[한투증권 김명주] 유통/화장품

[한투증권 유통/화장품 김명주] 유통/화장품 6/11 Daily 뉴스 업데이트 텔레그램: https://t.me/kmj_retailcosmetics ★ 전일 주요 뉴스 1) 산업 - '업종 차등 vs 적용 확대' 노사 맞불 요구, 최저임금 산 넘어 산 https://zrr.kr/FmHT - "여름 식단관리는 편의점에서", 샐러드 할인 등 프로모션 봇물 https://zrr.kr/R0tz - 편의점 치킨가격도 오른다, 세븐일레븐·GS25 등 100원씩↑ https://zrr.kr/tXej - 결혼예물·아동복이 키웠다, 백화점 명품매출 10% 증가 https://zrr.kr/EtnY - ‘K뷰티 성지’ 올리브영, 여름 세일 외국인 매출 사상최대 https://zrr.kr/uRIf - 인터파크쇼핑, 상반기 결산 할인 '인싸위크', 최대 58% 할인 https://zrr.kr/OXT9 - 하반기도 달군다, ‘잭팟’ 노리는 K뷰티 매물은 https://zrr.kr/CsHn 2) 커버리지 기업 - GS리테일(전일주가 -2.92%): GS25 일부 직영점, GS네트웍스가 운영한다 https://zrr.kr/6pZm - BGF리테일(전일주가 +0.35%): CU·스포애니, 업계 최초 피트니스 이용권 판매, "최대 65% 할인" https://zrr.kr/n8xs - 롯데쇼핑(전일주가 -1.23%): 외국인도 AI 통역 들으며 쉽게 쇼핑, 롯데백화점 ‘갤럭시 AI’ 도입 https://zrr.kr/50Id

[한투증권 유통/화장품 김명주] 유통/화장품 6/10 Daily 뉴스 업데이트 텔레그램: https://t.me/kmj_retailcosmetics ★ 전일 주요 뉴스 1) 산업 - "K-라면·K-뷰티 인기인데", 홍해 사태에 '물류비 5배↑·출항 차질' 어쩌나 https://zrr.kr/v1vs - ‘단돈 천원’ 편의점, 초저가 경쟁, 1천원 미만 상품 22.3% 급증 https://zrr.kr/cZ9S - '맛장우' 대박난 세븐일레븐, 토핑 2배 늘린 '킹장우' 출시 https://zrr.kr/iyRD - 한 통은 부담스러운데, 수박도 이제 쪼개 판다 https://zrr.kr/I5pM - "오프라인 최저가 여기있네", 고물가에 몸값 뛴 창고형 할인점 https://zrr.kr/yA2P - 미술관을 품은 백화점들, 고급 매장에 '아트 마케팅 강화' https://zrr.kr/sMxW - 이커머스 틈새 파고드는 카카오톡, 신의 한수는 '나에게 선물하기' https://zrr.kr/Quhv - 불붙은 무료 반품 경쟁, 네이버·쓱도 참전 https://zrr.kr/YiRO - 위메프, '뷰티 리뷰 체험단' 확대 운영, 거래액 51%↑ https://zrr.kr/djlJ 2) 커버리지 기업 - GS리테일(전일주가 +1.83%): GS25, 6월 한 달간 매주 금요일 반값 샐러드 https://zrr.kr/Bwfu - BGF리테일(전일주가 -0.94%): '런치플레이션' 파고드는 CU, '압도적' 도시락 3종 추가 출시 https://zrr.kr/ulhi - 롯데쇼핑(전일주가 +0.46%): 롯데온, 첫 희망퇴직, 근속 3년 이상 대상 https://zrr.kr/RPkG - 롯데쇼핑(전일주가 +0.46%): 롯데온, AI 챗봇 '샬롯' 개편, 상품 추천부터 고객 응대까지 https://zrr.kr/m7XTF - 신세계(전일주가 +0.12%): 백화점에 호텔을 입혔다, 신세계百 강남점 '하우스 오브 신세계' 개장 https://zrr.kr/Dgm4 - 신세계(전일주가 +0.12%): 백화점 진출한 못난이 농산물, 신세계, 과일·채소 70% 할인 https://zrr.kr/EKAq - 아모레퍼시픽(전일주가 +1.41%): 코스알엑스(COSRX), 美 최대 뷰티 멀티숍 얼타(ULTA) 뷰티 컨퍼런스에서 K-뷰티 위상 증명 https://zrr.kr/2xzD - 아모레퍼시픽(전일주가 +1.41%): 아모레 에뛰드, 日 공략 힘준다, '신데렐라 페스 2024' 참가 https://zrr.kr/Bf5s

[한투증권 유통/화장품 김명주] 실리콘투의 미국 오프라인 매장 '모이다'가 그랜드 오픈(6월 8일)했습니다. 관련해서 미국 유투버 분이 올리신 동영상 공유드립니다! 관련해서 저번주 월요일날 작성한 자료도 참고 부탁드립니다. https://youtu.be/zTBykFb2UZs?feature=shared

관련해서 원본 자료는 위클리 메일링 서비스로 송부드렸습니다. 참고 부탁드립니다! 감사합니다!

  [한투증권 김명주]   미국이 수입하는 화장품 중 한국의 점유율이 2024년 4월 22.0%를 기록, 물량/MS 기준 모두 역대 최고치를 기록했습니다. 컨테이너 지수 상승이나 달러 약세 가능성(수출주한테 불리, 화요일 날 고밸류 소비재 수출주가 모두 조정 받았던 이유)은 눈 여겨 보아야 할 요인임은 분명합니다. 그러나 미국의 화장품 수입데이터 중 지속적으로 높아지는 한국 M/S나, 미국 화장품 산업에서 여전히 낮은 한국 화장품의 M/S를 보았을 때는 피크 아웃을 논하기에는 아직은 이르다고 판단 합니다. 관련해서 Raw 파일 필요하실 경우 편하게 말씀주세요!   감사합니다.   김명주 드림

[한투증권 유통/화장품 김명주/전예원] 유통/화장품 Weekly: Charts of the week 텔레그램: https://t.me/kmj_retailcosmetics ★ 미국인이 사랑하는 한국 화장품 - 2024년 4월 기준 미국이 수입하는 화장품 중 한국으로부터 수입하는 화장품 비중은 전월대비 2.0%p 증가한 22.0%를 기록 - 수입 물량과 점유율 기준으로 모두 역대 최고치 수준, 미국의 화장품 수입국 중 한국이 다시 점유율 1위를 기록 - 실리콘투의 2024년 4월 미국 선적 데이터 또한 역대 최고치를 기록했으며, 코스알엑스의 선적 데이터 또한 3월 대비 크게 증가 - 미국에서 한국 화장품의 인기는 지속적으로 높아지고 있으며, 미국향 화장품/유통 기업의 피크 아웃을 논하기엔 아직 이르다고 판단 - 또한 미국 화장품 산업에서 한국 화장품이 차지하는 점유율 또한 여전히 낮음 - 이러한 트렌드에 수혜를 받는 실리콘투와 아모레퍼시픽을 주목 ★ 관련 기업: 실리콘투, 아모레퍼시픽 - 컨테이너 지수의 상승과 원화 강세(달러 약세) 가능성 등은 화장품 섹터의 차익실현 니즈를 높일 수 있기 때문에 관심을 가지고 지켜봐야 함 - 그러나 미국 등 서구권 스킨케어 산업의 구조적인 성장과 한국 화장품의 인기 상승이 화장품 섹터에 대한 투자 포인트임은 변함없음 - 미국의 소비 성수기는 상반기가 아닌 하반기임을 고려 시 미국에서 양호한 성과를 내고 있는 실리콘투와 아모레퍼시픽을 지속적으로 주목 보고서: https://vo.la/Gulqb 감사합니다. 김명주 드림

[한투증권 유통/화장품 김명주] 유통/화장품 6/7 Daily 뉴스 업데이트 텔레그램: https://t.me/kmj_retailcosmetics ★ 전일 주요 뉴스 1) 산업 - '편의점서 아침 드세요', 세븐일레븐, '식사+커피' 콤보행사 https://zrr.kr/IZwn - 요기요 퀵커머스 요편의점, 신선식품 최대 44% 할인 https://zrr.kr/Zeiz - 백화점 보다 올리브영, 외국인이 꽂힌 'K-로드숍' https://zrr.kr/77SE 2) 커버리지 기업 - BGF리테일(전일주가 -1.43%): 빵 이어 팝콘도 터졌다, ‘연세우유 팝콘’ 전용 스낵 1위 https://zrr.kr/Y1Rm - GS리테일(전일주가 -3.10%): '성수동' 전략 통했다, GS25 성수베이글 매출 1위 https://zrr.kr/dz6C - GS리테일(전일주가 -3.10%): GS25, 식품박람회 ‘타이펙스’ 참가, 수출입 인프라 확대 https://zrr.kr/WLGI - 이마트(전일주가 -0.66%): 런치플레이션에 직장인들 대형마트 간다, 간편식사 매출 '쑥' https://zrr.kr/cagz - 롯데쇼핑(전일주가 -0.62%): 롯데마트, 체험형 주류 매장 '보틀벙커' 주당들의 성지 자리잡아 https://zrr.kr/ejf3 - 신세계(전일주가 +0.43%): 신세계백화점, '수천만원' 명품 와인 들여온다 https://zrr.kr/Tygo - 신세계(전일주가 +0.43%): 신세계百, 모바일앱 커뮤니티 효과는? 2030 고객수 21%↑ https://zrr.kr/uHUP - 현대백화점(전일주가 0.00%): 현대백화점면세점→‘현대면세점’으로 이름 변경, ‘백화점’ 뗀다 https://zrr.kr/9DDV

[한투증권 김명주] 실리콘투의 미국 매장 '모이다'는 6월 8일 오픈 예정입니다. 관련된 유투브 동영상이 올라와서 공유 드립니다~ 감사합니다! https://youtu.be/q12ngWqyPMQ?feature=shared

[한투증권 유통/화장품 김명주] 유통/화장품 6/4 Daily 뉴스 업데이트 텔레그램: https://t.me/kmj_retailcosmetics ★ 전일 주요 뉴스 1) 산업 - 5월 소비자 물가 2.7% 상승, 근원물가 2%로 떨어져 https://zrr.kr/fbmx - "좀 남다른 위스키 없나", 요즘 애주가, 편의점 간다 https://zrr.kr/DBPAp - 콧대 높은 ‘식품甲’, 편의점에 잇단 러브콜 https://zrr.kr/DsM2 - 존재감 키우는 SSM, ‘가맹·퀵커머스’ 확대로 승부수 https://zrr.kr/Rppe - '상위 9천999명만을 위한 혜택', 컬리 VIP제도 도입 https://zrr.kr/ZQvm - 정부는 車교체 보조금 2조원, 민간은 쇼핑축제, 中 내수 살리기 총력전 https://zrr.kr/JzGo - 의약품·화장품 덕에 보건산업 수출 59억만弗 순항 https://zrr.kr/v6kN 2) 커버리지 기업 - BGF리테일(전일주가 0.00%): 편의점 CU, 특대형 650g 용량 컵얼음 출시, "단단한 돌얼음" https://zrr.kr/l3L0 - 이마트(전일주가 -1.30%): 신세계·이마트, SSG닷컴 FI 지분 제3자 매각키로 https://zrr.kr/NRCk - 아모레퍼시픽(전일주가 -4.33%): 아모레퍼시픽, '코스알엑스' 매출 효자로 키운다, 유통망 확대 https://zrr.kr/uB3B

[한투증권 유통/화장품 김명주/전예원] GS리테일: 인적 분할을 통한 기업가치 제고 텔레그램: https://t.me/kmj_retailcosmetics ★ GS리테일, 호텔 부문의 인적 분할을 결정 - 전일(6/3), GS리테일은 공시를 통하여 호텔 사업부의 인적 분할 결정을 발표 - 현재의 GS리테일은 존속법인 GS리테일과 신설법인 파르나스홀딩스로 나누어질 예정 - GS리테일은 편의점과 연관성이 낮은 사업(호텔, 개발 사업 등)들을 영위, 이에 따라 순수 편의점 기업인 BGF리테일 대비 저평가를 받았음 - 인적 분할을 통하여 기존에 가치를 인정받지 못했던 호텔 사업부가 기업가치를 인정받게 될 전망 ★ 적정 시가총액: 편의점 2.6조원, 호텔 1.1조원 - 12MF 기준 존속법인 GS리테일(편의점 등)의 기업가치는 2.56조원, 신설법인인 파르나스홀딩스(호텔)의 기업가치는 8,411억원으로 추정 - 2026년 추정치 기준 파르나스홀딩스의 기업가치는 1.11조원, 23년과 26F의 평균은 9,780억원 수준 ★ 주가 회복은 이어지겠지만, 다소 아쉬운 부분도 존재 - 전일 주가가 크게 상승했음에도 불구하고, 새롭게 부각되는 호텔 부문의 기업가치를 고려 시 GS리테일의 주가 회복은 이어질 전망 - 호텔 부문의 기업 가치가 주가에 모두 반영된 후 추가적인 주가 상승을 위해서는 편의점 사업부의 기존점 신장 회복이 중요하다고 판단 보고서: https://vo.la/PLmzm 감사합니다. 김명주 드림