prime ➡️

В последнее время расходы на искусственный интеллект растут особенно быстро и уже обеспечивают примерно четверть мирового экономического роста Этот экономический цикл отличается от предыдущих: его поддерживают масштабные инвестиции бизнеса, государства и промышленности в технологии. Они создают условия для более быстрого роста ВВП — ещё до того, как ИИ полностью раскроет свой потенциал в экономике. ⏩ Разобрали новый анализ хедж-фонда Bridgewater в небольшой статье блога. ИИ меняет рынки — а значит, трейдеру особенно важно опираться не на интуицию, а на проверяемые торговые правила. В модуле Системный трейдинг мы разбираем, как создавать, тестировать и улучшать стратегии без программирования.

Сильное падение доллара против иены Хотя для USD/JPY это иногда вполне типичная ситуация. Когда пара долго движется в одну сторону, накапливается много похожих позиций: — сделки керри-трейд; — лонги по доллару; — стоп-приказы под уровнями. Затем появляется сильный импульс и начинается цепная реакция:

Угроза интервенции или другой негативный сигнал для доллара → срабатывают стопы → участники закрывают керри-трейд сделки → алгоритмы усиливают движение → доллар падает ещё сильнее.

Именно так сильное движение может быстро превратиться в обвал. В этот раз доллар потерял против иены около 3% за один день — для такой пары это очень крупное изменение. Один из алгоритмов успел открыть продажу доллара против иены. По остальным позициям: удерживаются лонг по AUD/CAD и лонг по GBP/USD — обе логики на основе возврата к среднему. Все эти торговые логики подробно разобраны в лаборатории Empirix Prime, а насчет влияния центральных банков на поведение валют мы рассказывали в статье Макроэкономика и алгоритмы: как режимы рынка меняют доходность стратегий >

Как понять, что торговая стратегия действительно хороша, а не просто «повезло на истории»? Для оценки стратегии (или целого портфеля) есть несколько ключевых метрик. Разберём три главные: ◾️Коэффициент Шарпа Показывает, сколько доходности стратегия приносит на единицу риска — общей волатильности. Чем выше Шарп, тем эффективнее стратегия отрабатывает взятый на себя риск. ◾️Коэффициент Сортино Модификация Шарпа: штрафует не всю волатильность, а только отклонения вниз. «Хорошая» волатильность (резкие движения вверх) в расчёт не идёт, поэтому риск оценивается точнее. Важно не путать с просадкой — её отражает Кальмар. ◾️Коэффициент Кальмара Соотношение доходности к максимальной просадке. Показывает, насколько стратегия устойчива к потерям капитала. Если вы пока не углублялись в эти показатели — начните с базовой статьи 15 важнейших параметров качества торговых стратегий. А если опыт системного трейдинга уже есть — переходите к новому премиальному материалу Коэффициент Шарпа без ошибок: как правильно проверять стратегии. Материал доступен участникам сообщества Empirix Prime ⏩

Больше не нужно считать лот вручную — мы встроили калькулятор объёма сделки прямо в статью Раньше, чтобы рассчитать лот, приходилось лезть в формулы: одна для EUR/USD, другая для USD/JPY, третья — для криптовалют или индексов. Теперь же собрали всё это в один онлайн-калькулятор. Что он умеет: ◾️ считает объём для 30+ инструментов: форекс, золото, серебро, нефть, индексы, крипта; ◾️ сам определяет тип пары и подсвечивает нужные поля; ◾️ выдаёт результат сразу в стандартных, мини- и микро-лотах + риск в деньгах. Вводите баланс, риск на сделку и стоп-лосс — получаете готовый объём. Никаких таблиц и черновиков. Плюс в статье остались все формулы с примерами — если хотите понимать, что происходит под капотом, а не просто жать кнопку. > Калькулятор и формулы расчёта лота

Сейчас в работе 8 автоматизированных сделок. Рассмотрим пару интересных 1. Алгоритм по NZD/USD продолжает открывать красивые трейды. Сейчас работает шорт — уже защищён активным трейлинг-стопом. 2. Алгоритм по USD/JPY держит лонг. Было импульсное пробитие сопротивления в районе 162. Волатильность на уровне высокая, но позицию удерживаем. Здесь ни одного решения на интуиции — всё ведут наши алгоритмы по заранее протестированным правилам. Именно так выглядит система вместо ручного хаоса. Собрать свой портфель стратегий — под себя и на годы вперёд — поможет Эволюция трейдера ⬅️

Обновили большой гид для начинающих форекс-трейдеров и собрали к нему шпаргалку Гид закрывает базу: термины, ордера, риск-менеджмент, фазы рынка и методы анализа. Но базы мало — дальше начинается главное: превратить разрозненные знания в систему. Выстроить навыки последовательно, проверять стратегии на данных, а не на интуиции, и собрать личный портфель на годы вперёд — этому и посвящён наш материал Эволюция трейдера ➡️

Заменит ли искусственный интеллект людей? Наверное, это главный вопрос последних двух лет. Одни уверены, что через несколько лет половина профессий исчезнет. Другие считают, что весь ажиотаж вокруг ИИ сильно преувеличен. Как обычно, реальность находится где-то посередине. Разобрали исследование хедж-фонда Bridgewater и собрали основные данные в новой статье ➡️ В трейдинге, как и во многих других сферах, ценность постепенно смещается от ручного исполнения к построению устойчивых процессов, моделей и алгоритмов. Этому как раз посвящён модуль Системный трейдинг ✔️

В основе того, как мы принимаем решения, лежат принципы, описанные нобелевским лауреатом Даниэлем Канеманом. Он делит наше мышление на две категории: 1️⃣ Cистема 1 — это наш эмоциональный, «животный» мозг, который принимает решения моментально. 2️⃣ Система 2 — рациональный мозг, отвечающий за сложную логику, вычисления и глубокий анализ. Главная проблема заключается в том, что наш рациональный мозг (Cистема 2) намного слабее и обладает меньшим запасом энергии. Этот ресурс конечен и не выдерживает длительных перегрузок.

В трейдинге наблюдается та же картина: пытаясь найти идеальную точку входа, трейдеры используют десятки индикаторов и чертят сотни уровней, перегружая свой мозг. Возникает состояние, при котором из-за переизбытка данных человек теряет способность принять оптимальное решение.

Как снижать этот фактор — в полной статье блога >

Новички на финансовых рынках часто становятся жертвами собственных ожиданий. В поведенческих финансах это классика: мозг хочет, чтобы кривая доходности шла вверх почти без откатов — как будто рынок должен быть удобным для всех. Потом приходит реальность: просадки неизбежны, и иногда они длиннее, чем хочется. Но естественное желание сразу начать зарабатывать заставляет новичков на старте отрицать саму возможность убытков — и именно это обычно ускоряет первые ошибки. Подробнее — в небольшой статье и видео блога >

Собрали короткую шпаргалку по материалу Что бы мы изменили в начале пути своего трейдинга: что реально влияет на результат, а что — просто иллюзия контроля ⬅️ И несколько материалов, которые дополняют картину: 1. Как устроена трейдинг-команда Empirix и почему в одиночку достигнуть финансовых результатов — сложно. 2. Почему трейдеры теряют деньги, веря в прогнозы и следуя за толпой.

Большинство трейдеров считают коэффициент Шарпа неправильно. Из-за этого: — переоценивают стратегии; — не видят реальные риски; — и в итоге ловят повышенные просадки. Мы разобрали это на вебинаре Коэффициент Шарпа без ошибок: как правильно проверять стратегии — запись уже доступна в сообществе Empirix Prime. ➡️ Лаборатория стратегий для системных трейдеров — здесь > ➡️ Если только начинаете — лучше сначала пройти базу для начинающих > ➡️ Если же есть ощущение, что вы уже упёрлись и не понимаете, куда двигаться дальше — можно разобрать вашу ситуацию на онлайн-встрече >