퀀텀 알고리즘

피에스케이홀딩스, 마이크론에 HBM 양산용 리플로우 장비 공급 https://www.thelec.kr/news/articleView.html?idxno=28196

HP "올 하반기에 AI PC가 전체 출하량의 10% 차지할 것" https://naver.me/xBsoa5X7

# IT기판, 사야 할 주식 & 팔아야 할 주식 [ SK증권 박형우, 권민규 ] IT부품/전기전자, 2차전지 ▶️ 결론: - 최선호주: 이수페타시스 - 차선호주: 심텍, 티엘비, 비에이치 - 기판군 선호도: “MLB > 메모리기판 > 모바일기판 > 유리기판 > FCBGA” 순서 ▶️ 기판별 투자전략 ▶️ 기판별 업황 점검 - MLB: MLB 쇼티지 전제품군으로 확대. P 상승 사이클 전망 - FCBGA: 일본/대만 피어들은 반등을 주장. 그러나 인텔 서버용 FCBGA 공급과잉 심각. 하반기 업황회복 불투명 - 메모리기판: 3~5월, 3개월 연속 신규주문 증가. eSSD 성장 시작 - 유리기판: 아직 가시성은 낮기에 기술변화 명분과 테마 흐름 주목 - 모바일기판: 수요 부진 지속. 점유율 상승 제품군 또는 기업군 선별적 접근 ▶️ 개별기업 - 이수페타시스: ASP 상승시, 영업이익 폭증 가능 - 심텍: 중저가 섭셋 회복 사이클. 2분기 흑전 - 티엘비: 쇼티지 가능성이 가장 높은 메모리기판 - 비에이치: 점유율 상승으로 실적컨센 리레이팅 시작 ▶️ 보고서 : https://zrr.kr/qEmA

안녕하세요 키움 반도체 박유악입니다. ☀️채널: https://t.me/kiwoom_semibat ♠ 반도체 하반기 산업 전망 : AI가 이끄는 eSSD 수요 성장 ♠ 투자 포인트 1) AI factory, 데이터 생산량이 기하급수적으로 증가. Data를 효율적으로 저장하기 위한 서버 스토리지의 투자 필요성도 크게 증가 AI 추론 시장, HDD → QLC eSSD 수요 이동의 기회 제공. QLC eSSD 수요는 2024년 4배 증가 예상 2) Enterprise SSD 시장은 삼성전자와 SK하이닉스의 과점 체제 구축 특히 QLC eSSD는 삼성전자와 솔리다임만이 고객사 인증된 제품 보유 3) 삼성전자는 신제품(290L QLC, 236L TLC)의 기술 및 원가 경쟁력을 기반으로, 시장 점유율 확대에 나설 전망 삼성전자 290L QLC 제품의 Bit Density는 28.5GB/mm²으로 경쟁사 압도 삼성전자 236L TLC 제품의 wafer 당 bit 생산량 역시 120TB로 압도적 4) NAND 산업 가동률 회복: 4Q23 62% → 1Q24 65% → 2Q24 74% → 4Q24 86% → 2Q25 100% NAND 산업 bit 생산량 증가율: 2018~2022년 평균 +35%YoY 2023년 -3%YoY, 2024년 +12%YoY 2025년 +20~25%YoY 전망 가동률 원복 및 전공정 설비 투자 영향 5) Top-pick: 삼성전자, 한솔케미칼, 티씨케이, 원익IPS ♠ 리포트: https://bit.ly/3yMoXc9 [박유악, 키움 반도체] *컴플라이언스 검필

[대신증권 박장욱][Initiation]서진시스템: 점점 더 커지는 덕버크 확대될 ESS 시장 대장주 - 알루미늄 다이캐스팅 기반 제조업체. 매출액 60% ESS에서 발생 - 일부 지역에서 첨두부하대응용 가스플랜트 VS 태양광 + BESS에서 태양광 BESS가 경제성을 확보한 것으로 추정 - 30년 운영을 가정했을 때, 가스플랜트 $ 2,706 Mill, 태양광 + BESS $ 2,547 Mill 로 추정 - 미국의 경우, 태양광에 적극적인 캘리포니아, 텍사스 등 지역에서 ESS 시장이 본격적으로 성장하는 중. 버지니아 주 등에서도 태양광 등 재생에너지 설치량이 증가함에 따라 중장기적인 ESS 시장의 성장을 전망 - S&P 글로벌은 23년 ESS 출하량이 79GWh에서 2030년 400 ~ 500 GWh로 5 ~ 7배 가량 성장할 것으로 추정 - 목표주가 41,000원. 24년 예상 EPS 2,068원에 목표 PER 20배를 적용해 목표주가 산정. 목표 PER은 주요 PEER 업체 평균 14배에 ESS 업황을 반영해 프리미엄 할증율 40%를 부여 https://bit.ly/4dT2zhs

[하나증권 인터넷/게임 이준호, 3771-8049] 인터넷 Overweight : AI는 기업용 오젬픽? ■AI와 오젬픽 - 스콧 갤러웨이 교수는 AI를 기업용 오젬픽(위고비)이라고 비유. 그는 오젬픽으로 다이어트에 성공한 사람들이 약물 투여 사실을 숨기는 것처럼 글로벌 빅테크들이 AI로 인한 인력 감축을 다른 이유로 포장하고 있다고 주장 - 알파벳은 2023년 연간 실적발표에서 진행중인 구조조정에 대해 사업 목표 달성을 위한 전략적인 재배치일뿐 AI의 영향이 아니라고 언급. 메타는 비즈니스 AI가 서비스 성장에 기여하고 있음은 밝혔지만 날씬한(leaner Company) 조직을 지향하는 이유로 의사 결정의 신속성을 꼽았음 - 아직 개화 단계인 생성형 AI가 직접적으로 인력 감축에 기여하고 있는지는 확인되지 않고 있고 당분간 공식적으로 확인하기는 어려울 것으로 예상 - 다만 AI 고도화로 인해 사용자의 생산성은 점차 향상되며, 기업이 창출하는 가치과 조직의 크기가 비례하지 않을 것이라는 점은 분명 ■마이크로소프트 빌드 2024: 코파일럿, 업무 자동화 제공 - 기업용 AI 서비스의 잇따른 출시는 기업들의 AI 채택을 가속화할 것으로 예상 - 5월 20일 마이크로소프트는 빌드 2024에서 팀 코파일럿, 스튜디오 코파일럿의 확장 기능을 공개. 발표에 따르면 기존의 대화형 챗봇 형태로 사용자를 지원하는 방식을 넘어 단순 업무를 완전 자동화하는 기능으로, 설정한 일정과 역할에 맞는 수행이 가능. 기업용 AI 서비스 시장을 선도할 것으로 예상되며 2024년 말부터 제공될 예정 - 또한 마이크로소프트는 오픈AI의 GPT-4o를 애저 클라우드에 탑재하여 코파일럿과 연동가능하게 함으로써 텍스트/음성/이미지를 모두 활용할 수 있도록 기능을 강화 - 국내에서는 삼성에스디에스가 브리티 코파일럿을 5월 2일 출시. 브리티 코파일럿은 영상 회의 통역, 메일/메신저 요약, 스크립트 작성 기능을 제공하여 사용자의 업무 효율성을 높임 - 글로벌 대비 강점은 1) 한국어 특화 AI 서비스, 2) 유연한 가격 모델(글로벌 대비 70% 이하), 3) 프라이빗 클라우드 내 서비스 제공. 현재 GPT-3.5 기반 챗봇을 제공하고 있으며 고객사에 맞춰 외부 LLM을 추가로 연계하여 서비스할 예정 ■국내: 비용 효율화의 지속 - 2023년-2024년 국내 소프트웨어(인터넷/게임) 기업들의 공통 분모는 비용 효율화. 높은 유동성을 바탕으로 공격적인 M&A와 외형 확장을 진행했던 팬더믹과 달리 수익성을 제고하면서 내실을 다지는 시기 - 소프트웨어 개발 분야는 생성형 AI 도입으로 생산성 향상의 체감이 크게 나타나는 분야. 기업용 AI 서비스의 보급으로 국내 소프트웨어 산업의 비용 효율화는 일시적인 현상이 아닌 지속 가능한 구조라고 판단하며, 장기적으로 외형 성장에 따른 수익성 개선이 가능하다고 전망 리포트: https://bit.ly/3VlbZLE 채널링크: https://t.me/internetgameLJH * 위 문자는 컴플라이언스의 승인을 득하였음

'AI 붐' 안고 나스닥, 꿈의 1만7000선 뚫었는데…韓 기술주는 '암흑기' https://naver.me/Fbz66bgY

IBK투자증권 제약/바이오 이선경 연구위원 [한올바이오파마] 가시화될 바토클리맙의 경쟁력에 주목 https://url.kr/zke46s • 하반기 주목해야할 R&D 모멘텀 최근 차세대 자가면역 치료제로 주목받고 있는 CD40L, CAR-T 파이프라인의 등장 및 보체 및 사이토카인 계열 파이프라인의 적응증 확장으로 자가면역 질환 치료제 개발 경쟁이 심화되고 있는 상황에서 anti-FcRn 기전의 파이프라인이 글로벌 경쟁력을 확보하기 위해서는 중증근무력증(MG)을 넘어 적응증 확장 가능성을 확인하는 것이 매우 중요 하지만 적응증 확장 측면에서 시장에서 주목했던 니포칼리맙(Janssen)의 류마티스관절염 임상 2상 실패에 이어 비브가르트(Argenx)의 천포창 임상 중단으로 현재 anti-FcRn 파이프라인의 시장 경쟁력은 낮아진 상황 지난 2월 임상 성공을 공식화한 니포칼리맙(Janssen)의 쇼그렌증후군 임상 2상 결과 발표(6/15, EULAR) 및 비브가르트(Argenx)의 CIDP(만성 염증성 탈수초성 다발성 신경병증) FDA 승인기일(6/21)을 기점으로 anti-FcRn 시장가치가 상향 될 수 있을 지 주시할 필요가 있다고 판단 동사의 FcRn 파이프라인인 바토클리맙은 올해 3분기 내 CIDP 임상 초기 결과 발표 및 올해 내 MG 임상 3상 탑라인 결과 발표가 기대되며, MG 중국 BLA는 올해 2분기내 재제출 예정 • 투자의견 매수 유지, 목표주가 43,000원 유지 바토클리맙은 경쟁사 대비 개발 속도는 늦으나 투약 편의성과 ADA 발생 측면에서도 경쟁사 대비 우위를 확보한 상황. 따라서 자가면역 질환 치료제의 경쟁 심화 우려에도 불구하고 차별화된 기술 경쟁력을 기반으로 R&D 모멘텀에 따른 긍정적인 주가 흐름을 기대 다만 중장기적인 측면에서 동사의 미래 가치를 견인할 Next Pipeline의 연구개발 가속화는 시급하다고 판단 - 동 자료는 컴플라이언스 규정을 준수하여 사전 공표된 자료이며, 고객의 증권 투자 결과에 대한 법적 책임소재의 증빙자료로 사용할 수 없습니다. - 본 내용은 당사 컴플라이언스의 승인을 받아 발송되었습니다.

이라크 수출길 뚫은 '천궁-Ⅱ'…최소 3.5조원 계약 임박 https://naver.me/x58axqIt

삼성, '구글 AP 칩' TSMC에 넘겨주나…"파운드리 고객 확보 부담 가중" https://naver.me/GPXecP6U