رصد بازار طلا و صندوق‌های طلا

🟦 بررسی نمودار تتر در تایم‌فریم روزانه 🔹 تتر همچنان در یک کانال صعودی بلند‌مدت در حال نوسان است و ساختار کلی بازار تا زمانی که قیمت درون این کانال قرار دارد، صعودی ارزیابی می‌شود. 🔹 پس از رشد پرشتاب قیمت و ثبت سقف ۱۹۰ هزار تومان، بازار وارد فاز اصلاح و استراحت شد. با این حال، قیمت موفق شده در نیمه بالایی کانال تثبیت شود که نشان‌دهنده حفظ قدرت نسبی خریداران است. 🔹 محدوده ۱۸۰ هزار تومان نخستین مقاومت مهم پیش روی قیمت محسوب می‌شود. عبور و تثبیت بالای این سطح می‌تواند زمینه را برای حرکت مجدد به سمت سقف اخیر و سپس سقف کانال صعودی فراهم کند. 🔹ناحیه ۱۷۰ هزار تومان نیز به‌عنوان نخستین محدوده حمایتی تتر شناخته می‌شود. از دست رفتن این ناحیه می‌تواند قیمت را به سمت خط میانی و در ادامه کف کانال هدایت کند. 🔹 حمایت اصلی بازار در محدوده کف کانال صعودی قرار دارد. تا زمانی که این ساختار حفظ شود، اصلاح‌های قیمتی بیشتر در قالب استراحت روند ارزیابی می‌شوند و برتری همچنان با خریداران و چشم‌انداز میان‌مدت بازار همچنان مثبت و صعودی خواهد بود. @gold_funds

🟦 بررسی نمودار طلای ۱۸ عیار در تایم‌فریم روزانه 🔹 طلای ۱۸ عیار همچنان در یک کانال صعودی میان‌مدت در حال حرکت است و با وجود اصلاح اخیر، ساختار کلی بازار صعودی باقی مانده است. 🔹 قیمت پس از ثبت سقف در محدوده ۲۲ میلیون و ۳۰۰ هزار تومان وارد فاز اصلاحی شد و اکنون در محدوده کف کانال نوسان می‌کند. 🔹 محدوده قیمتی ۲۰ میلیون و ۴۰۰ هزار تومان نخستین مقاومت مهم پیش روی قیمت محسوب می‌شود. در صورت عبور و تثبیت بالای این سطح، احتمال حرکت به سمت سقف قبلی افزایش خواهد یافت. شکست این محدوده نیز می‌تواند راه را برای صعود به سمت سقف کانال و اهداف بالاتر هموار کند. 🔹 در سمت مقابل، ناحیه ۱۷ میلیون و ۸۰۰ هزار تومان تا ۱۸ میلیون تومان همزمان با کف کانال صعودی، مهم‌ترین حمایت بازار به شمار می‌رود. حفظ این محدوده می‌تواند زمینه بازگشت تقاضا و ازسرگیری روند صعودی را فراهم کند. اما شکست قطعی این ناحیه، اخطاری برای افزایش فشار فروش و ورود قیمت به اصلاح عمیق‌تر خواهد بود. 🔹 در مجموع، تا زمانی که قیمت بالای کف کانال صعودی قرار دارد، برتری با خریداران است و روند میان‌مدت همچنان صعودی ارزیابی می‌شود. @gold_funds

🔷 جدول #تحلیل_حساسیت ارزش ذاتی هر گرم طلای 18عیار برای دلار 170تا 180هزار تومان و انس 4000 تا 4700 🔹در ستون سمت راست قیمت انس طلا در بازه‌ی 4000 تا 4700 دلار و در ردیف بالا قیمت دلار در بازه‌ی 170تا 180هزار تومان قرار گرفته است. 🔹 برای استفاده از این جدول، قیمت انس طلا و دلار مورد نظر را پیدا کنید، سلول محل تلاقی این دو عدد، ارزش ذاتی هر گرم طلای 18عیار را نشان می‌دهد. @gold_funds

💠 آمار طلای بانک‌های مرکزی ازسرگیری خرید خالص طلا در آوریل شورای جهانی طلا – ژوئن ۲۰۲۶ ❖نمودار فعالیت ماهانه بانک‌های مرکزی در بازار طلا از ژانویه ۲۰۲۴ تا آوریل ۲۰۲۶ 🔵 ستون‌ آبی: خرید ناخالص 🟣ستون‌ بنفش: فروش‌ ناخالص 🌀 خط آبی تیره: خرید خالص طلا ❖ بانک‌های مرکزی در آوریل بار دیگر به خریداران طلا تبدیل شدند و در مجموع ۱۹ تن به ذخایر خود افزودند. ❖ لهستان با خرید ۱۴ تن، بزرگ‌ترین خریدار ماه بود و مجموع خرید خود در سال ۲۰۲۶ را به ۴۵ تن رساند. ❖ چین ۸ تن طلا خرید و برای هجدهمین ماه متوالی به افزایش ذخایر خود ادامه داد. ذخایر طلای این کشور اکنون به حدود ۲٬۳۲۲ تن رسیده است. ❖ جمهوری چک با خرید ۳ تن، سی‌وهشتمین ماه متوالی خرید طلا را ثبت کرد. ❖ ازبکستان با وجود فروش ۱ تن در آوریل، از ابتدای سال همچنان خریدار خالص ۲۴ تن طلا بوده است. ❖ روسیه برای چهارمین ماه متوالی فروشنده خالص طلا بود و در آوریل ۶ تن از ذخایر خود را کاهش داد. ❖ بانک‌های مرکزی اروپای شرقی و آسیا همچنان محرک اصلی تقاضای جهانی طلا هستند و طی سه سال گذشته به‌طور میانگین ماهانه ۱۲ و ۱۱ تن طلا خرید کرده‌اند. @gold_funds

🔶 خلاصه معاملات #دلار_تهران ‌‌‌‌شنبه 16 خرداد اولین نرخ نقدی: 175,100 اولین نرخ فردایی: 175,500 بیشترین نرخ نقدی: 175,100 بیشترین نرخ فردایی: 175,500 کمترین نرخ نقدی: 174,500 کمترین نرخ فردایی: 174,800 آخرین نرخ نقدی: 174,700 آخرین نرخ فردایی: 174,800 🔸 معاملات دلار تهران در نخستین روز هفته با نوساناتی محدود و تمایل خفیف به کاهش دنبال شد. بازار نقدی در محدوده ۱۷۵ هزار تومان آغاز به کار کرد اما در ادامه بخشی از قیمت‌های ابتدایی را از دست داد و در سطح ۱۷۴,۷۰۰ تومان بسته شد. 🔸 نرخ‌های فردایی نیز در دامنه‌ای کم‌نوسان حرکت کردند و در نزدیکی کف روزانه به کار خود پایان دادند؛ موضوعی که از احتیاط معامله‌گران و نبود محرک قوی برای تغییر جهت بازار حکایت دارد. @gold_funds

#گواهی_سپرده 🔹آمار معاملات گواهی ها سپرده بورس کالا ‌شنبه 16 خرداد @gold_funds

گزارش صندوق طلای #رزگلد شنبه 1405.03.16 تغییرات قیمت: آخرین معامله: 16,700 (2.65-%)🔴 قیمت پایانی: 16,648 (2.95-%)🔴 اختلاف آخرین و پایانی: 0.3% نوسان: 2% ورود پول حقیقی: 5 میلیارد تومان🟢 درصد حباب: 1% درصد تغییر (NAV): 2.5-%🔴 حباب ذاتی رزگلد: 1.2-% دلار محاسباتی رزگلد: 172,750 ترکیب دارایی: شمش: 93.6% 🟨 سکه: 6.4% 🟡 @gold_funds

🔶 بررسی #گواهی_شمش و #گواهی_سکه شنبه 1405.03.16 🔸 گواهی شمش طلا بورس کالا: قیمت آخرین معامله: 23,730,120 ریال (3.07%-) 🔴 حباب گواهی شمش طلا: 1.95-% دلار شمش طلا: 171,300 اختلاف با قیمت اتحادیه: 1.12-% 🔸 گواهی سکه طلا بورس کالا: قیمت آخرین معامله: 1,791,110,200 ریال (1.84-%) 🔴 حباب گواهی سکه طلا: 0.55+% اختلاف با قیمت اتحادیه: 0.77-% 🔸اختلاف حباب گواهی سکه و شمش طلای بورس کالا: 2.5+% 🔸 ارزش معاملات صندوق‌های طلا: 7,232 میلیارد تومان ورود پول حقیقی: 481میلیارد تومان 🟢 🔸مبنای محاسبه‌ی حباب: دلار:174,700 انس طلا: 4327 دلار @gold_funds

قاب پایانی در #بازار_جهانی 🟡طلا: 4328 $ 🔻3.28- % ⚪️نقره: 67.8 $ 🔻8.18- % 🟠 مس: 6.25 $ 🔻3.95- % 🟤 نفت آمریکا: 90 $ 🔻3-% ⚫️ نفت برنت: 92.8 $ 🔻2.27- % ❖ بازارهای جهانی هفته را با رنگ قرمز به پایان رساندند. آمار اشتغال فراتر از انتظار آمریکا، بار دیگر سناریوی افزایش نرخ بهره فدرال رزرو را به جریان اصلی بازارها بازگرداند و موجب تقویت دلار و فشار بر کامودیتی‌ها شد. ❖ فلزات گران‌بها بیشترین واکنش را به این تغییر انتظارات نشان دادند؛ طلا به پایین‌ترین سطح سال ۲۰۲۶ سقوط کرد و نقره نیز با افتی سنگین به کف چندماهه رسید. ❖ در بخش فلزات صنعتی، مس از رکوردهای تاریخی فاصله گرفت. نگرانی از کاهش رشد اقتصادی جهان و احتمال افت تقاضا، بر تأثیر عوامل حمایتی سمت عرضه غلبه کرد. ❖ نفت نیز پس از جهش ناشی از ریسک‌های ژئوپلیتیکی، وارد فاز اصلاح شد. افت تقاضای چین و نبود پیشرفت ملموس در مذاکرات منطقه‌ای، بخشی از پریمیوم ریسک بازار را تخلیه کرد؛ هرچند نااطمینانی‌های خاورمیانه همچنان مانع از ریزش شدید قیمت‌ها شده است. @gold_funds

🔳 طلا تحت فشار انتظارات انقباضی فدرال رزرو، تمامی بازدهی سال جاری را از دست داد. ◾️طلا پس از انتشار داده‌های قدرتمند بازار کار آمریکا و تقویت انتظارات مبنی بر احتمال افزایش نرخ بهره توسط فدرال رزرو در سال جاری، تمامی رشد خود از ابتدای سال را واگذار کرد. ◾️ بهای هر اونس طلا به ۴۳۲۷ دلار رسید و بدین ترتیب بازدهی سال ۲۰۲۶ خود را به طور کامل از دست داد. این کاهش در حالی رخ داد که گزارش اشتغال ماه می آمریکا، با ثبت رشدی فراتر از تمامی برآوردهای بازار، موجب افزایش بازده اوراق خزانه‌داری و تقویت شاخص دلار شد. ◾️ استحکام بازار کار آمریکا این احتمال را زنده نگه داشته است که سیاست‌گذاران فدرال رزرو در واکنش به فشارهای تورمی، نرخ‌های بهره را بار دیگر افزایش دهند. همزمان، تداوم تنش‌های ژئوپلیتیکی در خاورمیانه و رشد قیمت انرژی نیز بر نگرانی‌های تورمی افزوده است. ◾️ در چنین شرایطی، افزایش نرخ‌های بهره و رشد بازده اوراق، هزینه فرصت نگهداری طلا را بالا می‌برد و از جذابیت این دارایی می‌کاهد؛ موضوعی که فشار نزولی قابل‌توجهی بر قیمت فلز زرد وارد کرده است. @gold_funds

4327 #کلوز_هفتگی انس جهانی طلا @gold_funds

🔵 روند قیمت #نفت_برنت در معاملات روز جمعه ۱۵ خرداد 🔹 نفت برنت روز جمعه به زیر ۹۴ دلار در هر بشکه سقوط کرد و به افت ۲.۸ درصدی روز قبل ادامه داد. 🔹 ترامپ اعلام کرد مذاکرات با تهران روند مثبتی دارد، اما هم‌زمان حزب‌الله لبنان با پیشنهاد آتش‌بس مورد حمایت آمریکا مخالفت کرد. 🔹 با وجود افت قیمت در روز جمعه، نفت برنت همچنان در مقیاس هفتگی نزدیک به ۳٪ رشد را حفظ کرده است؛ رشدی که پس از تشدید درگیری‌ها میان نیروهای آمریکایی و ایرانی و افزایش نگرانی‌ها درباره اختلال در جریان نفت از تنگه هرمز شکل گرفت. 🔹 ترامپ اخیراً لحن خوش‌بینانه‌تری اتخاذ کرده و گفته است در صورت توافق ایران برای توقف درگیری‌ها، تنگه هرمز می‌تواند به‌سرعت بازگشایی شود. با این حال، هنوز پیشرفت ملموسی در مذاکرات مشاهده نشده و ادامه عملیات نظامی اسرائیل در لبنان همچنان یکی از موانع اصلی دستیابی به توافق محسوب می‌شود. 🔹در تحولی دیگر، بارگیری نفت در پایانه صادراتی «مینا الفحل» عمان پس از وقوع یک انفجار به‌طور موقت متوقف شد، اما فعالیت‌های این پایانه بعداً از سر گرفته شد. @gold_funds

⚪️ روند قیمت #انس_طلا در معاملات جمعه ۱۵ خرداد ◻️ بهای طلا روز جمعه با افت به زیر ۴۳۵۰ دلار در هر انس رسید؛ پایین‌ترین سطح ثبت‌شده در سال ۲۰۲۶. ◻️ طلا در آستانه کاهش هفتگی نزدیک به ۴٪ قرار گرفت. انتشار گزارش قوی‌تر از انتظار اشتغال آمریکا و تداوم ابهامات پیرامون خاورمیانه، نگرانی‌ها درباره تورم و نرخ بهره را تشدید کرده است. ◻️ گزارش اشتغال ماه می آمریکا نشان داد این کشور ۱۷۲ هزار شغل جدید ایجاد کرده که به‌مراتب بالاتر از پیش‌بینی ۸۵ هزار واحدی بازار بود. نرخ بیکاری نیز در سطح ۴.۳٪ ثابت ماند و رشد سالانه دستمزدها به ۳.۴٪ کاهش یافت که مطابق انتظارات بود. ◻️ اکنون معامله‌گران احتمال افزایش نرخ بهره توسط فدرال رزرو را بیشتر ارزیابی کنند؛ به‌طوری که بازارها افزایش ۰.۲۵ درصدی نرخ بهره تا پایان سال را در قیمت‌ها لحاظ کرده‌اند. ◻️ ترامپ اعلام کرده مذاکرات صلح به مراحل پایانی خود نزدیک شده است، اما وزیر خارجه ایران هرگونه پیشرفت معنادار را رد کرد و حزب‌الله لبنان نیز پیشنهاد آتش‌بس ارائه‌شده از سوی آمریکا را نپذیرفت. @gold_funds

#بازار_جهانی 🟡 انس طلا: 4465 $ 🔻 ⚪️ انس نقره: 72.7 $🔻 🟠 مس: 6.4 $🔻 🟤نفت آمریکا: 92.5 $🔻 ⚫️نفت برنت: 94.5 $🔻 ▫️طلا و نقره این هفته تحت فشار افزایش نگرانی‌ها نسبت به تورم و احتمال تداوم سیاست‌های پولی انقباضی آمریکا با کاهش قیمت همراه شدند. تداوم تنش‌های خاورمیانه و اختلال در جریان انرژی نیز باعث شده نگرانی‌ها درباره افزایش نرخ بهره همچنان در کانون توجه بازارها قرار داشته باشد. ▫️مس نیز از سقف‌های تاریخی فاصله گرفت؛ زیرا تقویت انتظارات برای افزایش نرخ بهره آمریکا و نگرانی از کاهش رشد اقتصادی جهان، چشم‌انداز تقاضا برای این فلز صنعتی را تضعیف کرده است. با این حال، افت تولید شیلی به عنوان بزرگ‌ترین تولیدکننده مس جهان، نگرانی‌ها درباره محدودیت عرضه را افزایش داده است. ▫️در بازار نفت، قیمت‌ها پس از جهش‌های اخیر بخشی از رشد خود را اصلاح کردند. امید به پیشرفت مذاکرات و کاهش تنش‌ها پیرامون تنگه هرمز از فشار خرید کاست، اما ادامه نااطمینانی‌های ژئوپلیتیکی همچنان از قیمت نفت حمایت می‌کند. @gold_funds

💠 بازار نفت، بزرگ‌ترین ریسک کوتاه‌مدت طلای جهانی ❖ نمودار فوق همبستگی متحرک ۲۱ روزه بین قیمت نفت خام و بازده اوراق قرضه را نشان‌ می‌دهد. ❖ مهم‌ترین ریسک فعلی برای طلا از بازار انرژی ناشی می‌شود. قیمت نفت اکنون عامل اصلی شکل‌دهنده انتظارات تورمی و حرکت بازده اوراق قرضه است. ❖ اگر به دلیل کاهش موجودی‌ها، قیمت انرژی جهش شدیدی داشته باشد، ممکن است در کوتاه‌مدت بازده اوراق و ارزش دلار افزایش یابد و فشار بر طلا ادامه پیدا کند؛ هرچند در بلندمدت پیامدهای تورمی آن می‌تواند به نفع طلا باشد. ❖ مدل‌های اصلی همچنان افزایش نرخ بهره را در حالت عادی عامل منفی برای طلا می‌دانند. اما اگر فدرال رزرو ناچار به افزایش نرخ بهره شود، این احتمال وجود دارد که بازارها آن را نه نشانه قدرت، بلکه نشانه‌ای از شکنندگی اقتصاد و سیاست‌گذاری تلقی کنند؛ سناریویی که می‌تواند به نفع طلا تمام شود. @gold_funds

💠گزارش شورای جهانی طلا از روند #انس_طلا در ماه می ۲۰۲۶ ❖ نمودار سهم عوامل مختلف مؤثر بر بازده ماهانه طلا را در یک سال گذشته نشان می‌دهد. خط طلایی بازده واقعی طلا و ستون‌های رنگی تأثیر متغیرهایی مانند ریسک و نااطمینانی، نرخ بهره، دلار، مومنتوم بازار و سایر جریان‌های سرمایه را نمایش می‌دهند. ❖ طلا در ماه می ۱٪ کاهش یافت و معاملات ماه را در سطح ۴۵۴۶ دلار به ازای هر انس به پایان رساند. ❖ همچنین در اغلب ارزهای اصلی جهان نیز اندکی افت داشت. تنها در هند و ترکیه، به دلیل تغییرات سیاستی و ضعف ارزهای محلی، قیمت طلا در طول ماه افزایش پیدا کرد. ❖ بهبود احساس ریسک‌پذیری در بازارها، ورود سرمایه به سهام نسبت به اوراق قرضه، کاهش نوسانات ضمنی بازار و همچنین خروج سرمایه از صندوق‌های طلا در آسیا و آمریکا (۲.۳ میلیارد دلار معادل ۱۷.۳ تن) تا حدودی به ضرر طلا عمل کردند. ❖ در مقابل، ضعف دلار آمریکا و ورود سرمایه به ETFهای طلای اروپا تا حدی از قیمت طلا حمایت کردند. @gold_funds

⚪️ روند قیمت #انس_طلا در معاملات پنج‌شنبه ۱۴ خرداد ◻️ بهای هر اونس طلا روز پنج‌شنبه با عبور از سطح ۴۵۰۰ دلار افزایش یافت. اما مجدد به زیر این سطح بازگشت. ◻️ کاهش ارزش دلار و افت قیمت نفت، نگرانی‌ها درباره تشدید تورم و افزایش بیشتر نرخ‌های بهره را تا حدی کاهش داد و از بازار طلا حمایت کرد. ◻️ توافق اسرائیل و لبنان برای اجرای آتش‌بس و پایان درگیری‌ها، امیدها به کاهش تنش‌های منطقه‌ای و دستیابی به توافقی گسترده‌تر میان آمریکا، اسرائیل و ایران را تقویت کرده است. همچنین مجلس نمایندگان آمریکا با اکثریت جمهوری‌خواه طرحی را برای جلوگیری از ادامه اقدامات نظامی دولت ترامپ علیه ایران تصویب کرد. ◻️ با این حال، ابهامات پیرامون پایان کامل درگیری‌ها همچنان پابرجاست و تنش‌های منطقه‌ای در سطوح بالایی قرار دارد. ◻️ مؤسسه Metals Focus پیش‌بینی کرده است روند صعودی طلا در نیمه دوم سال از سر گرفته شود، اما تقاضای جهانی طلا در سال ۲۰۲۶ حدود ۲ درصد کاهش یابد؛ موضوعی که عمدتاً ناشی از افت خرید جواهرات و کاهش تقاضای بانک‌های مرکزی خواهد بود. @gold_funds

🔵 روند قیمت #نفت_برنت در معاملات پنج‌شنبه ۱۴ خرداد 🔹 بهای نفت برنت روز پنج‌شنبه بیش از ۳ درصد کاهش یافت و به محدوده ۹۵ دلار در هر بشکه رسید؛ افتی که به روند صعودی سه‌روزه قیمت‌ها پایان داد. 🔹 افزایش امیدها به دستیابی به توافقی برای پایان دادن به تنش‌ها با ایران، مهم‌ترین عامل فشار بر بازار نفت بود. آمریکا اعلام کرد اسرائیل و لبنان بر سر آتش‌بس به توافق رسیده‌اند؛ توافقی که اجرای آن به توقف حملات حزب‌الله نیز مشروط شده است. 🔹 در همین حال، ترامپ اعلام کرد که مذاکرات با ایران می‌تواند حتی تا پایان هفته جاری به پیشرفت‌هایی منجر شود. رئیس‌جمهور لبنان نیز از احتمال اجرایی شدن آتش‌بس ظرف ۲۴ ساعت پس از تأیید تمامی طرف‌ها خبر داد. 🔹 با این وجود، ابهام درباره پایان درگیری‌ها همچنان پابرجاست. ایران از عدم پیشرفت محسوس در مذاکرات خبر داده و وزیر دفاع اسرائیل نیز تأکید کرده است که حملات به لبنان ادامه خواهد یافت. 🔹 تداوم تبادل حملات میان آمریکا و ایران و گسترش تنش‌ها به بحرین و کویت نیز همچنان ریسک‌های ژئوپلیتیکی بازار انرژی را در سطح بالایی نگه داشته است. @gold_funds

🔶 خلاصه معاملات #دلار_تهران ‌‌‌پنج‌شنبه 14 خرداد اولین نرخ فردایی: 173,600 بیشترین نرخ فردایی: 173,800 کمترین نرخ فردایی: 173,300 آخرین نرخ فردایی: 173,500 🔸 با توجه به تعطیلی رسمی، امروز معامله‌ای در بازار نقدی دلار انجام نشد و فعالیت بازار به معاملات فردایی محدود بود. 🔸 نرخ‌های فردایی در بازه‌ای بسیار محدود بین ۱۷۳,۳۰۰ تا ۱۷۳,۸۰۰ تومان نوسان کردند و در نهایت در سطح ۱۷۳,۵۰۰ تومان به کار خود پایان دادند. این رفتار نشان‌دهنده انتظار معامله‌گران برای دریافت سیگنال‌های جدید و نبود محرک قوی در بازار، پیش از آغاز معاملات هفته آینده است. @gold_funds