Flipper's place

Почему большинство фанаток Илона – мужского рода? Казалось бы – самый богатый жених в мире. Сексуальный террорист и все такое. Девушки в очередь должны стоять и ложиться под поезд… Но почему-то только мужики какие-то всегда лезут всегда отстаивать поруганную честь кумира от самых безобидных даже шуток. Что это? Безотцовщина? Латентное что-то? Науке еще предстоит изучить этот феномен… А пока у меня пацаны для вас новость – единственный в мире триллионер не нуждается в вашей защите - у него, итак, все очень хорошо…

Elon Musk explains how to build AI satellites on the moon from lunar silicon and aluminum, and says 500 to 1,000 terawatts a year cannot be launched from Earth “Well, the lunar soil is 20% silicon or something like that. So you can mine the silicon on the moon, refine it, and create the solar cells and the radiators on the moon. So get the radiators out of aluminum. So there’s plenty of silicon and aluminum on the moon to make the cells and the radiators. The chips you could send from Earth because they’re pretty light. But maybe at some point you make them on the moon, too."

Прочитал тут третьего дня про то как простой американский работяга продал весь свой нехитрый скарб. И поехал знакомиться со своей онлайн зазнобой в живую. Которой он до этого конечно там на онли фанс или еще где башлял. А она оказалась ИИ ботом. Кто тут крайний в батлерианские джихадисты? С пятницей что ли… https://youtu.be/w8DqqUBCWlY

Теперь ваш счет в JPM ничем не хуже крипты!

MAJOR U.S. BANKS DETECT UNAUTHORIZED AI AGENTS ACCESSING CUSTOMER ACCOUNTS — AXIOS

Microsoft has pulled out of a UK data center deal with British neocloud Nscale at a critical time for the startup’s initial public offering hopes, the Telegraph reported. Еще одна тема, которая понятна не всем. Различные там коммитменты, бэклоги, «меморандумы о намерениях» и т.д. – они как правило не юридически обязывающие. Крупняк (как со стороны гиперскелйеров так и производителей чипов) использует многие так называемые неоклауды (кроме может быть NBIS, там Волож вроде более ответственную политику ведет и вообще суть бизнеса другая несколько), как свои по сути SPV. Куда можно за небольшой процент навесить рисков, а потом если что соскочить. Поэтому все эти прокламации про то, что мы дадим 500 ярдов тут, триллион привлечем там – стоят по факту очень мало. Чего-то значат только реально привлеченные деньги. Неоклауды – самое слабое звено. Никто я думаю в здравом уме не сомневается, что ИИ в целом будет жить и когда-то станет прибыльным. Но никто и в дот комы не сомневался что интернет – это революция кроме может Пола Кругмана. Все что сейчас рассказывают мол тогда не было прибыли и спроса – это все понятно ерунда. Все там было, масштабы были может чуть меньше. Проблема в том, что сложно замэтчить риски временные – кто-то должен ввалить денег сейчас и взять на себя риски более медленного роста спроса, задержек разных с электричеством и железом, регуляторные разные риски, риски кучи контрагентов, общеэкономические и т.д. И здесь конечно наличие орлов типа бывших криптанов из Coreweave которые готовы плечеваться 1:15 уже ради светлого будущего (а так же возможности разгрузить 3-4 ярда личных акций в ритейл) – всяким Микрософтам и Нвидиям очень удобно… На этом я, пожалуй, закончу с этой темой и вообще хочу отдохнуть немного от шитпостинга. Начинаю немножко спортом заниматься опять на все времени не хватает…

Это при том что там на большую часть сделки (2/3) ещё есть гарантия от Broadcom. Средний американский хай йелд торгуется по 8.25%. Coreweave младшие долги торгуются по 15%. Маржинальный покупатель акций - это клиент Робин Гуда и читатель Wallstreetbets. На рынке облигаций цены устанавливают профессиональные инвесторы. По моему вердикт однозначный - что денег нет но вы держитесь... Это не значит что их совсем нет, но продолжать капексы такими темпами будет проблематично. Серьезная пауза в этих самых капексах может сбрить процент другой с роста ВВП в моменте. Я смотрю некоторые тех братаны уже поговаривают что Трамп должен выдать госгарантии ведущим лабам... Ну не знаю я уже ничему не удивлюсь...

Сингулярность наступит когда агенты откроют индексы в базах данных.

Claude Code now gzips the conversation it sends on every turn, so it reaches the model faster. Cloud sessions also start up as soon as you start typing. Невероятные инновации. Миллиарды агентов за сто триллионов потели год чтобы додуматься видимо.

SPX -2.5% c хаев, все еще в большом плюсе по году. Но некоторых почитать у нас тут финансовый кризис уже начался...

“Криптобиржа Bitget внесла Россию, Казахстан и Белоруссию в «черный список»” Никогда не имейте ничего финансового с Сингапуром. Ну по крайней мере с большинством подавляющим «местных». Экспатские какие-то структуры там может адекватные есть не знаю, все знают один банк приличный на всю юридискицию. Предельно странные люди, которых хлебом не корми дай чего-нить закрыть, заморозить и т.д. пофиг на сколько это законно обосновано и прочее. И так было всегда, до 2022 года тоже. Сколько раз уже проверено на практике. За что вот тут Казахстан забанили допустим который уже несколько лет убран из серых списков и т.д? Да просто кто-то там встал не с той ноги видимо и вообще хочет быть святее папы римского…

https://youtu.be/oN0lUsarV6g С утра хотел написать текст и даже начал про то как судьба ИИ трейда зависит от сроков IPO Антропика. Потом подумал, а кому это все интересно вообще. И не стал. Но бабки явно заканчиваются, нужны свежие вливания. Дженсен конечно делает хорошую мину, но он калач тертый – если увидит что все основательно шатается, то со всех этих планов про гарантировать 500 миллиардов соскочит быстрее чем RTX от транспонирует матрицу…

Видимо не все функции персональных секретарей пока агенты научились выполнять... 😂

The Trump administration is considering ​easing sanctions on shadow fleet tankers that have transported oil and petroleum products from countries including Russia, Iran, and ‌Venezuela in a bid to reduce shipping prices -Reuters. Надо же дошло что проблемы переместились уже в плоскость нехватки фрахта. Но в проливе продолжают танкеры бить регулярно, а по мимо этого в черном мире афромакс другой раз в неделю отправляется на дно это не считая сухогрузов. Ни там ни там никаких предпосылок что вот вот закончат не видно, в проливе Трамп сам планирует эскалацию после мидтермов...

Скайнет будет хоститься в Ростелекоме....

Leopold Aschenbrenner's biggest positions are getting hit again Here's what his top holdings done since October highs: • SanDisk $SNDK: down 19% • Bloom Energy $BE: down 6% • Nebius $NBIS: down 11% • CoreWeave $CRWV: down 13% • Micron $MU: down 14% • SharonAI $SHAZ: down 30%

Пишут что ударили по дата центру Сбера в Балаково. На фотках видно что там есть из арматуры хотябы каике-то экраны. Вообще в этом Балаково на минуточку АЭС находится, у меня там дальние родственники живут.

В этих ваших америках адепты FIRE (экстремальные сбережения и ранний уход на пенсию) открыли еще один интересный способ как сэкономить. Из практики - у меня один из бывших начальников экспатов отсидел в такой год или два и еще на домашнем. Сейчас вот говорят бывший CFO Новатэка по налоговым делам из такой выходит. Так что к плюсам можно добавить социализацию с интересными состоятельными людьми... Но я бы не рекомендовал пробовать где-то кроме США и Норвегии...

Тут ещё одна интересная штука сейчас оказывается происходит в сайзе на рынке длинных бондов американских. По сути на рынке присутствует негативная гамма в сайзе. Одними из основных покупателей фьючерсов на бонды были очень давно паевые фонды разные. Они покупали портфель как правило более коротких корпов и хеджировали процентный риск покупкой фьючей до своего бенчмарка. И все было на этом рынке спокойно почти 20 лет пока ставки были относительно низкие. Тут вся штука в том что контракты эти как базовый актив имеют очень широкий набор бондов у которых срок до погашения определен как с 15 до 25 лет а в спецификации фиксирован только купон в 6%. Соответственно в зависимости от уровня ставок самый выгодный к поставке бонд может меняться а с ним и меняется эффективная дюрация контракта. Самый выгодный к поставке бонд называется CTD (cheapest to deliver). Почти 20 лет не было такого чтобы во время жизни фьючерсных контрактов бонд менялся. А тут их поменялось сразу несколько последовательно что привело к росту эффективной дьюрации фьючерсов этих. Соответственно паевым фондам которые их держат нудно продавать если они хотят ее держать постоянной. И они по оценкам продали на 100+ миллиардов долларов не много не мало...