조정은 뇌를뽑아가지

갠적으로는 원익이 숫자로 싸긴한거같네요

🌟 화장품 시장에서 다이소 채널의 부상과 수혜주 찾기 - 작성 : 와이엠리서치 텔레그램(t.me/ym_research) [다이소 화장품 채널 주요 성과] - '23년 결산 기준 YOY +85% 성장 - 1Q24 기준 YOY +150% 성장 → 품절 대란 아이템들이 지속적으로 나오면서 채널 성장률 가속화 >> 특히 3월 출시된 손앤박 컬러밤이 '저렴이 샤넬밤'으로 인기를 끌면서 색조 매출이 크게 증가 - 지난 10월부터 올 1월까지 기초화장품 카테고리도 YOY +165% 증가 [다이소 화장품 성장 요인] 1. 가성비 - 정찰제 시행을 통해 제일 비싼 화장품이 5천원. 주요 브랜드들이 포장, 마케팅, 용량을 줄인 다이소 전용 제품을 출시해 다이소에 입점하고 있음 2. 온/오프라인 경쟁력 - 오프라인 찍먹이 중요한 제품 특성상 전국적으로 깔려져 있는 1,500개의 유통망을 활용할 수 있다는 장점(올리브영 매장이 1,300~1,400개 수준) - 지난 12월, 다이소몰 리뉴얼을 통해 다이소 제품을 온라인에서 편하게 구매할 수 있게 되었음(평일 2시 이전 주문 시 익일배송) → 제품 재구매 등에 용이함(올리브영 온라인 비중 26%) [트렌드를 이끄는 소비층에서 인기] 1. 1020 MZ세대 - 가성비를 바탕으로 1020 세대의 주요 화장품 쇼핑 채널로 부각. 다이소가서 화장품 사고, 과자 사는게 일종의 놀이 루틴화 2. 외국인 관광객 - 외국인 관광객 필수 쇼핑루트로 올리브영을 비롯해 무신사, 다이소가 떠오르고 있음. 한국 여행 브이로그에도 다이소 쇼핑 관련 컨텐츠가 자주 등장 → 방한 외국인 증가에 따라 향후 몇 년간 꾸준히 성장하는 채널로 부각될 것으로 전망됨 [수혜주 찾기는 어떻게?] - 현재 다이소 내 화장품 매출의 절대적인 수치는 크지 않음. 따라서, 매출 및 시총이 큰 브랜드 업체들의 경우 다이소 채널 성장에 따른 수혜는 미미할 것으로 예상됨 - 클리오, 아이패밀리에스씨, 3CE 등의 브랜드가 올리브영 주요 매대에 입점해서 채널이 성장하는 수혜를 온전히 누렸던 것과 같이, 다이소 채널 내 새로운 신데렐라가 탄생할 수 있을지 지켜보는 재미가 있을 것 같음 ✓ (시총 2,000억대) 에이블씨엔씨(어퓨 더퓨어 티트리+캔디), 토니모리(본셉) ✓ (시총 1,000억대 미만) 원익(자회사 씨엠에스랩을 통해 <더마블록> 전 지점 출시) - 기존 올리브영 전점에 깔린 <셀퓨전씨> 보유 : 스테디셀러로서의 브랜드력에 기반하여 다이소 제품으로 라인업 확장 - 시총 700억 중 원익홀딩스 지분가치(75% 할인) 최소 200억 설명 가능. 나머지 시총 500억을 화장품 가치로 봤을 때 작년 화장품 순이익 51억 - 올해는 올리브영 자연 성장 + 채널 확대 효과 - 1Q 실적은 매출 YOY +30%, 이익은 채널 다변화에 따른 비용 선집행으로 작년 대비 플랫. 2Q는 계절적 성수기. <관련 포스팅> [화장품] 떠오르는 다이소, 새로운 신데렐라가 생겨날 수 있을까? (with 원익 부활 가능?) https://blog.naver.com/a463508/223452369045

[유안타증권 반도체 백길현] ■ 원익QnC (074600 KQ): 2025년 본업 연간 영업이익 1000억원으로 사상 최대 실적 기록할 것 ▶ 2분기 예상 영업이익 353억원 - 동사 2분기 예상 매출액과 영업이익은 각각 2,216억원(YoY +9%, QoQ +2%), 353억원(OPM 16%, YoY +26%, QoQ +8%)으로 추정. 1)국내 메모리반도체 고객들의 가동률 회복 및 Migration 투자, 2)해외 T사 중심의 물량 회복 강도가 예상대비 높다는 점을 고려하면 쿼츠/세정 실적 성장에 대한 가시성은 높아질 것으로 전망하기 때문. - 참고로 동사는 반도체 Downcycle에서도 2023년 연간 Capex를 1,800억원 수준 집행하며 쿼츠중심의 선제적인 Capa를 확보한 바. 2025년 해당 부문의 예상 매출액이 4,000억원을 육박하고, '모멘티브외' 본업부문의 연간 영업이익이 1,000억원(OPM 17%)에 달할 것으로 전망된다는 점에 주목해야 한다는 판단임. ▶투자의견 BUY, TP 5만원으로 커버리지 개시 - 동사의 2024/2025년 연결기준 연간 영업이익은 각각 1,507억원(OPM 16%, YoY +82%), 1,950억원(OPM 19%, YoY +29%)으로 사상 최대 실적을 기록할 것으로 전망. - 쿼츠부문 2024/2025년 연간 영업이익은 각각 492억원(OPM 15%, YoY +97%), 781억원(OPM 19%, YoY +59%)으로 전사 실적 성장을 견인할 것. 1)2H24 대만법인 주력 고객사의 가동률 회복 및 4nm 이하 선단공정향 신규 아이템 진입을 기대하며, 2)특히 2025~2026년 메모리반도체 Capex 재개가 본격화될 것으로 전망하는 가운데, 전공정 투자 모멘텀이 강화될 것으로 예상된다는 점이 동사 실적에 긍정적. - 세정부문의 전사 영업이익 기여도는 2025년 기준 15%로 확대될 것. 인텔/삼성전자를 포함한 북미 Foundry Capex 확대에 따른 수혜 때문. 2022년말 인수한 동사 Deposition Technology 실적 회복세가 감지되고 있으며, 2H24 지나면서 보다 본격화될 것.

LG전자가 강하면 봐야하는 종목 과거기사 #이삭엔지니어링 삼성전자가 60억 달러(약 8조원) 이상 들여 아일랜드 존슨콘트롤즈 인터내셔널(Johnson Controls International, 이하 존슨콘트롤즈)의 냉난방공조(HVAC) 사업부 인수를 추진한다. 로버트 보쉬, 레녹스 인터내셔널과 인수를 두고 경쟁하고 있다. 북미를 중심으로 HVAC 사업을 강화하고 실적 반등을 노린다. 25일 업계에 따르면 삼성전자는 존슨콘트롤즈의 HVAC 사업부 인수를 검토하고 있다. 매각액은 약 60억 달러로 추정된다. 1885년 설립된 존슨콘트롤즈는 HVAC와 보안, 화재 감지, 빌딩 제어·관리 솔루션을 제공하는 기업이다. 2016년 165억 달러(약 22조원)를 투자해 아일랜드 보안 시스템 회사인 타이코 인터내셔널을 인수했다. 본사도 미국에서 아일랜드로 옮겼다. 2019년 6개 대륙 약 2000개 지역에 진출해 10만 명이 넘는 직원을 두고 있다. 뉴욕증권거래소 상장사로 시가총액은 약 430억 달러(약 58조원)에 달한다. 존슨콘트롤즈는 상업 건물용 솔루션에 집중하고자 HVAC 사업 매각을 결정한 것으로 보인다. 존슨콘트롤즈의 미국 HVAC 사업과 일본 히타치와 만든 합작사 '존슨콘트롤즈-히타치 에어 컨디셔닝'의 지분 60% 등 HVAC 관련 자산 전체를 판다. 현재까지 삼성과 함께 보쉬, 레녹스가 관심을 드러냈다. 인수전에 뛰어들 또 다른 업체가 나타날 가능성은 농후하다. 매각이 성사되기까지 수개월이 걸릴 것이라는 게 업계의 관측이다. 삼성전자의 대형 인수·합병(M&A) 시계는 2017년 전장·오디오 회사 하만을 마지막으로 멈춰있다. 삼성전자는 그동안 여러 차례 M&A 의사를 내비쳤다. 한종희 부회장은 지난 20일 정기 주주총회에서도 "삼성전자의 M&A가 많은 부분 진척됐다"며 "조만간 주주에게 말씀드릴 기회가 있을 것"이라고 밝혔었다. 최근엔 독일 기업 콘티넨탈의 전장사업 부분 인수설도 제기됐었다. HVAC는 성장성이 높은 분야 중 하나로 삼성의 M&A 물망에 포함될 수 있다. 글로벌 시장조사 기업 IBIS월드에 따르면 HVAC 시장 규모는 올해 584억 달러(약 79조원)에서 2028년 610억 달러(약 82조원)로 성장할 전망이다. 환경 규제 강화와 건물 현대화로 HVAC 수요는 꾸준히 성장할 것으로 예상되지만 국내 기업의 존재감은 미미하다. 시장조사업체 딜랩의 조사 결과 2021년 전 세계 HVAC 시장의 선두 기업은 일본 다이킨공업(12.3%)이었다. 상위 15위권 안에 한국 기업은 없었다. LG전자는 화석연료를 사용하지 않는 히트펌프 냉난방 시스템을 앞세워 북미와 유럽 시장을 공략하고 있다. 지난해 뉴저지주 소재 북미법인 본사에 'HVAC 교육 아카데미'를 만들어 인지도 제고에 나섰다. HVAC를 둘러싼 경쟁이 치열해지는 가운데 삼성전자는 존슨콘트롤즈 인수로 상위권 진입을 위한 발판을 마련할 수 있다. 삼성전자는 지난달 미국에서 열린 북미 최대 공조전시회 'AHR 엑스포'에 참가해 시스템·무풍 에어컨, 온수를 공급하는 'DVM 하이드로 유닛'을 선보였다. 이달 이탈리아 밀라노에서 개최된 'MCE(Mostra Convegno Expocomfort) 2024'에서도 고효율 공조 솔루션을 알렸다. https://www.theguru.co.kr/news/article.html?no=6848 이삭엔지니어링은 이날 삼성엔지니어링에서 수행하는 국내외 플랜트 HVAC 콘트롤(Control) 부문에 대해 2년간 입찰 없이 독점계약을 하게 되는 프레임 어그리먼트(Frame agreement)를 체결했다고 공시했다. http://www.goodkyung.com/news/articleView.html?idxno=197741

다음 한***을 찾아봐야

최근에 보고서 나온 곽니버스 종목들

수산인더스트리 (원자력/화력/신재생) https://blog.naver.com/pivotinve/223460054135?fromRss=true&trackingCode=rss