Pluto Research_발간자료

매크로쟁이들은 장 불안하다고 떠들고, 주식 100% 가져가는데 용기를 잃지 마라, 낙관론자가 돈을 번다는 이야기들이 매일 가득합니다. 그런데 누구도 결과에 책임지지 않습니다. 투자는 본인의 책임이라는 마법의 워딩이 있으니까요. 주식 100%를 항상 들고가기에는 한국 장이 워낙 다사다난하다보니, 정량적인 툴이 있다면 어느정도 가이드가 될 수 있습니다. 개인적으로 쓰는 전략을 공유드립니다. https://naver.me/IGKewAXB

전주 포트폴리오는 -3.56%로 동기간 코스피 +0.51%, 코스닥 +0.38% 대비 부진한 성과를 시현했습니다. 성과 우수 종목으로는 코스메카코리아 +6.11%, 브이티 +5.11%, 종근당 +3.62%가 있었으며, 성과 부진 종목으로는 효성중공업 -15.80%, 비올 -12.72%, 주성엔지니어링 -10.82%가 있었습니다. 5/22 이후 누적 수익률은 +23.48%로 동기간 KOSPI -0.29%, KOSDAQ +1.22% 대비 초과 성과를 시현하고 있습니다. 아래와 같이 금주의 종목을 공유드립니다. https://naver.me/F5Cg6tR1

현재 시장에서는 금리인하 내년 125bp 기대감이 끼어있고 빠르면 3월 금리인하를 기대하고 있습니다. 이번 FOMC에는 점도표라는 일종의 답안지가 나옵니다. 금리인하 125bp 기대감이 어느 정도 되돌려지냐에 따라 장 영향이 있을 텐데, 추세를 깰 정도의 영향은 아닐것 같습니다. https://naver.me/xlCVNxka

오늘 종목은 4개인데 온디바이스, 제바, 그리고 화학입니다. 완전 망가진 기업이 턴어라운드할 때 주가가 정말 무섭게 가는데, 화학이 워낙 중후장대다 보니 10루타가 한번씩 터지고는 합니다. 얘도 이렇게 될 수 있을까요? https://naver.me/xEAGoxI3

월러로 시작해서 파월로 끝난 주입니다. 이번주 미국 금리 10년물이 4.2%까지 빠지면서 ARKK, 러셀, 코인이 올랐는데, 금리인하 컨센서스가 현실화 될 시 사야할 자산에 대한 힌트를 제시해 주고 있습니다. https://naver.me/5DjgCFAW

지난주 포트폴리오는 +2.94%로 동기간 코스피 +0.34%, 코스닥 +1.50% 대비 아웃퍼폼 했습니다. 수익률 상위 종목으로는 LS전선아시아+29.12%, 비올 +17.67%, 텔레칩스 +10.02%가 있었으며, 수익률 하위 종목으로는 브이티 -11.54%, 코스메카코리아 -7.61%, 제이앤티씨 -7.56%가 있었습니다. 4주 수익률은 모델포트폴리오 +9.44%, 동기간 코스피 +5.77%, 코스닥 +5.78%로 아웃퍼폼하고 있고, 5/22 이후 누적 수익률은 +28.04%로 레코드 하이를 기록하고 있습니다. 동기간 코스피는 -0.80%, 코스닥은 +0.84% 였습니다. https://naver.me/x4udlMBM

이번주는 4개의 기업을 소개드립니다. 스마트폰 (핸드셋) 관련주에서 추정치 상향이 꽤 발견되었습니다. https://naver.me/FBJ9Z0Im

최근 랠리를 이끈 공신은 유동성입니다. 달러 하락, 금리 하락이 기여하였습니다. 그러나 지정학적 리스크, 미국 국채 발행과 이자비용의 문제등은 장기적으로 기간 프리미엄을 높일 이슈고, 금리가 좀 더 올라갈 수 있겠다는 생각을 하는 부분입니다. https://naver.me/56a9LrNN

포트폴리오는 지난 주 +1.19% 수익률을 거두어, 동기간 KOSPI +1.08% 대비 아웃퍼폼 하였으나 코스닥 +1.99% 대비 언더퍼폼 하였습니다. 성과 우수 종목으로는 LS전선아시아+21.10%, 세경하이테크 +20.07%, 삼양식품 +12.06%가 있었으며, 성과 부진 종목으로는 브이티-13.80%, 잉글우드랩 -8.78%, 프로텍 -6.37%가 있었습니다. 4주간의 수익률은 +9.03%로 동기간 KOSPI +8.42%, KOSDAQ +8.89%대비 아웃퍼폼 하였습니다. 5/22 이후 수익률은 +24.38%로 동기간 KOSPI -1.13%, KOSDAQ -0.65% 대비 큰 폭의 상회를 하고 있습니다. 아래와 같이 이번주 종목을 공유드립니다. https://naver.me/x8E8XdDe

Earnings Digest 코너를 시작합니다. 일주일마다 추정치 상향 기업을 정리하고 소개하는 자료입니다. 투자 전문가의 우위는 별 다른게 없습니다. 투자에만 시간을 쏟을 수 있기 때문에 우위가 발생합니다. 반면, 직장인 투자자가 매일 쏟아지는 보고서를 모두 소화하는 것은 시간도 많이 들고 막막한 일입니다. 그러다보니 소홀해지고 투자 종목 찾기가 어려우니, 자연스레 투자가 어려운 일이 됩니다. 퀀트가 어느 정도 여기 대한 해법이 될 수 있습니다. 추정치가 상향되는 종목을 위주로 하여 일주일마다 짚고 넘어가야 할 기업들만 소개드리려고 합니다. https://naver.me/GFYRogSh

안녕하세요. 3Q23실적발표가 완료되어, 어닝 서프라이즈 종목을 공유드립니다. 액티브 투자자들은 탐방 및 리서치 종목을 살펴보기 좋을테고, 퀀트 투자자들은 바스켓으로 상위 10~40개 기업에 분산투자 하기 좋을 것으로 보입니다. 밸류에이션, 모멘텀 등은 전혀 고려하지 않은 파일입니다. 적자기업 등을 감안하여 어닝서프라이즈의 측정 방식은 다음과 같이 계산하였습니다. 어닝 서프라이즈 = ((확정 또는 잠정실적) - 컨센서스) / (실적의 절대값) https://naver.me/x3qAr1Ff

3분기 실적발표를 총평하면 자동차 섹터의 캐리라 보입니다. 다만, MKF500 전반적 유니버스는 28.8%만이 어닝서프라이즈가 발생했고, 자동차는 68.4%의 서프라이즈가 나온 섹터였습니다. 그 외 유틸리티, 은행, 조선, 음식료 등이 우호적인 어닝 서프라이즈율을 보였던 섹터였습니다. https://naver.me/xn652Bau

지난주 포트폴리오 성과는 +1.44%로 코스피 +2.50%대비 언더퍼폼, 코스닥 +1.24% 대비 아웃퍼폼했습니다. 성과 우수 종목으로는 JW중외제약 +13.78%, 주성엔지니어링 +8.72%, 실리콘투+6.51%가 있었으며, 성과 부진 종목으로는 하이브-10.24%, 하나마이크론 -8.89%, 한미반도체 -5.28%가 있었습니다. 5/22 이후 성과는 +22.92%로, 동기간 KOSPI -2.19%, KOSDAQ -2.59%였습니다. 4주간 수익률은 +6.21%, KOSPI +3.99%, KOSDAQ+3.88%로 Hit Ratio 73.9%를 기록했습니다. 아래와 같이 이번주 관심 종목을 공유드립니다. https://naver.me/5kkEjXZ2

지난주 포트폴리오 성과는 +3.57%로 동기간 KOSPI +1.74%, 코스닥 +0.93%대비 아웃퍼폼 했습니다. 수익률 상위 종목으로는 포스코DX +15.80%, 하나마이크론 +13.12%, 코스메카코리아 +10.98%였으며, 수익률 하위 종목으로는 디알텍 -7.19%, 대동 -3.20%, 서연이화 -2.98%가 있었습니다. 5/22 이후 성과는 MP +21.17%, KOSPI -4.58%, KOSDAQ -3.78%로 아웃퍼폼을 지속하고 있습니다. 아래와 같이 이번 주 관심종목을 공유드립니다. https://naver.me/FKOG4u1h

침체 내러티브에도 불구하고 산업재와 금융섹터가 유독 S&P500에서 강한 움직임을 보이고 있습니다. 통상적으로 산업재와 금융이 가는 국면이라면 리세션 이야기를 하기 힘듭니다. Market Breath를 감안하더라도 침체 내러티브와 오버킬 내러티브에는 동의하기 힘든 이유입니다. https://naver.me/x3qcdG1j

FOMC에서는 Dovish한 이야기가 나왔고 주요 IB들은 금리인상 사이클이 사실상 종결되었다는 뷰를 내놓고 있습니다. 여기에 수출이 모처럼 YoY +로 돌아섰습니다. 다만 높은 컨센서스의 현실화 여부는 고민입니다. 2450오버부턴 천천히 줄이는게 맞지 싶습니다. https://naver.me/GEIiBhL9

포트폴리오는 지난 주 +2.56%, 코스피 동기간 +2.85%, 코스닥 +4.48% 대비 언더퍼폼 했습니다. 수익률 상위 종목으로는 브이티 +17.53%, 한국앤컴퍼니 +15.19%, 디알텍 +12.45%가 있었으며, 수익률 하위 종목으로는 코스메카코리아 -7.42%, LS전선아시아 -5.17%, 잉글우드랩 -4.45%가 있었습니다. 5월 22일 이후 성과로는 MP +16.99%로 코스피 -6.21%, 코스닥 -4.67%를 아웃퍼폼 했습니다. 아래와 같이 금주의 관심종목을 공유드립니다. https://naver.me/G5J8Xi3I

지난주 관심 종목은 -1.43%로, 동기간 KOSPI는 -3.04%, KOSDAQ은 -2.70%였습니다. 두 지수 모두 아웃퍼폼 했습니다. 수익률 상위 종목으로는 파마리서치 + 9.28%, 한국앤컴퍼니 +5.64%, 인카금융 +4.39%가 있었고, 수익률 하위 종목으로는 에코프로 -15.45%, 포스코인터 -11.86%, JW중외제약 -9.47%가 있었습니다. 23년 5월 22일 이후 포트폴리오 성과는 +14.08%로 동기간 KOSPI -8.81%, KOSDAQ -8.76%대비 선방하였습니다. 아래와 같이 관심종목을 공유드립니다. https://naver.me/5uiirMBn

현재 KOSPI 3개월 수익률은 -11.56%인데, 그 악몽같은 18년 10월이 -13.03%였고, 18년 12월은 -13.88%. 19년 8월 6일 -12.69%, 22년 1월 27일 -13.58%, 22년 7월 14일 -14.52%. 코로나와 같은 극단적 경우를 생각하면 사는게 맞아 보이는 국면입니다. 여기서 하방 보는건 좀 아닙니다. https://naver.me/FeppMLbi

10/22 추가. 200일선 붕괴 이후 개별종목 플레이가 그리 우호적이지 않습니다. 제한적으로 사용하시길 권합니다. https://naver.me/FynxRhTM