① 김프로 l 투자인사이트 정보정유

비트코인 도미넌스를 한번 살펴본다면 1시간봉 기준으로 장기이동평균선(200일)과 이격이 크게 벌어졌습니다. 비트코인이 급락하면서 도미넌스가 급격하게 상승하는 상황이 나올수도 있을것으로 보입니다.

최근 일주일사이 비트코인이 신고가랠리를 이어가면서 시장이 낙관적인 상황인데, 단기적으로 너무 급하게 상승했던만큼 반대로 의심을 해볼필요는 있다고 보입니다. 8월 관세부과, 금리인하, 지정학적 리스크 등 불확실성이 언제든지 재부각될 수 있는 상황이라고 보이니 각별한 유의가 필요하겠습니다.

계속해서 말씀드리는바와 같이 현재는 기관주도장세입니다. 기관들의 경우 현물 롱 포지션과 함께 선물, 옵션 등 파생상품 시장에서 헷징을 위한 숏 포지션을 구축하기 떄문에 원웨이 상승은 절대적으로 형성될 수 없습니다.

미결제약정만 보더라도 계속해서 포지션 크기가 늘어나고 있습니다. 그럼에도 불구하고 시장이 추가적인 상승흐름을 보이지 않는다라는것은, 단기적으로 조정을 보일 가능성이 커지고 있다라고 해석해볼 수 있겠습니다.

현재 비트코인만 보더라도 상단부에서 숏 포지션이 크게 쌓이며 변곡신호를 보이고 있습니다. 이더리움의 경우 전일 강하게 반등해주며 금일까지 상승흐름을 이어가고 있지만, 올해 이더리움 패턴을 본다면 지나치게 낙관적인 상황에서 급격한 변동성과 함께 변곡신호를 보였던만큼 마냥 낙관적으로만 바라보기에는 다소 부담스러운 위치이지 않을까합니다.

시장이 지나치게 낙관적인 상황입니다. 특히 지금은 기관주도 장세인만큼 과열권에서 언제든지 악재들을 만들어내며 시장의 조정을 만들어 낼 수 있는 시기라고 보입니다. 시장의 분위기에 휩쓸려 무조건 롱 포지션만 고집할 것이 아니라 적당한 가격조정도 염두를 해두어야 될 것으로 보입니다. 계속해서 언급드리는것처럼 7월 중순부터 8월초에는 거시경제 불확실성이 커질 수 있는 시기인만큼 각별한 유의가 필요하겠습니다.

뉴욕증시를 본다면 다우지수가 먼저 고점신호를 보여주며 하락전환해주고 있습니다. 다우지수는 전통적인 산업/제조/금융 중심의 올드 이코노미 기업들이 많습니다. 즉, 경기 민감도가 가장 먼저 반영되는것이라고 이해하시면 됩니다. 경기침체 우려나, 금리 부담, 글로벌 리스크가 감지되면 가장 먼저 타격을 받는것이 일반적입니다. 반면 기술주 중심의 나스닥은 상대적으로 하락 신호에 민감하게 반응하지 않습니다. 특히 최근에는 엔비디아가 연일 사상최고치를 경신하는 등의 좋은 모습을 보이고 있어 제법 버텨주고 있습니다.

이외 연준의 베이지북 발표가 예정되어 있는데, 파월 사임설이 현재 떠돌고 있는만큼 해당시점에 변동성은 제법 있을 수 있겠습니다.

오늘 9시 30분에는 전일 CPI에 이어 PPI 발표가 예정되어 있습니다. 이번 PPI의 경우 지난달보다 하회할것으로 예측되고 있는만큼, 예상치를 크게 벗어나지 않는다면 변동성은 제한될 수 있겠습니다.

가격조정을 조금 보여주고 있는데, 단기적으로 지니어스법안 관련 호재가 남아있는만큼 롱 포지션 위주로 살펴보도록 하겠습니다. 다만 일단 고점부근인만큼 무리하게 비중을 크게 늘려가기보다는 급락시점에서만 진입비중을 늘려가보도록 하겠습니다.

💰 가상화폐 브리핑 뉴욕증시는 우량주를 중심으로 매도세가 나왔지만 엔비디아의 중국 수출 재개 소식에 기술주들이 강세흐름을 보이며 혼조세로 마감하였습니다. 가상화폐 시장은 뉴욕증시와 커플링 된 모습을 보이고 있는데, 이더리움 탄력이 제법 강한 모습을 보이고 있습니다. 긍정적인 분위기가 다시한번 이어지고 있는데, 현재구간에서 단기바닥권을 잡아줄 수 있을지 잘 체크해보도록 하겠습니다.

예상치는 하회했으나 전월대비 높아졌네요. 일단 상방움직임을 보이고 있으나 하방으로갈 가능성이 크다고 보이는만큼 추가포지션 없이 흐름 정도만 지켜보도록 하겠습니다.

美 6월 근원 CPI 전월비 0.2%, 전년비 2.9%로 '예상 하회' https://www.newspim.com/news/view/20250715001177

특히 최근 몇개월간은 승률이 100%에 가까울만큼 단기적인 방향성 이외에도 중/장기적인 흐름을 잘 맞추었는데, 한두달전부터 새로운 패턴이 만들어지면서 조금 당황스러울때가 있습니다. 전업트레이더임에도 부담을 느끼는 장세인만큼 개인매매는 최대한 자제하시면서 관점에 맞는 매매만 하시길 바랍니다.

현재 단기고점 신호를 보이며 가격조정을 보여주고 있는데, 금일 CPI 이외에도 조심해야될 부분들이 많다고 생각됩니다. 중국, 중동, 파월, 관세 등 여전히 불확실성은 남아있는 상황인만큼 단기조정에서 추세로 이어질 가능성도 있다고 보입니다. 지정학적 리스크를 제외하면 금리나 관세 불확실성은 8월 초까지면 어느정도 해소될 수 있겠으니 더욱 더 시장이 견고한 상승을 보일 수 있겠습니다. 지금은 기관주도 장세라는점을 잊어서는 안됩니다. 시장참여자들이 기다리는 가격대까지 조정을 주지 않고 반등해줄수도 있겠지만, 반대로 가격 및 기간조정 구간에서는 시장참여자들이 공포를 느낄만큼의 큰 하락폭을 만들어 낼 수 있다고 보입니다. 특히 최근 작은프레임에서 패턴을 본다면 지금까지의 패턴과는 전혀다른 모습을 보이고 있는만큼 매매시 각별한 유의가 필요하겠습니다.

빙엑스 거래소(수수료 30% 페이백) 👉 https://bingx.com/invite/1ORBJLHT/ 비트겟 거래소(수수료 20% 페이백) 👉 https://partner.bitget.com/bg/gatsby1 OKX 거래소(수수료 20% 페이백) 👉 https://www.okx.com/join/GATSBY LBANK 거래소(수수료30% 페이백) 👉 https://lbank.one/ref/50FH3