유진투자증권 산업분석실 테크/인프라팀

폴란드 K2 7대 현지 도착. 올해 퀵배송 56대 완료(누적 84대).

노르웨이 K9 4대, K10 8대 선적 완료! 방산 파이탱

내용을 살펴보니 감액될건 감액되고 증액될건 증액된거 같습니다. 감액된 사업들 보면, 사업이 지연되거나, 소요가 바뀌거나, 24년 예산으로 처리가 가능하거나 등등의 이유 조정된 것으로 보입니다. https://naver.me/GXAywuLJ

유진 황성현 (02-368-6878) <정유화학 Weekly - 다시 반복되는 유럽 전력 가격 상승> *주간 주요 제품 가격변화 - 정유: WTI(+1.9%), 휘발유(+1.4%), 등유(+0.1%), 경유(+1.1%), 고유황중유(-2.2%) - 화학: 납사(+3.5%), 에탄(-4.2%), 부타디엔(+8.9%), 자일렌(+2.9%), TPA(+1.6%) - 태양광: 메탈실리콘(-0.3%), 알루미늄(-0.2%), 이 외 변화 없음 *다시 반복되는 유럽 전력 가격 상승 - 최근 유럽 전력 가격의 변동성이 다시 확대되는 중. 이는 산업체에도 영향 - 독일 철강 산업에서 높은 전력 비용으로 생산 중단 사례를 보였고, 화학 산업도 유사한 영향이 지속 - BASF 등 대형 화학업체들은 유럽 내 고비용 구조를 벗어나기 위해 동남아시아와 중국 등으로 공장을 이전하거나, 기존 노후 설비를 폐쇄하는 설비 합리화를 추진 중 - 노후화와 높은 유틸리티 비용으로 유럽 화학 크래커의 수익성은 글로벌 하위 30%에 머물고 있어 대규모 구조조정이 가속화될 전망 - 2025년 업황도 어려울 것으로 보이지만 유럽, 중국의 노후 설비 폐쇄, 한국, 일본의 대규모 구조조정 방안이 발표되며 공급 조정이 집중될 것으로 보여 서서히 바닥을 잡아갈 것으로 예상 - 2027년부터 중동의 COTC가 시장에 들어올 예정이므로 빠른 전환을 통한 산업 경쟁력 재고가 시급한 상황 (링크) https://bit.ly/41CiPQr ★컴플라이언스 검필

[유진투자 바이오제약 12.17] 12.16 국내외 주요 뉴스 #J&J(JNJ.NYSE) -1.89% > J&J가 EGFR 변이 NSCLC 치료제 리브리반트(성분명 아미반타맙)SC 제형에 대해 FDA CRL을 수령 > 이는 제조시설에 대한 승인 전 표준 실사 과정에서 관찰된 사항과 관련된 것으로, J&J는 제품의 유효성/안전성과는 무관하다고 설명 https://www.jnj.com/media-center/press-releases/update-on-u-s-regulatory-review-of-subcutaneous-amivantamab #노보노디스크(NOVOB.CPH) +3.09% > 노보가 덴마크 오덴세에 $bn(DKK8.5bn)를 투자하여 4만㎡이상 규모의 신규 생산 시설을 설립하기로 결정 > 노보는 2027년 완공 예정인 신규 공장에서 혈우병 등의 희귀 질환 치료제를 생산할 계획 https://www.novonordisk.com/content/nncorp/global/en/news-and-media/news-and-ir-materials/news-details.html?id=915079 #셀트리온 +1.45% > 셀트리온의 바이오시밀러 4종(악템라b 로악템라(앱토즈마), 아일리아b 아이덴젤트, 프롤리아/엑스지바b 스토보클로/오센벨트)이 유럽 CHMP 승인 권고를 받음 > 최종 허가를 획득할 시 2025년 11개의 제품 포트폴리오 구축이라는 2025년의 목표를 조기 달성하게 됨 > 셀트리온이 현재까지 허가 획득/허가 권고를 수령한 바이오시밀러 제품은 총 11개로 이를 모두 합친 글로벌 잠재 시장 규모는 약 135조원 규모임 https://www.thebionews.net/news/articleView.html?idxno=11454 #브릿지바이오테라퓨틱스 +24.84% > 브릿지바이오가 1.13~16 미국 JPM 헬스케어 컨퍼런스에 초청되어 특발성 폐섬유증 치료제 후보물질 BBT-877 등에 대해 현장 발표 기업을 진행할 예정 > 브릿지바이오는 BBT-877의 기술이전을 위해 글로벌 상위 10개 빅파마 중 절반 이상의 기업과 기밀유지협약을 체결했으며 개발 현황/계획에 대해 논의 중이라고 설명함 > BBT-877은 현재 글로벌 임상2상 진행 중으로 2025년 4월 탑라인 데이터 확인이 가능할 전망 https://news.mt.co.kr/mtview.php?no=2024121608281065704

로템 공시 나왔습니다. 아쉽게도 폴란드는 아닌데요, 방사청 대상 계약입니다. 금액이 가려진걸 보니 K2 4차 양산으로 추정되네요. 아마 폴란드 2차 계약곤 관련해서 계속 가격 노이즈가 나오고 있어서 이렇게 한게 아닐까 조심스럽지만 예상해보고, 여튼 결론은 아까 보내드린 인도 K9과 더불어서 다행히 방산의 신규 수주 흐름은 꺾이지 않고 있다라는 점에 주목하자! 입니다.

인도 정부가 K9 추가 100대 구매를 승인했다는 현지 보도 금액은 7,600 crore *원 환산 기준 1.25조원 과거와 마찬가지고 인도 L&T의 Hazira 공장에서 생산 예정. 60% 현지조달 조건

[유진투자증권_기계/운송/로보틱스_양승윤] 👋안녕하세요 위클리에요(로봇/방산/항공) *2024-12-09~2024-12-15* 자료 URL - https://www.eugenefn.com/common/files/amail//20241216_B2030_syyang0901_192.pdf --------------------------------------------- [🤖로봇] - 로보티즈 콥데이 주요 Q&A ▶️ 로보티즈 콥데이 진행. 액츄에이터와 자율주행로봇 사업부 모두 순항 중임을 확인. 빠르면 내년에도 흑자전환 기대 가능. 부품 내재화를 통해 마진 경쟁력 확보 🎖Must Watch Issue ▶️ 두산 그룹 지배구조개편 철회. 두산로보틱스의 밥캣 합병도 일시 중단 ▶️ 테슬라 옵티머스, 이번에는 야지 기동 능력을 공개. 시각 센서 없이 보행 ▶️ 중국에서는 지방정부간 휴머노이드 산업 육성 경쟁 치열 --------------------------------------------- [🚀방산] - 늦어지는 K-2 2차 계약 ▶️ 폴란드 K-2 2차 계약 지연 중. 한국 귀책이라기보다는 폴란드 현지생산 관련 현지 협력사와 폴란드 정부간 잡음으로 판단. 취소 리스크는 제한적이라는 판단 🎖Must Watch Issue ▶️ NATO, 30년까지 방위비 2% → 3% 증액 논의. 내년 6월 합의 목표 ▶️ 계엄 이후 방산 수출 우려 진화에 나서는 방사청 & 기업들 ▶️ 미국에서 머스크 유인기 발언 여파 계속. 한국도 덩달아 센티먼트 악화 --------------------------------------------- [✈️항공운송] - 11월 항공 데이터 발표 ▶️ 11월 국제선 여객 수 747만명으로 전월비 소폭 감소했으나, 전년비 두자릿수 성장 흐름 지속. 매크로 환경은 녹록치 않지만 폭발적인 여행 수요는 계속되고 있음 🎖Must Watch Issue ▶️ 대한항공 아시아나 주식 인수 완료. 재편 본격화 ▶️ 공정거래위, 외국 경쟁당국 의견 반영하여 시정조치 변경 ▶️ IATA 내년 업계 1조원 전망. 매출 올해대비 16% 증가. 이익 전망치도 상향 ---------------------------------------------

[유진투자 바이오제약 12.16] 12.13 국내외 주요 뉴스 #노보노디스크(NOVOB.CPH) -3.89%, #카탈란트(CTLT.NYSE) +0.03% > 12.14 노보 노디스크의 모회사 노보 홀딩스가 미 제약사 카탈란트를 $16.5bn에 인수하기 위한 모든 규제 조건이 충족되어 거래가 수일 내에 완료될 것으로 예상한다고 밝힘 > 노보 노디스크는 카탈란트 인수가 2025년 영업이익 성장에 마이너스 한 자릿수 중반%의 영향을 미칠 것으로 전망하고 있음 https://www.reuters.com/markets/deals/regulatory-conditions-novo-holdings-165-bln-catalent-deal-fulfilled-companies-2024-12-14/ #애브비(ABBV.NYSE) +0.1%, #로슈(ROG.SWX) -0.9% > 애브비가 자가면역 분야에서 경구용 펩타이드 치료제 개발을 위해 로슈의 스핀오프 기업인 님블 테라퓨틱스를 $200mn에 인수(미공개 중간 지급금 및 개발 마일스톤 지급 예정) > 님블 테라퓨틱스의 주요 자산은 건선 치료제로 개발 중인 전임상 단계의 IL23R 억제제로, 염증성 장질환 치료제로도 개발될 수 있다고 평가됨 > 애브비는 앞서 2024년 셀시우스 테라퓨틱스와 알리아다 테라퓨틱스를 각 $250mn, $1.4bn에 인수한 바 있음    https://www.fiercebiotech.com/biotech/abbvie-buys-roche-spinout-nimble-therapeutics-200m #셀트리온 +4.6% > 셀트리온이 주주환원 강화를 위해 역대 최대 규모의 현금, 주식 동시 배당을 결정 > 2억503만주를 대상으로 총 현금 1,537억원, 주식 1,025만주를 배당할 예정 > 한편 셀트리온이 개발 중인 키트루다 시밀러 CT-P51이 유럽 EMA로부터 임상3상 계획을 승인 받음  https://www.hankyung.com/article/202412134433i #대웅제약 +0.97% > 대웅제약의 TEAD1 선택적 억제 기전 항암제 후보물질 DWP216이 2024년 제2차 국가신약개발사업 과제로 선정됨 > 대웅제약은 향후 2년 간 비임상시험을 위한 연구비를 지원 받게 되며, 2026년까지 DWP216의 임상1상에 진입하여 first-in-class로 개발할 계획 https://www.thebionews.net/news/articleView.html?idxno=11406

[유진투자 바이오제약 12.13] 12.12 국내외 주요 뉴스 #노보(NOVOB.CPH) -0.73%, #릴리(LLY.NYSE) -1.72%, #암젠(AMGN.NQ) +0.24%, # 바이킹(VKTX.NQ) -2.72%, #질랜드(ZEAL.CPH) +5.23% > 노보의 세마글루타이드 성분 당뇨 치료세 오젬픽이 간 질환 관련 위험 감소를 적응증으로 유럽 허가를 획득 > 노보는 동일 적응증에 대한 미국에서의 허가가 2025년 상반기에 이루어질 것으로 예상하고 있음 https://www.reuters.com/business/healthcare-pharmaceuticals/european-drug-regulator-allows-novo-include-reduction-kidney-disease-ozempic-2024-12-12/ #바이오젠(BIIB.NQ) -1.35% > 미국 CMS가 민간 보험사들의 메디케어 어드벤티지 플랜(65세 이상 성인, 장애인 대상)이 바이오젠의 근위축성 측삭경화증(ALS) 치료제 칼소디를 보장할 것을 지시 > 이는 해당 플랜에서 칼소디가 실험적인 약물로 간주되며 보험 적용이 거부된 사례가 다수 발견된 것에 대한 조치 > 칼소디(성분명 토페르센)는 2023년 4월 최초의 SOD1 ALS 치료제로 FDA 가속 승인을 받은 바 있음 https://www.reuters.com/business/healthcare-pharmaceuticals/private-medicare-plans-must-cover-biogens-als-drug-us-agency-says-2024-12-12/ #대웅제약 +5.53% > 대웅제약이 티온랩테라퓨틱스, 대한뉴팜, 다림바이오텍과 세마글루타이드 기반 월1회 비만치료제 공동 개발 계약을 체결 > 현재 독성 시험과 임상 용량 설정을 위한 비임상 연구를 진행 중이며 2025년 국내 임상1상을 신청할 계획 > 대웅제약은 티온랩테라퓨틱스의 장기지속형 약물 전달 플랫폼 '마이크로스피어'를 활용하여 편의성, 안전성을 높일 것으로 기대하고 있음 https://www.thebionews.net/news/articleView.html?idxno=11371 #메디톡스 +1.52% > 메디톡스 계열사 뉴메코가 알레르기 반응 가능성을 차단한 차세대 보툴리눔 톡신 제제 '뉴럭스'에 대한 페루 품목 허가를 획득 > 뉴럭스는 2023년 말 국내 출시되었으며, 현재 최초로 해외 허가를 받은 페루 외에 외 20여개 국에서 등록을 앞두고 있어 해외 진출을 본격화할 예정 http://www.hitnews.co.kr/news/articleView.html?idxno=59953

2024.12.12 목 [유진투자증권 제약바이오 권해순] Global news : Lonza(SIX: LONN) [유진투자증권 제약바이오 권해순] Global news Lonza(SIX: LONN) : 장 시작 후 주가 6% 이상 상승 중 - 12월 12월 목요일 Capital Markets Day를 개최 - 주요 전략 및 조직 개편 계획 발표 - One Lonza : 핵심 CDMO 비즈니스에 집중, Capsule & Health Ingredients (CHI) 사업부 매각 예정 - 조직을 세 가지 비즈니스 플랫폼으로 단순화 - 성장을 위해 플랫폼 기반을 강화하고 M&A 전략을 통해 성장 확대 - 2024년 실적 전망: 매출 성장 정체, CORE EBITDA 27~29% 예상 - 2025년 목표: CDMO 매출 성장률 약 20% (Vacaville 사이트 인수로 인한 CHF 500mn 매출 포함, CORE EBITDA 30% 달성 목표 - 중장기 성장률 예측: 연평균 두 자릿 수 초반 매출 성장 , CORE EBITDA는 매출 성장모다 높은 비율로 증가 - 배당금 정책: 연간 배당금 유지 또는 증가 목표

[유진투자 바이오제약 12.12] 12.11 국내외 주요 뉴스 #길리어드(GILD.NQ) +0.04% > 길리어드가 HIV 투자자 행사에서 선렌카(성분명 레나카파비르)를 중심으로 향후 10년간 HIV 시장 지배력을 유지하기 위한 전략을 발표 > 길리어드는 HIV PrEP(사전예방) 레나카파비르의 연2회 투여 장기지속형 옵션에 대해 2024년 허가를 신청하고 2025년 여름 출시할 예정 > 길리어드는 2030년 중반까지 미국 PrEP 시장을 100만명 이상으로 확장시키는 것을 목표로 하고 있음 > 또한 2033년까지 선렌카 외에 최대 7개의 HIV 치료 옵션을 도입할 계획 https://www.fiercepharma.com/pharma/biktarvy-patent-cliff-ahead-gilead-lays-out-plan-keep-hiv-crown-7-launches-through-2033 #버텍스(VRTX.NQ) -0.2% > 사우디아라비아의 두 개 기관이 국가의 유전자 치료 생산 역량을 강화하기 위해 Vertex Pharmaceuticals와 MoU 체결 > 이는 사우디 내에서 2.66억 달러 규모의 경제적 효과를 창출할 전망이며, 버텍스는 유전자 치료제 카스제비의 치료대상 환자 약 2.3만명이 존재하는 사우디에서 지난 1월 품목허가를 획득한 바 있음 https://www.fiercepharma.com/manufacturing/vertex-saudi-arabia-sign-memorandum-understanding-boost-local-gene-therapy #녹십자 +5.82% > GC녹십자가 '알리글로'의 안정적 원료공급처를 확보하기 위해 미국에 6곳의 혈액원을 보유한 ABO홀딩스의 지분 전량을 1,380억원에 인수하기로 결의함 > ABO홀딩스는 2025년 완공 예정인 2곳을 포함하여 총 8곳의 혈액원을 가동할 예정 > 녹십자는 원료 확보-생산-판매까지의 수직계열화를 완성함으로써 미국 알리글로 사업을 확대해갈 전망 https://www.thebionews.net/news/articleView.html?idxno=11364 #SK팜테코 > SK그룹의 CDMO 자회사 SK팜테코가 최근 릴리로 추정되는 글로벌 빅파마의 비만치료제 원료의약품을 1~2조원 규모로 5년 이상 장기공급하는 계약을 체결한 것으로 알려짐 > SK그룹은 세종시에 3,100억원을 투입하여 공장을 증설할 예정이며 2026년 가동을 시작하여 2027년부터 연간 2천~4천억원이 SK팜테코의 매출액에 반영될 전망 https://www.hankyung.com/article/2024121107821

최 부총리는 "공급망안정화기금, 기업활력법, 관세정책 '3종 세트'를 적극 활용할 것"이라고 강조했다. 정부는 반도체·배터리 등 주요 전략산업의 공급망 안정성 제고를 위한 첫 번째 기본계획을 다음 주 발표한다. 공공비축 고도화, 국내 생산 기반 확충, 수입선 다변화 등을 담은 3개년 계획이다. 최 부총리는 "석유화학 등 글로벌 과잉공급으로 어려운 업종에 대해서는 완화된 기업활력법 기준을 적용해 선제적인 사업재편을 유도할 것"이라고 강조했다. 또 "저가공세로 어려움을 겪는 철강업 등에 대해서는 신속한 조사를 거쳐 필요시 반덤핑 관세를 부과하겠다"고 말했다. https://n.news.naver.com/article/050/0000083489?cds=news_edit

호주, 폴란드, 루마니아, 이집트, "베트남" 군 관계자가 한화에어로 창원 1공장 방문

[Web발신] 안녕하십니까 유진투자증권 허재환입니다. =중국= * 오늘부터 중국 중앙경제공작회의가 열립니다. * 지난 9일 열린 정치국회의에서 중국 정부가 강력한 부양의지를 보였기 때문에 관심이 높습니다. * 중국 정부는 보다 적극적인 재정정책과 더불어 적당히 온건한 통화정책을 쓰겠다고 했습니다. * 여기서 '적당히 온건한 통화정책'이라는 표현은 2008년 글로벌 금융위기 때 2011년까지 사용한 후 처음 등장한 표현입니다. * 게다가, 중국 정부는 소비를 적극적으로 진작하고, 투자 효율성을 높이며, 모든 면에서 국내 수요를 확대하겠다고 했습니다. * 지난해 9월부터 중국 정부정책 기조는 바뀌었습니다. 내년 3월 전인대까지 부양정책은 강화될 것으로 보입니다. * 그러나 의구심도 적지 않습니다. 중국 정책이 기대를 크게 넘어선 적은 별로 없기 때문입니다. * 소비를 진작하기 위해 이구환신 정책 범위가 확대되고, 노약자들에 대한 지원이 늘어나겠지만, 규모가 문제입니다. * 규모가 수천억 위안 정도를 넘어, 수조 위안을 넘어야 합니다. * 지금까지 중국 부양책은 공급 측면을 강화했지, 수요 측면에 집중하지는 않았습니다. * 지난 11월 중국 소비자물가는 전년대비 0.2%yoy에 불과합니다. 생산자물가는 26개월째 하락 중입니다. 중국 디플레는 끝나지 않았습니다. * 마음 아프지만, 올해 국내 증시보다는 중국 증시가 나은 편입니다. 하지만 중국 투자와 중국 수혜 섹터를 적극적으로 볼 시점은 아닙니다. * 미국 증시와 달러자산에 대한 고평가 논란이 커지는 시점에서 신흥국과 중국 자산에 대한 관심이 필요합니다. 지금보다 내년 1Q 이후가 될 것으로 보입니다. 건강 유의 하십시오. https://t.me/huhjae