שוק ההון כלכליסט

המסחר בת"א נפתח באיחור של 10 דקות בשל צפירת יום הזיכרון לשואה ולגבורה. מדד ת"א 35 יורד ב-0.6%, ת"א 125 נסוג ב-0.5%, הבנקים במינוס 1.3%. תשואת אג"ח ישראל ל-10 שנים יציבה על 4.633%. ברקע, ההתפתחויות בחזית הביטחונית לאחר המטח לכרם שלום אתמול שבו נהרגו 3 לוחמים, ולקראת כניסה אפשרית לרפיח, בנוסף להפגזות חיזבאללה על דרום רמת הגולן.

מגמה חיובית בפתיחה חלקית של שבוע המסחר באסיה: מדד האנג סנג עולה ב-0.2%, שנגחאי עולה ב-1% - הבורסות של טוקיו ושל סיאול בחופשה, בשל יום הילדים ביפן ובקוריאה. יצרנית הזכויות לתעשיית הרכב והבניין שיניי גלאס (Xinyi Glass) קופצת ב-9.5% בפסגת מדד האנג סנג, יצרנית המכוניות החשמליות לי אוטו (Li Auto) מזנקת ב-7%. מנגד, רשת התכשיטים של תאגיד צ'ואו טאי (Chow Tai Fook Jewellery) מאבדת 5% בתחתית האנג סנג. בשווקים העולמיים: הבורסה של לונדון לא תפעל היום בשל חופשת בנקים. לקראת פתיחת השבוע בוול סטריט, החוזים על המדדים בניו יורק ללא שינוי מהותי - ברקשייר האת'ווי תגיב לדוחות הרבעוניים שפרסמה בסוף השבוע. ענקית האחזקות של באפט רשמה ברבעון הראשון של 2024 רווח תפעולי של 1.22 מיליארד דולר, שיפור של 39% ביחס לרבעון המקביל בשנה קודמת. החברה קיצצה ב-13% את האחזקה שלה באפל ל-790 מיליון מניות בשווי של 135.4 מיליארד דולר.

הבורסה בתל אביב נעלה את יומו הראשון של השבוע במגמה חיובית, ברקע העליות שנרשמו בוול סטריט ביום שישי. במהלך מרבית שעות המסחר התנהלו המדדים המובילים בעליות חדות יותר של מעל 1%, אך העליות התמתנו לקראת הנעילה, ברקע מטח של רקטות ופצמ"רים שירו מחבלים מאזור רפיח לכרם שלום. מדד הדגל ת"א 35 התחזק ב-0.4%, ת"א 125 טיפס ב-0.5% ואילו ת"א בנקים רשם עלייה של פחות מ-0.1%, אחרי שבשיאו היומי קפץ ב-2.3%. בנק לאומי טיפס ב-0.7% והוא היחיד מבין הבנקים שסיים את היום במגמה חיובית. יתר מניות הבנקים ננעלו ביציבות או בירידות של עד 1%. יותר מעשרה בני אדם נפגעו מהמטח שנורה בצהריים. מיד לאחר המטח, מעבר כרם שלום נסגר למעבר משאיות. המועצה האזורית אשכול הודיעה כי "מספר רקטות התפוצצו בשטח פתוח ויש נפגעים במקום. הנפגעים אינם תושבי המועצה ואנו מתפללים לשלומם"

המסחר נפתח: מדד ת"א 35 עולה ב-1.1%, ת"א 125 עולה ב-1%, ת"א בנקים עולה גם הוא ב-1% - לאומי ופועלים מטפסים ב-1.1% בראש הסקטור. ארביטראז' חיובי דוחף את נובה ואת קמטק ב-4.5% וב-3.5% בהתאמה בפסגת ת"א 35; נקסט ויז'ן מתחזקת ב-3% בעקבות הזמנה חדשה למצלמות הזעירות שלה, בסכום של 7.4 מיליון דולר. עדיין בשלב הטרום: אימקו תעשיות קופצת בכמעט 15% לאחר שדיווחה על הזמנת ענק של 377 מיליון שקל ממשרד הביטחון, למערכות חשמל וניהול וידאו לטנקים ולנגמ"שים - לביצוע בשנים 2030-2024.

בשווקים העולמיים: באנגליה השבוע, מחר חופשת בנקים, ביום חמישי הודעת הריבית – לפי התחזיות תישאר ללא שינוי, על 5.25% (במונה הנגיד אנדרו ביילי). גם בטוקיו חופשה מחר, במקרה שלה בשל יום הילדים של יפן. בניו יורק עונת דוחות, דיסני תפרסם את התוצאות שלה בשלישי לפני הפתיחה. גם מפעילות הנסיעות השיתופיות ליפט ואובר יפרסמו את הדוחות שלהן, הראשונה בשלישי בערב והשנייה ברביעי לפני הפתיחה. רדיט תפרסם בשלישי בערב את הדוח הרבעוני הראשון שלה כחברה ציבורית. וברביעי בערב - דוחות ענקית השבבים arm, וכן אלה של רובינהוד ו-Airbnb.

עוד ברקע, העליות שנרשמו בשישי בוול סטריט, לאחר דוח התעסוקה החלש יחסית שיצא בארה"ב (תוספת של 175 אלף משרות באפריל ואבטלה של 3.9%, מול תחזיות לתוספת של 240 אלף משרות ואינפלציה של 3.8%). ההנחה בשווקים שאם תימשך החולשה בתעסוקה, היא תוביל גם לנסיגה באינפלציה לרמה שתאפשר בעתיד הלא רחוק הורדת ריבית של הפד. בהתאם, הנתונים גררו גם ירידה בדולר, בנפט (של כ-1%) ובתשואות האג"ח. מדד דאו ג'ונס ננעל בשישי בעלייה של 1.2%, נאסד"ק עלה ב-2%, S&P 500 עלה ב-1.3%. הדולר אינדקס ירד ב-0.2% ל-105.08 נקודות – בשלב מסויים במהלך המסחר נסוג עד ל-104.56 נק'; היורו עלה ב-0.3% עד ל-1.075 דולר, כשבמהלך המסחר טיפס ליותר מ-1.076 דולר. תשואת אג"ח ארה"ב ל-10 שנים ירדה ב-7 נקודות בסיס ונסגרה מעט מתחת ל-4.50%. תשואת אג"ח ישראל ל-10 שנים עומדת הבוקר על 4.70%. רוב הדואליות הבכירות חוזרות הבוקר לבורסה בת"א עם ארביטראז' חיובי: נובה 4.5%, סאפיינס 4.3%, קמטק 3.5%, איי.סי.אל ואנלייט 2%, טבע 0.4%, טאואר 1.8%, אלביט מערכות 0.5%; נייס ללא פער מהותי, אורמת אם פער שלילי של 0.2%-.

בורסת ת"א תיכנס הבוקר לשבוע מסחר רגיל ומלא – לאחר השבועיים החלקיים של פסח, שגם בו עיקר תשומת הלב תופנה לעדכונים על עסקה אפשרית על הפסקת אש והשבת חטופים. המסחר ייפתח הבוקר עם תמונת מדדים חדשה, לאחר העדכון החצי שנתי שהושלם בחמישי בשלב הנעילה. בין השינויים הבולטים: שופרסל ופתאל חוזרות לת"א 35, אל על בין החוזרות הבולטות לת"א 90 – ממנו יצאה בין היתר אלטשולר שחם פנסיה. ברקע למסחר, ההודעה שפרסמה טורקיה בחמישי בלילה על הקפאת יחסי הסחר עם ישראל, צעד הכולל איסור על יבוא ויצוא של כלל הסחורות. לפי ההודעה, האמברגו יהיה בתוקף עד שישראל תאפשר העברת סיוע הומניטרי לעזה ללא הגבלה.

אפל ממריאה, שוק התעסוקה בארה"ב מתקרר ובורסות ניו יורק מזנקות בשלב החוזים למשק האמריקאי נוספו 175 אלף משרות באפריל, ושיעור האבטלה עלה ל-3.9% מ-3.8%. ממוצע תחזיות האנליסטים היה לתוספת של 240 אלף משרות. האטה מפתיעה גם בשכר הממוצע לשעה. המדדים המובילים מתחזקים בשלב החוזים בעד 1.4%, תשואת אג"ח ארה"ב ל-10 שנים נופלת ב-10 נקודות בסיס ל-4.473%. אפל מזנקת בטרום ב-7%, עקפה את צפי ההכנסות והרווח ברבעון הראשון, ותבצע רכישה חוזרת של מניות בשווי של 110 מיליארד דולר.

נעילה חיובית בבורסה: מדד ת"א 35 עלה ב-0.5%, ת"א 125 הוסיף 0.6%. שלב הנעילה החל ב-14:45 לצורך העדכון החצי שנתי של המדדים - כחלק מהעדכון פתאל ושופרסל נכנסות לת"א 35 על חשבון שיכון ובינוי וקבוצת אשטרום שעוברות לת"א 90. סיכום שבועי בבורסה: מדד ת"א 35 עלה ב-0.8%, ת"א 125 הוסיף 0.9%. ת"א ביומד טיפס ב-3.4% בראש המדדים הענפיים, ת"א קלינטק (אנרגיה נקייה) ירד ב-0.5% בתחתית. אנלייט זינקה השבוע ב-6.1% בראש ת"א 35, סאפיינס נסוגה ב-6.7% בתחתית מדד הדגל. זפירוס קפצה ב-12.8% בראש ת"א 90, טלסיס ירדה ב-10.8% בתחתית המדד.

מסחר מעורב בבורסות אירופה: מדד דאקס הגרמני יורד ב-0.1%, קאק הצרפתי נסוג ב-0.8% ופוטסי הבריטי עולה ב-0.3%. אחרי הדוחות - יצרנית התכשיטים פנדורה מזנקת ב-6% בקופנהגן, ענקית התרופות נובו נורדיסק יורדת ב-2.8%, אף היא בקופנהגן. ענקית האנרגיה של מטפסת ב-0.6% בלונדון, הוגו בוס מתחזקת ב-0.5% בפרנקפורט.