Sajah의 투자 노트

AMD 장기 추세선들이 모이는 560달러 지점까지 올라갈 것 같다고 내일 실적 발표. 지금 중대한 시기임.

오라클은 바닥에서 큰 반등이 나오고 있음. 다시 저 장기 추세선 채널 안으로 들어오려고 시도 중

다시 양놈 차트쟁이 형님 MS는 3일 연속 상승 자기가 보기엔 단기 과매수고 저 채널의 중간에서 저항 한번 받을 것 같다고

삼성 전자 공매도가 어제 이례적으로 높게 나옴 => 고점에서 이러면 하방을 본다고 볼 수도 있는데 바닥에서 이러는 것은 공매도로 헷지 해 놓고 내 맘대로 플레이 하고 싶은 큰 플레이어들이 많구나 라는 해석도 있음.

유가는 추세선 못 뚫고 급락 나옴. 내가 봐도 이런 경우 10에 9는 더 하락 나옴.

금은 우하향 추세선 돌파를 열심히 시도 중

장초반에 하락하다가 지지선에서 반등나옴.

10Y 금리는 저항선 근처에서 소폭 하락 장이 더 가려면 확 내려와야 함.

SMH는 장기 평행 채널을 3일째 위로 뚫지 못하는게 문제. 반도체에 대한 심리는 아직 돌아서지 않은 것으로 생각되는데 이 채널을 뚫고 위로 가야 함.

QQQ도 저항선 시원하게 뚫고 올라감. 다음 노란색 저항선이 704달러 정도인데 거기까지 무난하게 갈 것 같다고

양놈 차트쟁이 형님이 보는 SPY 차트 상승도 예쁘고 지지선 예쁘게 잘 뺐다!

🌎8/3 월요일 미국 시장 시황 정리 ✅ 현재 시장 상황 및 종합 진단 • 시장 분위기: 최근 3일간 지수가 저점에서 강하게 반등하며 상승세를 보임. 시장 전반이 신고가 근처에 머물러 있음에도 불구하고 투자자들의 불안감(베어 마켓 공포)이 여전히 높음. • 지수 현황: - 다우 지수: 사상 최고가 종가 기록. - IWM (러셀 2000): 사상 최고가 추세선에서 2% 내외로 근접. - MDY (중형주): 양호한 흐름 유지. - S&P 500: 기술적으로 매우 강력한 모습을 보이며 신고가 행진 중. • 섹터별 분석: - XLF (금융): JP Morgan과 같은 거대 금융주들이 주도하며 양호한 성과 기록. - XHS (헬스케어 서비스): 시장 전체에서 가장 뛰어난 섹터 패턴 중 하나. 큰 상승 후 질서 정연한 눌림목 형성. - CSX (철도): 미국의 화물 수송 데이터가 견고함을 증명. 실물 경제의 흐름이 여전히 활발함. - 반도체 및 메모리(SMH, DRAM): 최근 조정을 겪었으나, 디지털 경제의 핵심 인프라로서 향후 재상승 여력 충분. ✅ 주요 개별 종목 및 AI 관련 분석 • 주요 종목 평가: - Nvidia: 하락도 상승도 아닌 횡보 중이나, 저점 확인 후 바닥을 다지는 흐름. 위기 상황은 아님. - SanDisk (샌디스크): 엄청난 상승을 기록했던 주도주였으나, 최근 50일선 이탈 후 큰 폭의 조정. 장기 투자자들에게는 휴식이 필요하며 다시 반등하기까지 긴 시간이 소요될 수 있음. - Google: 거대 시가총액에도 불구하고 저점에서 빠르게 반등하여 주요 피벗 포인트에 도달. 강력한 매수세 확인. - Amazon: 최근 실적 시즌의 암울한 분위기를 반전시키는 강력한 상승세를 보임. 대형주임에도 불구하고 거래량이 동반된 추세 전환. - Eli Lilly (릴리): 펀더멘탈은 우수하나 현재 기술적으로는 약세. 실적 발표를 앞두고 헤지(Hedge) 전략이 필수적. - Data Dog: 뛰어난 성장 지표를 가졌으나, 현재 기술적으로 모멘텀이 다소 부족. 관망이 필요한 상태. - Snowflake: 인공지능 관련주로서 기대치가 높으나, 신고가 부근에서 거래량이 뒷받침되지 않아 다소 지루한 흐름. - Max Linear / SITM: 가파른 성장을 보이는 소형주들이지만, 현재는 거래량이 부족하고 추세가 꺾여 있어 기술적 확인이 필요함. ✅ 투자 전략 및 리스크 관리 • 리스크 관리의 중요성: - 50일 이동평균선(가드레일): 50일선은 반드시 지켜야 하는 핵심 방어선. 이탈 시에는 일부 매도, 헤지, 또는 전량 매도로 대응해야 함. - 포지션 사이즈 조절: 과도한 집중 투자는 변동성 장세에서 치명적임. 펀더멘탈이 좋아도 단기적인 수급 이탈에는 대응해야 함. • 헤지(Hedge) 전략: - 실적 발표 직전 종목은 '베어 풋 스프레드(Bare Put Spread)' 등을 활용하여 하방 리스크를 제한하는 것이 좋음. - 헤지는 단기적으로는 수익률을 억제할 수 있지만, 장기적으로는 계좌를 보호하고 세금을 이연시키는 효과가 있음. • 현금 확보: 현재는 맹목적인 추격 매수보다는 확실한 주도주가 확인될 때까지 기다리는 인내심이 필요. 현금을 확보하고 다음 기회를 기다리는 것도 전략임. ✅ 향후 시장 전망 및 결론 • AI 슈퍼 사이클: 인공지능은 일시적인 테마가 아니라 향후 수십 년간 지속될 메가 트렌드임. 기술적 조정은 더 큰 상승을 위한 자연스러운 과정. • 시장 심리: 40% 이상의 투자자가 약세장을 외치고 있다는 점은 역설적으로 시장이 바닥을 치고 더 올라갈 수 있는 에너지를 축적하고 있다는 신호. • 전략적 조언: - 시장이 기술적으로 정배열을 회복하고 새로운 주도주가 나타날 때까지 서두르지 말 것. - 40년 투자 경험상, 모든 주식은 오르고 내리기를 반복함. 실수를 인정하고, 자신의 포트폴리오를 점검하며, 다음번 '몬스터 급' 종목을 잡기 위한 준비를 하는 것이 중요. • 결론: 시장은 현재 기술적 변곡점에 도달해 있음. 당장의 지루한 횡보에 일희일비하지 말고, 대형 기술주의 추세 전환과 지수의 기술적 완성을 관찰하며 진입 타이밍을 잡아야 함. ============= 미국 형님들은 계속 시장을 긍정적으로 보고 있군요. #IBD

뉴욕 연준의 존 윌리엄스 총재 "제 개인적인 전망은 올해 하반기에 인플레이션이 하락하고, 내년에는 더 하락할 것이라는 것입니다." ➡️ Fed's Williams still expects slow cooling in inflation, hitting 2% target in 2028 ➡️ Williams said rate policy "well positioned" but adds Fed will hike rates if inflation doesn't slow ➡️ Williams doesn't see financial stability risks from A.I. investment (이거 중요한 듯) https://www.reuters.com/business/feds-williams-expects-inflation-ease-says-fed-will-act-if-it-doesnt-2026-08-03/

더블 바텀 만들며 상승하는 SPY의 아름다운 상승

📈미국 시장 옵션 관련 정리 ✅ 7월 말 옵션 만기(OPEX) 이후 시장 구조가 강한 음(-)감마에서 양(+)감마로 완전히 전환됐음. ✅ 이제는 시장조성자(딜러)가 하락 시 매수, 상승 시 매도하는 구조로 바뀌어 변동성이 크게 줄어들 가능성이 높음. ✅ 시장 불안 확대 → 옵션 만기(OPEX) → 풋옵션 대량 소멸 → 감마가 양수 전환 → 시장 안정 패턴이 다시 나오는 중 즉, 시장 불안을 만들던 옵션 자체가 만기로 사라지면서 구조가 정상화되는 현상이 다시 발생 ✅ SPX 옵션 구조가 음의 감마에서 양의 감마로 바뀌었다는 신호가 지난주에 나왔고, 오늘 SPY에서 실제 상승과 기록적인 콜옵션 유입으로 확인됐음. ✅ 오늘 SPY 데이터에서는 총 GEX가 장중 8억2500만 달러에서 12억5000만 달러로 더 증가했음. 즉, 단순히 급락 위험이 줄어든 수준을 넘어, 옵션 구조 자체가 상승 방향으로 재구축되고 있는 모습임. ✅지난주 음의 감마가 하락을 증폭했다면, 현재는 양의 감마가 조정을 흡수하면서 가격을 높은 수준에 붙잡아 두는 역할을 할 가능성이 있음. ✅ 현재 핵심 가격은 SPY 755달러 지지, 760달러 자석 구간이며, 시장은 사상 최고가 재돌파를 우선 시험하는 흐름임. ✅ 다만 760달러 돌파는 단기 목표일 뿐이며, 789~795달러 목표치는 기술적 패턴에 따른 추정이므로 확정적 전망으로 보면 안 됨.

이란 미국 긴장 완화로 유가 하락 하고 미국 주식 시장은 큰 상승 나옴

시타델 스캇 럽너: 강세장 동력은 “여전히 확고하게 유지되고 있다” 스캇 럽너는 7월의 기술주 매도세와 소매 투자자들의 후퇴가 시장의 투기적 과열을 해소하는 데 도움이 되었다고 말했다. 소매 투자자들은 2022년 이후 최대 규모의 주식 매도 주를 기록했으며, 레버리지 ETF의 자산은 28% 감소해 1,540억 달러에 달했고, 주식 펀딩 비용은 1년 평균 이하로 떨어졌다. 그는 이제 시장이 자금 흐름과 포지셔닝에서 수익, 기업 수요, 그리고 거시적 배경으로 전환되고 있다고 본다. “수익은 계속해서 상향 서프라이즈를 기록하고 있으며, 밸류에이션은 더 매력적으로 변했고, 기업 자사주 매입 수요는 수익 블랙아웃 기간이 종료됨에 따라 가속화될 예정이다,”라고 러브너는 썼다. “몇 달 만에 처음으로, 우리는 투자자들이 포지셔닝에 덜 집중하고 펀더멘털에 더 많은 시간을 할애할 수 있다고 믿는다.” - 블룸버그 https://x.com/wallstengine/status/2084350116086067356?s=20

반도체 주식들은 메모리 장비 가리지 않고 패는 중