رصد بازار طلا و صندوق‌های طلا

🟡 بررسی حباب طلا و سکه سه‌شنبه ۱۹ خرداد - ساعت ۱۱:۳۰ 🔹 با قرار گرفتن انس جهانی طلا در محدوده ۴۳۲۸ دلار و دلار نقدی تهران در سطح ۱۷۶ هزار تومان، بازار طلای داخلی همچنان در بخش طلای خام با حباب منفی معامله می‌شود؛ در حالی که سکه‌ها همچنان بالاتر از ارزش ذاتی خود قرار دارند. 🔹 طلای ۱۸ عیار، طلای ۲۴ عیار و آبشده به ترتیب با حباب منفی ۲ درصد، ۱.۵ درصد و ۲ درصد معامله می‌شوند. دلار محاسباتی این بازارها در محدوده ۱۷۲.۵ تا ۱۷۳.۷ هزار تومان قرار دارد که پایین‌تر از نرخ دلار نقدی است. 🔹 گواهی شمش بورس کالا نیز با حباب منفی ۱.۳ درصد و دلار محاسباتی ۱۷۳,۶۰۰ تومان از کم‌حباب‌ترین ابزارهای مبتنی بر طلا محسوب می‌شود. 🔹 در بازار سکه، گواهی سکه بورس کالا با حباب ۰.۹ درصدی و دلار محاسباتی ۱۷۷,۵۰۰ تومان معامله می‌شود. همچنین حباب تمام سکه طرح جدید ۱.۲ درصد، نیم‌سکه ۳.۸ درصد و ربع‌سکه ۱۶ درصد است. 🔹 بیشترین دلار محاسباتی بازار همچنان متعلق به ربع‌سکه با حدود ۲۰۴,۲۰۰ تومان است که نشان می‌دهد تقاضای سرمایه‌گذاری در قطعات کوچک سکه همچنان بالاتر از سایر بخش‌های بازار است. @gold_funds

💠 بازار در انتظار CPI و نشست FOMC ❖ گزارش شاخص قیمت مصرف‌کننده (CPI) ماه می در روز چهارشنبه و شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) در روز پنج‌شنبه، آخرین داده‌های مهم تورمی پیش از نشست کمیته بازار آزاد فدرال رزرو (FOMC) در روزهای ۱۶ و ۱۷ ژوئن خواهند بود. از آنجا که مقامات فدرال رزرو وارد دوره سکوت پیش از نشست شده‌اند، این آمارها نقش تعیین‌کننده‌ای در شکل‌دهی انتظارات نرخ بهره خواهند داشت. ❖ در صورتی که تورم مصرف‌کننده بالاتر از پیش‌بینی‌ها منتشر شود، احتمالاً بازنگری انقباضی بازار که از گزارش اشتغال جمعه آغاز شد، تقویت خواهد شد و طلا ممکن است تحت فشار بیشتری قرار گیرد. در مقابل، انتشار داده‌های تورمی ضعیف‌تر می‌تواند بخشی از امیدها نسبت به کاهش نرخ بهره را احیا کرده و از قیمت طلا حمایت کند. ❖ در حال حاضر، سیاست پولی مهم‌ترین عامل فشار بر بازار طلا محسوب می‌شود. ابزار FedWatch گروه CME نشان می‌دهد احتمال تثبیت نرخ بهره در نشست پیش‌رو به حدود ۹۶ درصد رسیده است؛ موضوعی که تقریباً هرگونه انتظار برای کاهش نرخ بهره در کوتاه‌مدت را از قیمت طلا حذف کرده است. ❖ علاوه بر این، احتمال افزایش نرخ بهره در ماه‌های پایانی سال نیز در حال افزایش است و برخی مؤسسات مالی اکنون احتمال قابل توجهی برای یک افزایش نرخ بهره در سه‌ماهه چهارم سال ۲۰۲۶ در نظر می‌گیرند. چنین سناریویی می‌تواند فشار بر دارایی‌هایی مانند طلا را برای مدت طولانی‌تری حفظ کند. ❖ در سوی دیگر، عوامل ژئوپلیتیکی تا حدودی از بازار حمایت کرده‌اند. تلاش‌های دیپلماتیک برای پایان دادن به درگیری‌های خاورمیانه با مانع جدیدی روبه‌رو شد؛ جایی که حزب‌الله توافق آتش‌بس میان اسرائیل و لبنان را رد کرد. این موضوع باعث شده تقاضای پناهگاه امن برای طلا همچنان در حاشیه بازار حفظ شود. ❖ طی ماه‌های اخیر، بخش مهمی از روند صعودی طلا ناشی از افزایش ریسک‌های ژئوپلیتیکی بوده است و هرگونه تشدید تنش که مسیرهای مهم عرضه انرژی را تهدید کند یا دامنه درگیری‌ها را گسترش دهد، می‌تواند بار دیگر تقاضای امن برای طلا را افزایش دهد. ❖ از منظر تکنیکال، چشم‌انداز کوتاه‌مدت طلا همچنان تضعیف شده است. شکست قاطع میانگین متحرک ساده ۲۰۰ روزه در روز جمعه، نخستین بسته‌شدن قیمت زیر این سطح از نوامبر ۲۰۲۳ محسوب می‌شود. معاملات خنثی روز دوشنبه نیز نتوانست این آسیب تکنیکال را جبران کند. ❖ اکنون میانگین متحرک ۲۰۰ روزه به‌جای حمایت، احتمالاً به یک مقاومت مهم تبدیل شده است و معامله‌گران با دقت زیر نظر دارند که آیا طلا پیش از نشست فدرال رزرو قادر به بازپس‌گیری این سطح خواهد بود یا خیر. عدم موفقیت در عبور مجدد از این مقاومت، به‌ویژه در صورت صدور بیانیه‌ای انقباضی از سوی فدرال رزرو، می‌تواند اصلاح قیمتی را تشدید کند. ❖ در مجموع، بازار طلا وارد فاز انتظار شده و نگاه معامله‌گران به گزارش تورم روز چهارشنبه دوخته شده است. در شرایط فعلی، طلا میان دو نیروی متضاد گرفتار شده است: از یک سو عوامل بلندمدت حمایتی شامل تورم ساختاری، خرید بانک‌های مرکزی و ریسک‌های ژئوپلیتیکی و از سوی دیگر سیاست پولی سخت‌گیرانه فدرال رزرو که فعلاً مانع از بازگشت قدرتمند خریداران به بازار شده است. @gold_funds

#بازار_جهانی 🟡طلا: 4329 $ 0.28+%🔺 ⚪️نقره: 67.8 $ 0.5-%🔻 🟠مس: 6.2 $ 0.11-%🔻 🟤نفت آمریکا: 90 $ 1.3-%🔻 ⚫️نفت برنت: 93 $ 0.93-%🔻 ❖ بازارها با کاهش تنش‌های ژئوپلیتیکی میان ایران و اسرائیل، بخشی از ریسک‌های روزهای اخیر را تعدیل کردند. در همین راستا، نفت آمریکا به محدوده 90 دلار و نفت برنت به حوالی 93 دلار عقب‌نشینی کردند؛ هرچند تداوم محدودیت‌ها در تنگه هرمز همچنان از قیمت انرژی حمایت می‌کند. ❖ طلا در بالای 4300 دلار تثبیت شد، اما تقویت دلار و افزایش بازدهی اوراق خزانه‌داری آمریکا پس از انتشار داده‌های قوی اشتغال، مانع از بازگشت پرقدرت فلزات گران‌بها شده است. نقره نیز در محدوده 67 دلار نوسان می‌کند. ❖ مس پس از فشار فروش روزهای اخیر، در نزدیکی 6.3 دلار پایدار ماند. آمار فراتر از انتظار صادرات چین و چشم‌انداز کسری عرضه در سال‌های آینده، از قیمت این فلز صنعتی حمایت کرده است. ❖ در مجموع، کاهش ریسک‌های ژئوپلیتیکی موجب افت قیمت نفت و ثبات نسبی در بازار فلزات شده، اما تمرکز معامله‌گران همچنان بر مسیر سیاست پولی فدرال رزرو و داده‌های تورمی آمریکا باقی مانده است. @gold_funds

⚪️ روند قیمت #انس_طلا در معاملات روز دوشنبه ۱۸ خرداد ◻️ انس جهانی طلا پس از افت اولیه، به محدوده ۴۳۳۰ دلار در هر اونس بازگشت، اما همچنان نزدیک به پایین‌ترین سطوح چند ماه اخیر باقی ماند. ◻️ بازارها در حال ارزیابی تحولات خاورمیانه هستند. اسرائیل با توقف حملات به ایران موافقت کرده، اما اعلام کرده حملات خود به لبنان را ادامه خواهد داد. ◻️ همزمان تنش‌ها در مرز اسرائیل و لبنان افزایش یافته و تهران نیز نسبت به هرگونه حمله به جنوب لبنان هشدار داده است. ◻️ افزایش قیمت نفت، نگرانی‌های تورمی و گزارش قوی اشتغال آمریکا، انتظارات برای افزایش نرخ بهره فدرال رزرو را تقویت کرده است. ◻️ بر اساس ابزار CME FedWatch، احتمال افزایش نرخ بهره در نشست دسامبر از ۴۵ درصد به ۷۰ درصد رسیده است. ◻️ اکنون تمرکز بازارها بر آمار تورم آمریکاست؛ داده‌های CPI و PPI این هفته می‌توانند بر مسیر بعدی سیاست پولی فدرال رزرو اثرگذار باشند. @gold_funds

🔵 روند قیمت #نفت_برنت در معاملات روز دوشنبه ۱۸ خرداد 🔹 قیمت نفت برنت پس از عبور از ۹۸ دلار در ابتدای معاملات، به محدوده ۹۴ دلار در هر بشکه عقب‌نشینی کرد. 🔹 این کاهش پس از اعلام پایان عملیات نظامی ایران علیه اسرائیل و انتشار اخباری درباره پیشرفت مذاکرات تهران و واشنگتن رخ داد؛ موضوعی که نگرانی‌ها نسبت به اختلال در صادرات نفت از خلیج فارس را کاهش داد. 🔹 همچنین اسرائیل اعلام کرد فعلاً از ادامه درگیری‌ها خودداری خواهد کرد. در مقابل، تشدید تنش‌ها در پایان هفته گذشته باعث جهش قیمت نفت در معاملات آسیایی شده بود. 🔹 از سوی دیگر، اوپک‌پلاس با افزایش ۱۸۸ هزار بشکه‌ای تولید نفت در ماه جولای موافقت کرد؛ اقدامی که تا حدی از فشارهای صعودی بازار کاست. 🔹 کاهش واردات نفت چین نیز به محدود شدن نگرانی‌های عرضه کمک کرد؛ به‌طوری که این کشور در هفته‌های اخیر بیشتر از ذخایر داخلی خود استفاده کرده است. @gold_funds

🔶 خلاصه معاملات #دلار_تهران ‌‌‌‌دوشنبه 18 خرداد اولین نرخ نقدی: 178,000 اولین نرخ فردایی: 178,500 بیشترین نرخ نقدی: 178,000 بیشترین نرخ فردایی: 178,500 کمترین نرخ نقدی: 176,800 کمترین نرخ فردایی: 177,000 آخرین نرخ نقدی: 176,800 آخرین نرخ فردایی: 177,000 🔸 معاملات دلار تهران امروز پس از رشد قابل توجه روز گذشته، وارد فاز اصلاحی شد. بازار نقدی در محدوده ۱۷۸ هزار تومان آغاز به کار کرد اما در ادامه با افزایش عرضه، تا سطح ۱۷۶,۸۰۰ تومان عقب‌نشینی کرد و در همان محدوده بسته شد. 🔸 نرخ‌های فردایی نیز همسو با بازار نقدی کاهش یافتند و از محدوده ۱۷۸,۵۰۰ تومان به ۱۷۷ هزار تومان رسیدند؛ موضوعی که نشان می‌دهد بخشی از تقاضای خرید روز گذشته فروکش کرده است. @gold_funds

#گواهی_سپرده 🔹آمار معاملات گواهی ها سپرده بورس کالا ‌دو‌شنبه 18 خرداد @gold_funds

🔶 #گواهی_شمش و #گواهی_سکه دوشنبه 1405.03.18 🔸 گواهی شمش طلا بورس کالا: قیمت آخرین معامله: 24,100,000 ریال (0.76%-) 🔴 حباب گواهی شمش طلا: 1.83-% دلار شمش طلا: 173,800 اختلاف با قیمت اتحادیه: 0.12-% 🔸 گواهی سکه طلا بورس کالا: قیمت آخرین معامله: 1,810,000,000 ریال (0.45-%) 🔴 حباب گواهی سکه طلا: 0.08+% اختلاف با قیمت اتحادیه: 0.55-% 🔸اختلاف حباب گواهی سکه و شمش طلای بورس کالا: 2+% 🔸 ارزش معاملات صندوق‌های طلا: 8,171 میلیارد تومان خروج پول حقیقی: 192 میلیارد تومان 🔴 🔸مبنای محاسبه‌ی حباب: دلار:177,000 انس طلا: 4335 دلار @gold_funds

گزارش صندوق طلا #رزگلد دوشنبه 1405.03.18 تغییرات قیمت: آخرین معامله: 16,856 (0.44-%)🔴 قیمت پایانی: 16,706 (1.32-%)🔴 اختلاف آخرین و پایانی: 0.9% نوسان: 2.67% ورود پول حقیقی: 7 میلیارد تومان🟢 درصد حباب: 0.44% درصد تغییر (NAV): 1.38-%🔴 حباب ذاتی رزگلد: 2.15-% دلار محاسباتی رزگلد: 173,200 ترکیب دارایی: شمش: 93.8% 🟨 سکه: 6.2% 🟡 @gold_funds

💠 جریان سرمایه ETFهای طلا در می ۲۰۲۶ به پایین‌ترین سطح رسید. ✤ سرمایه‌گذاران ETFهای پشتوانه‌دار طلا در ماه می عمدتاً در حاشیه بازار باقی ماندند؛ زیرا نوسان محدود قیمت طلا و افزایش تمایل به دارایی‌های ریسکی، تقاضا برای این صندوق‌ها را محدود کرد. پس از بازگشت قابل توجه فعالیت‌ها در آوریل، ETFهای فیزیکی طلا در سطح جهان با خروج خالص ۲ میلیارد دلار سرمایه مواجه شدند و اروپا تنها منطقه‌ای بود که ورود سرمایه را ثبت کرد. ✤ با این حال، از ابتدای سال تاکنون جریان سرمایه ETFهای طلا همچنان مثبت بوده و نزدیک به ۱۷ میلیارد دلار جذب کرده است. همچنین نقدشوندگی بازار طلا همچنان قوی باقی ماند و حجم معاملات نسبت به ماه قبل اندکی افزایش یافت و همچنان بالاتر از میانگین سال ۲۰۲۵ بود. ✤ خروج خالص سرمایه باعث شد ارزش کل دارایی‌های تحت مدیریت ETFهای طلای جهان ۲ درصد نسبت به ماه قبل کاهش یافته و به ۶۰۴ میلیارد دلار برسد. مجموع ذخایر این صندوق‌ها نیز ۰.۴ درصد کاهش یافت و به ۴,۱۲۱ تن رسید؛ رقمی که همچنان اندکی پایین‌تر از رکورد تاریخی ۴,۱۷۶ تن ثبت‌شده در ۲۷ فوریه ۲۰۲۶ است. @gold_funds

#بازار_جهانی 🟡طلا: 4310 $ 0.48-%🔻 ⚪️نقره: 67.5 $ 0.4+%🔺 🟠مس: 6.2 $ 0.25+%🔺 🟤نفت آمریکا: 93 $ 3.36+%🔺 ⚫️نفت برنت: 96 $ 3.40+%🔺 ❖ بازارها هفته را در فضایی پرریسک آغاز کردند. تشدید تنش‌های ژئوپلیتیکی در خاورمیانه و تداوم نگرانی‌ها نسبت به اختلال عرضه انرژی، باعث رشد قیمت نفت شد؛ به‌طوری که نفت آمریکا به بالای 93 دلار و نفت برنت به محدوده 96 دلار بازگشت. ❖ در مقابل، فلزات گران‌بها پس از افت سنگین هفته گذشته همچنان تحت فشار انتظارات انقباضی فدرال رزرو قرار دارند. طلا در حوالی 4300 دلار و نقره نزدیک 68 دلار معامله می‌شوند. ❖ مس نیز با افزایش نگرانی‌ها نسبت به رشد اقتصادی جهانی و تقویت انتظارات برای افزایش نرخ بهره آمریکا، از سقف‌های تاریخی فاصله گرفت؛ هرچند کاهش تولید شیلی همچنان از چشم‌انداز عرضه حمایت می‌کند. ❖ در مجموع، تمرکز بازارهای جهانی همچنان بر تحولات ژئوپلیتیکی خاورمیانه، ریسک‌های تورمی ناشی از رشد قیمت انرژی و چشم‌انداز سیاست‌های پولی فدرال رزرو قرار دارد. @gold_funds

4314🔻 طلا در آغاز معاملات دوشنبه، ادامه روند کاهش هفته‌ی گذشته‌ را در پیش گرفت و در محدوده‌ی ۴۳۰۰ دلار در هر انس، در حال معامله است. @gold_funds

🔴 افزایش قیمت تتر در پی انتشار خبر آغاز عملیات موشکی ایران علیه اسرائیل تتر : 179,400 @gold_funds

🔶 مروری بر روند معاملات #انس_طلا در هفته گذشته 🔸 قیمت‌ها: اولین: 4520 بالاترین: 4546 پایین‌ترین: 4311 آخرین: 4327 درصد تغییر: 4.27-% 🔸 انس جهانی طلا هفته گذشته با افت بیش از ۴ درصدی، یکی از ضعیف‌ترین عملکردهای خود در ماه‌های اخیر را ثبت کرد و به پایین‌ترین سطح از ماه مارس ۲۰۲۶ رسید. 🔸 انتشار آمار قوی اشتغال آمریکا، انتظارات برای افزایش نرخ بهره فدرال رزرو را تقویت کرد و فشار قابل توجهی بر بازار طلا وارد ساخت. همزمان، تداوم ابهامات پیرامون مذاکرات ایران و آمریکا و نگرانی‌ها درباره تورم ناشی از تنش‌های خاورمیانه، بر نوسانات بازار افزود. 🔸 اکنون معامله‌گران چشم‌انتظار داده‌های اقتصادی جدید آمریکا و تحولات سیاسی منطقه هستند؛ عواملی که می‌توانند مسیر کوتاه‌مدت طلا را مشخص کنند. @gold_funds

قیمت های #اتحادیه_طلا_تهران ‌‌یکشنبه ۱۷ خرداد ساعت ۲۱:۱۵ 🔺گرم۱۸عیار: ۱۸ میلیون ‌و ‌۲۸۰ هزار تومان 🔺گرم۲۴عیار: ۲۴ میلیون و۳۷۰ هزار تومان 🔺سکه‌امامی: ۱۸۳ میلیون و ۴۰۰ هزار تومان @gold_funds

🔶خلاصه معاملات #دلار_تهران ‌‌‌‌یکشنبه 17 خرداد اولین نرخ نقدی: 175,000 اولین نرخ فردایی: 175,800 بیشترین نرخ نقدی: 177,200 بیشترین نرخ فردایی: 178,200 کمترین نرخ نقدی: 175,000 کمترین نرخ فردایی: 175,800 آخرین نرخ نقدی: 177,000 آخرین نرخ فردایی: 178,200 🔸 معاملات دلار تهران امروز با برتری تقاضا و روندی صعودی همراه بود. نرخ نقدی از محدوده ۱۷۵ هزار تومان آغاز شد و با افزایش تدریجی تا سقف ۱۷۷,۲۰۰ تومان پیش رفت و در نزدیکی همین محدوده به معاملات روزانه پایان داد. 🔸 همزمان، رشد نرخ‌های فردایی تا سطح ۱۷۸,۲۰۰ تومان نشان می‌دهد انتظارات افزایشی در بازار تقویت شده و معامله‌گران همچنان با دیدی مثبت نسبت به روند کوتاه‌مدت دلار فعالیت می‌کنند. @gold_funds

#گواهی_سپرده 🔹آمار معاملات گواهی ها سپرده بورس کالا ‌یکشنبه 17 خرداد @gold_funds

گزارش صندوق طلا #رزگلد یکشنبه 1405.03.17 تغییرات قیمت: آخرین معامله: 17,080 (2.59+%)🟢 قیمت پایانی: 16,930 (1.69+%)🟢 اختلاف آخرین و پایانی: 0.89% نوسان: 1.97% خروج پول حقیقی: 8 میلیارد تومان🔴 درصد حباب: 0.38% درصد تغییر (NAV): 2.92+%🟢 حباب ذاتی رزگلد: 0.8-% دلار محاسباتی رزگلد: 175,800 ترکیب دارایی: شمش: 93.6% 🟨 سکه: 6.4% 🟡 @gold_funds

🔶 بررسی #گواهی_شمش و #گواهی_سکه یکشنبه 1405.03.17 🔸 گواهی شمش طلا بورس کالا: قیمت آخرین معامله: 24,430,000 ریال (2.76%+) 🟢 حباب گواهی شمش طلا: 0.4-% دلار شمش طلا: 176,500 اختلاف با قیمت اتحادیه: 0.05+% 🔸 گواهی سکه طلا بورس کالا: قیمت آخرین معامله: 1,832,000,000 ریال (2.49+%) 🟢 حباب گواهی سکه طلا: 1.48+% اختلاف با قیمت اتحادیه: 0.43-% 🔸اختلاف حباب گواهی سکه و شمش طلای بورس کالا: 1.9+% 🔸 ارزش معاملات صندوق‌های طلا: 8,873 میلیارد تومان ورود پول حقیقی: 1410 میلیارد تومان 🟢 🔸مبنای محاسبه‌ی حباب: دلار:177,200 انس طلا: 4327 دلار @gold_funds

🟡 بررسی حباب طلا و سکه یکشنبه ۱۷ خرداد - ساعت ۱۱:۳۰ با فرض دلار نقدی تهران ۱۷۵,۲۰۰ تومان و انس جهانی ۴۳۲۷ دلار، بازار طلای داخلی همچنان با حباب منفی و زیر ارزش ذاتی خود معامله می‌شوند، هرچند که این حباب نسبت به روزهای قبل کاهش یافته است. 🔹 طلای ۱۸ عیار، طلای ۲۴ عیار و آبشده در محدوده حباب ۰.۵-٪ قرار دارند و با دلارهای محاسباتی حدود ۱۷۴ تا ۱۷۵ هزار تومان ارزش‌گذاری می‌شوند؛ موضوعی که نشان می‌دهد قیمت این بخش از بازار تقریباً همسو با ارزش ذاتی حرکت می‌کند. 🔹 گواهی شمش بورس کالا نیز با حباب ۲ درصد منفی کمترین دلار محاسباتی بازار را به خود اختصاص داده و بر مبنای قیمت‌های فعلی، دلار محاسباتی آن حدود ۱۷۱,۷۵۰ تومان برآورد می‌شود. به همین علت انتظار افزایش قیمت را امروز در معاملات بورس‌کالا و صندوق‌های طلا داریم. 🔹تمام سکه طرح جدید با حباب ۲.۲ درصدی و دلار محاسباتی حدود ۱۷۹ هزار تومان معامله می‌شود. همچنین نیم‌سکه با حباب ۴.۳ درصدی معادل دلار محاسباتی ۱۸۲,۶۰۰ تومان و ربع‌سکه با حباب سنگین ۱۸.۸ درصدی معادل دلار محاسباتی ۲۰۸,۲۰۰ تومان، همچنان گران‌ترین بخش بازار از منظر ارزش‌گذاری محسوب می‌شوند. @gold_funds