Chart analysis

▪️نمودار روزانه قدرت ارزها در بازار فارکس Strongest - AUD Weakest - JPY @Chart_analysis1

#ECB #EUR ▪️آقای واسل از بانک مرکزی اروپا : سطح نرخ بهره فعلی به بازگشت تورم به 2٪ کمک می‌کند @Chart_analysis1

#ECB #EUR ▪️آقای ویلروی از بانک مرکزی اروپا: بانک مرکزی اروپا در آخرین جلسه خود می خواست پیام اعتماد و صبر را بیان کند. سیگنال مهم روز پنجشنبه تغییر چشم انداز تورم بود. اگر شگفتی رخ ندهد، چرخه افزایش نرخ به پایان رسیده است. بانک مرکزی اروپا تا سال 2025 تورم را به 2 درصد برمی گرداند. انتقال سیاست پولی کمی سریعتر از آنچه در ابتدا انتظار می رفت انجام می شود. در جلسه گذشته هیچ کس کاهش نرخ را پیشنهاد نکرد. ما در یک اوج هستیم و باید برای لذت بردن از منظره وقت بگذاریم. صبر بانک مرکزی اروپا در مورد نرخ ها توسط داده ها تعیین می شود. انتظار تورم 2.1 درصدی برای سال 2025 "برای فرانسه نیز صادق خواهد بود". حرکت بعدی سیاست های پولی باید کاهش نرخ‌ها باشد «مگر اینکه اتفاق غافلگیرکننده ای» رخ دهد. تقویم زمانی برای تنظیم برنامه PEPP کاملاً جدا از نرخ های بانک مرکزی اروپا است. @Chart_analysis1

▪️ناگل از بانک مرکزی اروپا: تشدید سیاست پولی به طور فزاینده ای نتایجی را به همراه دارد. @Chart_analysis1

▪️پیش بینی های بوندس بانک (بانک مرکزی آلمان) در مورد CPI و GDP : این بانک تورم آلمان در سال 2023 را 6.1 درصد، در سال 2024 را 2.7 درصد، در سال 2025 را 2.5 درصد و در سال 2026 را 2.3 درصد می بیند. رشد تولید ناخالص داخلی آلمان در سال 2024 را 0.4 درصد ، در سال 2025 را 1.2 درصد و در سال 2026 را 1.3 درصد می بیند @Chart_analysis1

#FED #ECB #BOE ▪️صندوق بین‌المللی پول: بانک‌های مرکزی نباید برای پیوستن به چرخش سیاست‌های فدرال رزرو عجله کنند @Chart_analysis1

#FED #USD ▪️موسسه UBS می‌گوید که بیانیه FOMC نمودار Dot plot و سخنان آقای Powell به‌طور شگفت‌انگیزی غیرعادی بودند. با این حال، پیش‌بینی سه کاهش نرخ بهره برای سال 2024، در صورت واقع گرا بودنt تسهیل کننده سیاست پولی نیست، زیرا در این صورت (کاهش 0.75 درصدی نرخ بهره) حتی با کاهش تورم ایالات متحده، نرخ بهره واقعی (نرخ بهره واقعی برابر است با نرخ بهره اسمی منهای تورم) کم و بیش ثابت نگه داشته می شود. @Chart_analysis1

#FED #USD ▪️انتظار موسسات مالی بزرگ در زمینه زمان شروع چرخه کاهش نرخ بهره از سوی فدرال رزرو؛ انتظارات تحلیلگران از ماه مارس تا ژوئن برای شروع چرخه کاهش نرخ بهره متغیر است. ⭕️موسسه بلک راک انتظار کاهش نرخ بهره فدرال رزرو در بهار و تابستان را دارد نظر بلک راک در مورد زمان اولین کاهش نرخ از سوی فدرال رزرو کاملا مبهم است و تنها اعلام کرده که این اتفاق در «حدود پایان بهار تا تابستان» رخ خواهد داد. ⭕️ موسسه گلدمن ساکس انتظار دارد که چرخه تسهیلی در ماه مارس آغاز شود ⭕️ موسسه جی پی مورگان و بانک آمریکا، انتظار دارند که سیاست‌های تسهیلی در ژوئن آغاز شود ⭕️موسسه بارکلیز نیز پیش بینی کرده که این امر در ماه ژوئن رخ خواهد داد . این موسسه گفت اگر تورم ماهانه کمتر از پیش‌بینی‌هایش باقی بماند، کاهش نرخ بهره می‌تواند زودتر از پیش‌بینی ژوئن آغاز شود. ⭕️موسسه سیتی انتظار دارد که کاهش نرخ بهره از ماه جولای شروع شود و تا پایان سال به میزان 1% کاهش یابد این موسسه اعلام کرد که نسبت به ریسک‌های صعودی تورم که هنوز آشکار نشده است، محتاط است. @Chart_analysis1

#BOE #GBP ▪️موسسه گلدمن ساکس زمان اولین کاهش نرخ بهره از سوی بانک انگلستان را در ژوئن 2024 پیش بینی می کند. (پیش بینی قبلی این موسسه ماه اوت بوده است) این موسسه افزود که؛ "ما انتظار داریم کمیته بانک مرکزی انگلیس نرخ بهره خود را از ماه ژوئن به میزان 0.25% در هر جلسه کاهش دهد تا زمانی که نرخ های بهره در ژوئن 2025 به 3.0٪ برسد." 📌به نظر می رسد که موسسه گلدمن ساکس از تلاش بیلی (رئیس بانک مرکزی انگلستان) برای تداوم موضع hawkish در روز پنجشنبه، متقاعد نشده است. @Chart_analysis1

#FED #USD ▪️موسسه دویچه بانک در مورد فدرال رزرو : این موسسه افزود که؛ تحولات جدید تاثیری بر مبنای کاهش نرخ‌ها در سال آینده ندارد لحن dovish پاول در روز چهارشنبه احتمال کاهش نرخ بهره را زودتر از آنچه برخی پیش بینی می کنند افزایش می دهد و اگر کاهش تورم ادامه دار باشد، احتمال فرود نرم نیز افزایش می یابد پیش بینی پایه ما این است که اولین کاهش نرخ بهره از سوی فدرال رزرو احتمالا در ژوئن 2024 انجام خواهد شد و فدرال رزرو در سال آینده نرخ بهره را به میزان 1.75% کاهش خواهد داد. از سوی دیگر؛ ما شاهد افزایش ریسک هایی هستیم که بر مبنای آن ممکن است کاهش نرخ بهره در اوایل ماه مارس رخ دهد، چرا که کاهش سیاست های قبلی در کنار کاهش قابل توجه تر تورم، چشم انداز فرود نرم را بهبود می بخشد. @Chart_analysis1

#BOJ #JPY ▪️موسسات Daiwa Securities، Mitsubishi UFJ ،Morgan Stanley، Nomura Securities و T&D Asset Management گفتند که بانک مرکزی ژاپن (BOJ) در نشست 22 تا 23 ژانویه، به سیاست نرخ بهره منفی خود پایان خواهد داد. موسسات Mitsubishi UF،J Morgan Stanley، JP Morgan و ZKB پیش بینی کردند که BOJ سیاست کنترل منحنی بازده (YCC) خود را در ژانویه کنار می گذارد. موسسه Daiwa Securities پیش‌بینی کرد که BOJ دوباره YCC را تغییر دهد و هدف هدایت نرخ بهره بلندمدت را افزایش دهد و چارچوب سیاست را حفظ کند تا از افزایش شدید نرخ‌های بهره بلندمدت جلوگیری کند. @Chart_analysis1

#CNY ▪️گزارش ها حاکی از آن است که چین احتمالاً هدف رشد سال 2024 را حدود 5 درصد تعیین می کند. رویترز با استناد به منابعی در مورد آنچه در کنفرانس سالانه کار اقتصادی مرکزی پشت درهای بسته در روزهای دوشنبه و سه شنبه این هفته برگزار شد گفته که؛ چین در سال 2024 کسری بودجه 3 درصدی تولید ناخالص داخلی را خواهد داشت و سایر حمایت های مالی ممکن است با بدهی های خارج از بودجه پوشش داده شود. این رقم کسری 3 درصدی، کمتر از هدف بازنگری شده 3.8 درصدی امسال است که با گزینه ای برای انتشار بدهی های دولتی خارج از بودجه، انعطاف پذیری برای افزایش محرک ها را فراهم می کند. اوراق قرضه دولتی ویژه در صورت نیاز می تواند برای پرداخت هزینه های اضافی منتشر شود که می تواند به 1 تریلیون یوان (140.16 میلیارد دلار) برسد. هر سه منبعی که پس از نشست سالانه با رویترز صحبت کردند تأیید کردند که چین احتمالاً رشد حدود 5 درصدی را در سال 2024 هدف قرار خواهد داد. @Chart_analysis1

#RBNZ #NZD ▪️موسسه نیوزیلندی Westpac در سال 2024 هیچ افزایش یا کاهش نرخ بهر ای از سوی بانک مرکزی نیوزیلند را پیش بینی نمی کند. این موسسه افزود که؛ ما دیگر انتظار نداریم که RBNZ نرخ بهره خود را در سال 2024 افزایش دهد. داده های اخیر نشان دهنده نقطه شروع ضعیف تر برای تولید ناخالص داخلی و تورم است که احتمالاً منجر به بازگشت RBNZ به پیش بینی های خود در آگوست 2023 خواهد شد. بانک مرکزی نیوزیلند احتمالاً بسیار محتاط تر از بازار باقی می ماند. احتمال افزایش نرخ بهره در فوریه اکنون بسیار کم به نظر می رسد تورم زمینه ای کمتر از پیش بینی قبلی به نظر می رسد. بنابراین نرخ بهره تا سال 2024 روی 5.5 درصد باقی می ماند و از اوایل سال 2025 به تدریج کاهش می یابد. @Chart_analysis1

#ECB #EUR ▪️موسسه بارکلیز پیش‌بینی می‌کند اولین کاهش 0.25 درصدی نرخ بهره بانک مرکزی اروپا در آوریل سال آینده رخ دهد این موسسه همچنین پیش‌بینی می کند که کاهش متوالی نرخ بهره توسط بانک مرکزی اروپا تا ژانویه 2025 ادامه داشته باشد. @Chart_analysis1

#ECB #EUR ▪️ مولر از بانک مرکزی اروپا: برای جشن پیروزی علیه تورم کمی زود است برای صحبت در مورد کاهش نرخ بهره در کوتاه مدت، خیلی زود است هنوز بحثی در مورد کاهش نرخ بهره نداشته‌ایم اگر بازارها انتظار کاهش نرخ بهره در نیمه اول سال 2024 را داشته باشند، یعنی کمی خوش‌بین هستند. هنوز تا رسیدن به نرخ تورم ۲ درصدی فاصله داریم @Chart_analysis1

#FED #USD ▪️آقای کاپلان رئیس سابق فدرال رزرو دالاس در مصاحبه ای با رسانه آمریکایی CNBC می گوید که به سخنان پاول بیش از حد واکنش نشان ندهید، زیرا های افزایش نرخ بهره هنوز باز است وی در مورد سخنان آقای پاول : مردم نباید نسبت به گفته های او بیش از حد واکنش نشان دهند. او گزینه های خود را باز گذاشت. بازار فکر می‌کند که کار آنها با افزایش نرخ بهره تمام شده‌ و به احتمال زیاد حرکت بعدی کاهش نرخ خواهد بود، اما باید توجه داشته باشند که او گزینه‌های خود را باز نگه داشته است. @Chart_analysis1

#USD #STOCKS ▪️شاخص S&P 500 اکنون 8 درصد بالاتر از زمانی است که فدرال رزرو شروع به افزایش نرخ‌های بهره (در مارس 2022) کرد. @Chart_analysis1

#USD ▪️هزینه های ساخت و ساز تولیدی در ایالات متحده همچنان به رکوردهای جدید خود ادامه می دهد و نسبت به سال گذشته 71 درصد افزایش یافته است. @Chart_analysis1

#USD #BOND ▪️بررسی میزان کاهش بازدهی اوراق قرضه خزانه داری امریکا؛ ⭕️اوراق قرضه 1 ساله از اوج 5.49٪ در ماه اکتبر به میزان 0.59% کاهش یافته و به 4.90٪ رسیده است ⭕️اوراق قرضه 2 ساله از اوج 5.19٪ در ماه اکتبر به میزان 0.82% کاهش یافته و به 4.37٪ رسیده است ⭕️اوراق قرضه 10 ساله از اوج 4.98٪ در ماه اکتبر به میزان 1.06% کاهش یافته و به 3.92٪ رسیده است @Chart_analysis1

#BOJ #JPY ▪️نتیجه نظرسنجی رویترز در مورد بانک مرکزی ژاپن (BOJ)؛ 28 نفر از 42 اقتصاددان نظر بر این دارند که نرخ سپرده بانک مرکزی ژاپن تا پایان فصل دوم سال 2024 به 0.00٪ یا 0.10٪ افزایش می یابد و دو اقتصاد دان نیز نظر بر این داشتند که به 0.25% می رسد 88 درصد از اقتصاددانان می گویند که بانک مرکزی ژاپن به سیاست کنترل منحنی بازده (YCC) پایان می دهد و 12٪ باقی مانده نظر بر این دارند که BOJ دوباره YCC را تغییر خواهد داد 21 درصد از اقتصاددانان می گویند که بانک مرکزی ژاپن در ژانویه شروع به تغییر سیاست پولی تسهیلی خود خواهد کرد. 84 درصد از اقتصاددانان در پیش بینی پایان فصل خود می گویند: نظرسنجی رویترز در سال 2024 به نرخ های بهره منفی پایان خواهد داد. (این رقم در نظرسنجی نوامبر 71 درصد و در نظرسنجی اکتبر 54 درصد بوده است) @Chart_analysis1