[한투증권 투자전략 김대준]
한국투자증권 전략 김대준입니다. 동 채널을 통해 아래 자료를 공유합니다. 1) 매일 오후 - 일일 시황 정리 2) 수시 - 시장 급변 요인 문의사항은 언제든 개별 연락주세요! 감사합니다!
Показати більше📈 Аналітичний огляд Telegram-каналу [한투증권 투자전략 김대준]
Канал [한투증권 투자전략 김대준] (@strategy_kis) у мовному сегменті Корейська є активним учасником. На даний момент спільнота об'єднує 10 448 підписників, посідаючи 11 073 місце в категорії Економіка та фінанси та 525 місце у регіоні Корея.
📊 Показники аудиторії та динаміка
З моменту свого створення невідомо, проект продемонстрував стрімке зростання, зібравши аудиторію у 10 448 підписників.
За останніми даними від 03 жовтня, 2026, канал демонструє стабільну активність. Хоча за останні 30 днів спостерігається зміна кількості учасників на 227, а за останні 24 години на 2, загальне охоплення залишається високим.
- Статус верифікації: Не верифікований
- Рівень залученості (ER): Середній показник залученості аудиторії становить 17.75%. Протягом перших 24 годин після публікації контент зазвичай збирає 10.96% реакцій від загальної кількості підписників.
- Охоплення публікацій: В середньому кожен допис отримує 1 854 переглядів. Протягом першої доби публікація в середньому набирає 1 145 переглядів.
- Реакції та взаємодія: Аудиторія активно підтримує контент: середня кількість реакцій на один пост – 0.
📝 Опис та контентна політика
Автор описує ресурс як майданчик для висловлення суб'єктивної думки:
“한국투자증권 전략 김대준입니다.
동 채널을 통해 아래 자료를 공유합니다.
1) 매일 오후 - 일일 시황 정리
2) 수시 - 시장 급변 요인
문의사항은 언제든 개별 연락주세요!
감사합니다!”
Завдяки високій частоті оновлень (останні дані отримано 04 жовтня, 2026), канал підтримує актуальність та високий рівень охоплення публікацій. Аналітика показує, що аудиторія активно взаємодіє з контентом, що робить його важливою точкою впливу в категорії Економіка та фінанси.
Триває завантаження даних...
| Дата | Залучення підписників | Згадування | Канали | |
| 04 жовтня | +1 | |||
| 03 жовтня | +3 | |||
| 02 жовтня | +7 | |||
| 01 жовтня | +1 |
| 2 | 미 선물 현황 : 나스닥 & 중소형 강세 | 1 190 |
| 3 | 금리 하락 > 10월 동결 가능성 부각 | 1 191 |
| 4 | 예상 대폭 하회 | 1 175 |
| 5 | https://naver.me/GtYRN5yh | 1 269 |
| 6 | [2026년 10월 2일 시장 정리]
■ KOSPI 7,003.74p (+0.46%), KOSDAQ 893.29p (-0.11%)
■ 코스피는 강세 마감. 미 국채금리 하락에 투자심리 개선. 다만 유가 상승은 부담. 연휴 및 미 고용지표를 앞둔 관망 심리에 숨고르기 진행
■ 코스닥은 약세 마감. 최근 급등에 따른 차익실현 매물에 소부장은 혼조. 다만 이차전지·로봇 등 일부 성장주는 강세를 유지하며 낙폭 제한
* 금리 진정: 연준 부의장의 인상 신중론에 긴축 우려 완화. 미 재무부는 장기채 바이백 한도 전액 소진. 프랑스 재정 불안에 미 국채 수요 유입
■ 코스피: 외국인 -1,438억원, 개인 -17,205억원, 기관 +3,812억원(16시 KRX 기준)
■ 코스피 업종: 화학(+3.32%), 금속(+1.75%), 통신(+1.26%) 등 강세. 제약(-2.46%), 건설(-0.99%), 오락·문화(-0.55%) 등 약세
■ 특징주: S-Oil(+11.69%)은 유가 상승에 동반 강세. 중국의 석유제품 수출 중단에 이어 미국의 중동 추가 파병 가능성이 상승 압력으로 작용
■ 원/달러 환율: 1,350.6원 (-7.8원), 국고채 3년물: 3.937% (-7.3bp) | 1 235 |
| 7 | 한투 IT 전기전자 분석을 재개합니다.
황준태 위원에게 많은 관심 부탁드립니다^^
감사합니다! | 1 245 |
| 8 | [한투증권 황준태] 전기전자 In-depth: AI가 앉는 자리, AI를 채우는 힘
● 전기전자 업종 분석 재개, 비중 확대 의견 제시
- AI 부상이 IT 하드웨어 수혜로 이어지고 있으며, 실적에 반영되고 있는 구간
- IT 하드웨어, 기판 커버리지에 대해 비중 확대 의견을 제시하며 분석 재개(삼성전기, LG전자, LG이노텍, 대덕전자, 이수페타시스)
- IT 하드웨어/기판 업종의 경우 7월 이후 주가 하락 폭이 컸으나, 업황은 계속해서 개선
- AI향 고부가가치 제품 비중이 상승하고, 수급이 타이트해짐에 따라 제품 가격 상승 중
- 증설로 공급 물량이 증가하면서 Q와 P가 모두 상승하는 구간이 나타날 것. 고점 대비 주가 낮아진 지금 비중 확대할 시기
● MLCC 가격 상승은 이제 시작
- MLCC 가격 인상 싸이클은 이제 시작. 인상하는 기업도 늘고 있으며, 인상 채널도 유통에서 직납으로 이어지고 있고, 인상 대상도 고사양에서 범용으로 확대
- 과거와 비교하면 아직 인상의 초입. 직납과 계약가격을 포함한 본격적인 인상은 7~8월에 확산되기 시작
- 삼성전기는 과거 가격 인상 싸이클에서 6개 분기 연속으로 영업이익률이 상승했으며, 주가도 동반 상승
- 과거와 다르게 AI라는 신규 수요처가 생겼다는 점이 긍정적. AI향 서버는 고용량의 MLCC가 필요
- 기술적 난이도가 높은 제품의 공급이 늘어나며 Blended ASP는 높아지고 공급은 더욱 제약
● AI 서버 MLCC 수요는 빠르게 증가, MLCC Capa 증가는 제한적
- AI서버 MLCC 수요는 수량 기준으로 2026년~2028년 연평균 성장률이 103%에 달할 것으로 추정
- AI 칩 출하량 증가뿐만 아니라 AI 칩당 전력의 증가, AI 칩 외의 전력 소모 부품 증가 등이 반영된 결과
- 타이트한 수급으로 인한 MLCC 가격 인상에 따라 AI MLCC TAM은 2026년~2028년 연평균 성장률이 134%로 고성장을 지속할 것으로 추정
- 글로벌 MLCC 제조업체들의 증설 계획 등을 고려했을 때, 2026년, 2027년, 2028년의 Capa 증가율은 각각 11.0%, 12.4%, 14.7%가 될 것으로 추정
- 하지만, AI향 제품으로 Capa를 할당하게 되면, 기존 제품의 Capa가 더 크게 줄어듦
- 글로벌 실질 Capa의 증가율은 10%에 못미칠 것이며, 2026년, 2027년, 2028년 실질 Capa 증가율이 각각 9.1%, 7.9%, 8.8%로 제한될 것으로 추정
- AI서버의 MLCC 수요가 가파르게 증가하면서 전체 MLCC 수요 증가율은 내년 이후 10%를 넘어설 것
- 공급 증가보다 수요 증가가 가파른만큼 MLCC의 수급은 장기적으로 타이트할 것이라 판단
● 기판도 대면적화/고다층화로 수요 증가, 공급 제약
- 기판 역시 상황이 좋음. AI 서버가 대면적, 고다층 제품을 사용하고 GPU외 영역으로 수요가 확대되면서 수급상황이 타이트해지고 있음
- 만드는 제품의 기술 난이도가 올라가 Blended ASP가 자연스럽게 올라가고 있으며, 높아진 공급자 협상력으로 원자재 비용 인상에 따른 판가 전이가 가능
- Agentic AI로 CPU가 더 많이 필요해지면서 SoCAMM도 성장이 나타날 것. SoCAMM TAM은 2026년 3,175억원에서 2027년에는 6,447억원으로 +103.0% YoY 성장할 것으로 추정
- MLB도 서버 내부가 기판 중심의 연결로 전환되면서 신호 속도가 상승하여 중요성이 높아지고 있음. 사양이 높아짐에 따라 ASP가 상승 가능
- ASIC, AI GPU의 대면적화를 고려했을 때 필요한 총 공정 수요량을 기반으로 기판 수요를 직접 추정. 2025년의 SAP 수요(기판 수요를 생산에 필요한 공정 처리량으로 환산한 개념)가 100이라면, 2028년에는 235까지 증가할 것.
- ABF 기판 공급 업체들의 공급 계획들을 검토했을 때, 공급 증가에도 불구하고 AI chip의 대면적화, 고다층화로 공정 수요량이 더 클 것으로 추정됨
● Top pick: 삼성전기, 심텍
- MLCC와 FC-BGA 업황 수혜를 모두 누릴 수 있는 삼성전기를 Top Pick으로 제시
- 기판 중소형주에서는 SoCAMM2 양산 및 mSAP 공법 제품 비중 확대로 믹스가 개선되며 영업이익률 개선이 가파르게 나타나는 심텍을 Top pick으로 제시
- 이외에도 이수페타시스(MLB), 대덕전자(FC-BGA/MLB)와 같은 기판 업체에 계속해서 주목해야 함
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| 9 | https://naver.me/xuFpysyz | 1 174 |
| 10 | Немає тексту... | 1 253 |
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| 16 | [2026년 10월 1일 시장 정리]
■ KOSPI 6,971.35p (+1.95%), KOSDAQ 894.29p (+4.48%)
■ 코스피는 강세 마감. 마이크론 호실적과 9월 수출 호조에 대형 반도체 강세. 미국 8월 PCE도 예상치를 하회하며 추가 긴축 부담 완화
■ 코스닥은 강세 마감. 마이크론 CAPEX 가이던스 상향에 소부장 강세. 바이오는 개별 모멘텀 및 학회 기대감 부각. 이차전지도 상승
* 수출 호조: 9월 수출액은 1,209.4억 달러(+83.5% YoY)로 집계. 반도체 수출은 603억 달러(+262.8% YoY)로 역대 최대치를 재차 경신
■ 코스피: 외국인 -5,474억원, 개인 -14,314억원, 기관 +3,343억원(16시 KRX 기준)
■ 코스피 업종: 의료·정밀기기(+5.65%), 제약(+2.89%), 전기·전자(+2.84%) 등 강세. 은행(-2.10%), 화학(-1.12%), 건설(-0.40%) 등 약세
■ 특징주: 디아이(+13.08%)는 외국인 매수세가 집중되며 급등. 삼성전자와 153억원 규모의 반도체 검사장비 공급 계약 체결 소식이 긍정적
■ 원/달러 환율: 1,358.4원 (+5.6원), 국고채 3년물: 4.010% (-0.1bp)
cf) 은행은 코스피 은행 지수 부재로 KRX 은행 지수 수익률로 대체 | 1 299 |
| 17 | 오라클 입장에서 호재.
AI 산업 전반에도 긍정적. | 1 401 |
| 18 | Немає тексту... | 1 764 |
| 19 | https://naver.me/GO6eZjhK | 1 486 |
| 20 | Немає тексту... | 1 419 |
