[한화투자증권 Global S&T] 시황 & 차트

MS's Wilson, High Quality Growth 여전, 다만 스몰캡중 인하시기엔 바이오테크 - 시장의 초점은 인플레이션에서성장으로 옮겨가고 있음. 인플레이션 약화로 이제 FED의 금리인하 단계가 시작되기 시작함 - 현재 높은 밸류에이션에서 금리인하가 실적과 주식에 좋은지 고민이 필요함. 역사적으로 FED는 명목 성장률이 둔화될때 금리를 인하함. - 이는 시크리컬들의 가격 결정력이 약화되고, 금리인하 초기에는 Low Quality들의 가격 및 영업 레버리지 회복이 제한적이기에, High Quality Growth 종목들의 아웃퍼폼을 정당화함. - 지난주와 같은 Low Quality로의 순환매 전환이 지속될 것으로 보이지 않음. 특히 소형주들주에서도 Growth가 Value보다 아웃퍼폼을 했는데, 이는 금리하락으로 장기 성장 지향적인 성장주가 수혜를 받았다고 보고 있음. - Russell 2000 스몰캡 성장지수에서 가장 큰 지비중을 차지하는 바이오테크가 금리인하시 역사적으로도 그렇고 장기 성장산업이란 측면에서 수혜를 볼수 있을 것으로 봄.

Bank NY Melon (BK) 미국 수탁사 신고가

최근 style & factor

<한화투자증권 Global S&T 이효민 - 2024/07/16> 텔레그램: https://t.me/hyottchart ​ ※ 대표 지수 S&P +0.3%, Nasdaq +0.4%, Dow +0.5%, Russell +1.8%, 2yr T-Yield 4.46(Up), 10yr T-Yield 4.23(Up), Dollar Index 104.26(Up), Gold $2,421(Up). WTI Crude 81.91(Down)​ ​ ※ Sector - Outperform: Energy +1.5%, Financials +1.5%, Industrials +0.7%, Real Estates +0.4% - Underperform: Utilities -2.4%, Staples -0.6%, Healthcare -0.4%, Materials -0.3%, Discretionary -0.1%, Tech +0.2% ​ ※ 대표 관심 지수 - 반도체지수(SOX Index) +0.0% - 글로벌리튬지수(SOLLIT) -1.5% - 미국테크Top10지수(IUST10) +0.3% - 글로벌 혁신 블루칩 Top 10 -0.2% - 중국 ADR Goldmen Dragon China Index -3.6% ​ ​<Macro> ▶️ SNAPSHOT: Powell, 인플레이션 진전에 자산감 표현 + Goolsbee, 금리 인하 지지 + Trump, JD Vance를 부통령후보로 지명 + 실망스러운 중국 데이터 + GS 실적 호조 + Apple, 인도 매출 yoy +33% 증가 ⇒ 증시 상승, 채권 스티프닝, 원유 하락, 달러 플랫 ​ ※ 중요 인사들의 발언​ · Powell, 인플레이션 수치가 목표치로 돌아오면서 연준에 자신감을 더해주고 있지만, 더 좋은 데이터가 더 나와야 그 자신감이 더 커질 것이라 인정하며, 여전히 조금 더 진전을 원함을 시사. 정책 결정은 회의별로 이뤄질 것이며, 이전에 어떤 신호도 보내지 않을 것.예상치 못한 노동시장 약화가 발생하면, 연준이 대응할 것이라 반복 언급. · 시카고 FED 총재 Austan Goolsbee, 6월 인플레이션 수치는 금리인하를 뒷받침함. 금리를 동결하게 되면 지나치게 제한적인 정책 기조가 될 수 있다고 우려하며, 현재의 금리를 유지하는 것은 긴축을 많이하는 것이 될 것. · WSJ의 Timiraos, "파월의장이 다음회의에서 금리 동결할 것이라는 기대를 바꿀 기회를 놓쳤다고" 언급하면서, 셀사이드 이코노미스트들이 올해 9월부터 두차례 금리 인하를 예상하는 것으로 수렴중이라 강조. · Goldman Sachs, 연준의 인하가 9월이 기준선이긴 하지만, 이미 7월 인하할 근거가 확실하게 보인다면서, 왜 7주를 기다려야 하느냐는 리포트 작성 · (Wapo) 바이든, 화요일 네바다에서 전국적으로 임대료를 제한하는 새로운 제안을 발표할 예정. 50유닛이상을 소유한 집주인에게 임대료를 연간 5%이상 인상시, 세금 혜택 박탈하는 내용. · 트럼프, 부통령 러닝메이트로 JD Vance를 지명. · 트럼프 관련 사건 판사, 플로리다 기밀문서 사건 기각하고 미국 특검이 불법적으로 임명되었다고 판결. ​※ 미국 7월 Empire Manufacturing -6.6 vs 예상 -7.6, 이전 -6.0 · 신규주문은 -0.6으로 거의 변화가 없고, 출하는 상승, 고용은 계속 위축됨. · 지불 물가 지수는 상승한 반면, 수신 물가는 하락. · NY FED 연구원, 7월 제조업 여건은 다소 부진했지만, 주문은 꾸준히 유지되고, 출하량은 증가했음. 그래도 기업들은 앞으로 몇달안에 상황이 개선될 것이라는 낙관적인 전망을 유지했음. ​ ​※ 원자재 · 유가, 실망스러운 중국 지표와 가자 회담 중단된후 좁은 박스권에서 등락 거듭하다 하락 마감. · 러시아 Novak, 국내시장 긴박해지면서 휘발유 수출 금지 조치를 다시 시행할 수 있으며, 7월말 휘발유 수출 금지에 대한 결정이 내려질 수 있음. · Freeport LNG, 허리케인 베릴 피해 이후 첫번째 LNG 열차를 재가동할 예정 · 볼리비아 대통령, 라파스 북부에서 천연가스 매장량을 발견했다고 발표. ​ ※ 지정학적 이슈 · 이스라엘의 건물 공습으로 민간인들이 사망했다고 로이터 보도 · 이스라엘, 가자지구 인질과 휴전 협상에 대해 논의할 예정 ​ ※ 유럽 · ECB는 은행들의 반발로 레버리지 대출 조사 결과를 연기할 예정이며, 추가 대손 충당금 적립 요구를 낮추고 9월로 미룰 가능성이 높아짐(Bloomberg) · ECB 금리 결정자들은 프랑스와 이탈리아와 같은 국가들이 재정적자를 축소하지 않을 위험이 가장 큰 우려. ​ ※ 아시아 · 중국 상무부, EV 산업 보호를 위해 미국 IRA에 대한 분쟁과 관련하여 WTO에 전문가 패널을 구성해 달라고 요청 · 이탈리아, 중국 EV에 대한 EU 관세 부과에 찬성표 전달 · (니케이) 미국 칩 제조 장비업체들이 수출 제한에도 불구하고 기존 칩을 만드는데 사용되는 기계 출하를 늘리면서, 중국 시장에 대한 의존도가 더욱 늘었다고 보도. ​ ※ 개별 주식 · Goldman Sachs(GS) +2.6% 신고가: EPS, 매출, FICC 매출 & 트레이딩 수익에서 모두 예상치 상회. · Apple(AAPL) +1.7% 신고가: 인도 매출이 yoy +33% 증가. MS에서 TP 상향조정하고 기업용 하드웨어 부문 Top Pick으로 Apple 선정. Loop Capital에서도 Apple 투자의견 상향조정. · Trump Media & Technology(DJT) +31.4%: 주말 암살 미수 사건 이후 트럼프 대선 승리확률 급등. 이에 태양광관련주들은 하락세(ENPH -5.3%, FSLR -8.5%)를 보인 반면, 총기주 (SWBI+11.4%, RGR +5.4%)은 상승. · Alphabet(GOOGL) +0.8%: 사이버보안 스타트업 Wiz를 $23B에 인수하는 협상 진행중. 대부분 현금으로 조달될 것이며, 지금까지 인수중 가장 큰 규모의 인수가 될 것. · Blackrock(BLK) -0.6%: 2Q EPS 예상치 상회, 관리자산 $10.65T로 역대 최대 기록, 반면 매출은 예상치 하회. · Super Micro Computer(SMCI) -1.4%: 7/22일 개장전 Nasdaq 100 지수에서 Walgreens Boots Alliance(WBA)를 대체할 예정. · Nvidia(NVDA) -0.6%: 프랑스의 Competition Authority에서 Nviida에 대한 조사 진행중. · Macy's (M) -11.7%: Arkhouse와 Brigade와의 논의를 종료 · Cleveland-Cliffs(CLF) +0.3%: 약 $2.5B에 Stelco 인수 · Salesforce(CRM) -0.4%: 올바른 회사내 구조 변경 모색하기 위해 약 300명 일자리 감축.

BofA, Staples, Thougths ahead of Earnings - Staples 기업들은 올해 시작하면서, 물량 개선, 가격 하락에 유기적 매출 목표를 달성할 수 있을 것으로 기대됬으나, 2분기 실적에서 그런 모습을 보기 힘들 것으로 판단. - 전반적인 분위기가 1Q보다 조심스러워짐. 소매 판매 동향 악화와 다국적 기업들의 경우 중국에서 지속적 약세, 중동 분쟁과 관련된 보이콧을 본다면 당연한 결과. - 이에 2Q 실적에서 볼륨 변곡점이 실현되지 않았을 것이라 예측. 포장 식품이 성장부진의 영향을 가장 많이 받고, 음료, 가정/Personal Care가 그 다음으로 좋지 않을 것으로 봄. - 경영진들 또한 볼륨 변곡점 시기를 더 늦출 가능성이 높다고 판단함. 기업이 볼륨 성장으로 돌아가기 위해 마진을 희생하면서, 재투자 해야하는 경우, 유기적 매출 둔화 및 잠재적 수익 리스크도 발생할 수 있다고 봄.

BCA, Buy France - 프랑스 국내 경제와 정치에 대한 노출이 제한적인 CAC 40 인덱스의 특성을 고려한다면, 최근 정치 이슈로 인한 프랑스 주식시장의 급격히 저조한 성과는 비합리적임 - 전술적 관점에서 프랑스를 추천하며, 특히 미국 대비 비중 확대할 필요가 있다고 보고 있음. - 롬텀으로 보면, 프랑스 주식시장은지배적 성장섹터인 명품과 화장품에서 비롯. 반면, 미국 주식시장은 지배적 성장섹터인 테크와 준테크에서 비롯되었음. - 미국 대비 프랑스의 상대적 벨류에이션이 사상 최저 수준임을 감안한다면, 이는 프랑스 비중확대를 위한 좋은 진입 시점임. - 중국시장은 수십년에 걸친 부채 슈퍼 사이클이 끝나면서 방해를 받을 것이고, 최대 DM내 비중을 갖춘 미국시장은 주요 테크업체들의 고벨류에이션의 절하로 인한 방해를 받을 것 - 이에, DM vs EM의 구조적 Overweight을 종료하고, Europe vs EM의 구조적 Overweight으로 수정될 필요가 있음.

«한화 리서치 자료 2024-07-15» - [채권] 한화 김성수: 바깥은 초봄, 안은 늦겨울 1. 미국은 물가도, 정책도 점점 시장에 우호적으로 작용하기 시작. 올해 들어 연준과 시장 간 전망의 괴리가 이렇게 좁혀졌던 적은 없음. 미국 채권시장은 추세적 강세장에 진입. 물가의 반등 가능성은 사실상 사라졌으며, 고용도 정상적인 수준을 향해 가는 중. 기준금리 인하 역시 머지 않았다는 판단. 2. 국내 상황은 한국은행의 스탠스를 생각하면 당분간 따뜻하지 못할 것으로 예상. 이번 금통위에서의 핵심 포인트는 세 가지. 물가는 지켜볼 시간이 필요하고, 금융 안정은 고민할 시간이 필요하며, 현재 시장 금리 레벨은 과도하다는 것이 한국은행 입장 3. 마침 경기도 나쁘지 않고, 물가는 조금 더 지켜볼 시간이 필요. 금융 안정과 시장 기대를 되돌려볼 시간이 있다는 것. 최근까지 연준이 그래왔듯 한국은행도 금리 하락의 마지막 브레이크 역할을 하는 것을 주저하지 않을 것 - [엔터] 한화 박수영: 한화 월간 엔터: 실적이 돌아야 내러티브도 붙는다. 1. 하이브, 에스엠 JYP Ent. 모두 지난 2분기 실적이 하향 조정된 컨센서스에 부합하거나 시장 예상치를 하회할 것 2. 상반기 대비 얼마나 올라오는지, 그리고 이를 기반으로 올해 대비 내년에 대한 기대를 얼마나 가져갈 수 있는지에 대한 확인이 끝나야 시장은 이 섹터에 대한 비중 확대를 결정 예정 3. . 실적이 돌아야 내러티브도 붙는다. 무형자산을 수출하는 이 업종의 밸류에이션은 타 섹터와 비교가 어렵다. 다만, 실적이 돌고 내러티브가 붙으면 15-28배까지 내려온 밴드는 21-39배까지 충분히 재차 상승할 수 있다는 판단. - [반도체] 한화 김광진: 유진테크: 전공정 투자 수혜와 신규 장비 가치 반영 필요 1. 최근 심화되고 있는 디램 시장에서의 공급 제약이 국내 메모리 업체들의 전공정 투자 필요성을 증가시킬 것. 2. 그간 삼성전자와 SK하이닉스 내에서 담당 Step 수를 꾸준히 늘려오며 입지를 굳힌 만큼 이번 전공정 투자 증가 사이클에서 수혜 강도가 과거 어느 때보다 클 것 3. 이르면 내년 1c 공정부터 적용될 것으로 예상하며 동사 입장에서는 완전히 새로운 영역으로 진입한다는 점에서 큰 의미. 대당 가격도 동사 장비 Line-up 내에서 가장 높을 것으로 예상되는 만큼 가시화될 경우 내년 이익 추정치 추가 상향 필요 - [중국] 한화 정정영: 7월 주식시장이 3중 전회 기대를 반영하고 있다면 1. 중장기 경제발전 노선 제시하는 3중전회 (7/15~7/18)에 대한 기대 반영. 시장은 이번 3중전회를 통해 ① 국영 (정부)이 아닌 민간 (기업) 중심의 정책 운용을, ② 방어적인 성격보다는 역동적인 경제 회복을, ③ 첨단기술 (AI, 자율주행) 육성의 구체적인 방안을 기대하는 것으로 판단 2. 리오토/샤오펑 등 전기차 기업과 바이두 (자율주행) & 알리바바 (AI) 등 중국 정부가 '신품질 생산력'이라는 이름으로 추진하고 있는 첨단기술 관련 기업 수익률 상승세 뚜렷 3. 중국 빅테크의 정상화는 경제 전반의 회복을 시사할 것

GS Prime, 헷지펀드 5주 연속 미국 주식 매도중 - 헷지펀드들은 롱 매도와 숏포지션 구축으로 5주 연속 미국 주식 순매도 기록. - 펀드 매니저들은 단일주식 롱 매도, 숏구축을하며 순매도를 이끌었고, 매크로 상품(지수 및 ETF)로는 소폭 순매수를 보임. - 이번주 미국 11개 섹터중 7개 섹터에서 순매도가 있었고, Tech, Communication, Industrials, Staples가 순매도를 주도한 반면, Discretionary, Energy, Utilities, Real Estates에서 순매수를 기록 - 헷지펀드들은 4주 연속 TMT 종목들을 순매도 했으며, 롱 매도 4: 숏 구축 1 비율을 보임. TMT내 산업에서는 소프트웨어, 인터넷, 테크 하드웨어 중심으로 순매도 됨. - 반면, 에너지 섹터는 4주연속 순매수를 기록하였고, 주로 롱 매수가 주도했음. 에너지 ETF, 석유, 가스 및 소모성 연료, 에너지 장비 및 서비스 모두 이번주 순매수를 보임.

<한화투자증권 Global S&T 이효민 - 2024/07/15> 텔레그램: https://t.me/hyottchart ​ ※ 대표 지수 (주간) S&P +0.9%, Nasdaq +0.3%, Dow +1.6%, Russell +6.0%, 2yr T-Yield 4.45(Down), 10yr T-Yield 4.18(Down), Dollar Index 104.09(Down), Gold $2,411(Up). WTI Crude 82.21(Down)​ ​ ※ Sector (주간) - Outperform: Real Estates +4.4%, Utilities +4.0%, Materials +3.0%, Healthcare +2.7%, Industrials +2.4%, Financials +2.0%, Discretionary +1.2% - Underperform: Communication -1.7%, Staples +0.1%, Tech +0.4%, Energy +0.5% ​ ※ 대표 관심 지수 (주간) - 반도체지수(SOX Index) +2.1% - 글로벌리튬지수(SOLLIT) +2.9% - 미국테크Top10지수(IUST10) -1.1% - 글로벌 혁신 블루칩 Top 10 +0.6% - 중국 ADR Goldmen Dragon China Index +4.2% ​ ​<Macro> ▶️ SNAPSHOT: PPI는 호조 보였으나, PCE 구성요소는 약세 + 인플레이션 기대치 낮아지면서 예상치 하회한 미시간 데이터 + JPM 실적은 호조, 다만 IB 전망은 신중 + Wells Fargo, NII와 NIM 예상치 하회 + Citi, IB 및 FICC 예상치 하회 + 스웨덴, CPI 하락 ⇒ 증시 상승, 채권 플랫, 원유 하락, 달러 하락 ​ ※ 중요 인사들의 발언​ · 트럼프, 총상에도 불구, 이번주 위스콘신에서 연설하기를 고대하고 있으며, 그 어느 때보다 단결하는 것이 중요하다고 언급. · FBI, 이번 사고는 단독 범행이었으며, 용의자와 관련된 이념은 아직 확인되지 않음. · 미 하원 민주당 으원들, 바이든 대통령을 직접 만나 다른 사람이 이끌어야할 때라고 언급. · (WSJ) Google, 사이버 보안 스타트업 WiZ와 $23B 딜 거래에 가까움. ​ ※ PPI 예상치 상회 · PPI mom +0.2%, 예상치 상회. Core PPI 역시 mom +0.4%로 예상치 상회 · BofA, 대부분 예상보다는 높은 모습을 보였지만, PCE 보고서에 영향을 미치는 구성요소들은 전반적으로 소프트했음, ​ ※ Univ of Michigan Sentiment 예상치 하회 · 66.0 기록하며 예상치 하회 및 23년 11월 이후 최저 수준으로 하락 · 소비자의 절반 이상이 향후 몇년간 인플레이션이 계속 완화될 것이나, 여전히 높은 물가 언급. · 1년후 인플레이션 기대치 2.9%로, 5년후 인플레이션 2.9%로 하락. ​ ​※ 원자재 · 이라크, 원유 생산량은 6월에 합의된 할당량을 184만 배럴 초과, 7월이후부턴, 요구되는 생산량 수준인 400만 배럴을 준수할 것. 또한, 이라크가 2025년 9월 말까지 연장되는 보상 기간 동안 연초 이후 과잉 생산에 대해 보상할 것이라 언급. · 쿠웨이트, 석유 매장량이 30 억 배럴을 초과하는 새로운 '거대'석유 발견을 발표. 새로 발견 된 유전의 매장량은 국가의 3 년 전체 생산량에 해당한다고 언급. ​ ※ 지정학적 이슈 · 이스라엘의 가자시티 공습으로 민간인들의 큰 인명 피해 발생. · 예멘의 후티반군, 안덴만과 이스라엘의 에일랏에서 군사작전 수행. · 러시아, 유럽의 수도들이 미국의 장거리 미사일 배치로 인해 피해를 볼수 있다고 경고 · 미 국무부, 이란의 화학무기 연구 및 개발을 겨냥한 새로운 제재 발표. ​ ※ 유럽 · 영국 총리 Starner, 오는 수요일 국왕연설에 포함될 35개 법안중 하나로 AI 법안을 소개할 것으로 예상. 영국의 경제 성장을 촉진하기 위한 정부의 노력을 보여줄 것으로 기대. 또한, 영국 정부는 다음 주 입법 의제에서 예산 책임 사무소의 역할을 강화하고 새로운 지출 규칙을 시행할 것. ​ ※ 아시아 · 뉴질랜드, 월요일 폭우와 강풍에 대비해 악천후 경보 발령 ​ ※ 개별 주식 · JPMorgan(JPM) -1.2%: EPS, 매출, NII 모두 시장 기대치 상회. CFO, Debt Capital 마켓과 IB 전망에 대해 조금더 신중함을 언급. · Wells Fargo(WFC) -6.0%: NII와 NIM이 예상치를 하회, NII 가이던스도 예상치 하회. CFO, 수익관련 비용으로 인해 비용이 증가했고, 성장이 생각보다 약했다고 언급. · Citigroup(C) -1.8%: IB와 FICC S&T 수익이 예상치를 하회. 중기적으로 NII 성장이 예상되고, 은행이 중기 ROTCE 목표를 달성할 것을 확신한다고 언급. · Bank of New York Mellon(BK) +5.2%: 예상치를 상회하는 실적 발표. · AT&T(T) -0.3%: 대부분 모바일 사용자의 통화 대이터 대규모 해킹이 있었음을 발표. 다만, 해킹이 회사의 재무상태나 영업실적에 중대한 영향을 미칠 가능성은 크지 않다고 언급. · Fastenal(FAST) +2.0%: 2Q EPS가 예상치에 부합, 매출은 상회. 대형고객들의 성장세를 보았다고 언급. · Tesla(TSLA) +3.0%: Citi, 벨류에이션 정장화하기 어려워지고 있다고 언급하며 투자의견 하향조정. 미국에서 $42,000에 달하는 Model 3 Long-Range RWD (rear-wheel-drive) 공개. · Teck Resources(TECK) +2.6%: Rio Tinto(RIO)에서 잠재적 인수 제안 · Vertiv (VRT) -3.4%: Hedgeye에서 새로운 베스트 숏 아이디어로 선정하며 -33% 하락 예측.

<한화투자증권 Global S&T 이효민 - 2024/07/11> 텔레그램: https://t.me/hyottchart ​ ※ 대표 지수 S&P +1.0%, Nasdaq +1.2%, Dow +1.1%, Russell +1.1%, 2yr T-Yield 4.62(Flat), 10yr T-Yield 4.28(Down), Dollar Index 105.05(Down), Gold $2,372(Up). WTI Crude 82.41(Up)​ ​ ※ Sector - Outperform: Tech +1.5%, Materials +1.3%, Healthcare +1.0% - Underperform: Financials +0.4%, Staples +0.5%, Communication +0.6%, Real Esates +0.7%, Discretionary +0.8% ​ ※ 대표 관심 지수 - 반도체지수(SOX Index) +2.4% - 글로벌리튬지수(SOLLIT) +0.6% - 미국테크Top10지수(IUST10) +1.5% - 글로벌 혁신 블루칩 Top 10 +1.4% - 중국 ADR Goldmen Dragon China Index -0.0% ​ ​<Macro> ▶️ SNAPSHOT: Powell, 의견 고수 + 바이든, 민주당의 더 많은 조사에 직면 + 원유 및 휘발류 관련 주식들의 예상보다 많은 하락 + 매파적인 BOE + RBNZ, 금리 동결 + 중국 인플레이션 진정 + TSM 판매호조, 아이폰 출하량 늘리는 Apple ⇒ 증시 상승, 채권 플랫, 원유 상승, 달러 플랫 ​ ※ 중요 인사들의 발언​ · Powell, 대체로 화요일 발언 되풀이. 대차대조표 축소와 관련하여 많은 진전이 있었지만 아직 갈길이 남아잇다고 언급. 인플레이션 하락에 대해 어느정도 자산감이 있다고 인정했으나, 아직 인플레이션이 지속 가능한 목표치로 돌아갈수 있는지 충분히 확신은 없음. · WSJ의 Timiraos, 파월이 작년말 큰 시장 랠리를 촉발한 금리보다 더 지속가능한 것으로 입증될 수 있는 금리 피봇의 시작을 알렸다고 언급. · (CNBC) 바이든, 선거 몇주 전에 대대적인 학자금 대출 탕감을 시도할 가능성이 높음. · 미 하원 민주당 위원 Jeffries, 바이든의 대통령 당선 가능성에 대한 우려를 의원들에게 전달하고 있음. ※ CPI 프리뷰 · 컨센서스는 MoM +0.1% (전망치 범위 0.0 ~0.2%). Core P+CPI는 +0.2% 상승할 것으로 예상.​ · 컨센 YoY로는 5월 3.3%에서 3.1%로 완화될 것으로 예상. Core 인경우 +3.4% 유지할 것으로 예상됨. ※ 10년물 Auction 6월보단 하락했으나 충분한 강세 · $39B 규모의 10년물 Auction 일드는 4.276%의 높은 일드로 낙찰. Bid-to-Cover는 2.67x에서 2.58x로 하락했지만, 평균치는 상회. ​※ 원자재 · 유가, 긍정적인 리스크 심리와 미국 재고 데이터에 하루종일 상승세를 보임. · 미국 EIA 주간 원유 재고 -3.443M vs. 예상 -3.0M(전월 -12.157M) · 미국 에너지부는 10월부터 12월까지전략 석유 비축기지인 바유 초토우(Bayou Choctaw)에 최대 450만 배럴의 석유를 공급하기 위한 새로운 입찰을 발표 · OPEC MOMR(7월)은 2024년과 2025년의 수요 증가 전망치가 각각 2.2백만 BPD와 1.8백만 BPD로 전월 대비큰 변동 없음. · 러시아가 철도를 통한 중국으로의 액화 석유 가스 수출을 상반기에 거의 3분의 1 증가한 133천 톤으로 증가시킴. · 칠레의 5월 구리 생산량은 전년 동월 대비 0.7% 증가한 111.7천 톤, 에스콘디다 구리 생산량은 26.5% 증가한 106.1천 톤, 콜라후아시 구리 생산량은 6.9% 증가한 46.2천 톤을 기록 ​ ※ 지정학적 이슈 · 이스라엘, 레드라인이 지켜지는 한 잠재적인 휴전 협상에 의지 있음. · 이스라엘군, 시리아군 목표물로 공습 & 이라크 무장세력, 드론으로 이스라엘 항구 표적 공격 발표 · 러시아, 우크라이나가 영국 무기로 러시아를 공격한다면, 전쟁은 확대가 될 것이고, 러시아는 바로 대응할 계획이라 언급. ​ ※ 유럽 · BOE의 Pill , 다음 정책 결정을 내리기전에 더 많은 데이터를 보고 결정할 계획. 서비스 가격 인플레이션과 임금 상승률이 계속해서 기불편한 강세를 보이고 있음. · BoE의 Mann, 경제의 공급측면이 매우 느리게 성장중이며, 노동시장은 여전히 긴축적이기에, 목표에 다가가기엔 아직 멀었음. ※ 아시아 · 중국 증권 규제 당국, 증권 대출에 대한 증거금 요건을 최소 80%에서 100%로 인상하는 것을 승인. · 중국 상무부, 중국기업에 대한 조사에 이어 EU의 무역 장벽을 조사할 예정. · 독일 정부 대표와 이동통신사가 화웨이 관련 5G 규제에 합의하고 중국 부품을 배제하기로 결정 · 미국 재무부 차관, 중국의 산업 과잉 생산으로부터 미국 산업을 보호하기 위해 미국이 추가 조치를 취해야 할 수 있으며 중국의 과잉 생산 및 수출에 대해 301조 관세 조정을 넘어서는 더 창의적인 접근 방식이 필요할 수있음 · 일본은행을 만난 일본 민간 은행들이 2026년경까지 월 채권 매입 규모를 현재 6조 엔에서 절반으로 줄일 것을 촉구 · 인도 무역부 장관은 인도가 일요일에 유럽 4개국 EFTA로부터 1,000억 달러의 외국인 투자 제안을 논의할 것 ※ 개별 주식 · Honeywell(HON) +1.9%: WSJ, Air Products(APD)의 LNG 사업을 $1.8B에 인수하기로 합의. · TSMC(TSM) +3.5%: 6월 매출이 예상치를 상회한 $6.42B 발표. · Microsoft(MSFT)+1.5%, Apple(AAPL) +1.9%: FT, MIcrosoft가 OpenAI 이사회 옵저버 자리를 포기했으며, Apple도 비슷한 자리를 맞지 않을 것. · Novo Nordisk(NVO) +1.6%, Eli Lilly(LLY) +0.8%: 체중 감량을 위해 노보 노디스크의 웨고비 또는 오젬픽을 처방받은 미국 환자의 1/4만이 2년 후에도 여전히 약을 복용중 · Cummins(CMI) +2.0%: 분기 배당금을 8.3% 인상. · Chipotle(CMG) +1.4%: CFO 은퇴 발표 · LegalZoom(LZ) -25%: 2분기 매출 전망치를 하회하고 24 회계연도 매출 전망치를 예상보다 훨씬 낮췄으며, CEO Dan Wernikoff는 퇴임할 예정 · Intuit(INTU) -2.7%: 인력의 10% 감원 발표 · Visa(V)-0.9%, Mastercard(MA) -2.5%: BofA에서 제한된 벨류에이션 상승여력 언급하며 투자의견 하향조정. · Apple(AAPL) +1.9%: 2023년에 이어 2024년에도 10% 더 많은 새 아이폰 출하를 목표로 하고 있다고 보도. 또한 애플 인텔리전스 AI 기능이 아이폰 수요를 증가예상, AAPL은 올해 하반기에 9천만 대의 아이폰 16을 출하할 것 · Tesla(TSLA) +0.4%: 중국산 EV에 대한 EU 관세로인해 일부 유럽국가에서 Model 3 가격이 인상.