Евгений Юрченко | Инвест–Гайд

Довольно жестить, а то в комментариях пишут, что Чип ждёт биткоин на 30К. Давайте посмотрим на позитивную сторону нашей ситуации вместе с автором твита. ЭКОНОМИКА И ФИНАНСЫ: – Акции находятся на своих исторических максимумах (ATHs). – Инфляция снова снижается по всем направлениям. – Процентные ставки падают. – Федеральная резервная система, похоже, не полностью учла последние данные по индексу потребительских цен (CPI) и не имела данных по индексу цен производителей (PPI). Возможно, в следующем месяце риторика станет более мягкой. – После лета начнется активная фаза выборов в США. Это один из самых благоприятных периодов для рисковых активов. КРИПТОВАЛЮТА: – Несмотря на все благоприятные условия и неожиданное одобрение ETF на эфир (ETH), а также поддержку криптовалюты со стороны Трампа, рынок криптовалют остается в стагнации. – Фундаментально это идеальное время для роста криптовалюты. ПОХОЖЕ НА ЛЕТО ПРОШЛОГО ГОДА! – Летом 2023 акции начали расти, Blackrock подала заявку на ETF на биткойн (BTC), но цена на BTC не могла преодолеть отметку в 31 000 долларов. – Мы долгое время находились в боковом тренде, многие устали и начали публиковать медвежьи прогнозы. – В октябре-декабре рынок резко вырос. ТЕКУЩАЯ СИТУАЦИЯ: – Похоже, что сейчас мы находимся в похожем периоде. – Есть значительное количество активов, поступающих в рынок с биржи FTX и других банкротов, что может оказывать давление на рынок. – Возможно, мы увидим падение перед новым ростом. – В ближайшие шесть месяцев, вероятно, криптовалюта достигнет новых исторических максимумов в текущих условиях. СТРАТЕГИЯ ИНВЕСТИРОВАНИЯ: – Важно выбирать правильные активы, альткоины от венчурных капиталистов с высоким FDV, вероятно, не подойдут. – Следует обратить внимание на новые проекты, которые появятся на рынке. – При этом можно выделить 5-10 криптоактивов, которые были лидерами в этом цикле и всё ещё имеют потенциал для роста. СИТУАЦИЯ НА РЫНКЕ: – Текущая ситуация вызывает пессимистические настроения среди трейдеров, публикующих медвежьи прогнозы. – Важно помнить, что многие из этих трейдеров публиковали бычьи прогнозы на максимумах и теперь публикуют медвежьи на минимумах. – Лично мне нравится торговать, покупая на низах и продавая на максимумах. ВЗГЛЯД НА ФАКТЫ: – Оценка фактов, изложенных выше, заставляет меня быть очень оптимистичным. – Важно сохранять терпение и избегать избыточного кредитного плеча. 😈 Добавлю от себя: На мой взгляд, очевидно, что рынок криптовалюты снова будет расти, и нужно просто проявить терпение и не разматываться на фьючах. Мы не в той точке цикла, чтобы просто отсюда рынок пошёл вниз без разворота. Впереди выборы, снижение ставок, новая ликвидность. 🔥 Учтите один важный момент, который я выцепил среди ответов дяди Джерома на пресс-конференции и о котором не говорят СМИ: да, ФРС переобулся с 3 до 1 снижения ставок в 2024. Но общее снижение за 2024-2026 осталось неизменным. То есть, начнут позже, но снижать будут быстрее. Действуйте соответствующе 😈

А хотите позитива в ленту? Ведь на самом деле не так всё плохо. Перед рассветом всегда темнее всего. Есть сильные факторы за будущий рост 🚶‍♀️

Почему эта бычка так сильно отличается от прошлой? В рынке нет ликвидности. Погрузимся в вопрос вместе с автором твита. ПОЧЕМУ РЫНКИ РАСТУТ – Люди часто не понимают, почему рынки растут. Это связано с тем, как распределяются деньги. – Первый уровень денег идет в акции высшего уровня и государственные облигации. – Затем деньги направляются в частный капитал высокого уровня, частные кредиты и т.д. – Далее они переходят в облигации с более высоким риском, а затем в акции с более высоким риском. – После этого деньги идут в корпоративные облигации высшего уровня и затем в частный капитал более низкого уровня. – Затем следуют альтернативные инвестиции, такие как биткоин. – После того, как все эти категории заполнены, деньги направляются в очень рискованные активы, такие как альткоины и акции-пенни. ПОЧЕМУ НЕ ДОСТИГАЮТСЯ НОВЫЕ ВЕРШИНЫ – Причина, по которой практически ни один альткоин и даже Ethereum не достигли новых вершин или не приблизились к пикам 2021 года, заключается в том, что нет достаточного количества денег для этого. – Для того, чтобы деньги дошли до самых рискованных активов (альты - именно такие активы) необходимы события, связанные с ликвидностью на рынке. – Эти события происходят, когда ёмкость всех остальные активов заполнена, подобно переливанию воды из одного ведра в другое. – Подобные события происходили в 2008 и 2020 годах, но пока не случились в текущем периоде. – События ликвидности включают снижение ставок или стимулы. Без них нельзя ожидать бешеного роста высокорисковых продуктов. СОБЫТИЯ ЛИКВИДНОСТИ – В январе 2024 года рынок ожидал крупного события ликвидности с 7 сокращениями ставок, что привело к тому, что все активы достигли трехлетних максимумов. – Это событие, наряду с Bitcoin ETF, привело к новому максимуму BTC и значительному росту многих альткоинов с 2022 года. – Но рынок жестоко ошибался. Ожидаемое событие ликвидности не произошло. Прогноз по снижению ставок изменился с 7 до 3, а затем до одного сокращения в 2024 году. – Единственный способ вернуться к историческим максимумам по всему рынку — это событие ликвидности. РИСКИ И ПЕРСПЕКТИВЫ – Если случится внезапное событие, подобное COVID, или другой "черный лебедь", которая заставит Федеральную резервную систему резко сократить ставки или если произойдет глубокая рецессия, рынок может рухнуть перед этим. – В случае краха рынка можно покупать активы и ожидать их роста в условиях событий ликвидности. – Федеральная резервная система решила не сокращать ставки агрессивно. Они собираются сократить их в декабре этого года и затем в следующем году. – Это может привести к рецессии, либо рынок может плавно расти в течение следующих 2-3 лет, и мы можем увидеть новые максимумы альткоинов в этот период. БЛИЖАЙШИЕ ПЕРСПЕКТИВЫ – Рынок всегда смотрит вперед, поэтому все может измениться. Если рецессия окажется хуже ожиданий и уровень безработицы поднимется до 5%, ФРС сократит ставки, но к тому времени мы уже увидим значительное падение рынка из-за опасений рецессии или стагфляции. – Последние 15 лет бычьих рынков были поддержаны событиями ликвидности. Сейчас впервые нет стимулов, и это совершенно другая ситуация. – В условиях отсутствия событий ликвидности рынок для высокорискованных активов намного сложнее. – Именно поэтому все деньги идут в легкие технологические акции, которые дают лучшие результаты, чем криптовалюты. Никто не хочет рисковать, так как нет событий ликвидности. – Конечно, все может измениться, но такова текущая ситуация на рынке. ПРОГНОЗЫ – Если наступит рецессия хуже ожиданий и уровень безработицы достигнет 5%, ФРС сократит ставки, но к тому времени рынок уже будет значительно упавшим из-за опасений рецессии или стагфляции. – Это всегда сложная борьба. Последние 15 лет бычьих рынков были обусловлены событиями ликвидности. Впервые нет стимулов, и это совсем другая игра.

– В таких условиях рынок для высокорискованных активов становится намного сложнее. Поэтому все деньги идут в технологические акции, которые дают лучшие результаты, чем криптовалюты. – Никто не хочет рисковать, потому что нет событий ликвидности. Конечно, ситуация может измениться, но это текущее состояние рынка. От себя добавлю, что как и ожидалось, заседание ФРС и пресс-конференция задала тон движению рынка в среду. Переход от планов 3 снижений к 1 в этом году, плюс признание Пауэлла, что три месяца роста инфляции подряд дают понимание, что высокие ставки с нами надолго - это остудило желание спекулировать на росте крипты. Можно конечно сказать - посмотрите как прёт насдак. Почти 20.000! Но это и означает, что если техи развернутся и польются, нам тут мало не покажется. Ну а если там пойдет наливаться гигантский пузырь, посмотрим, может и крипте достанется. Но в текущих условиях рост Nasdaq-100 обеспечивают топ 4-5 компаний индекса. Насколько это sustainable? Покажет время. Я бы скорее ждал банковского кризиса в сентябре и начало печатания денег, чтобы спасти ситуацию. Это и будет "событие ликвидности" из твита выше. Как раз под выборы в ноябре разгонят рынок вверх. @chipda #когдаужерост #макроэкономика

Приятно видеть такую реакцию, братцы. Сейчас всё будет ❤️

Хотите ещё один большой пост, почему мы никак не можем начать нормальный рост в этой бычке? Или утомляет много букв читать? 🙂

Впереди каскадная ликвидация всех альткоинов? Автор твита пару месяцев как создал свой фонд. Он может просто запугивать рынок для того, чтобы подобрать активы подешевле, так что оценивайте его мысли через эту призму. Тем не менее, они интересны: РИСКИ НА КРИПТОРЫНКЕ – Рынок криптовалют находится под серьёзным риском каскадных распродаж, особенно это касается альткоинов. – Текущая ситуация показывает неспособность рынка к восстановлению даже для крупных криптовалют. – При этом уровень кредитного плеча и открытого интереса остаётся высоким. – Паника пока не началась, но вероятно, что это изменится в ближайшее время. СИТУАЦИЯ С ЗОЛОТОМ И ЭТФ – Золото показывает нисходящую тенденцию, а приток средств в ЭТФ замедлился. – ЭТФ на Ethereum будет запущен не ранее чем через несколько недель. – Bitcoin не смог пробить свои исторические максимумы, несмотря на несколько попыток. СТАБИЛЬНЫЕ МОНЕТЫ И ВЕНЧУРНЫЕ ФОНДЫ – Объём эмиссии стейблкоинов не увеличивается на протяжении нескольких месяцев. – Многие венчурные фонды вынуждены продавать свои активы, чтобы показать распределенную прибыль инвесторам. ОСОБЕННОСТИ КРИПТОРЫНКА – В отличие от акций, которые поддерживаются постоянными инвестиционными потоками через ЭТФ и выкуп облигаций, криптовалюта, особенно альткоины, испытывает постоянное давление на продажу. – Летний период, характеризующийся низкими объемами торгов, вместе с разблокировкой значительных объёмов токенов и продажами со стороны венчурных фондов, создаёт сложную ситуацию для большинства токенов. ИЗУЧЕНИЕ ПОНЯТИЯ FDV – В условиях низкой ликвидности и высокой активности продаж, рынок, вероятно, осознает истинное значение полной разводнённой капитализации (FDV). ОЖИДАНИЯ НА БУДУЩЕЕ – Вероятно, нас ждут масштабные распродажи на крипторынке, что приведёт к значительному снижению цен на многие токены. @chipcr #альтсизон #иксы #обожеопятьвниз?

🗄 EtherFi + Symbiotic LRT — Новая стратегия Super Symbiotic Ребята снова демонстрируют альфа-поведение. Интегрировались очень быстро и завлекают поинтами в новый протокол рестэйкинга от Lido — Symbiotic через известный и понятный нам провайдер рестэйкинга EtherFi. Под капотом 3 посредника: 1️⃣ Seven Seas, разработчик стратегии и контрактов хранилищ 2️⃣ Veda — слой управления мультичейн ликвидностью. Кстати, ETH и Stable Liquid Vault также переходят на смарт-контракты Veda с 12 июня. Как то тихо прошло. Вас не напрягает слегка? 3️⃣ Сам Symbiotic и все провайдеры LST которые в хранилища попадают. Пользователи смогут депонировать любые LST-токены и зарабатывать Symbiotic Points, 3x Ether.fi Points и 3x Veda Points. Тройные баллы — безумие! С новым сейфом Super Symbiotic LRT, повторное размещение в Symbiotic стало ещё проще: Множество вариантов для депозита! Депонируйте wETH, eETH, weETH, wstETH и многие другие токены. ✖️Заметьте, никаких Eigen Layer очков. Это другой протокол рестэйкинга. При депозите вы получите weETHs, токен Super Symbiotic LRT. Вы сможете использовать weETHs в DeFi для всех привычных вам операций. Ожидайте больших объявлений о DeFi партнёрах для weETHs в ближайшее время. Не нужно следить за увеличением лимитов Symbiotic. Сейф автоматически депонирует активы в Symbiotic, передавая 100% заработанных Symbiotic Points, когда хранилища расширят. Итого: ✅ 0% комиссий ✅ Задеваем 2 новых протокола по поинтам и EtherFi бонусом ✅ Получаем проверенного провайдера LRT, значит DeFi интеграции скоро будут. По-моему хороший вариант чтобы переложить свой Renzo ETH. Там как раз заработали выводы и пег скоро схлопнется. Надо же было как раз утром в Mellow закинуть... Кстати, отсюда вывод 7 дней. ▶️ Super Symbiotic LRT Vault 🧑‍💻 Скудная документация

Курса рубля к доллару больше нет. Возможно, это навсегда. Но не унываем, господа теханализаторы. Вам в помощь кросс-курс через юань, который не перестает торговаться на Мосбирже. Забиваем кросс-тикер формулу в TradingView и наслаждаемся: CNYRUB/CNYUSD Лайк? Шер? 😊 @chipda #forex #рубль #санкции

Напоминаю, что через 15 минут мы получим решение о ставке (вряд ли её опустят сейчас, скорее в сентябре). Но главное - в 21:30 будет трансляция пресс-конференции, где мы посмотрим в глаза главе ФРС Джерому Пауэллу и послушаем его ответ на извечный вопрос — доколе будут такие высокие ставки. Я буду делать перевод в реальном времени со своими комментариями в зуме. А пока будет ждать дядю Джерома — за полчаса посмотрим на рынок вместе с Давидом. Присоединяйтесь 🤝