Rafiki Research

2024년 06월 28일 ETF Flow(DM) 한화투자증권 투자전략팀 금일 유입가능금액은 FTSE DM을 따르는 VEA ETF에서 유입된 4만 달러와 FTSE All-World (ex-US)를 따르는 VEU ETF에서 유입된 2만 달러와 FTSE DM (ex-US)을 따르는 SCHF ETF에서 유입된 229만 달러에 환율 1,381원을 감안한 32억 원입니다.

2024년 06월 28일 ETF Flow(EM) 한화투자증권 투자전략팀 금일 변동 없습니다.

Baupost Cuts Almost a Fifth of Investing Staff in Record Cull 2024-06-27 22:45:59.37 GMT By Hema Parmar and Todd Gillespie (Bloomberg) -- Seth Klarman’s Baupost Group dismissed about 19% of the hedge fund’s investing team in a shakeup of its real estate and equities units — the largest cull in the firm’s 42- year history. The move affected 11 of 59 investing personnel, with the cuts distributed roughly evenly between the two businesses, according to a letter sent to investors Thursday and seen by Bloomberg. The shifts are part of a broader reworking of Baupost’s strategy, narrowing where it’s investing in real estate and equities and pushing more into distressed debt, special situations, event-driven equities, private wagers and capital solutions. “This is where we expect to find the most compelling investments,” Klarman wrote in the letter. The real estate team will focus more on properties with broken capital structures, distressed debt or asset re- positionings, according to people familiar with the matter. Until now, the firm had invested broadly in the sector. On the equities side, Baupost determined it had too many analysts, the people said. “Ultimately we believe a more opportunistic approach to real estate will lead to the best outcomes,” Klarman wrote. “Our public equity team is focusing our efforts on event-driven situations and value dislocations.” The firm has already exited some long-standing positions and opened new ones, he added. A representative for Boston-based Baupost, which oversaw $23 billion as of December, declined to comment. Equities currently make up 21% of Baupost’s portfolio, while real estate accounts for about 14%, some of the people said. Baupost’s last significant job cuts came in late 2020, when it shuttered its London office and dismissed eight employees.

GREED: 전일 대비 2.6 하락한 63.7

https://tinyurl.com/3khhmdnd 6월 넷째주 주간전략입니다

WSJ 발췌 Walgreens는 123년의 역사를 자랑하는 회사로 미국에서 가장 유비쿼터스적인 소매업체 중 하나이며, 동네의 필수품 매장을 보유하고 있습니다. 그러나 핵심 약국 사업의 재정적 압박으로 인해 수년간 어려움을 겪었습니다. 다른 약국과 마찬가지로 Walgreens는 처방약에서 더 적은 매출 성장에 직면해 왔는데, 처방약은 매출의 주요 원동력이었습니다. 약국은 또한 보험사와 고용주를 대신하여 약가를 협상하는 약국 혜택 관리자로 알려진 회사로부터 더 큰 환불 압박에 직면했습니다. Walgreens CEO Tim Wentworth는 '소매 약국은 우리 미래의 핵심입니다.'라고 말했습니다. 소매 약국들은 널리 사용되고 있는 특정 고가 약물로 인해 손실을 보고 있으며, 약을 처방해주는 원격 진료 업체나 Amazon.com 과 같은 온라인 약국으로 쇼핑객을 잃고 있습니다 . Amazon은 자체 약국 사업을 소유하고 있습니다. 대형 체인점들은 투자자들이 과도하게 확장했다는 우려에 대응하여 수익성이 없는 매장을 폐쇄해 왔습니다. 한편, 그들은 불만을 품은 약사들의 노동 운동에 대처하고 있으며 , 의사들의 진료소를 사들여 성장하려는 그들의 노력은 좌절되었습니다.

Hedge Funds Sell Tech Stocks ‘Aggressively,’ Goldman Says (1) 2024-06-27 09:57:49.396 GMT By Michael Msika (Bloomberg) -- In a month when Nvidia Corp. briefly became the world’s largest company, hedge funds were “aggressively” selling tech stocks, according to analysis from Goldman Sachs Group Inc. This month’s net selling in the US tech sector is on track to be the largest on record going back in data since 2017, according to Goldman’s prime brokerage data. Semiconductor and semiconductor equipment stocks were the ones offloaded the most by hedge funds, followed by software and internet stocks.

2024년 6월 28일 매크로 데일리 세줄요약 (1) 미 최대 약국체인 월그린이 수익성이 낮고 절도위험이 있는 매장을 접습니다. (2) 나이키의 회계연 4분기 매출과 마진율이 예상에 못미쳤습니다. (3) CP 91일물 금리가 두달 반만에 재차 내렸습니다. 미 10-2년 장단기 금리차 -0.424%p (-0.001%p) 한국 고객예탁금, 55.0조원 -0.9조원 K200 야간선물 등락률, +0.29% (오전 5시 기준) 1개월 NDF 환율 1,385.34원 (-0.56원) 자세히 보기 rafikiresearch.blogspot.com t.me/rafikiresearch

매출 마진 예상하회

CP 3개월물 2bp 하락