이효석

오늘 아침 전략효의 결론 Chips and power supplies have become scarce https://naver.me/5XTRnmkF

[전략효] 빅테크 실적이 모든 우려를 잠재운 이유 | 미국 고용 시장은 식고 있을까? | 이번주 FOMC 회의에서 파월은? | 韓밸류업 가이드라인 발표? #애플 #아마존 https://naver.me/5XTRnmkF 1. 지난주 매크로는 매우 혼란스러웠습니다. - 우선 GDP가 예상을 하회했는데, PCE가 예상을 상회 - 스태그플레이션 이야기가 괜히 나온게 아님 - 계속 이런 식으로 경기가 안 좋은데 물가가 오르면, 그렇게 되겠죠. - 다만, 당일 속보효를 통해서 말씀드렸지만, 스태그플래이션 우려는 과도했죠. 이유는 - GDP 세부 내용을 보면, 소비가 둔화되는 게 아니라, 오히려 괜찮다는 생각을 하게 만들었고, - PCE가 높게 나온 것은 맞는데... 결국은 진정되지 않을까? 라는 마지막 희망은 버리지 못함 2. 지금 미국의 상황은 한 마디로 표현하면, - 연준이 금리는 안 내릴 것 같은데, (통화정책은 완화적이지 않은데 = 파월은 불친절한데) - 이번 주 FOMC 회의에서 금리를 동결할 가능성은 이미 98% 수준 - 정부에서 돈은 무지하게 쓸 것 같다 (바이든은 경기가 좋은데도 계속 돈을 쓴다) - 연준이 금리 안내려주면, 아마 내년에는 이자만 $1.7조가 될수도 있다는 분석까지 - 자~ 이러면, 금리는 미국이 더 높죠? 그런데 경기도 미국이 더 좋습니다 - 여러분의 선택은??? 미국으로 가쟈~!!가 될 수밖에 없습니다 - 달러 강세 요인입니다. 3. 이 것을 여과없이 보여준 것이 "엔화"입니다. - 맙소사 벌써 158엔인데... 일본은 금리 콱 올려~? 이런 말을 꺼내지도 못하고 있네요;; - 속수무책으로 엔화가 약세가 되고 있는데, 마치 금요일에 구글 주가가 올랐던 것 같은 챠트가; - 앞으로도 달러 강세 압력은 계속 될 것 같습니다. - 이번주에 기대하는 것은 "미국 고용이 식고 있다는 증거"입니다. 4. 월말~월초에는 미국에서 중요한 지표들이 많이 나오는데 - 우선 1분기 고용비용지수(ECI)가 나옵니다. 정확한 지표이기 때문에 연준에서도 좋아하죠 - JOLTs 도 발표됩니다. 사람을 얼마나 뽑는 지를 보면, 고용시장이 식고 있다는 증거를 찾을 수 있을지도. - 마지막으로 금요일에는 비농업공요자수가 발표됩니다. 임금상승률도 발표되겠죠;; - 지난주에 발표된 PMI 지수 등을 보면, 고용시장이 둔화되고 있다는 희망이 있었는데 잘 봐야죠! - 아~ 달러 강세도 돌고돌면, 미국 물가 잡는데 도움이 될 겁니다 - 달러 강세는 곧 미국 입장에서 수입물가 안정을 의미하니 말입니다; 5. 그런데, 이 모든 것을 이긴 것이 AI였습니다. - 금요일 하루동안 증가한 Goog, Microsoft 의 시총 : $250b(약 350조원) - 그동안 시장에 있던 우려 "AI 이제 끝난 것 아니냐?"를 Microsoft와 Alphabet 이 잠재웠죠; - 한 마디로 표현하면, 내 생각엔 이거 돈 될 것 같아서 "내가 돈 쓸게(Capex)" 였음 - GDP, 인플레, 엔화 .... 다 되꼬~! 그냥 나 돈 쓴다니까? - 얼마나 쓰나??? 시장의 생각은 $188b (약 260조원)인데, BofA의 전망은 $220b으로 높여 잡은 것 - Meta는 지금까지 챗봇과 같은 새로운 AI 제품에 "공격적으로 투자하겠다"고 밝힌 이후 11% 하락 - 메타는 올해 자본 지출이 400억 달러로 증가하고 2025년에는 더 늘어날 것이라고 했는데, 이 때문에 순이익을 까먹을 것으로 전망했습니다 - Goog. CFO "더 과감하게 투자하겠다" - 올해 자본 지출이 최소 480억 달러로 50% 이상 증가할 것 - JP모건, "1년 이상 뒤처져 있던 구글이 [AI 분야에서] 공세를 펼치기 시작한 것으로 보인다" - Microsoft CFO "AI 수요가 Capa를 넘어서 더 투자해야 한다" - 분기별 자본 지출이 전년 대비 79% 증가한 140억 달러에 달할 것 = 연간 약 420억불 6. 우리가 돈 벌기 위해서 주목해야 할 것은! - AI 서비스 수요 급증 때문에 나타나는 현상 - OpenAI, Anthropic과 같은 스타트업과 대기업 고객의 AI 서비스 수요가 급증 - 결국 우리는 돈을 벌고 싶은 것이고, 이를 위해서는 세상의 변화와 관심이 향하는 곳을 잘~ 살펴봐야 합니다. 그래서 AI서비스가 급증하느 것 때문에 나타나는 현상을 잘 봐야 합니다. - 칩과 전원 공급 장치 등 필요한 부품이 품귀 현상 - 칩과 전원 공급 장치 등 필요한 부품이 품귀 현상 - 칩과 전원 공급 장치 등 필요한 부품이 품귀 현상 - 칩과 전원 공급 장치 등 필요한 부품이 품귀 현상 - 칩과 전원 공급 장치 등 필요한 부품이 품귀 현상 - 칩과 전원 공급 장치 등 필요한 부품이 품귀 현상 - 칩과 전원 공급 장치 등 필요한 부품이 품귀 현상 - 아마존을 또 얼마나 과감한 AI서버 투자 계획을 밝힐까? - 애플이 정말 OpenAI랑 손잡으면, 어떤 일이 벌어질까? Siri가 갑자기 말을 알아듣는다면? - 어쩌면, 이번 주 주인공은 애플이 될 수도???

4/30일 홍콩시장에서 이더리움ETF 가 출시된 이후에 대해서 궁금하신분은 참고해보세요~! #윤수목 https://youtu.be/3CORhPouL74?si=Crcs3_8mdelOubPl

[주말효] https://naver.me/FpZfrMZQ - FOMC 프리뷰 - 우리가 믿는 AI ※ 위 링크에 들어가시면, 자료를 보실 수 있슴니당~!

저는 뉴진스 사태에 대해서 의견을 말씀드릴 정도의 지식은 없는데, 갑자기... 앵커님이 예정에 없는 질문을 하셔서... 그냥 평소 생각을 말씀드렸습니다 ^^;; https://youtu.be/ccx_erAm55Y?si=rralQyXwyF0nlq0Q

일런머스크의 개인제트기가 베이징에 있다고 합니다. 일런은 베이징에서 고위 관리들을 만나서 FSD 출시를 논의하고, 중국에서 수집한 데이터를 해외로 전송하게 해달라고 조를 거라고..하는데, 과연!

4월을 死월로 표현한 센스~ #원리버

2주만에 돌아왔습니다! 死월 이었던 국장과 바이오 섹터, 드디어 반등을 할 수 있을까요? https://youtu.be/qRVvwUZKK-E?si=LLmG44Z2QtPAVo2i

김작가님의 신간을 보면서 정말 많이 울었던 거 같습니다…; 요즘 투자하시면서 뭔가 무미건조함이 느껴지신다면 이 영상을 한 번 보세요~! 1,000명 넘게 인터뷰하며 깨달았습니다. 부자들의 공통점은 '이것' | 김작가 https://youtu.be/1gCMiFb6JO8

[모닝효] https://naver.me/F3OloIK2 새벽 3시에 귀가했지만, 모닝효는 계속됩니다. 왜냐하면, 이효석아카데미 네.프.콘은 다른 것이 아니라, #성실함 을 팔고 있으니까요!